Вексельное обращение. Практическая значимость вексельного института в условиях рыночной экономики

Рисунок 10.

Структура отдела вексельного обращения и расчетов ОАО «Торгово-строительный банк».

При выпуске собственных векселей коммерческий банк разрабатывает Положение о выпуске, обращении и погашении векселя банка (Приложение 4.).

На основании разъяснения письма ЦБ РФ от 23.02.95 № 26 «Об операциях коммерческих банков с векселями» и изменениях в порядке бухгалтерского учета банковских операций с векселями» при выдаче (выпуске ) собственных векселей и проведении прочих операций  с векселями коммерческие банки руководствуются «Единообразным законом о переводном и простом векселе », общими нормами гражданского законодательства РФ, а также Законами и иными правовыми актами РФ, регулирующими денежно-кредитные отношения.

В положении оговариваются условия, на которых клиент банка может приобрести вексель, предъявить к оплате и т.п.  Следует так же обращать внимание на то, чтобы содержание условий не противоречило тексту векселя, поскольку то, что не написано в векселе, не имеет юридической силы. Так, например, недопустимо устанавливать условие о досрочном выкупе векселей по пониженной процентной ставке, т.е. ставки, ниже  чем обозначенная в процентной оговорке в тексте векселя.. При предоставлении клиенту возможности предъявить вексель до наступления срока платежа по нему банк обязан начислить проценты на вексельную сумму по указанной ставке за фактический срок обращения векселя, а потом лишь вправе удержать определенный дисконт за досрочное погашение векселя. В положении должно быть учтено, что вексель может быть передан по индоссаменту другому держателю, который не будет ознакомлен с данным документом , в связи с чем при дальнейшем его взаимодействии с банком могут возникнуть нежелательные конфликты .

Банк может заключить с первым приобретателем векселя договор купли-продажи векселя.  Это может оказаться полезным, особенно при продаже дисконтного векселя, в качестве первичного документа , подтверждающего, за какую сумму приобретен вексель, например,  при расчете налога на прибыль . Как и в случае с положением, договор также не должен противоречить содержанию векселя и условиям банка.

4.2.                 Программа применения векселей в коммерческом банке

ОАО «Торгово-строительный банк».

Цель программы.

Обеспечение разрешения одной из наиболее острых задач, стоящей перед реформируемой российской экономикой – проблемы неплатежей, которые приобрели вид замкнутого круга: предприятия не могут платить налоги, т.к. им не платят покупатели за изготовленную и проданную продукцию, а госорганы со своей стороны не оплачивают продукцию в виде госзаказа в связи с отсутствием налоговых поступлений. Для разрыва этого порочного круга предлагается эмиссия специальных расчетных ценных бумаг (векселей), которые, переходя от владельца к владельцу, способствуют расшивке неплатежей. Банковский вексель дает возможность быстрых и гарантированных платежей, а так же является надежным залоговым средством. Кроме того, использование БВ в качестве инструмента расчета позволяет по новому оценивать некоторые положения действующего законодательства в области расчетов. Применение векселей для кредитования предоставляет предприятиям возможность использовать их как расчетное средство, тем самым увеличивая в определенной степени оборотные средства, уменьшая сроки платежа по сравнению с безналичными расчетами, упрощая саму процедуру расчетов с контрагентами.

Правовая база.

Необходимой юридической базой внедрения векселя в систему расчетов является Постановление Президиума Верховного Совета РСФСР от 24 июня 1991 года «О применении векселя в хозяйственном обороте РСФСР», прилагаемое к нему Положение «О переводном и простом векселе», Постановление Правительства РФ № 907 от 09.08.94 г. «О проведении на территориях субъектов РФ взаимных  зачетов задолженности предприятий».

Дополнительной основой для внедрения банковского векселя является Положение о простом векселе ОАО «Торгово-строительный банк».

Возможности.

Данная программа позволяет:

          коммерческому банку

      получать кредитные ресурсы по ставке ниже текущей рыночной ставки;

           предприятиям

      пополнять оборотные средства под низкую процентную ставку;

      получать кредит пакетом векселей удобных для заемщика номиналов;

      определять самим график погашения векселей, а значит, и уровень процентной ставки;

      производить расчеты без привлечения дополнительных кредитных ресурсов;

      получать возможность полного включения процентных выплат по обслуживанию вексельных кредитов в себестоимость (так как в абсолютном большинстве случаев проценты по вексельному кредиту значительно ниже действующей ставки рефинансирования ЦБ России);

      использовать меньшую сумму залога или обеспечения кредита по сравнению с обычным кредитом.

Порядок первоочередных мероприятий.

1.      Торгово-строительный банк заключает договор о стабилизации финансового положения с заинтересованными клиентами банка.

