Разработка операционного бюджета компании

Критическая программа представляет собой минимально допустимый объем производства и продажи продукции, при котором выручка полностью покрывает текущие затраты. Критическая программа рассчитывается по следующей формуле:

,                                                                                                       (7)

где Зпост  – постоянные расходы, руб.;

Ц – цена единицы продукции, руб.;

– переменные расходы на единицу продукции, руб.

Значение критической программы целесообразно сравнивать с ожидаемым объемом продаж продукции предприятия. При расчете показателей операционного анализа принимается, что объем производства продукции равен объему продаж. В расчетах используется ожидаемый объем продаж.

Сумма покрытия рассчитывается по следующей формуле:

СП = В – Зпер,                                                                                                           (8)

где В – выручка от продажи продукции, тыс. руб.;

Зпер – переменные затраты, тыс. руб.

Доля суммы покрытия в выручке (коэффициент) находится по формуле:

ДСП = СП / В,                                                                                                           (9)

Прибыль от продаж рассчитывается по формуле:

П = В – Зпер – Зпост = СП – Зпост,                                                                      (10)

Порог рентабельности – это такая выручка от продажи продукции, при которой финансовый результат равен нулю. Порог рентабельности определяется по формуле:

ПР = Зпост / ДСП,                                                                                                   (11)

где     Зпост – постоянные затраты, тыс. руб.

Запас финансовой прочности – это разница между фактически достигнутой выручкой и порогом рентабельности:

ЗФП = В – ПР,                                                                                                         (12)

Запас финансовой прочности может быть выражен в процентах к фактической выручке:

ЗФП = ((В – ПР) / В) 100,                                                                                       (13)

Действие операционного  левериджа проявляется в том, что любое изменение выручки от реализации порождает еще большее изменение прибыли от реализации.

Операционный леверидж рассчитывается по формуле:

ОЛ = (В – Зпер) / П = СП / П,                                                                                (15)

Результаты расчетов показателей операционного анализа приводятся в табл. 32 - 37. Расчеты проводятся по каждому виду продукции, входящему в производственную программу предприятия.

Таблица 32 - Расчет показателей операционного анализа для продукции А на внутреннем рынке

Продолжение таблицы 32

Таблица 33 - Расчет показателей операционного анализа для продукции B на внутреннем рынке

Продолжение таблицы 33