Амортизационная политика организации и её влияние на финансовый результат (по материалам ОАО «БЭМЗ»)

 

     Коэффициент износа показывает, насколько амортизированы основные средства, т.е. в какой мере профинансирована их возможная будущая  замена по мере износа. Диапазон колебаний  коэффициента составляет от нуля до единицы. Чем он ближе к нулю, тем меньше степень физического износа основных средств, и наоборот. Если коэффициент  равен единице, то это означает, что основные средства амортизированы полностью. На ОАО «Бердский электромеханический завод» данный показатель за анализируемый период уменьшился и на конец 2008 года составляет 0,55, что говорит о среднем физическом износе.

     Коэффициент годности характеризует долю неизношенных основных средств. На ОАО «Бердский электромеханический завод» данный коэффициент увеличился за анализируемый период и на конец 2008 года равен 0,45.

     Эффективность использования производственных основных фондов характеризуется соотношением темпов роста выпуска продукции  и темпов роста основных фондов, а также показателями фондоотдачи, фондоемкости, фондовооруженности и  производитель-ности труда. Полученные данные сведем в таблицу 2.12. 

     Таблица 2.12 Показатели эффективности использования основных средств ОАО «Тогучинский Гортоп» 2007-2008 гг.

 

     Показатель фондоотдача отражает уровень эксплуатации основных средств и результативность их применения. Для предприятия предпочтительны высокие значения данного показателя. Это означает, что на каждый рубль выручки организация делает меньше вложений в основные средства. Снижение коэффициента может означать, что для текущего уровня выручки сделаны излишние инвестиции в здания, оборудование и другие основные средства. В нашем случае данный показатель увеличился за анализируемый период на 0,97, что говорит об эффективном вложении денежных средств в основные средства.

     Обратный  фондоотдаче показатель называют фондоёмкостью. Он характеризует стоимость основных производственных фондов, приходящихся на единицу стоимости выпускаемой продукции. В нашем случае за анализируемый период он снизился на 0,34.

     Показатель  фондовооруженность, характеризует  оснащенность работников предприятий  сферы материального производства основными производственными фондами (средствами). На ОАО «Бердский электромеханический завод» данный показатель увеличился на 5 условных единиц.

     Наиболее  обобщающим показателем эффективности  использования основных производственных фондов является фондорентабельность. Ее уровень зависит не только от фондоотдачи, но и от рентабельности продукции. В нашем случае данный показатель увеличился на 0,13.

     На  ОАО «Бердский электромеханический завод» ведется налоговый и бухгалтерский учет. В бухгалтерском и налоговом учете выбран один метод начисления амортизации – линейный. Рассмотрим нелинейный (прогнозный) метод начисления амортизации и как ведут себя показатели на которые влияет амортизация, данные сведем в таблицу 2.13.

     Анализируя  таблицу 2.13, видно, что за период 2006-2008 года амортизационные отчисления уменьшаются, налог на имущество уменьшается, прибыль до налогообложения увеличивается, чистая прибыль увеличивается, свободные  денежные средства за период 2007-2008 год  увеличиваются.

 

      Таблица 2.13 Расчет основных показателей на которые оказывает влияние амортизация ОАО «БЭМЗ» 2006-2008 гг.

 

 

3 СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ АМОРТИЗАЦИОННОЙ ПОЛИТИКИ ПРЕДПРИЯТИЯ ОАО «БЭМЗ» 

3.1 Выбор оптимальной амортизационной политики предприятия ОАО «БЭМЗ» 

     Наличие альтернативных методов амортизации, разрешенных государством, дает предприятию  право выбора. Принятые решения в  отношении имеющихся альтернатив  закрепляются в амортизационной  политике предприятия. Этот процесс  является отражением на уровне предприятия  применяемой государством на макроуровне  амортизационной политики.

     Амортизационная политика предприятия может рассматриваться  с различных позиций. С точки  зрения бухгалтерского учета, амортизационная  политика – это часть учетной  политики предприятия, отражающая принятие предприятием одной из нескольких разрешенных  альтернатив в отношении основных средств. Выбор производится с целью  наиболее эффективно формировать источники  финансирования (воспроизводства) основных средств, контролировать их обновление, способствовать поддержанию объема и эффективности инвестиций предприятия. Принятая на предприятии амортизационная  политика существенно влияет на финансовый результат деятельности предприятия. Так как основные средства участвуют  в деятельности предприятия, их амортизация  сказывается на результатах этой деятельности. Начисленная амортизация  через ряд бухгалтерских записей  относится на уменьшение финансового  результата. В связи с этим, выбор  метода амортизации влияет на величину финансового результата (тем сильнее, чем выше доля амортизации в общей  массе затрат и издержек). В свою очередь, на ежегодной величине амортизационных  отчислений сказывается выбранный  метод амортизации.

