Управління фінансовою стійкістю комерційного банку (на прикладі ВАТ Акціонерний Банк "Укргазбанк")

 

Рис.2.1 Динаміка рівнів основних агрегатів джерел ресурсів в пасивах балансу ВАТ АБ "Укргазбанк" у 2007 - 2009 роках (побудовано за даними [79])

 

На рис.2.2 представлена поквартальна динаміка рівнів основних агрегатів активних операцій в активах  балансу ВАТ АБ "Укргазбанк" у 2007 - 2009 роках. Як показує аналіз графіків рис.2.2 джерелами для видачі депозитних коштів клієнтам при згортанні ресурсної  бази банку у 1 кварталі 2009 року було згортання обсягів міжбанківських активних операцій на суму 2,3 млрд. грн., що забезпечило згортання депозитної бази банку без банкрутства. Одночасно банк проводить згортання обсягів кредитів, наданих фізичним та юридичним особам для накопичення ліквідних коштів для задоволення ажіотажного тиску клієнтів по достроковому поверненні депозитів. Ліквідний обсяг активів першої черги зріс в банку майже в 2 рази, перевищивши рівень 1 млрд. грн., що суттєво знижує доходність банку, але підвищує стійкість до форс-мажору кризи.

 

Рис.2.2 Динаміка рівнів основних агрегатів активних операцій в активах балансу ВАТ  АБ "Укргазбанк" у 2007 - 2009 роках (побудовано за даними [79])

2.2 Показники  структури та достатності капіталу  банку

 

Основними показниками  достатності власного капіталу банку  є:

рівень імобілізації власного капіталу в низько ліквідних  основних засобах та нематеріальних активах (рис.2.3);

рівень страхової  імобілізації власного капіталу в ймовірних  витратах на нараховані та несплачені витрати за користування депозитними  ресурсами і неполучення банком нарахованих та неотриманих доходів  по активним операціям банку (рис.2.4).

 

Рис.2.3 Рівень імобілізації власного капіталу в низьколіквідних  основних засобах та нематеріальних активах в ВАТ АБ "Укргазбанк" у 2007 - 2009 роках (побудовано за даними [79])

 

Як показує  аналіз графіків рис.2.3, в ВАТ АБ "Укргазбанк":

весь обсяг  статутного капіталу імобілізований в  необоротних основних засобах та нематеріальних активах, тобто ліквідна вартість акцій банку забезпечена реальними основними засобами;

значна частка резервів банку, створених за рахунок прибутку банку також імобілізована в необоротних основних засобах та нематеріальних активах;

вартість  основних засобів, які є у власності  банку на ринку постійно зростає, що враховується як додатковий пасивний прибуток власного капіталу.

власних оборотних  коштів у банка практично немає, тобто активні операції банка  виконуються тільки за рахунок економічного важілю залучених та запозичених  грошових коштів.

 

Рис.2.4 Рівень страхової імобілізації власного капіталу в ймовірних витратах на нараховані та несплачені витрати за користування депозитними ресурсами і неполучення  банком нарахованих та неотриманих  доходів по активним операціям ВАТ  АБ "Укргазбанк" (побудовано за даними [79])

 

Як показує  аналіз графіків, наведених на рис.2.4, тільки з другого півріччя 2008 року при нарощенні статутного фонда  за рахунок додаткової емісії у банка  з’явився страховий оборотний резерв власного капіталу для нейтралізації постійного негативного сальдо між очікуємими відсотковими витратами та очікуємими відсотковими доходами банку на їх виплату.

В табл.2.2 наведена динаміка основних нормативних інтегральних показників достатності власного капіталу банку, розрахованими за стандартною  методикою НБУ [12]. Звертає на увагу  робота ВАТ АБ "Укргазбанк" на границі зони фінансової стійкості  показника Н2 достатності власного капіталу.

Норматив  адекватності регулятивного капіталу Н2 (норматив платоспроможності) відображає здатність банку своєчасно і в повному обсязі розраховуватися за своїми зобов'язаннями, що випливають із торговельних, кредитних або інших операцій грошового характеру. Чим вище значення показника адекватності регулятивного капіталу, тим більша частка ризику, що її приймають на себе власники банку; і навпаки: чим нижче значення показника, тим більша частка ризику, що її приймають на себе кредитори/вкладники банку.

