Учёт затрат на производство зерновых культур

 

Коэффициент концентрации собственного капитала (финансовой автономии, независимости) (Кск), равный 0,33, означает, что 33% активов предприятия сформированы за счет собственных источников средств. Соответственно, оставшиеся 67% активов предприятия сформированы за счет заемных средств, что свидетельствует о малой доли независимости организации в формировании своих активов. К тому же заметна тенденция снижения значения показателя в сравнении с 2008 годом на 35,3%, что является неблагоприятным фактором.

Значение коэффициента концентрации заемного капитала  (Кзк), равное 0,75 оказалось выше оптимального значения (0,5), что также свидетельствует о зависимости предприятии от внешних источников финансирования. Увеличение значения коэффициента концентрации заемного капитала  в отчетном году на 53% вновь подтверждает тенденцию увеличения финансовой независимости предприятия в формировании своих активов.

Коэффициент финансового  риска (левериджа) или коэффициент  капитализации (Кфр) на конец 2010 года составил 3 (значение на много выше критического – 0,7), увеличился в сравнении с его аналогичным значением 2008 года, равным 0,97 в 3 раза. Данный факт свидетельствует о том, что, на конец 2010 года на каждый 1 рубль собственных средств вложенных в активы предприятия, 3 рубля приходится на заемные (в 2008 году - 97 копеек), то есть доля заемных средств возрастает. Риск вложения капитала в данное предприятия возрастает.

Значение маневренности собственного капитала характеризует, какая часть собственного капитала находится в ликвидной форме, то есть в виде оборотных активов, и, следовательно, может быть выведена из организации за достаточно короткий срок.

В 2008 году его значение составляло 0,65, что свидетельствует о высокой маневренности капитала и возможности вывести оборотные активы при необходимости. в то время как его аналогичное значение в 2010 году снизилось до -1,26. Данный факт свидетельствует о том, что собственный капитал организации не используется для финансирования ее текущей деятельности, т.е. оборотные средства организации (наиболее маневренная часть активов) не формируются за счет собственных источников.

Значение коэффициента финансовой устойчивости снизилось в трехлетней динамике на 35,3% и составило на конец периода 0,33, что оказалось ниже критического значения 0,7. Это значит, что удельный вес тех источников финансирования, которые данная организация может использовать в своей деятельности длительное время снизился. Финансовая устойчивость организации в рассматриваемом отрезке времени снизилась.

Коэффициент финансирования (коэффициент платежеспособности) в анализируемом периоде снизился на 67,6% и составил на конец 2010 года 0,33. Это говорит о том, что финансирование деятельности организации за счет собственных средств в отчетном периоде сократилось, что повлекло за собой увеличение привлечения заемных средств. Данное обстоятельство свидетельствует о снижении платежеспособности организации и увеличении ее зависимости от внешних источников, что является причиной снижения общей финансовой устойчивости ООО «АПК « Задонские Нивы черноземного края»

Достаточно высокое значение коэффициента финансовой независимости капитализированных источников (Кнки), равное 1 свидетельствует о положительном факте: доля собственного капитала предприятия в составе источников средств составляет 100%. Стабильность в анализируемом периоде данного показателя также характеризует положительную тенденцию. Это связано с отсутствие м у организации долгосрочных обязательств.

Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными оборотными средствами значительно снизился в течение анализируемого периода в 2, 5 раза и на конец отчетного периода имеет низкое отрицательное значение, равное – 1,1. Этот факт говорит о том, что собственный капитал организации при этом абсолютно не используется в силу своей недостаточности. Более того, значительное уменьшение данного показателя в отчетном году свидетельствует об ухудшении ситуации. Полученное значение коэффициента свидетельствует и об абсолютной финансовой неустойчивости организации, сильной зависимости ее от внешних кредиторов.

Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами очень низок и составляет к 2010 году -0,7, что ниже, чем в 2008 году на 80%. Оборонные активы организация полностью финансирует за счёт заёмных средств.

