Порядок отражения в отчетности дебиторской и кредиторской задолженности, их анализ и использование в оценке расчетной платежной дисцип

  Труднореализуемые  активы=дебиторская задолженность+ОС 

Как видно из формулы, если увеличится дебиторская задолженность, то и увеличатся труднореализуемые активы, и наоборот.

Коэффициент критической  ликвидности:

Ккр = (наиболее ликвидные активы+дебиторская задолженность)/наиболее срочные обязательства

Из этой формулы видно, что если дебиторская задолженность растёт, то растёт и коэффициент критической ликвидности, и наоборот.

 

2.  Методы и методики анализа показателей дебиторской и кредиторской задолженности в Сосновском филиале ОГУП «Обл.ЦТИ»

 

Анализ Дебиторской  задолженности

Состояние ДЗ и КЗ оказывает  значительное влияние на финансовые результаты деятельности предприятия. Увеличение ДЗ приводит к замедлению оборачиваемости капитала предприятия, снижению его деловой активности, к необходимости прибегать к  платным заемным ресурсам для покрытия потребности в денежных средствах, а также к наращиванию КЗ. В результате снижается прибыль и рентабельность предприятия, замедляются обороты в экономике страны, снижается ВВП, растет объем заемных обязательств и неплатежей.

Наращивание КЗ подрывает финансовую устойчивость предприятия, отрицательно влияет на имидж предприятии должника, снижает его кредитоспособность и его инвестиционную привлекательность.

Большое значение имеет  умение  управлять ДЗ  и КЗ, вырабатывать оптимальную кредитную политику предприятия. Внешние пользователи информации, в том числе банки, контрагенты, прежде, чем начинать сотрудничество с предприятием, анализируют его ДЗ и КЗ. Для проведения анализа ДЗ используется информация из бух. Баланса, а также Ф5.

Этапы анализа:

1 этап – для его  проведения составляется следующая  таблица № 6:

Показатели (из Ф№5)	Остаток на нач г.		Остаток на кон г.		Темп прироста
	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%
ДЗ: 1- краткосрочная –  всего
В том числе: Расчеты с покупателями и заказчиками
Авансы выданные
Прочая
2 - Долгосрочная –  всего
В том числе: Расчеты с покупателями и заказчиками
Авансы выданные
Прочая
Итого

В процессе анализа данной таблицы рассматривается динамика изменений абсолютных показателей ДЗ в течение года, а также изменение удельных весов, т.е. структуры ДЗ в течение этого периода. Считается предпочтительным сокращение общей суммы ДЗ, сокращение или ликвидация долгосрочной или просроченной ДЗ (информацию о просроченной ДЗ можно получить лишь из внутренней бух. отчетности).

2 этап – расчет  показателей для оценки количественных  параметров ДЗ: 

К_об.дз – показывает, сколько оборотов за период в среднем делают средства, находящиеся в виде ДЗ.

Определяется по формуле:

К_об.ДЗ =В/ДЗ_ср.=010Ф2/(230+240Ф1)ср. 

Чем больше, тем лучше.  

- длительность (средний  срок) погашения ДЗ, показывает, сколько  дней в среднем за период  составляет промежуток времени  между 2-мя поступлениями средств  по дебиторке, т.е. через сколько дней в среднем в течение года дебиторы погашают свои долги, рассчитывается по формуле.

Д_зд =Т/К_об.ДЗ

Чем меньше, тем лучше.

3 этап – расчет  показателей, характеризующих качество  ДЗ 

– доля ДЗ в общей сумме  текущих или оборотных активов .

У_ДЗ  =ДЗ/ОА=(230+240)/290 рассчитывается на начало и конец периода, выявляется тенденция. Снижение У_ДЗ – позитивная тенденция.  может рассчитываться в долях или %. 

- доля сомнительной  ДЗ в общем составе ДЗ:

У_сдз=СДЗ/ДЗ 
 
Этот показатель могут рассчитать лишь внутренние пользователи информации, имеющие данные о просроченной ДЗ, о тех дебиторах, которые вступили в стадию банкротства, и о той ДЗ, по которой истекает срок исковой давности (3 года).

Финансовый менеджер, имеющий более объемную информацию о предприятиях дебиторах, может рассчитать ее по тем критериям, которые устанавливаются на предприятии.

4 этап – внутренний  пользователь информации может  провести анализ ДЗ на основе  классификации ДЗ по срокам  образования (по давности), в том  числе до 1 месяца, от 1 до 3-х месяцев, 3-6, 6-12, свыше 12 месяцев.