Значення  показника адекватності регулятивного  капіталу визначається як співвідношення регулятивного капіталу банку до сумарних активів і певних позабалансових інструментів, зважених за ступенем кредитного ризику та зменшених на суму створених  відповідних резервів за активними  операціями та на суму забезпечення кредиту (вкладень в боргові цінні папери) безумовним зобов'язанням або грошовим покриттям у вигляді застави  майнових прав.

Певною проблемою  ліквідності є гарантованість переведення  власного капіталу, вкладеного в основні  засоби банку, у ліквідну форму в  строки, які вимагають страхуємі  активи банку, що є характерним для  діяльності ВАТ АБ "Укргазбанк".

 

Таблиця 2.2 - Динаміка основних показників достатності  капіталу, поточної ліквідності та рентабельності активів ВАТ АБ "Укргазбанк" за 2007 - 2008 роки (поквартально) [80]

 

Аналіз даних, наведених табл.2.2, показує, що розраховані  за інтеграль-ною методологією НБУ [12] рівні показників діяльності ВАТ  АБ "Укргазбанк" у 2007 - 2008 роках відповідають всім нормативам фінансової стійкості, декларуємим НБУ.

Очевидну  хибність методології НБУ для  умов фінансової кризи 2008 - 2009 року дає  практика - при розрахунку регулятивного капіталу банку необхідно з власного капіталу вираховувати від 50 до 70% коштів, імобілізованих не тільки в нематеріальні активи, але і в основні засоби, оскільки ця частина активів банку виявилася в умовах фінансової кризи - неліквідною. Відповідно, 100% комерційних банків мають реальний показник Н2, який не відповідає нормативу (не менше 10%). Так для ВАТ АБ "Укргазбанк" величина Н2 за умов кризи 2009 року знаходиться на рівні 2,0 - 2,5%, що потребує негайного нарощування власного капіталу в 5-8 разів.

2.3 Показники  структури залучених та запозичених  коштів банку

 

Аналіз структури  власних, залучених та запозичених  коштів в джерелах ресурсів ВАТ АБ "Укргазбанк" станом на 01.01.2007, 01.01.2008, 01.01.2009, 01.04.2009, побудованої на графіках рис.2.5 - 2.8 показує, що ресурсна політика банку має наступну динаміку та структурні показники:

питома вага власного капіталу в валюті ресурсів з рівня 10,69% (на 01.01.2007) зменшилась до рівня 9,01% (на 01.01.2008), зросла до рівня 9,82% (на 01.01.2009) та різко зроста до рівня 11,85% станом на 01.04.2009 за рахунок суттєвого  зменшення обсягів коштів юридичних  осіб в банку;

питома вага поточних коштів юридичних осіб в  валюті ресурсів з рівня 9,47% (на 01.01.2007) зменшилась до рівня 8,58% (на 01.01.2008), різко  зменшилась до рівня 5,66% (на 01.01.2009) та продовжила падіння до рівня 4,86% станом на 01.04.2009 за рахунок суттєвого зменшення  обсягів коштів юридичних осіб в  банку;

питома вага строкових депозитів юридичних  осіб в валюті ресурсів з рівня 12,15% (на 01.01.2007) зменшилась до рівня 11,88% (на 01.01.2008), зменшилась до рівня 10,57% (на 01.01.2009) та продовжила падіння до рівня 8,76% станом на 01.04.2009 за рахунок суттєвого зменшення обсягів коштів юридичних осіб в банку;

питома вага поточних коштів фізичних осіб в валюті ресурсів з рівня 6,05% (на 01.01.2007) зменшилась до рівня 5,03% (на 01.01.2008), зменшилась до рівня 4,26% (на 01.01.2009) та дещо зросла до рівня 4,59% станом на 01.04.2009 за рахунок суттєвого  зменшення обсягів коштів юридичних  осіб в банку;

