Оцінка фінансового стану підприємства

 

Продовження табл. 2.2

1	2	3	4	5	6	7	8
Вартість оборотних засобів підприємства, тис. грн	21,6	17,5	19,6	-4,1	-19	2,1	12
Рентабельність підприємства, %	40,7	-57,1	-54,7	-97,21	-240,4	2,4	-4,3
Фондовіддача, грн./грн.	41,04	45,1	59,6	4,1	9,9	14,5	30,1
Фондоозброєність, тис.грн/чол.	0,45	0,45	0,32	0	0	-0,13	-28,9
Рівень зносу основних засобів, %	9	15	19	6	66,7	4	26,7

У процесі  аналізу та оцінки основних економічних показників видно, що виручка від реалізації продукції у 2010 р. порівняно з 2009 р. зменшилась на 50,2 тис. грн. або на 16,1%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. збільшилась на 0,5 тис. грн. або на 0,2%, що викликано збільшенням (у 2010 р.) та зменшенням (у 2011 р.) собівартості наданих послуг; чистий прибуток (збиток підприємства) у 2010 р. порівняно з 2009 р. зменшився на 28,3 тис. грн. або на 26,4%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. збільшилась на 0,1 тис. грн. або на -0,6%, що викликано зменшенням (у 2010 р.) та збільшенням (у 2011 р.) виручки від реалізації продукції; вартість майна підприємства у 2010 р. порівняно з 2009 р. зменшилась на 3,1 тис. грн. або на 10,6%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. збільшилась на 5,2 тис. грн. або на 19,9%, що викликано збільшенням (у 2010 р.) та зменшенням (у 2011 р.) сум поточних зобов’язань; власний капітал підприємства у 2010 р. порівняно з 2009 р. зменшився на 15,5 тис. грн. або на 101,3%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. також зменшився на 61,2 тис. грн. або на 30600%, що викликано зменшенням суми нерозподіленого прибутку; позиковий капітал у 2010 р. порівняно з 2009 р. збільшився на 12,4 тис. грн. або на 89,2%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. збільшився на 66,4 тис. грн. або на 252,5%, що викликано зменшенням сум власного капіталу; вартість основних засобів у 2010 р. порівняно з 2009 р. зменшилась на 1,8 тис. грн. або на 23,7%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. також зменшилась на 1,4 тис. грн. або на 24,1%, що є результатом підвищення рівня зносу основних засобів; вартість оборотних засобів підприємства у 2010 р. порівняно з 2009 р. зменшилась на 4,1 тис. грн. або на 19%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. збільшилась на 2,1 тис. грн. або на 12%, що викликано зменшенням (у 2010 р.) та збільшенням (у 2011) сум виробничих запасів та дебіторської заборгованості; рівень рентабельності підприємства у 2010 р. порівняно з 2009 р. зменшився на 97,21%  або на 240,4%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. збільшився  на 2,4% або на -4,3%, таким чином приходжу до висновку, що підприємство працює неефективно, тому що суми виторгу недостатньо для покриття витрат та створення прибутку; фондовіддача у 2010 р. порівняно з 2009 р. збільшилась на 4,1 грн. грн. або на 9,9%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. збільшилась на 14,5 грн. грн. або на 30,1%, що викликано зменшенням середньорічної вартості основних засобів та виручки від реалізації продукції; фондоозброєність у 2010 р. порівняно з 2009 р. не змінилась, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. зменшилась на 0,13 тис.грн./чол. або на 28,9%, що викликано зменшенням середньорічної вартості основних засобів; рівень зносу основних засобів у 2010 р. порівняно з 2009 р. зріс на 6% або на 66,7%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. зріс на 4% або на 26,7%, що викликано збільшенням амортизації.

 

 

2.2. Аналіз  та оцінка фінансового становища  комунгоспу «Рівне».

1) Ліквідність  і платоспроможність варто оцінювати  за показниками, що відображені  у табл. 2.3.

