Кредитный риск в деятельности коммерческого банка

  Для расчета достаточности капитала величину Е* необходимо исключить из величины кредитного требования. Далее, кредитное требование, скорректированное с учетом факторов снижения риска, умножается на коэффициент взвешивания, установленный Базелем II в отношении данной категории контрагентов-заемщиков. ²⁶

Глава 3. Методы и инструменты  управления кредитным  риском

3.1. Лимитирование кредитного риска

   Доминирующую  роль в отечественном кредитном  риск-менеджменте играет в настоящий момент лимитирование. Лимитирование представляет собой метод, предусматривающий разработку детальной стратегической документации, устанавливающей предельно допустимый уровень риска по каждому направлению деятельности банка, а также четкое распределение функций и ответственности банковского персонала.

   Механизм  лимитирования кредитных рисков используется обычно по тем видам, которые выходят за пределы допустимого уровня, то есть по банковским операциям, осуществляемым в зоне критического или катастрофического риска. Лимитирование реализуется установлением соответствующих внутренних банковских нормативов, разрабатываемых банками в процессе осуществления ими кредитной политики. Банки разрабатывают индивидуальные лимиты на своих контрагентов как по активным, так и по пассивным операциям. Суть лимитирования состоит в ограничении риска установленной определенной величиной. При этом лимиты устанавливаются как на объемы активов и пассивов, так и на операции банка и на отдельных его контрагентов. Кроме того, лимитируется и ряд показателей для сотрудников банка, осуществляющих определенные операции. ²⁷

   Система лимитирования должна строиться  на следующих принципах:

   - ареал лимитирования должен охватывать все виды банковской деятельности, связанной с поведенческими характеристиками открытых рисковых кредитных позиций;

   - обязательное агрегирование возможных потерь при расчете лимитов;

   - лимиты устанавливаются, отталкиваясь от внутреннего кредитного рейтингования конкретных заемщиков или их групп;

   - лимиты не подлежат пересмотру по требованию контрагентов;

   - лимитирование должно базироваться на результатах стресс-тестирования;

   - лимиты должны устанавливаться с учетом рисков дефолта потенциальных контрагентов;

   - лимитирование обязано учитывать ограничения по срокам, обеспечению и валюте.

   Процесс лимитирования нуждается в детальном  анализе. На этапе инициации структурное подразделение, которому для проведения той или иной операции необходимо установление лимита, обращается в управление риск-менеджмента с соответствующим ходатайством и пакетом документов. Управление риск-менеджмента, используя внутреннюю и внешнюю нормативные базы, рассчитывает запрашиваемые лимиты и подает результаты на утверждение соответствующим коллегиальным органам банка. На этапе исполнения структурные подразделения банка применяют утвержденные лимиты и ограничения при осуществлении своей функциональной деятельности. Контроль соблюдения установленных лимитов осуществляется управлением риск-менеджмента посредством ежедневного мониторинга рисковых позиций банка. Результаты мониторинга и предполагаемые штрафные санкции выносятся на рассмотрение соответствующих коллегиальных органов. ²⁸

   Таким образом, действенный кредитный  риск-менеджмент предполагает развитую систему лимитов, адекватную как  функциональной (бизнес) структуре, так и современным реалиям на рынке банковских услуг в Украине и за рубежом. Используя принцип максимального закрытия всех возможных рисковых позиций, существующие лимиты можно разделить на лимиты, ограничивающие объем операций (максимальный или минимальный), лимиты концентрации и объединить их в следующую систему: по нормативам НБУ (на одного контрагента, на одного инсайдера, на группу инсайдеров); по качеству кредитного портфеля (лимит стандартных кредитов, лимит нестандартных кредитов, предельно допустимый объем проблемных кредитов); лимит на допустимые формы обеспечения (имущественные права на денежные средства и другие ценности) разделяется по видам обеспечения; обеспеченные; бланковые; лимитирование объема средств по кредитному продукту (лимит на проектное финансирование, лимит на торговое финансирование, лимит на микрофинансирование, лимит на потребительское кредитование); лимиты на другие банковские продукты; портфельный лимит (лимит на одну сделку) или лимиты концентрации; лимиты кредитных полномочий (лимит на коллегиальные органы разных уровней; лимит на должностное лицо). ²⁹

   С целью улучшения качества обслуживания клиентов, оперативности принятия кредитных  решений, а также повышения персональной ответственности должностных лиц за принятые кредитные решения в банке используется система деления полномочий, основным принципом которой является делегирование полномочий с высокого уровня на более низкий. Делегирование полномочий осуществляется путем установления лимитов полномочий по проведению операции с кредитным риском на одного заемщика: по субъектам хозяйственной деятельности; по физическим лицам.

3.2. Распределение и поглощение кредитного  риска

   Диверсификация (от лат. diversus - разный и facere - делать) - это  метод сокращения суммарного инвестиционного  риска путем вложения средств  в разного рода активы. Диверсификацией кредитов называют распределение вкладываемых в экономику или кредитуемых денежных капиталов между разнообразными объектами с целью снижения риска потерь и в надежде получить более высокий доход.

   Диверсификация  также достигается размещением  средств в активы различной срочности, различного месторасположения, в разные отрасли деятельности или типы ценных бумаг. Она выражается во владении многими рискованными активами вместо концентрации всех капиталовложений только в одном из них. Диверсификация является одним из способов уменьшения совокупной подверженности риску распределением вложений и (или) обязательств.