питома вага строкових депозитів фізичних осіб в валюті ресурсів з рівня 32,6% (на 01.01.2007) різко зменшилась до рівня 24,76% (на 01.01.2008), різко зросла до попереднього рівня 32,79% (на 01.01.2009) та дещо знизилась  до рівня 32,08% станом на 01.04.2009 за рахунок  суттєвого зменшення обсягів  строкових коштів фізичних осіб в  банку;

питома вага боргових цінних паперів та ощадних  сертифікатів в валюті ресурсів з  рівня 3,19% (на 01.01.2007) зросла до рівня 4,04% (на 01.01.2008), різко знизилась до рівня 1,73% (на 01.01.2009) та дещо зросла до рівня 2,32% станом на 01.04.2009 за рахунок суттєвого  зменшення обсягів коштів юридичних  та фізичних осіб в банку;

питома вага запозичених коштів банків в валюті ресурсів з рівня 22,65% (на 01.01.2007) різко  зросла до рівня 34,29% (на 01.01.2008), залишилась на попередньому рівні 32,36% (на 01.01.2009) та дещо зросла до рівня 32,69% станом на 01.04.2009 за рахунок суттєвого зменшення  обсягів коштів фізичних та юридичних  осіб в банку.

Таким чином, за 2 роки ресурсна політика банку під  впливом зовнішніх факторів та внутрішньої  політики сформувала наступні результати:

банк суттєво  втратив частку коштів юридичних  осіб в джерелах ресур-сів, що веде до зростання вартості залучених коштів;

банк суттєво  наростив питому вагу міжбанківських коштів, які є нестабільним короткостроковим ресурсом та мають досить непрогнозовану вартість, що веде до нестабільності прибутковості  залучених міжбанківських коштів;

банк суттєво  наростив обсяги статутного капіталу з рівня 300 млн. грн. станом на 01.01.2007 до 700 млн. грн. станом на 01.04.2009 року, що є позитивним явищем, але аналіз рентабельності і діяльності інших нових великих банків банківської системи України з іноземним капіталом та іноземною технологію банківського менеджменту показує, що оптимум питомої ваги власного капіталу знаходиться в районі 19-21% від обсягів джерел ресурсів банку, а не 9,0 - 11,0% застосовуємих в українських банках для підвищення фінансового важелю залучених та запозичених коштів.

 

Рис.2.5 Структура  власних, залучених та запозичених  коштів в джерелах ресурсів ВАТ АБ "Укргазбанк" станом на 01.01.2007 (побудовано за даними [79])

 

Рис.2.6 Структура  власних, залучених та запозичених  коштів в джерелах ресурсів ВАТ АБ "Укргазбанк" станом на 01.01.2008 (побудовано за даними [79])

 

Рис.2.7 Структура  власних, залучених та запозичених  коштів в джерелах ресурсів ВАТ АБ "Укргазбанк" станом на 01.01.2009 (побудовано за даними [79])

 

Рис.2.8 Структура  власних, залучених та запозичених  коштів в джерелах ресурсів ВАТ АБ "Укргазбанк" станом на 01.04.2009 (побудовано за даними [79])

 

2.4 Показники  кредитного ризику та складу  портфелю активних операцій банку

 

Аналіз структури  портфелю активних банківських операцій по розміщенню власних, залучених та запозичених коштів в джерелах ресурсів ВАТ АБ "Укргазбанк" станом на 01.01.2007, 01.01.2008, 01.01.2009, 01.04.2009, побудованої на графіках рис.2.9 - 2.12 показує, що ресурсна політика банку має наступну динаміку та структурні показники:

питома вага кредитів, наданих юридичним особам в валюті активів з рівня 34,6% (на 01.01.2007) зменшилась до рівня 32,71% (на 01.01.2008), зросла до рівня 36,77% (на 01.01.2009) та різко  зроста до рівня 42,91% станом на 01.04.2009 за рахунок суттєвого роста неповернення та примусової пролонгації кредитів юридичним особам в банку;