2.      В контексте этого договора стороны осуществляют работы по выявлению наиболее привлекательных технологических цепочек.

3.      Дальнейшие операции производятся в соответствии с прилагаемой схемой кредитования банковским векселем (рисунок 11.)

Потоки платежей и расчетов.

1.Заключение кредитного договора с торговой компанией.

          2. Движение вексельного кредита от банка к торговой компании после заключения кредитного договора.

           Кредит может быть предоставлен либо дисконтными, либо процентными векселями. Вексель оформляется в соответствии с Положением о простом векселе ОАО «Торгово-строительный банк». На основании заключенного кредитного договора отдел финансовых ресурсов банка выдает торговой компании пакет векселей номиналами, удобными для осуществления расчетов с кредиторами. При получении пакета векселей руководитель торговой компании-ссудозаемщика ставит свою подпись и печать на корешке каждого векселя (корешки векселей хранятся в банке для отчетности). Векселя выдаются и передаются (индоссируются) только юридическим лицам, зарегистрированным на территории России. Любой векселедержатель может предъявить вексель к оплате во все отделения и филиалы банка.

3. Движение ликвидного товара от предприятия-изготовителя к торговой компании.

4. Оплата товара векселем.

5. Поставка сырья (топлива,  энергии, тепла) предприятию-изготовителю.

6. Оплата векселем за поставку сырья (топлива, энергии, тепла).

7. Оказание железнодорожных услуг предприятию.

8. Оплата векселем услуг железной дороги.

9. Предъявление векселя к оплате «Торгово-строительному банку».

10. Погашение банком предъявленного ему к оплате векселя

Если по сумме задолженности, оформленной банковским векселем, предусмотрен процент, то сумма денег, полученная при оплате по векселю, включает в себя основную сумму долга и сумму процентов.

11. Реализация ликвидного товара торговой компанией.

12. Оплата товара.

Возврат вексельного кредита с процентами. Ставка процента по вексельному кредиту зависит от срока, на который предоставляется кредит, а также от показателей платежеспособности и оборачиваемости оборотных средств организации, оформляющей вексельный кредит.

Рисунок 11.

Принципиальная схема кредитования

векселем Торгово-строительного банка.

                                                  9

                                                   10

          8                   7                                                  1                     2               13

           6                  5             4              3                   12                    11

         4.3.  Расчет прибыли банка от реализации программы и влияние вексельных операций на финансовое состояние банка.

Торгово-строительный банк  прокредитовал ТОРГОВУЮ КОМПАНИЮ векселями Банка сроком до погашения 4 месяца на сумму 108 тысяч рублей. Торговая компания расплатилась векселем Банка с ИГОТОВИТЕЛЕМ продукции в счет оплаты задолженности за товар, при этом задолженность была зачтена на сумму, равную номиналу векселя.

Вексельный кредит был оформлен следующим образом:

- кредитный договор о предоставлении ссуды объемом 108 тысяч рублей на 4 месяца под 12% годовых, отдельным пунктом которого предусматривалось исключительно целевое использование ссуды;

-         Договор продажи векселя ОАО «Торгово-строительный банк» номиналом 108 тысяч по курсу 100% от номинала.

Эффективность сделки:

1. Банк получил доход в виде процентов по кредиту в общей сумме 4392  рубля.

2. Депонирование средств в связи с выпуском четырехмесячного векселя (ставка резервирования – 11% от номинала) составило 11.8 тысяч рублей. Отчисление средств в резерв на возможные потери по ссудам в связи с выдачей кредита 1 категории риска происходило по ставке 1% от суммы кредита и составило 1.08 тыс. рублей. Таким образом, расход от привлечения резервируемых средств на 4 месяца составил 108 рублей (средняя ставка привлечения составляла 24% годовых).

Расчет доходов и расходов (и соответственно прибыли, равной разности этих величин) произведен по  формулам 6 и 7, где:

D – доход

R – расход

I – часть срока договора (дней), попадающая в расчетный период

Кд – процентная ставка по договору

Кп – ставка привлечения ресурсов соответствующей срочности

S – сумма договора

Формула 6.

        S x Kд(кред) x I кред

D = -----------------------------

              100 х 360 

Формула 7.

         S x Кд(векс) х I векс.

R = -----------------------

             100 х 360

Полученные данные сведены в таблицу 8.

Для векселей, выданных как векселедательский кредит, необходимо учитывать ситуацию, когда может возникнуть доход по выданным собственным векселям, с которого необходимо заплатить налог. Это обязательство важно для банка, так как образующийся доход будет «на бумаге», а налоги надо платить реальными денежными средствами.

77

Таблица 8.

Расчет прибыльности сделки с кредитованием векселем ОАО «Торгово-строительный банк».