 

 

 

Таблиця 2.3

Показники ліквідності і платоспроможності  підприємства

Показники	Нормативне значення		2009 рік		2010 рік	2011 рік	Темп приросту,%
							2010/2009		2011/2010
Коефіцієнт покриття	>1,0	1,55		0,68		0,21	-56,1	-69,1
Коефіцієнт швидкої ліквідності	>0,5	1,29		0,66		0,2	-48,8	-69,7
Коефіцієнт абсолютної ліквідності	>0,25	0,09		0,06		0	-33,3	-100
Загальний коефіцієнт ліквідності	>2,0	2,1		1,01		0,34	-51,9	-66,3

 

Загальну  оцінку ліквідності активів підприємства дає коефіцієнт загальної ліквідності. Він показує, яку частку поточних зобов’язань підприємства можна покрити з допомогою усіх активів.

В загальному його значення знизилось  у 2010 р. порівняно з 2009 р. на 51,9%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. на 66,3%. Зниження показника пояснюється збільшенням суми кредиторської заборгованості.

Про посилення  залежності підприємства від кредиторів свідчить також і велике зниження  в динаміці коефіцієнтів абсолютної та поточної ліквідності. У 2009 р. підприємство було більш фінансово стійке і могло, в разі необхідності терміново розрахуватись зі своїми короткостроковими зобов’язаннями.

Жоден з  коефіцієнтів у 2010 р. (крім коефіцієнта швидкої ліквідності 0,66) та у 2011р. не відповідає нормативним значенням. В умовах важкого стану в економіці питома вага кредиторської заборгованості в джерелах формування майна підприємства зросла що свідчить про ріст фінансової залежності від кредиторів.

Коефіцієнт  абсолютної ліквідності показує, яку  частку поточних зобов’язань підприємства можна покрити з допомогою  абсолютно ліквідних активів. Його значення знизилось у 2010 р. порівняно з 2009 р. на 33,3%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. на 100%, що свідчить про збільшення кредиторської заборгованості та поточних зобов’язань.

Коефіцієнт  швидкої ліквідності показує, яку  частку поточних зобов’язань підприємства можна покрити з допомогою  абсолютно та швидко ліквідних активів. Його значення в цілому знизилось у 2010 р. порівняно з 2009 р. на 48,84%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. – на 69,7%, що свідчить про зменшення суми оборотних активів та подальше зростання залежності підприємства від кредиторів.

Коефіцієнт  поточної ліквідності (покриття) показує, яку частку поточних зобов’язань  підприємства можна покрити з  допомогою абсолютно, швидко та повільно ліквідних активів. Його значення в цілому знизилось у 2010 р. порівняно з 2009 р. на 156,13%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. – на 169,12%, що свідчить про подальше зростання сум кредиторської заборгованості та зменшення суми оборотних активів. [6, c. 3]

2) Основні  показники оцінки майнового стану  відображенні у табл. 2.4.

Таблиця 2.4

Показники майнового стану підприємства

Показники	Нормативне значення	2009 рік	2010 рік	2011рік	Темп приросту,%
					2010/2009	2011/2010
1	2	3	4	5	6	7
Коефіцієнт зносу	<0,5	0,09	0,15	0,19	66,7	26,7
Коефіцієнт придатності	>0,5	0,91	0,85	0,81	-6,6	-4,7

 

Продовження табл. 2.4

1	2	3	4	5	6	7
Коефіцієнт оновлення	>0,2	-	-	-	-	-
Коефіцієнт вибуття	<0,2	-	-	-	-	-
Фондовіддача, грн/грн	>1,0	41,04	45,12	59,6	9,94	32,09
Фондоозброєність, тис. грн./чол	>100	0,45	0,45	0,32	0	-28,9
Фондомісткість, грн./грн	<1,0	0,03	0,025	0,019	-16,7	-24
Рентабельність основних засобів, %	>0	130,9	-235,8	-307,84	-280,14	30,5

 

Коефіцієнт  зносу визначається як відношення суми нагромадженої амортизації до первісної (переоціненої) вартості відповідних основних фондів, і характеризує частку основних засобів, що уже перенесла свою вартість на вартість готової продукції. У 2010 р. порівняно з 2009 р. рівень зносу зріс на 66,7% , а у 2011 р. порівняно з 2010 р. – на 26,7%, що свідчить про проведення ефективної амортизаційної політики на підприємстві.