Такой анализ целесообразно  проводить в разрезе покупателей  и заказчиков, в разрезе векселей. Ежемесячное составление такой  информации дает возможность финансовому  менеджеру или бухгалтеру предоставлять  четкую картину состояния расчетов с дебиторами, выявлять просроченную задолженность.  

Анализ Кредиторской задолженности.

Методика анализа КЗ такая же, как и ДЗ:

1 этап – составляется  и анализируется таблица, аналогичная  приведенной для анализа ДЗ

2 этап – рассчитываются показатели, характеризующие количественные параметры КЗ:

К_{об. КЗ} =В/КЗср.=010Ф№2/620Ф№1ср

показывает, сколько раз  в среднем предприятие рассчитывается по своим наиболее срочным обязательствам в течение года. Чем больше, тем  лучше с точки зрения платежеспособности и обязательности предприятия. Длительность одного оборота КЗ  Д_кз=Т/К_{об.КЗ ,} 

показывает, через какое  количество дней в среднем предприятие  рассчитывается с поставщиками и  подрядчиками, работниками, государством и т.д. Чем меньше, тем лучше с точки зрения имиджа предприятия, его обязательств, но хуже для финансовых аспектов деятельности предприятия.

3 этап – заключительным  этапом анализа ДЗ и КЗ является  их сравнительный анализ, который  проводится на основании следующей  таблицы № 7:

Показатели	ДЗ	КЗ
Темп прироста, %
Коб, обороты
Срок погашения , дни

Если темп прироста выше, то это негативная тенденция в  глазах внешних пользователей, для  финансового менеджера наоборот. Если количество оборотов КЗ меньше, то в глазах внешних пользователей это негативная ситуация. Приемлемым считается незначительный разрыв в этих показателях, допустимый с точки зрения внешних пользователей небольшой разрыв в интересах предприятия.

Анализ на основе информации из последней таблицы может быть проведен за ряд периодов в разных таблицах, или в одной таблице для выявления динамики изменения соотношения между ДЗ и КЗ. 

Горизонтальный анализ заключается  в сопоставлении показателей  соответствующих статей отчетности за различные периоды времени. Цель такого анализа – выявить основные изменения в развитие фирмы, а так же отклонения, происходящие в ее финансовом состоянии. 
Для удобства проведения анализа показатели каждой статьи выражаются в процентном изменении относительно базиса.

Таблица 8. Показатели базиса по статьям

Показатель	Годы
	200Х	200Х+1	200Х+2
Кредиторская задолженность	200Х	200Х+1 - 200Х	200Х+2 - 200Х
Итого	200Х	200Х+1 - 200Х	200Х+2 - 200Х

Таблица 9. Система основных показателей для анализа кредиторской задолженности.

Группа показателей	Показатель	Расчет	Критерии оценки	характеристика
Динамика и движение	Абсолютный прирост (снижение кредиторской задолженности	?КЗ = КЗ к.п. – КЗ  н.п.,  Где КЗ к.п. -кредиторская задолженность на конец отчетного периода;  КЗ н.п. - кредиторская задолженность на начало отчетного периода;	Анализируется в динамике	Отражает Изменение  кредиторской задолженности в суммарном  выражении
	Коэффициент погашения  кредиторской задолженности	К = ПКЗ/ВКЗ  Где ПКЗ – погашено кредиторской задолженности за период (сумма дебетовых оборотов по счетам расчетов с кредиторами)  ВКЗ – Возникло кредиторской задолженности за период (сумма кредитовых оборотов по счетам)	=1	Показывает, какая часть  возникшей задолженности была погашена. К>1 - означает, что погашается задолженность  прошлых периодов и снижается ее остаток  К<1 – погашено обязательств меньше, чем возникло, рост остатков
	Относительный прирост (снижение) кредиторской задолженности	?КЗ = КЗ к.п. – КЗ  н.п. х TpN   Где TpN – темп роста выручки продаж	>0 – дополнительное  привлечение кредиторской задолженности в оборот;  < 0 - дополнительное овлечение кредиторской задолженности из оборота  Анализируется в динамике	Отражает сумму относительного прироста (снижения) кредиторской задолженности  или сумму дополнительно привлеченной (отвлеченной) из оборота задолженности.  >0 – снижение оборачиваемости КЗ;  <0 – рост оборачиваемости КЗ

 

