Анализ в системе маркетинга

     Анализ  состава и структуры  имущества предприятия.

     Анализ  финансового состояния начинают с изучения состава и структуры  имущества предприятия по данным бухгалтерского баланса с использованием методов горизонтального и вертикального  анализа.

     Актив бухгалтерского баланса позволяет  дать общую оценку изменения всего  имущества предприятия, выделить в  его составе внеоборотные активы (I раздел баланса) и оборотные активы (II раздел баланса), изучить динамику структуры имущества.

     Анализ  динамики состава и структуры  имущества дает возможность установить размер абсолютного и относительного прироста (уменьшения) всего имущества  предприятия и отдельных его  видов.

     Прирост актива указывает на расширение деятельности предприятия, но также может быть результатом влияния инфляции. Уменьшение актива свидетельствует о сокращении предприятием хозяйственного оборота  и может быть следствием износа основных средств, или результатом снижения платежеспособного спроса на товары, работы и услуги предприятия и  т.п.

     Показатели  структурной динамики отражают долю участия каждого вида имущества  в общем изменении совокупных активов. Их анализ позволяет сделать  вывод том, в какие активы вложены  вновь привлеченные финансовые ресурсы  или какие активы уменьшились  за счет оттока финансовых ресурсов.

     Таблица 8

Анализ  состава и структуры  имущества предприятия

 

     Как видно из таблицы 8, общая стоимость имущества предприятия увеличилась за отчетный год на 25478 тыс. руб., или 43,2%. Это произошло за счет прироста стоимости внеоборотных активов на 6226 тыс. руб. и увеличения стоимости мобильного имущества на 19252 тыс. руб.

     В составе внеоборотных активов имело  место увеличение стоимости всех видов имущества.

     Нематериальные  активы в составе имущества занимают около 3%, но их увеличение на 90 тыс. руб. свидетельствует о развитии инновационной  деятельности.

     В отчетном году расходы в незавершенное  строительство возросли на 4993 тыс. руб., более чем в 5 раз Их удельный вес в стоимости имущества вырос и составил к концу года 7,05%. Данные активы не участвуют в производственном обороте, и, следовательно, при определенных условиях увеличение их суммы может негативно сказаться на результатах финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

     Увеличение  долгосрочных финансовых вложений на 690 тыс. руб., что связано с развитием инвестиционной деятельности, включая вложение средств в дочерние компании. Развитие инвестиционной деятельности оправдано, если приносит предприятию доход. Следует сопоставить величину дохода от инвестиционной деятельности с размером инвестиций, т.е. определить эффективность вложений. Если предприятие неплатежеспособно, необходимо пересмотреть отвлечение средств в данный вид вложений.

     На  начало отчетного периода стоимость  мобильного имущества составила 6878 тыс. руб. За отчетный период она возросла на 19252 тыс. руб., почти в 3 раза.

     Прирост оборотных активов обусловлен увеличением  материально-производственных запасов, краткосрочных финансовых вложений и денежных средств. Наибольшее приращение обеспечено увеличением запасов  материальных ресурсов, сумма которых  возросла на 14993 тыс. руб. На конец отчетного периода их удельный вес составил 24,49%.

     Краткосрочные финансовые вложения возросли на 122 тыс. руб

     Денежные средства увеличились на 651 тыс. руб. к концу отчетного года составил 0,98%, что положительно сказывается на платежеспособности предприятия.

     В ходе анализа показателей структурной  динамики установлено, что на конец отчетного периода 69,5% составляют внеоборотные активы и 30,4% - оборотные активы. Следует обратить внимание на невысокий удельный вес денежных средств в составе оборотных активов и значительное отвлечение средств в запасы. 

     Анализ  состава и структуры  запасов. 

     Создание  материально-производственных запасов  является необходимым условием обеспечения  непрерывного производственно-коммерческого  процесса.

     Излишние  запасы приводят к необоснованному  отвлечению средств из хозяйственного оборота, что в конечном итоге  влияет на рост кредиторской задолженности  и является одной из причин неустойчивого  финансового положения. Недостаток запасов может привести к сокращению объема производства продукции и  уменьшению суммы прибыли, что также  влияет на ухудшение финансового  состояния предприятия. Учитывая это, запасы должны быть оптимальными.

     Таблица 9

Анализ  состава и структуры  запасов

 

     Как видно из таблицы , запасы товарно-материальных ценностей за анализируемый период возросли на 14993 тыс. руб. Основной прирост запасов произошел по сырью и материалам, сумма которых увеличилась на 8650 тыс. руб. Затраты в незавершенном производстве увеличились на 1608 тыс. руб. Одновременно возросли расходы будущих периодов, прирост которых соответственно составил 993 тыс. руб. Готовая продукция и товары для перепродажи увеличились на 1896 тыс.руб.

     Анализ  структурной динамики показывает, что  наибольший удельный вес в составе  запасов занимают остатки сырья  и материалов, доля которых повысилась к концу отчетного года на 3,7%. Возросла доля затрат в незавершенном производстве на 0,68%, расходов будущих периодов - на 4,54%. Удельный вес остатков готовой продукции и товаров для перепродажи снизился на 9,1%.

     Для оценки структуры запасов товарно-материальных ценностей используют коэффициент  накопления. Он определяется отношением суммарной стоимости производственных запасов, незавершенного производства, расходов будущих периодов к стоимости  готовой продукции и товаров  отгруженных. Коэффициент накопления характеризует уровень мобильности  запасов товарно-материальных ценностей  и при оптимальном варианте он должен быть меньше 1. Но данное соотношение  справедливо только в том случае, если продукция предприятия конкурентоспособна и пользуется спросом.

     Кн₀ = (ПЗ+ПН) / (ГП+Т) = (2995+553) / (1435 +686) = 1,67

     Кн₁ = (11645+2161) / (3331 + 2532) = 2,35

     Где ПЗ –производственные запасы

            ПН – незавершенное производство

            ГП – готовая продукция

            Т - товары

     По  данным баланса предприятия, коэффициент  накопления запасов составил на начало года 1,67, на конец года 2,35. Расчеты показывают, что коэффициент накопления значительно выше рекомендуемой величины. Это свидетельствует о неблагоприятной структуре запасов предприятия, о наличии излишних и ненужных производственных запасов, неоправданном росте остатков незавершенного производства. 

     Анализ  состава и структуры  и источников формирования имущества. 

     Поступление, приобретение, создание имущества может  осуществляться может осуществляться за счет собственных и заемных  средств, характеристика которых отражена в пассиве бухгалтерского баланса. Причины увеличения или уменьшения имущества предприятия устанавливают, изучая изменения в составе источников его образования. В ходе анализа  структуры финансовых ресурсов уделяют  внимание доле собственного и заемного капиталов в валюте баланса.

     Таблица 10

Анализ  состава и структуры  и источников формирования имущества 

 

     Каждый  вид имущества предприятия имеет  свой источник финансирования. Источниками  финансирования внеоборотных активов, как правило, являются собственный  капитал и долгосрочные заемные  средства. Чем больше доля собственных  средств, вложенных в долгосрочные активы, тем устойчивее финансовое состояние предприятия.