Вексель и вексельное обращение

     Для проверки кредитоспособности банк требует  от предприятия анкету о хозяйственном  положении, последний баланс и годовой  отчет, производственно-хозяйственный  план, устав и некоторые другие документы, а также может провести рейтинговую систему оценки клиента.

     На  примере ЗАО "Стройсервис" рассмотрим методику оценки клиента, которую использует банк при определении надежности и возможности работы с ним. Проведение анализа осуществляется на основе данных отчетности клиента по форме № 1 (бухгалтерский баланс), №2 (отчет о прибылях и убытках). Полученный результат сводим в аналитическую таблицу 3.5

     Таблица 3.5

     Показатели  кредитоспособности ЗАО "Стройсервис

     По  данным табл. 3.5 составляется рейтинг клиента, результаты которого представлены в табл. 3.6 в виде баллов. 

     Таблица 3.6

     Рейтинг ЗАО "Стройсервис

 

     Значение  величин, характеризующие рейтинговую  оценку клиента, представлены:

     S = 1 или 1,05 – первый класс;

     2,42 > S > 1 – второй класс;

     2,42 > S = 2,42 – третий класс.

     Таким образом, ЗАО "Стройсервис" первоклассный  заемщик.

     Динамика  оплаты векселей Сбербанка России за 2010 год представлена на рисунке 3.3.

     Векселя Сбербанка России могут быть предъявлены  к эквивалентному обмену на несколько векселей меньшего номинала (либо несколько векселей можно обменять на вексель большего номинала). При этом:

     - рублевые векселя могут быть  разменяны только на рублевые  векселя; 

     - валютные векселя могут быть  разменяны только на валютные  векселя; 

     - операции размена производятся при наступлении срока платежа по векселю. До наступления срока платежа по векселю подлежат обмену только векселя с нулевым дисконтом.

     Банк  принимает к досрочной оплате (размену) только те векселя, последний  индоссамент на которых бланковый, на предъявителя или оформлен на Банк.

     

     Рис. 3.3 Динамика оплаты векселей Сбербанка России за 2010г. 

     Банк  предоставляет клиентам платные  услуги, связанные с подтверждением факта выдачи векселя и его  оплаты. Указанные справки могут  быть выданы векселедержателю любым филиалом Банка, совершающим операции с векселями, независимо от места выдачи векселя.

     Справка о факте выдачи удостоверяет только сам факт выдачи Банком векселя с определенными реквизитами и не является заключением о подлинности векселя.

     Векселя Банка активно используются в кредитных операциях Банка:

     - Банк принимает от юридических  и физических лиц как рублевые, так и валютные векселя в качестве обеспечения по выдаваемым кредитам;

     - юридическое лицо может получить  кредит для приобретения векселей Сбербанка России, номинальная стоимость которых равна общей сумме кредита. Кредит предоставляется под более низкую ставку процента, по сравнению с обычным кредитованием.

     Выданный  вексель может быть передан другому  лицу, посредством передаточной надписи (индоссамента). Индоссамент проставляется за подписью векселедержателя или поверенного по доверенности на обороте векселя или на присоединенном к оборотной стороне векселя (по нижнему краю) добавочном листе (аллонже). Каждый индоссамент должен иметь порядковый номер.

     Рублевый  вексель может быть передан первым векселедержателем по индоссаменту любому другому лицу - юридическому или физическому, в том числе предпринимателю без образования юридического лица. Юридическое лицо или физическое лицо, в том числе предприниматель, получившее вексель по индоссаменту, в свою очередь может передать вексель другому юридическому или физическому лицу, в том числе предпринимателю. Частичный индоссамент недействителен.

     Передача  валютного векселя по индоссаменту производится в соответствии с требованиями законодательства.

     Конвертируемый  вексель Сбербанка России. Данный вексель номинирован в долларах США и содержит оговорку платежа  в рублях Российской Федерации.

     Первый  векселедержатель приобретает вексель  за рубли Российской Федерации.

     Вексель может быть приобретен как физическими, так и юридическими лицами и предпринимателями без образования юридического лица. Денежные средства за приобретаемый вексель перечисляются юридическими лицами со своих рублевых счетов. Физические лица и предпринимателя могут перечислить денежные средства со своего счета или внести их наличными.

     Доход по конвертируемому векселю Сбербанка  России может быть в форме процентов  или дисконта.

     Преимуществом данного векселя является то, что  он позволяет защитить рублевые средства от обесценения. Особенно интересен этот вексель для юридических лиц, не имеющих возможности в соответствии с действующим валютным законодательством конвертировать имеющиеся рублевые денежные средства в доллары США. Доход, полученный ими при вложении рублевых средств в конвертируемый вексель, превысит темп роста курса доллара на величину процентной ставки дохода, предложенной Сбербанком России по указанному векселю.

     Кроме того, вексель, содержащий оговорку платежа  в рублях и с местом платежа в Российской Федерации, не является валютной ценностью, и режим валютных операций не распространяется на сделки между резидентами, связанные с такими векселями. Поэтому конвертируемые векселя, в отличие от валютных ценностей, могут служить инструментом расчетов для физических лиц. Данный банковский продукт позволяет проводить расчеты с контрагентами (юридическими и физическими лицами, резидентами и нерезидентами) за товары, работы, услуги без специального разрешения Банка России.

     С приобретателей конвертируемых векселей не удерживается налог на покупку иностранных денежных знаков.

     Этот  финансовый инструмент реализуются:

     - для юридических лиц на срок  до полутора лет; 

     - для физических лиц на срок  до двух лет.

     Оплатить  конвертируемые векселя можно во всех филиалах Сбербанка России, совершающих операции с векселями банка.

     Организация оборота векселей представляется следующей  схемой:

Рис.3.4 Схема  выпуска банком дисконтного и процентного векселей

     2.3. Операции с векселями ОАО “Сбербанка  России”

      Ни  один из инструментов финансового рынка, кроме, конечно, самих денег во всех многочисленных проявлениях их экономических  функций, не может сравниться по своей истории и значению с векселем. Именно развитие вексельного обращения привело к обезналичиванию всех денежных расчетов: вытеснению из денежного обращения металлов - золота и серебра, замене эквивалентов менового оборота бумажными символами.

      Безусловность векселя как долгового обязательства, строгость и быстрота взыскания по нему послужили основой создания других видов платежей и расчетов - банкнот, чеков, аккредитивов. Развитие разнообразных инструментов рынка ценных бумаг - акций, облигаций, депозитных сертификатов и их производных шло на базе векселя.

      Сила  векселя всегда поддерживалась вексельным правом и обеспечивалась государством.

Вексель Сбербанка России — инструмент:

• для быстрых и удобных расчетов за товары, работы, услуги;
• для выгодного вложения денежных средств с целью получения дохода;
• для использования в качестве обеспечения при получении в Банке кредита или гарантии.

      Векселя Сбербанка России оформляются на бланках, имеющих высокую степень защиты от подделок и отпечатанных на МПФ ГОЗНАКа.

Операции с векселями Банка

Банк  выдает следующие виды простых векселей:

• процентный вексель с номиналом в рублях и иностранной валюте;
• дисконтный вексель с номиналом в рублях и иностранной валюте;

Банк  выдает процентные векселя со следующими сроками платежа: