Стратегический анализ конкурентов и его влияние на долгосрочное развитие организации

Размещение средств организации  имеет большое значение в повышении  эффективности финансовой деятельности. От того, какие средства вложены  в основные и оборотные средства, сколько их находиться в сферах производства и обращения, в денежной и материальной форме, насколько оптимально их соотношение, во многом зависят результаты производственной и финансовой деятельности, следовательно, и финансовое состояние организации.

Активы организации включают в себя внеоборотные и оборотные. Для анализа состава и структуры имущества целесообразно использовать данные Таблицы 9.

Таблица 9

 Анализ состава и  структуры активов ООО ТПК  «Леди-Прима» за 2011 год

Как показывают  данные Таблицы 9, величина активов за анализируемый период выросла на 61 271 тысяч рублей, на конец периода составив 194 724 тысячи рублей. Такое изменение является  положительным для анализируемой организации,  так как имущественный потенциал организации увеличился в 1,5 раза (194724 : 133453).

Внеоборотные активы (основные средства) увеличились на 40 965 тысяч рублей или на 60%. Также увеличились и оборотные активы на 20 306 тысяч рублей или на 40%.  Долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений организация не делает.

В составе оборотных активов  незначительно возросли запасы на 1 041 тыс. руб., или на 3,14% и составили  на конец года 33 178  тысячи рублей. Дебиторская задолженность за анализируемый  год увеличилась, что может свидетельствовать  об определенных трудностях со сбытом продукции и товара.

Структура активов изменилась незначительно. Доля внеоборотных активов в общей сумме активов на конец года составила 52,3%. Снизился удельный вес оборотных средств в общей сумме активов: удельный вес запасов уменьшился на 11%, при этом удельный вес дебиторской задолженности увеличился на 11,7%.

Изучение состава активов  предприятия  позволяет сделать  вывод о том, что в течение  года не все они изменялись в равной мере. Так, например, их запасы  почти  не изменилась (33178 : 32137), тогда как дебиторская задолженность увеличилась в более, чем 1,5 раза (49213 : 30084).

Анализ состава  и структуры пассивов баланса

Пассив баланса отображает отношения, возникающие в процессе привлечения денежных средств. Пассивы - это источники собственных и  заемных средств, вложенных в  имущество организации. Соотношение  этих источников определит  перспективы  анализируемой организации. Анализ структуры пассива баланса позволит структуру, виды, а так же специфику  источников финансирования. В состав пассива баланса входит уставный, накопленный и заемный капитал.

Анализ структуры  пассива баланса позволяет определить причины финансовой неустойчивости организации, приводящие  ее к неплатежеспособности. Это может быть как нерациональное использование собственного капитала (источников собственных средств) организации, так и высокая доля заемного капитала,привлекаемого для финансирования деятельности организации. Вместе с тем увеличение доли собственных источников финансирования организации  говорит об усилении финансовой устойчивости и независимости от заемных и привлеченных средств. В этом случае  наличие нераспределенной прибыли будет рассматриваться как источник пополнения оборотных средств. Однако доходность тех организаций, которые ориентируются только на собственные источники, как правило, не высока.

Важно оценить, куда вкладываются собственные и заемные средства - во внеоборотные активы или в оборотные. Больший удельный вес собственного капитала в составе совокупных пассивов должен соответствовать более высокому удельному весу внеоборотных активов в составе имущества. Собственный капитал, краткосрочные кредиты банков, кредиторская задолженность являются основными источниками формирования оборотных активов организации.

 Таблица 10

Анализ состава и структуры  пассивов баланса ООО ТПК «Леди-Прима» за 2011 год

Как видно из данных Таблицы 10, собственный капитал организации увеличился за год на 35 013 тыс. рублей или на 39%, заемный капитал так же увеличился: долгосрочные обязательства – на 15 729 тыс. руб., краткосрочные обязательства – на 10 527 тыс. руб.

В составе собственного капитала прирост произошел за счет увеличения нераспределенной прибыли, что следует  оценить положительно. Доля собственного капитала составляет большую часть  всех источников формирования активов: на начало года - 66% и на конец года - 63%. Удельный вес краткосрочных  займов и кредитов равен удельному  весу кредиторской задолженности.

При анализе краткосрочных  обязательств предприятия, необходимо сопоставить удельный вес займов и кредитов с удельным весом кредиторской задолженности. Больший удельный вес краткосрочных займов и кредитов может свидетельствовать о привлечении более дорогих источников, которые погашаются за счет чистой прибыли. Такая нерациональная финансовая политика приводит к снижению финансовой устойчивости.

При анализе краткосрочных  заемных средств необходимо изучить  состав, давность появления кредиторской задолженности, наличие, частоту и  причины образования просроченной задолженности поставщикам ресурсов персоналу по оплате труда, бюджету, определив сумму выплаченных  пеней за просрочку платежей. Анализируя кредиторскую задолженность, необходимо учитывать взаимосвязь с дебиторской  задолженностью и поэтому их можно  сравнить. Превышение кредиторской задолженности  над дебиторской означает привлечение дополнительных источников.

Как видно из данных таблиц 9 и 10, на ООО ТПК «Леди-Прима» дебиторская задолженность превышала кредиторскую задолженность, как на начало года (на 20 050 тыс. руб., а это почти в 3 раза), так и на конец года (на 38 178 тыс. руб., более, чем в 4 раза). Это означает, что организация извлекает средства из оборота. Вряд ли такую финансовую политику организации можно оценить положительно, т.к. она является фактором нестабильности организации.

По итогам анализа дебиторской  и кредиторской задолженности, можно  сделать выводы, что соотношение  этих показателей по анализируемой  организации говорит не в пользу ее деятельности. Темп роста внеоборотных активов превышает темп роста оборотных на 20% это свидетельствует о снижении способности организации в обеспечении непрерывности процесса производства. Дебиторская задолженность не покрывается за счет кредиторской, а наоборот, превышает ее в 3(на начало года) и в 4 (на конец года) раза. Тем не менее, темп роста кредиторской задолженности не высок (13%).  В ближайшем будущем это вряд ли приведет к преобладанию заемных источников финансирования, что могло бы повлечь за собой ряд негативных последствий.

Однако в целом по результатам  проведенного анализа можно отметить улучшение финансового состояния  ООО ТПК «Леди-Прима» за анализируемый  период. У организации отсутствуют  просроченные дебиторские долги, темп роста собственного имущества за отчетный год составил 150%, организация развивается стабильно.

Для того, чтобы составить четкое представление о структуре доходов и расходов предприятия и определить возможные пути повышения прибыли нужно провести анализ доходов и расходов ООО ТПК «Леди-Прима».

Таблица 11

Анализ доходов и расходов, финансовых результатов ООО ТПК  «Леди-Прима» за отчетный период