     Применение  того или иного метода начисления амортизационных отчислений требует  экономического обоснования. Выбранные  способы начисления амортизационных  отчислений по соответствующим группам  объектов основных средств должны:

• способствовать реализации экономической и научно-технической стратегии предприятия;
• минимизировать налогооблагаемую базу по налогу на прибыль, налогу на имущество предприятия;
• быть простыми, а затраты на учет минимальными.

     Благодаря применению вычислительной техники и специализированных программных продуктов на предприятии ОАО «БЭМЗ», стоимость ведения учета в настоящее время снижается, а его аналитичность и детальность возрастает. В связи с этим, данная составляющая определения способа амортизации перестает играть значительную роль.

     Основным  фактором является экономическая стратегия  предприятия. В рамках этой стратегии  может реализовываться выбор  способов амортизации в соответствии с принятыми руководством предприятия  целями при определении прибыли. Их можно подразделить на три группы:

1. Достижение максимальной величины чистой прибыли плюс амортизация:

      

      ,                       (3.1) 

     где: Пч – чистая прибыль;

     А – амортизационные отчисления.

     Совокупность  собственных источников для воспроизводства  основных средств в этом случае будет  максимальной. Данный выбор исходит  из предпосылки, что амортизация  представляет собой источник формирования актива баланса, наравне с иными  собственными средствами предприятия, и может быть использована на соответствующие  цели.

     В этом случае рассмотрим улучшение данного  показателя возможно путем улучшения  показателей в формуле:  

      ,                          (3.2) 

     где: Пв – валовая прибыль без учета влияния амортизации.

     Увеличение  амортизации уменьшает финансовый результат, и выражение (Пч – А) не изменялось бы, если бы величина амортизационных отчислений не сказывалась на налогообложении предприятия.

     2. Достижение максимальной величины  прибыли.

     Подход  подразумевает минимизацию амортизационных  отчислений в бухгалтерском учете (что сокращает издержки, улучшает финансовые показатели предприятия). К  недостаткам относятся повышенный налог на имущество, недостаточно объективная  картина имущественного положения  предприятия, отсутствие возможности  своевременного воспроизводства основных средств за счет амортизационных  отчислений, так как их величина будет недостаточна.

     Применение  подобного подхода практикуется для создания благоприятной картины  о деятельности предприятия для  внешних пользователей (высокая  прибыль, большой запас имущества  и собственных средств).

     Подход  характеризуется применением всех доступных возможностей снижения величины амортизации: увеличение сроков полезного  использования основных средств, использование  понижающих коэффициентов.

     Достижение  максимальной величины прибыли в  рамках амортизационной политики целесообразно  только в случае непременного использования  прибыли на замену основных средств. В противном случае к моменту  необходимой замены, учитывая недостаточность  начисленной амортизации, при условии распределении прибыли, произвести замену за счет средств начисленной амортизации будет невозможно.

     3. Достижение минимальной величины  прибыли и максимальной – амортизации.

     Данный  подход призван увеличивать амортизационные  отчисления и уменьшить прибыль, подлежащую распределению в целях  поддержания сохранности физического  капитала предприятия. Может применяться, при наличии ожиданий руководства, что учредители будут распределять чистую прибыль, не принимая во внимание нужды предприятия по замене основных средств. При этом руководство устанавливает  минимальные сроки использования  основных средств, использует повышающие коэффициенты, метод суммы чисел  лет для увеличения величины амортизации. При таком подходе ухудшаются текущие экономические показатели деятельности предприятия, однако, подход позволяет оставить средства в обороте  предприятия, что при надлежащих решениях руководства является положительным  моментом.

     Традиционно, при определении цели амортизации  рассматривается только одна модель, приведенная под номером 1, так  как в общем случае, для предприятия  важно, чтобы научно обоснованная амортизационная  политика приводила к максимизации величины чистая прибыль плюс амортизационные  отчисления. Однако, данная модель отражает только интерес предприятия при  разумной политике как учредителей, так и руководства. На наш взгляд, это не отражает полной картины, так  как на малых и средних предприятиях, к которым, в большинстве своем относятся предприятия торговли, зачастую возникает определенное противоречие интересов учредителей и руководства предприятия. Учредители стремятся получить прибыль и дивиденды, а руководство – больше средств в обороте. При наличии опасений, что часть прибыли, необходимая для воспроизводства основных средств будет распределена, следует применять модель 3.

     Применение  этих принципов позволит выбрать  наиболее приемлемые способы начисления амортизационных отчислений.

     Исходя  из приоритета поддержания производственных мощностей и производственного  потенциала предприятия. Результатом  выбора эффективной амортизационной  политики является в таком случае процесс обновления основных средств, направленное на повышение производительности труда, увеличение выпуска продукции, снижения себестоимости и максимизации прибыли. Выбор способа начисления амортизации по группе объектов основных средств зависит от степени их соответствия вышеуказанным целям  формирования финансовых результатов  и составления финансовой отчетности организации.