Проанализировав полученные коэффициенты, мы можем сделать вывод  о финансовой неустойчивости ООО  «АПК «Здонские Нивы черноземного края». В капитале предприятия значительна  доля заемных средств, в особенности  краткосрочных. Финансовая зависимость  предприятия от внешних кредиторов возрастает при одновременном увеличении риска вложений капитала в данное предприятие.

По результатам анализа, можно сказать, что самым благоприятным  для организации с точки зрения финансовой устойчивости в анализируемом  отрезке времени оказался 2008 год, о чем свидетельствуют значения коэффициентов финансовой устойчивости, платёжеспособности этого года. В  последующие два года финансовое положение предприятия стало  заметно ухудшаться.

Важным моментом в анализе финансового  состояние является оценка её деловой  активности. Оценка деловой активности направлена на анализ результатов и  эффективность текущей основной производственной деятельности организации.

Деловая активность предприятия  в финансовом аспекте проявляется  прежде всего в скорости оборота  его средств. Коэффициенты деловой  активности позволяют проанализировать, насколько эффективно предприятие  использует свои средства.[26c409]

Таблица 6

Относительные показатели деловой  активности ООО «АПК «Задонские Нивы черноземного края», 2008-2010 гг.

Показатель	2008 г	2009 г	2010 г	2010г/ 2008 г, %
Фондоотдоча	2,74	1,53	0,82	29,93
Коэффициент оборачиваемости  средств в расчетах	12,42	26,36	14,6	117,55
Коэффициент оборачиваемости  запасов	0,38	1,24	1,20	315,8
Продолжение таблицы 6
Показатель оборачиваемости  кредиторской задолженности, дни	317	348	439	72,17
Показатель оборачиваемости  дебиторской задолженности, дни	4563	3125	5214	87,5
Коэффициент оборачиваемости  собственного капитала	0,57	1,38	1,63	285,96
Продолжительность операционного  цикла, дни	989	308	329	33,27 33,27

 

Показатель фондоотдачи (Ф отд) по итогам 2010 года составил 0,82, снизился по сравнению с его значением в 2008 году на 70,7%. Полученные значения характеризуют производственную деятельность предприятия как неэффективную. Уменьшение значения показателя свидетельствует о дальнейшем падении эффективности производства.

Показатель оборачиваемости  средств в расчетах (Об ср/расч) за 2010 год составил 14,6 оборота или 25 дней; за 2009 год – 26,36 оборота или 13,85 дней; за 2008 год – 12,42 оборота или 29 день. Такое снижение оборачиваемости средств в расчетах на предприятии характеризуется, как отрицательная тенденция.

Коэффициент оборачиваемости  запасов (Об зап) в 2010 году составил 1,20 или 304,2 дней; в 2009 году –1,24 или 294,4 дней; в 2008 году – 0,38 или 960 дней. Значение последнего показателя говорит о неблагоприятной для организации ситуации, о недостаточной скорости оборачиваемости запасов при существующей возможности.

Значение показателя оборачиваемости кредиторской задолженности (Об кз) по итогам 2010 года оказалось равным 439 дням; по итогам 2009 года – 347 дней; по итогам 2008 года – 317 дней. Полученные данные показывают, что объем кредиторской задолженности предприятия значителен.

Показатель оборачиваемости  дебиторской задолженности (Об дб) в трехлетней динамике снизил свое значение на 12,5% и за 2010 год составил 5214 дней. Исходя из полученных значений, можно судить о том, что процесс взыскания дебиторской задолженности на предприятии начал ускоряться, но потом опять замедлился, что не благоприятно сказывается на общем состоянии дел.

Коэффициент оборачиваемости  собственного капитала (Об ск) за 2010 год составил 1,63; за 2009 год – 1,38; за 2008 год – 0,57. Полученные значения свидетельствуют о крайне неэффективной скорости оборачиваемости собственного капитала предприятия.

Продолжительность операционного  цикла (ОЦ прод) снизилась в динамике за 3 года на 660 дней и по итогам 2010 года составила 329 день, что свидетельствует о снижении рентабельности производства.