Коефіцієнт  придатності визначається як різниця  між одиницею та коефіцієнтом спрацювання. Цей коефіцієнт у 2010 р. зменшився порівняно з 2009 р. на 6,6%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. – на 4,7%, що є результатом підвищення придатності основних засобів.

Коефіцієнт  оновлення визначається як відношення вартості введених протягом року основних засобів до первісної вартості основних засобів на кінець року. Коефіцієнт оновлення не визначався, так як немає оновлених основних засобів.

Коефіцієнт  вибуття визначається відношенням  вартості основних засобів, що вибули на протязі року до первісної вартості основних засобів на початок року. Коефіцієнт вибуття не визначався, так як немає вибувших основних засобів.

Фондомісткість  визначається відношенням середньорічної вартості основних засобів (залишкова  вартість на початок року плюс залишкова  вартість на кінець року та поділити на два) до виручки від реалізації продукції  і, показує вартість основних засобів на одну гривню виробленої (реалізованої) продукції, наданих послуг, виконаних робіт. У 2010 р. фондомісткість зменшилась порівняно з 2009 р. на 16,7%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. – на 24%, що вказує на зменшення суми основних засобів.

Фондоозброєність визначається відношенням середньорічної вартості основних засобів до чисельності працюючих на підприємстві і показує вартість основних засобів, що припадає на одного працюючого на підприємстві. У 2010 р. порівняно з 2009 р. рівень фондоозброєності не змінився, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. зменшився на 28,9%, що викликано зменшенням суми основних засобів.

Фондовіддача  визначається відношенням виручки  від реалізації продукції до середньорічної вартості основних засобів (основні  засоби беруться за залишковою вартістю. У 2010 р. рівень фондовіддачі відзначається підвищенням порівняно з 2009 р. на 9,94%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. – на 32,09%, що викликано збільшенням суми виручки від реалізації продукції.

Рентабельність  основних засобів – це показник, який відображає скільки копійок чистого прибутку підприємства отриманого у звітному періоді припадає на одну гривню середньорічної вартості основних засобів і визначається як відношення чистого прибутку до середньорічної залишкової вартості основних засобів. У 2010 р. порівняно з 2009 р. рентабельність основних засобів зменшилась на 280,14%, а у 2011 р. порівняно з 2010 р. збільшилась на 30,5%. Це означає, що підвищується рівень чистого прибутку підприємства.

3) Оцінка  ділової активності здійснюється  за показниками відображеними  у табл. 2.5. [7, c. 2]

 

 

Таблиця 2.5

Показники ділової активності підприємства

Показники	Позитивна тенденція	2009 рік	2010 рік	2011 рік	Темп приросту,%
					2010/2009	2011/2010
1	2	3	4	5	6	7
Коефіцієнт обіговості оборотних  засобів	Ріст	0,069	0,067	0,075	-2,9	11,94
Тривалість одного обороту оборотних  засобів, днів	Зменшення	0,000189	0,000184	0,000205	-	-
Коефіцієнт обіговості запасів	Ріст	0,015	0,002	0,004	-86,7	100
Тривалість одного обороту запасів, дн.	Зменшення	0,00004	0,000005	0,00001	-	-
Коефіцієнт обіговості дебіторської заборгованості	Ріст	0,054	0,059	0,071	9,26	20,34

 

 

Продовження табл. 2.5

1	2	3	4	5	6	7
Тривалість одного обороту дебіторської заборгованості, днів	Зменшення	0,000148	0,000162	0,000195	-	-
Коефіцієнт обіговості кредиторської  заборгованості	Ріст	0	0,0015	0,22	0	14566,7
Тривалість одного обороту кредиторської  заборгованості, днів	Зменшення	0	0,000004	0,0006	-	-