Совершенствование управления денежными средствами и их эквивалентами

     Таким образом, необходимо отметить, что за 2010 год в процессе осуществления хозяйственной деятельности ООО «Промлогистика» увеличило свою балансовую стоимость на 1150 тыс. руб., что является достаточно существенным увеличением финансовых ресурсов ООО «Промлогистика». 

     3.2 Предложения по совершенствованию управления денежными средствами в ООО «Промлогистика» 

     Результаты  проведенного выше анализа используются для выявления резервов оптимизации  денежных потоков предприятия и  обеспечения их сбалансированности на предстоящий период.

     Оптимизация является одной из важнейших функций  управления денежными потоками на ООО «Промлогистика», направленной на повышение их эффективности в предстоящем периоде.

     Важными задачами, решаемыми в процессе этого  этапа управления денежными потоками, являются:

     1) Выявление и реализация резервов, позволяющих снизить зависимость предприятия от внешних источников привлечения денежных средств; обеспечение более полной сбалансированности положительных и отрицательных денежных потоков во времени и по объемам; обеспечение более тесной взаимосвязи денежных потоков по видам хозяйственной деятельности предприятия; повышение суммы и качества чистого денежного потока, генерируемого хозяйственной деятельностью предприятия.

     2) Планирование денежных потоков  предприятия ООО «Промлогистика» в разрезе различных их видов. Такое планирование носит прогнозный характер в силу неопределенности ряда исходных его предпосылок.

     3) Обеспечение эффективного контроля  денежных потоков предприятия. Объектом такого контроля являются: выполнение установленных плановых заданий по формированию объема денежных средств и их расходованию по предусмотренным направлениям; равномерность формирования денежных потоков во времени; ликвидность денежных потоков и их эффективность. Эти показатели контролируются в процессе мониторинга текущей финансовой деятельности предприятия.

     4) Планирование денежных потоков  в ООО «Промлогистика», представляющее собой процесс выбора наилучших форм их организации на предприятии с учетом условий и особенностей осуществления его хозяйственной деятельности.

     Основными целями оптимизации денежных потоков  предприятия ООО «Промлогистика» являются:

     - обеспечение сбалансированности  объемов денежных потоков;

     - обеспечение синхронности формирования  денежных потоков во времени;

     - обеспечение роста чистого денежного  потока предприятия.

     Основными объектами оптимизации в ООО  «Промлогистика» выступают:

     - положительный денежный поток;

     - отрицательный денежный поток;

     - остаток денежных активов;

     - чистый денежный поток.

     Важнейшей предпосылкой осуществления оптимизации  денежных потоков является изучение факторов, влияющих на их объемы и характер формирования во времени. Эти факторы можно подразделить на внешние и внутренние.

     Основу  оптимизации денежных потоков предприятия  ООО «Промлогистика» составляет обеспечение сбалансированности объемов положительного и отрицательного их видов. На результаты хозяйственной деятельности предприятия отрицательное воздействие оказали как дефицитный, так и избыточный денежные потоки.

     Методы  оптимизации дефицитного денежного  потока зависят от характера этой дефицитности - краткосрочной или долгосрочной.

     Сбалансированность  дефицитного денежного потока в  краткосрочном периоде в ООО  «Промлогистика» осуществляется путем использования «системы ускорения - замедления платежного оборота». Суть, которой заключается в разработке на предприятии организационных мероприятий по ускорению привлечения денежных средств и замедлению их выплат.

     Ускорение привлечения денежных средств в  краткосрочном периоде может  быть достигнуто за счет следующих мероприятий:

     - обеспечения частичной или полной  предоплаты за произведенную  продукцию, оказанную услугу, пользующуюся высоким спросом на рынке;

     - сокращения сроков предоставления  товарного (коммерческого) кредита покупателям;

     - ускорения инкассации просроченной  дебиторской задолженности;

     - ускорения инкассации платежных  документов покупателей продукции (времени нахождения их в пути, в процессе регистрации, в процессе зачисления денег на расчетный счет и т.п.);

     - согласования с банком условий  текущего хранения остатка денежных  средств с выплатой депозитного  процента;

     - использования краткосрочных денежных  инструментов (основное – депозитные  вклады в банках) для временного хранения свободных денежных средств.

     - сокращения расчетов наличными  деньгами, так как наличные денежные расчеты увеличивают остаток денежных активов в кассе, сокращают пользование собственными денежными активами в период прохождения платежных документов поставщиков.

     Замедление  выплат денежных средств в краткосрочном  периоде осуществляется за счет следующих мероприятий:

     - увеличения по согласованию с  поставщиками сроков предоставления предприятию товарного (коммерческого) кредита;

     - замены приобретения долгосрочных  активов, требующих обновления, на их аренду (лизинг);

     - перевод полученных краткосрочных  финансовых кредитов в долгосрочные.

     Следует отметить, что «система ускорения - замедления платежного оборота», решая проблему сбалансированности объемов дефицитного денежного потока в краткосрочном периоде, создает определенные проблемы нарастания дефицитности этого потока в последующих периодах. Поэтому параллельно с использованием механизма этой системы разработаны меры по обеспечению сбалансированности дефицитного денежного потока в долгосрочном периоде.

