Учет и анализ дебиторкой задолженности

p align="justify">   наиболее  ликвидные активы покрывают наши краткосрочные обязательства.

 

   Очень важно также проанализировать также  изменение показателя оборачиваемости  дебиторской задолженности в  днях.

   Часто оборачиваемость дебиторской задолженности называют периодом погашения дебиторской задолженности или периодом инкассации долгов.

 

   Проведем расчет периодов инкассации дебиторской задолженности ОАО «Нива-СВ».

 

   Расчет  периода инкассации компании ОАО «Нива-СВ»  в 2007 году

 

     Таблица 3

 

   Для оценки эффективности управления дебиторской  задолженностью в пределах года время  ее инкассации можно определить за каждый месяц и для наглядности  представить на графике

 

   Сравнение фактической оборачиваемости с  рассчитанной по условия договора дает возможность оценить степень своевременности платежей покупателей. Отклонение фактической оборачиваемости от договорной может быть результатом плохой работы по истребованию задолженности или следствием финансовых затруднений покупателей.

   Чем больше время просрочки в уплате задолженности, тем выше риск ее непогашения. Длительный период погашения дебиторской задолженности считается оправданным лишь при освоении нового рынка сбыта или выходе на рынок с новой продукцией, либо как средство в конкурентной борьбе, но лишь для отдельных товаров и покупателей.

4. Кредитная политика

   Комплекс  мер, направленных на принятие решения  об условиях предоставления кредита покупателям, называется кредитной политикой. В ее основе лежит сравнение потенциальных выгод от увеличения объема продаж за счет реализации в кредит со стоимостью обслуживания этого товарного кредита. Можно выделить три типа кредитной политики: консервативный, умеренный и агрессивный.

 

   Консервативный  тип кредитной  политики в качестве основной цели имеет снижение кредитного риска. В этом случае происходит существенное сокращение объемов реализации в кредит за счет клиентов, подверженных повышенной степени риска неплатежеспособности. Консервативная кредитная политика характерна для компаний, имеющих нестабильное финансовое положение, компаний с длительным производственным циклом, компаний, выполняющих продукцию по индивидуальным заказам и т.п.

 

   Умеренный тип кредитной политики ориентируется на средний уровень кредитного риска при относительно высоком объеме продаж в кредит.

 

   Агрессивный тип кредитной  политики нацелен на максимизацию товарооборота за счет реализации продукции в кредит хотя бы и ценой высокого риска. Такая политика оправдана для компаний, имеющих большие товарные запасы, для компаний, спрос на товары которых носит сезонный характер, для молодых компаний, пытающихся привлечь потребителей и т.п.

1.   Формирование кредитного рейтинга

   Основными элементами кредитной политики являются формирование кредитного рейтинга клиентов и выработка условий коммерческого кредитования.

   Формирование  кредитного рейтинга клиентов заключается  в распределении покупателей по группам риска непогашения дебиторской задолженности. В основу распределения могут быть заложены такие показатели как: общее время работы с данным покупателем, объем продаж приходящийся на данного покупателя, объемы и сроки просроченной задолженности у данного покупателя, показатели оборачиваемости дебиторской задолженности, а также качественная оценка значимости клиента с позиции работающего с ним менеджера.

   Кредитный рейтинг необходимо преобразовать  в числовом выражении. С этой целью  все упомянутые выше показатели ранжируются  по 100-балльной шкале, в которой нулю соответствует наименее, а ста  – наиболее предпочтительно значение.

   Веса  значимости определяются на основании анализа опыта работы с покупателями в прошлые годы. Для этого необходимо оценить влияние каждого показателя на скорость погашения дебиторской задолженности с помощью коэффициентов корреляции.

 
 

   Шкала оценки показателей  надежности клиентов

                                                                     Таблица 4

 

   Всех  клиентов можно разделить на несколько  групп по уровню надежности.

• Группа клиентов повышенного риска
• Группа клиентов особого внимания
• Группа надежных клиентов
• Группа «золотых» клиентов

   Подобная  классификация позволяет оценить  риски и расставить приоритеты при разработке политики кредитования. В зависимости от кредитоспособности покупателя выбираются условия предоставления кредита: длительность отсрочки платежа, размер и условия предоставления скидок, форма штрафных санкций и т.д.

   Пример  распределения по группам надежности.

                                                                  Таблица 5

 
 

   Распределим клиентов ОАО «Нива-СВ» по группам.

   Первым  делом определим веса значимости.

 

Сведения  о дебиторской задолженности  ОАО «Нива-СВ» по состоянию на 31.12.07 г.

                                                            Таблица6