Методы экономической диагностики в управлении финансами

ОГЛАВЛЕНИЕ 

Введение  ……………………………………………………………………………. 3 

Глава 1. Теоретические основы экономической  диагностики в управлении финансами  ……………………………………………………………...…………... 7

1.1. Сущность  и функции управления финансами  …………………….….. 7

1.2. Особенности экономической диагностики в управлении финансами организации ……………………………………………………………….... 17

1.3. Методы  экономической диагностики …………………….……….…. 21 

Глава 2. Анализ методов экономической  диагностики в управлении финансами  в ООО «Архитектурный дизайн» ……………………………….………………. 46

2.1. Краткая  характеристика ООО «Архитектурный  дизайн» ………..… 46

2.2. Общая  оценка финансового состояния  ООО «Архитектурный  дизайн» ………………………………………………………………….….. 53

2.3. Использование  дискриминантных факторных моделей  для экономической диагностики в управлении финансами в ООО «Архитектурный дизайн» …………………………………………………. 79 

Глава 3. Разработка рекомендаций по совершенствованию  экономической диагностики в  управлении финансами в ООО «Архитектурный дизайн» ….... 84

3.1. Достоинства  и недостатки применяемых в ООО «Архитектурный дизайн» методов экономической диагностики ……………………...…… 84

3.2. Кризис-прогнозная  методика экономической диагностики  в управлении финансами в ООО  «Архитектурный дизайн» ……….…….. 85 

Заключение ……………………………………………...………………………… 89

Список  литературы ………………………………………..……………………… 93

Приложения ……………………………………………….………………………. 99

 

ВВЕДЕНИЕ 

     В настоящее время сложились объективные  предпосылки для применения в  системе управления финансами инструмента, позволяющего проводить детальное  исследование, получать достоверную и полную информацию о предприятии. Таким инструментом финансового менеджмента является экономическая диагностика.

     Зарубежные  и отечественные исследователи  по-разному трактуют это понятие. Более того, нет единого методического  подхода и специальных методов проведения экономической диагностики, позволяющих выявлять реальные причины изменения финансового состояния предприятия, включая его внутренний потенциал и внешнюю среду.

     Особую  актуальность в исследовании вопросов управления финансами предприятия приобретает разработка методического подхода к экономической диагностике, предполагающего использование новых методов ее проведения и позволяющего учитывать комплексное влияние факторов финансового и нефинансового характера, в том числе стадию жизненного цикла, в которой находится предприятие, проводить диагностику объекта с учетом его особенностей.

      Особое  место в осуществлении экономической  диагностики в управлении финансами  занимает анализа возможной несостоятельности (банкротства) организации.

     В настоящее время разработано  большое количество программ по определению  вероятности наступления банкротства  предприятия. Зарубежными странами накоплен огромный опыт в решении данной проблемы.

     В России данный вопрос все еще остается открытым. В настоящее время многие предприятия не предают достаточного значения оценке и прогнозированию финансового состояния. В результате чего процедуры банкротства вводятся на поздней стадии, когда финансовый кризис достиг своего развития и финансовое оздоровление уже невозможно. В этой связи по большинству дел о банкротстве в РФ открыты ликвидационные процедуры.

     Таким образом, проблема предотвращения банкротств и разработка комплексной методики экономической диагностики риска банкротства является весьма актуальными как для экономической науки, так и для практики, что определило выбор темы дипломной работы и направления исследования. Работа выполнена на базе данных общества с ограниченной ответственностью «Архитектурный дизайн».

     Объект  исследования – экономической диагностики в управлении финансами. Предметом исследования выступает существующая практика экономической диагностики в ООО «Архитектурный дизайн».

     Цель  данной работы – исследовать методы экономической диагностики в управлении финансами в ООО «Архитектурный дизайн».

     В рамках данной цели поставлены следующие  задачи:

     - изучить теоретическую базу экономической  диагностики в управлении финансами;

     - провести анализ финансового  состояния конкретного предприятия  с расчетом основных показателей  его финансово-хозяйственной деятельности;

     - обобщить результаты анализа,  сформулировать рекомендации по  совершенствованию экономической  диагностики в управлении финансами  в ООО «Архитектурный дизайн». 

     Поставленная  цель и задачи определили структуру  дипломной работы: она состоит из введения, трех глав, заключения. Кроме того, она содержит список литературы и приложения, в которые вынесена дополнительная и вспомогательная информация.

     Во  введении обосновывается актуальность выбранной темы, поставлена цель и  задачи исследования. Первая глава дает обоснование целесообразности раскрывает методику экономической диагностики в управлении финансами современной организации.

     Во  второй главе дана общая характеристика ООО «Архитектурный дизайн», проведен анализ финансово-экономических показателей деятельности данной организации, осуществлена оценка вероятности банкротства по различным моделям в анализируемой организации.

     В третьей главе предложены мероприятия  по совершенствованию экономической  диагностики в управлении финансами  в ООО «Архитектурный дизайн» - рассмотрена методика диагностики банкротства О.П. Зайцевой. В заключение данной дипломной работы представлены основные выводы и предложения по ней.

     Теоретическая база дипломной работы представлена 59 источниками: работами отечественных и зарубежных авторов в области анализа, применения основ финансового управления: К.А. и В.Ю. Анущенковых, Л.М. Бурмистровой, В.М. Ворониной, М.А. Вахрушиной, О.Ю. Дягель, Н.П. Любушина, А.Г. Грязновой, Дж. Итуэлла и др.; публикациями в периодической печати; нормативно-правовыми актами. Информационной базой исследования послужили данные бухгалтерской и финансовой отчетности за 2009-2010 гг. ООО «Архитектурный дизайн».

     Методика  исследования основывалась на изучении и обобщении накопленных знаний и опыта в отечественной и зарубежной практике, на оценке зарубежных и отечественных учетных систем, выполнении расчетно-аналитических работ по реальным данным и применении статистического и математического инструментария, специальных экономических приемов, прикладных компьютерных бухгалтерских программ. В процессе исследования применялись следующие методы: расчетно-вариантный, балансовый, статистический, группировки и сравнения, абстрактно-логический, моделирования, экономико-математический и экспериментальный методы.

     Научная новизна работы заключается в постановке, теоретическом и практическом обосновании и решении проблем, связанных с совершенствованием управления финансами предприятия.

     Практическая  значимость дипломной работы заключается  в том, что использование ее теоретических положений и практическая реализация результатов исследования способствуют возможности совершенствования системы управления финансами компании. Практические разработки, содержащиеся в работе, могут быть использованы на предприятиях различных отраслей для обоснования управленческих решений по оптимизации управления финансами и повышения эффективности управления предприятиями в целом.

 

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ  ОСНОВЫ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ  ДИАГНОСТИКИ В  УПРАВЛЕНИИ ФИНАНСАМИ 

     1.1. Сущность и функции  управления финансами 

     Управление  финансами (или финансовый менеджмент) представляет собой одну из важнейших  функциональных подсистем менеджмента  компании, элементы которой в процессе движения и взаимодействия обеспечивают формирование и реализацию финансовых управленческих решений. В совокупности функциональных подсистем менеджмента финансовый менеджмент выполняет задачу финансового обеспечения действия других подсистем, а также реализует контрольно-аналитическую функцию по отношению к конечным результатам, характеризующим деятельность компании по достижению стратегических целей¹. Специфика финансовых отношений связана с особенностями объекта управления – отношениями по формированию, распределению, использованию финансовых ресурсов предприятия и организации оборота его денежных средств.

     Содержание  управления финансами (или финансового  менеджмента) составляет искусство  руководить движением финансовых ресурсов и финансовыми отношениями, возникающими между хозяйствующими субъектами в  процессе движения финансовых ресурсов.

     В данном контексте финансовый менеджмент представляет собой процесс выработки  цели управления финансами и осуществление  воздействия на финансы с помощью  методов и рычагов финансового  механизма для достижения поставленной цели². Он включает в себя стратегию и тактику управления.

     Под стратегией понимается общее направление  и способ использования средств  для достижения поставленной цели. Этому способу соответствует  определенный набор правил и ограничений  для принятия решения. Стратегия  позволяет сконцентрировать усилия на вариантах решения, не противоречащих принятой стратегии, отбросив все другие варианты³.

     После достижения цели стратегия как направление  и средство ее достижения прекращает свое существование. Новые цели ставят задачу разработки новой стратегии.

     Тактика – это конкретные методы и приемы для достижения поставленной цели в  конкретных условиях. Задача тактики  управления – выбор наиболее оптимального решения и наиболее приемлемых в  данной хозяйственной ситуации методов  и приемов управления⁴.

     Финансовый менеджмент как система управления состоит из двух подсистем: объекта управления и субъекта управления. Объектом управления в финансовом менеджменте является совокупность осуществления денежного оборота, кругооборота стоимости, движения финансовых ресурсов и финансовых отношений между хозяйствующими субъектами и их подразделениями в хозяйственном процессе.

     Субъект управления – это аппарат управления, который посредством различных  форм управленческого воздействия  осуществляет целенаправленное функционирование объекта⁵.

     Любой объект управления представляет собой  систему, под которой понимается совокупность взаимодействующих элементов, составляющих целостное образование. Каждому элементу присущи различные  свойства. Элемент выполняет только ему присущую функцию. Свойства элементов финансовой системы позволяют вывести общее правило финансового менеджмента: всегда надо стремиться к финансовой устойчивости всей системы в целом, а не отдельных ее элементов и подсистем⁶.

     Воздействие субъекта на объект управления, т.е. сам процесс управления может осуществляться только при условии циркулирования определенной информации между управляющей и управляемой подсистемами.

     Цель  финансового менеджмента неотделима от целей системы управления компанией, и ее специфика предопределена объектом финансового управления – отношениями формирования, движения и использования денежных средств. Компании в своем движении и развитии могут по-разному формулировать свои цели: достижение лидерских или устойчивых конкурентных позиций, выживание в условиях угрозы банкротства, наращивание экономического потенциала, максимизация собственности, максимизация доходности⁷.

     Здесь можно сказать, что часто компания, развивая свой бизнес на основе реализации своей миссии в системе социально-экономических  отношений, стремится к максимизации доходов ее владельцев. При этом прирост вложенного капитала собственников компании осуществляется в форме прироста потока прибылей и в форме прироста стоимости капитала компании. В конечном итоге, руководствуясь положениями доходного подхода к оценке стоимости бизнеса, можно заключить, что наращивание прибыли компании находит свое выражение в приросте ее рыночной стоимости.