     Рост  объема положительного денежного потока в долгосрочном периоде в ООО «Промлогистика» достигается за счет следующих мероприятий: привлечения долгосрочных финансовых кредитов; продажи части (или всего объема) финансовых инструментов; инвестирования; продажи (или сдачи в аренду) неиспользуемых видов основных средств.

     В свою очередь снижение объема отрицательного денежного потока в долгосрочном периоде может быть достигнуто за счет мероприятий: сокращения объема и состава реальных инвестиционных программ; отказа от финансового инвестирования; снижения суммы постоянных издержек предприятия.

     Заключительным  этапом оптимизации является обеспечение  условий максимизации чистого денежного  потока ООО «Промлогистика».

     Так как рост чистого денежного потока обеспечивает повышение темпов экономического развития предприятия на принципах самофинансирования, снижает зависимость этого развития от внешних источников формирования финансовых ресурсов, обеспечивает прирост рыночной стоимости предприятия, то повышение суммы чистого денежного потока ООО «Промлогистика» может быть обеспечено за счет осуществления следующих мероприятий:

     - снижения суммы постоянных, переменных  издержек;

     - осуществления эффективной налоговой  политики, обеспечивающей снижение  уровня суммарных налоговых выплат;

     - осуществления эффективной ценовой  политики, обеспечивающей повышение уровня доходности текущее  деятельности;

     - продажи неиспользуемых видов  основных средств и нематериальных  активов;

     - усиления претензионной работы  с целью полного и своевременного  взыскания штрафных санкций.

     Результаты  оптимизации денежных потоков предприятия  получают свое отражение в системе  планов формирования и использования денежных средств в предстоящем периоде.

     Основными рекомендациями по совершенствованию  денежных средств для ООО «Промлогистика» являются:

     1. Рекомендации по изысканию дополнительных  денежных поступлений от основных средств предприятия: проанализировать степень использования оборудования (имущества), с тем, чтобы определить перечень имущества, не используемого в текущей хозяйственной деятельности; определить круг потенциальных покупателей (пользователей) излишнего оборудования (имущества) посредством изучения конкурентов или возможностей альтернативного использования рассматриваемого имущества; сдать в аренду (продать) мало используемое оборудование (имущество);

     2. Рекомендации по взысканию задолженности  с целью ускорения оборачиваемости денежных средств:

     - создать систему оценки клиентов, которая бы суммировала все риски, связанные с деловым партнером. Общая зависимость от такого партнера будет включать его дебиторскую задолженность, товары на, складе, подготовленные к отгрузке, продукцию в производстве, предназначаемую этому клиенту;

      - установить формальные лимиты  кредита каждому клиенту, которые  будут определяться общими отношениями с этим клиентом, потребностями в денежных средствах, и оценкой финансового положения конкретного клиента;

     3. Рекомендации по контролю денежных  средств:

     - учет и выполнение операций  с наличными денежными средствами, и расчеты с юридическими и физическими лицами в соответствии с требованиями действующего законодательства установленными правилами;

     - контроль за соблюдением кассовой  и расчетной дисциплин;

     - надзор за денежными расходами  и их оформлением;

     - своевременность и правильность  документального оформления операций по движению денежных средств;

     - распределение обязанностей по  ведению документации о денежных  расходах, по выписыванию и подписыванию чеков (кассовых ордеров), по отправке чеков и ведению записей;

     - строжайший повседневный контроль  сохранности наличных денег, валюты  и ценных бумаг в кассе;

     - своевременность проведения инвентаризации  денежных средств;

     - попытка снизить расходы на  содержание помещений и других  активов, так как основные источники расходования денежных средств - расходы на аренду и содержание помещений, инвентаря и других активов, заработная плата и амортизация собственных основных средств.

     4. Рекомендации по управлению денежными  средствами:

     - прогнозирование денежного потока, которое поможет выявить тенденции развития как в целом всего, а также отдельных показателей функционирования. С помощью прогнозных ООО «Промлогистика» сможет реагировать заранее на предстоящие изменения своего состояния, а не реагировать оперативно, когда в случае неблагоприятных тенденций развития приходится уже не избегать убытков (потерь), а стараться их уменьшить;

     - разработка плана поступления  и расходования денежных средств, это позволит пронаблюдать за величиной денежного потока, выявить нехватку или излишек средств еще до их возникновения и даст возможность скорректировать предпринимаемые действия.

     Формирование  политики управления дебиторской задолженностью ООО «Промлогистика» имеет большое значение для управления его денежным оборотом, поскольку числящаяся на балансе предприятия дебиторская задолженность довольно значительна (на начало периода – 33910 тыс. руб., на конец периода – 11961 тыс. руб.). Но на конец периода наблюдается снижение задолженности, что положительно сказалось на притоке денежных средств за анализируемый период. Это не создает предприятию проблемы в виде нехватки финансовых средств для обеспечения бесперебойного функционирования производства и сбыта продукции.