питома вага кредитів, наданих фізичним особам в валюті активів з рівня 13,0% (на 01.01.2007) зросла до рівня 13,52% (на 01.01.2008), різко  зросла до рівня 24,0% (на 01.01.2009) та продовжила зростання до рівня 26,49% станом на 01.04.2009 за рахунок суттєвого згортання  кредитного портфелю банку за причиною масового відтоку коштів юридичних  осіб;

питома вага наданих міжбанківських кредитів та коштів на коррахунках банків-нерезидентів в валюті активів з рівня 25,72% (на 01.01.2007) різко зросла до рівня 36,46% (на 01.01.2008), різко знизилась до рівня 22,82% (на 01.01.2009) та продовжила зниження до рівня 7,50% станом на 01.04.2009, тобто фактично залишились тільки кошти на коррахунках банків-нерезидентів за рахунок практично повного згортання портфелю міжбанківського кредитування для повернення депозитних коштів клієнтам за причиною масового відтоку коштів юридичних та фізичних осіб;

питома вага коштів, імобілізованих банком в основних засобах та НМА за рахунок власного капіталу в валюті активів з рівня 7,98% (на 01.01.2007) зменшилась до рівня 6,47% (на 01.01.2008), знизилась до рівня 6,07% (на 01.01.2009) та зросла до рівня 7,41% станом на 01.04.2009, тобто фактично весь обсяг статутного капіталу імобілізований в необоротних активах банку, а в якості власного оборотного капіталу функціонують тільки кошти створених резервів та капіталізований прибуток минулих та поточного року діяльності банку;

питома вага коштів, вкладених банком в операції з комерційними цінними паперами, в валюті активів з рівня 10,36% (на 01.01.2007) різко знизилась до рівня 3,67% (на 01.01.2008), дещо зросла до рівня 4,56% (на 01.01.2009) та продовжила зростання  до рівня 5,87% станом на 01.04.2009 за рахунок  загального зниження обсягів валюти балансу активів банку;

питома вага негайних оборотних коштів банку  в готівці каси та на коррахунку в НБУ в валюті активів з  рівня 6,75% (на 01.01.2007) знизилась до рівня 4,76% (на 01.01.2008), додатково знизилась  до рівня 3,52% (на 01.01.2009) та різко зросла до рівня 8,24% станом на 01.04.2009 за рахунок  надання НБУ стабілізаційного кредиту  банку та введення НБУ нових правил 2009 року резервування 20% частки валютних міжбанківських депозитів та кредитів на спец рахунку в НБУ банку.

Таким чином, за результатами проведеного аналізу  за 2 роки кредитно-активна політика банку під впливом зовнішніх факторів та внутрішньої політики сформувала наступні результати:

банк використовує політику переважного короткострокового та середньострокового кредитування юридичних осіб, стримуючи розширення надання іпотечних довгострокових кредитів фізичним особам, оскільки депозитна залучена база депозитів має короткостроковий характер, а база оборотного власного довгострокового капіталу дуже обмежена;

для стабілізації наслідків ажіотажного відтоку  залучених депозитів фізичних та юридичних осіб банк згорнув міжбанківське  кредитування.

 

Рис.2.9 Структура  портфелю активних банківських операцій в ВАТ АБ "Укргазбанк" станом на 01.01.2007 (побудовано за даними [79])

 

Рис.2.10 Структура  портфелю активних банківських операцій в ВАТ АБ "Укргазбанк" станом на 01.01.2008 (побудовано за даними [79])

 

Рис.2.11 Структура  портфелю активних банківських операцій в ВАТ АБ "Укргазбанк" станом на 01.01.2009 (побудовано за даними [79])

 

Рис.2.12. Структура  портфелю активних банківських операцій в ВАТ АБ "Укргазбанк" станом на 01.04.2009 (побудовано за даними [79])

 

Таблиця 2.3 - Структура ризиків кредитного портфелю ВАТ АБ "Укргаз-банк" та рух кредитних резервів за 2005 - 2006 роки [80]

 

Таблиця 2.4 - Структура ризиків кредитного портфелю ВАТ АБ "Укргаз-банк" та рух кредитних резервів за 2006 - 2007 роки [80]