Таким образом, в организации наблюдается  замедление оборачиваемости запасов, кредиторской задолженности и собственного капитала, что приводит к увеличению оборотных средств и дополнительным затратам, а значит, к ухудшению  финансового состояния ООО «АПК «Задонские Нивы черноземного краяа».

Следующим шагом в анализе деловой  активности организации является оценка и анализ рентабельности.

Рентабельность — это относительный показатель, определяющий уровень доходности деятельности организации.

Показатели рентабельности характеризуют  эффективность работы предприятия  в целом, доходность различных направлений  деятельности (производственной, коммерческой, инвестиционной и т.д.); они более  полно, чем прибыль, характеризуют  окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными  ил и потребленными ресурсами. Эти  показатели используют для оценки деятельности предприятия и как инструмент в инвестиционной политике и ценообразовании.

Исходные данные и рассчитанные показатели рентабельности ООО «АПК «Задонские Нивы черноземного края» представлены в таблице 7.

 

Таблица 7

Расчет показателей рентабельности ООО «АПК «Задонские Нивы черноземного края», 2008 – 2010 гг.

Показатели	2008 г	2009 г	2010 г	2010 к 2008,%
Выручка от продажи с/х  продукции, тыс. рублей	10359	13455	11401	110,06
Себестоимость проданной  с/х продукции, тыс.рублей	4443	16721	10607	238,74
Прибыль (+), убыток (-), тыс. рублей	1748	-3566	614	35,13
Среднегодовая стоимость  совокупного капитала, тыс. рублей	16933	22755	25577	151,05
Рентабельность производственной деятельности, %	9,95	-28,72	4,20	42,21
Рентабельность продаж, %	16,87	-26,50	5,38	31,89
Рентабельность совокупного  капитала, %	10,32	-15,67	2,40	23,26

 

Анализируя исходные данные для расчета показателей рентабельности, представленные в таблице №7 мы видим, что положительным явлением в организации является увеличение на 10% выручки от продажи сельскохозяйственной продукции в 2010 году по сравнению с 2008 годом. Однако, себестоимость продукции увеличивается в 2 раза в 2010 году по сравнению с 2008 годом, поэтому прибыль от продажи сельскохозяйственной продукции уменьшается на 65% в 2010 году по сравнению с 2008 годом. Среднегодовая стоимость совокупного капитала организации увеличилась в отчетном периоде по сравнению с 2008 годом на 51%, что является благоприятным признаком.

Уровень рентабельности производства в 2010 году снизился на 58,2% и составил на конец 2010 года 4,20%. Это означает, что  с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции  организация имеет 4,20 копейки прибыли.

Рентабельность продаж сократилась  в 2010 году по сравнению с 2008 годом  на 68% и составила 5,38%. Из полученного  значения мы можем сделать вывод, что с каждого рубля продаж организация имеет прибыль, равную 5,38 копеек.

Рентабельность совокупного  капитала снизилась в трехлетней динамике на 77% и приобрела на конец  отчетного периода неудовлетворительное значение 2,40%. Это значит, что на 1 рубль совокупного капитала организации  приходится 2,40 копейки прибыли.

Полученные неудовлетворительные значения рентабельности ООО «АПК «Задонские Нивы черноземного края» свидетельствуют  об общем  снижении эффективности  и прибыльности производственной деятельности организации, а в частности, реализации сельскохозяйственной продукции.

Анализ ликвидности показал, что в целом предприятие является не платежеспособным, поскольку увеличились  такие показатели, как уменьшились  коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент покрытия, коэффициент  текущей ликвидности. Более того, коэффициент восстановления платежеспособности показывает, что в ближайшее время  в организации восстановление платёжеспособности не произойдёт.

 Анализ финансовой  устойчивости показал, что финансовая  устойчивость предприятия ухудшилась  за счет таких показателей,  как  коэффициент автономии,  коэффициент финансирования, коэффициент  маневренности собственных средств.

Анализ рентабельности собственного капитала показал, что за отчетный период наблюдается уменьшение рентабельности собственного капитала за счет уменьшения рентабельности продаж, замедления оборачиваемости  активов, уменьшения коэффициента финансового  рычага.