Под составом дебиторской  или кредиторской задолженности  обычно понимают перечень хозяйствующих  субъектов, в отношении которых  возникла конкретная составляющая задолженности. Поэтому анализ состава задолженности обычно выглядит следующим образом: 
- анализ суммы текущей задолженности в отношении данного субъекта; 
- выявление средней суммы задолженности, существовавшей в отношении данного субъекта в предыдущих периодах и среднего срока ее погашения, путем сравнения размеров и срока текущей задолженности с этими показателями. 
        Так определяется, является ли текущая задолженность критической; 
- если существует субъект, суммарная задолженность в отношении которого превышает 100 000 руб. и срок погашения которой просрочен более чем на три месяца, то в отношении такого субъекта проводится специальное исследование, цель которого - выявить перспективы погашения подобной просроченной задолженности и определить необходимость возбуждения против субъекта процедуры банкротства (по просроченной дебиторской задолженности) либо вероятность возбуждения субъектом процедуры задолженности в отношении организации (по просроченной кредиторской задолженности).  
         Кроме того, следует проводить структурный (вертикальный) анализ состава задолженности. Цель такого анализа - избежать сосредоточения задолженности в отношении какого-либо одного хозяйствующего субъекта.                Особенно важно проводить такой анализ в отношении дебиторской задолженности, так как снижение степени диверсифицированности этой задолженности увеличивает вероятность существенного ухудшения финансового состояния.

Структура дебиторской  задолженности традиционно рассматривается в двух аспектах:                                                                                                                              - в соответствии со сроками ее погашения: 
- долгосрочная (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты); 
- краткосрочная (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты); 
- в соответствии с причинами возникновения задолженности: 
- расчеты с контрагентами; 
- авансы и т. п.

Также для исследования структуры применяют расчеты  удельных весов элементов дебиторской задолженности в общей величине дебиторской задолженности.

Анализ кредиторской задолженности начинается с оценки структуры и динамики источников заемных средств: 
1. долгосрочные кредитные займы. 
2. краткосрочные кредитные займы. 
3. Кредиторская задолженность 
4. и прочие краткосрочные пассивы.

Кредиторская задолженность  возникает вследствие: 
1. Существующей системы расчетов (при не совпадении сроков начисления и сроков оплаты). 
2. Несвоевременность исполнения предприятием своих обязательств.

При углубленном анализе кредиторской задолженности целесообразно рассмотреть остаток обязательств на конец отчетного периода по срокам образования как и в дебиторской задолженности. Особое внимание обращается на просроченную кредиторскую задолженность.

Динамику изменения дебиторской и кредиторской задолженности можно выявить, используя горизонтальный или трендовый анализ, как абсолютных значений задолженности, так и их удельных весов, а также по изменению оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности.

Полезно также анализировать  структуру дебиторской задолженности  в соответствии с вероятностью ее погашения, деля ее на высоковероятную  к погашению, вероятную к погашению  и маловероятную к погашению. 
Все счета к получению классифицируют по группам: 
1. Срок оплаты не наступил.  
2. Просрочка от 0-30 дн. 
3. от 30-45дн. 
4. от 45-60дн. 
5. от 60-90дн. и т.д.

  Данные для анализа сводят в таблицу. Если в ходе анализа обнаруживается тенденция роста сомнительной дебиторской задолженности это свидетельствует об уменьшении ликвидности баланса, ухудшении финансового состояния предприятия.

Анализ дебиторов предполагает, прежде всего, анализ их платежеспособности с целью выработки индивидуальных условий представления коммерческих кредитов и условий факторинговых  договоров. Уровень и динамика коэффициентов ликвидности могут привести менеджера к выводу о целесообразности продажи продукции только при предоплате или наоборот - о возможности снижения процента по коммерческим кредитам и т.п.

Анализ дебиторской  задолженности и оценка ее реальной стоимости заключается в анализе задолженности по срокам ее возникновения, в выявлении безнадежной задолженности и формировании на эту сумму резерва но сомнительным долгам.

Анализ дебиторской  задолженности представляет собой  часть общей политики управления оборотными активами и маркетинговой политики предприятия, направленной на расширение объема реализации товаров и заключающейся в оптимизации общего размера этой задолженности и обеспечении своевременного ее погашения .

Анализ и контроль уровня дебиторской задолженности можно проводить с помощью абсолютных и относительных показателей, рассматриваемых в динамике. В частности, значительный интерес представляет контроль за своевременностью погашения задолженности дебиторами. Для этого, в дополнение к показателям наличия просроченной дебиторской задолженности приводимым в форме Л-5 «Приложение к бухгалтерскому балансу», можно использовать коэффициент погашаемости дебиторской задолженности, который рассчитывается как отношение средней дебиторской задолженности по основной деятельности (расчеты с дебиторами за товары, работы и услуги; расчеты по векселям полученным; авансы, выданные поставщикам и подрядчикам) к выручке от реализации.