   В качестве метода управленческого воздействия  на кредитные риски диверсификация может принимать следующие формы:

   Диверсификация  банковской деятельности, состоящая в поиске альтернативных вариантов извлечения прибыли от широкого спектра кредитных операций, непосредственно не связанных друг с другом;

   Диверсификация  программных установок кредитного риск-менеджмента, предполагающих открытие рисковых кредитных позиций с альтернативной отраслевой и региональной векторностью или формирование кредитного портфеля из множества кредитных проектов с меньшими объемами кредитования вместо портфеля, состоящего из узкого круга крупных кредитных проектов, что позволяет снизить совокупный кредитный риск портфеля; ³⁰

   Диверсификация  банковских контрагентов, обусловливающая  успешность кредитного риск-менеджмента;

   Диверсификация  источников пополнения кредитного портфеля. Снижение зависимости от одного или нескольких банковских "кормильцев" (например, депозитных вкладов) за счет поиска новых источников аккумулирования кредитных ресурсов (выход на международный рынок капиталов, секъюритизация банковских активов, использование кредитных деривативов и т. д.);

   Диверсификация  банковского рынка, предусматривающая банковскую деятельность одновременно на нескольких сегментах финансового рынка, что снижает потенциал реализации кредитных рисков.

   Диверсификацию (распределение, диссипацию) можно осуществлять во временном, пространственном и продуктовом аспекте. Диверсификация кредитных рисков во времени возможна, если кредитный проект предусматривает последовательные и достаточно четко разграничиваемые временные этапы. Диверсификация в пространственном ракурсе может рассматриваться посредством распределения ("рассеивания") кредитных рисков между участниками кредитного процесса; диверсификации банковской деятельности и дробления кредитного рынка.

   Проводя политику рассредоточения кредитов по срокам, банк распределяет свой риск по времени. В случае ориентации банка на кредиты долгосрочного характера разумным является включение в портфель краткосрочных кредитов, которые в какой-то степени смогут сбалансировать структуру кредитного портфеля. Кроме того, недостаточная сбалансированность кредитного портфеля может быть компенсирована за счет структурирования портфелей прочих активов, но с расчетом обеспечения оптимального баланса сроков по всему портфелю кредитов.

   Продуктовая диверсификация, к сожалению, еще  не получила широкого распространения  в отечественной банковской сфере. Западные кредитные институты стараются полноценно использовать возможности продуктовой диверсификации. В 1998 году образован крупнейший в мире на данный момент финансово-банковский конгломерат Ситигруп, представляющий собой супермаркет банковских продуктов.

   Можно сказать, что диверсификация - это  метод контроля риска за счет подбора  активов, доходы по которым по возможности  мало коррелируют между собой; распределение  активов по различным компонентам, как на уровне финансовых инструментов, так и по их составляющим. Метод диверсификации тесно связан с методом лимитирования, рассмотренным выше. При определении портфеля ценных бумаг используются вложения в разные виды ценных бумаг, эмитентов, валют: при предоставлении кредитов - по размещенным суммам, отраслям, регионам.

   Механизм  диверсификации используется, прежде всего, для нейтрализации негативных банковских последствий несистематических (внутренних) видов рисков. Принцип действия механизма диверсификации основан на разделении рисков, препятствующем их концентрации. Диверсификация - это рассеивание банковского риска. Однако она не может свести риск до нуля. Это связано с тем, что на деятельность банка оказывают влияние внешние факторы, которые не связаны с выбором конкретных объектов вложения или привлечения капитала, и следовательно, на них не влияет диверсификация. Поэтому использование этого механизма носит в банке ограниченный характер. Диверсификация является наиболее обоснованным и относительно менее издержкоемким способом снижения степени банковского риска. ³¹

   Как показывает практика, многие банки  вместо развития ассортиментного ряда своих услуг концентрируются на нескольких наиболее востребованных продуктах, попадая тем самым в зависимость от рыночной конъюнктуры. В такой ситуации применение метода диверсификации кредитного риска является важнейшей задачей российской банковской системы. Метод диверсификации применяется в двух плоскостях: с одной стороны осуществляется распределение ссуд по категориям заемщика, срокам предоставления, залоговому имуществу, отраслям, регионам и т. п. посредством установления лимитов концентрации, с другой - анализируется ассортиментный ряд, продуктовая политика конкурентов, конъюнктура рынка, утверждается план развития и создания новых кредитных продуктов.

   Следуя  стратегии оптимальной диверсификации бизнеса, осваивая новые направления  деятельности и предлагая клиентам новые или усовершенствованные банковские продукты, банк получает возможность своевременно отвечать на растущие потребности клиентов в разнообразии и качестве банковского обслуживания, реагировать на изменение показателей доходности и риска различных областей рынка банковских услуг, повышать адаптивность банка к меняющимся условиям внешней среды, укреплять способность к относительно быстрой реструктуризации рабочих активов, способствовать сохранению его финансовой устойчивости.

   Диверсификация  как метод управленческого воздействия  на кредитные риски имеет в  своем позитивном арсенале мощное современное  направление, связанное с распределением, "распылением" кредитных рисков на сторонних инвесторов. Данное направление позволяет в общественном масштабе снять рисковую нагрузку с банковской системы страны, размыв ее по всей системе субъектов экономической жизни. В случае реализации негативных экономических процессов, вызванных к жизни объективными обстоятельствами, масштабы экономических кризисов будут "размыты" по всей экономической территории, не вызвав "цунамических" потрясений. ³²

   Распределение риска - метод, при котором риск вероятного ущерба делится между участниками таким образом, что возможные потери каждого относительно невелики. Примером распределения кредитного риска может являться синдицированное кредитование, когда несколько кредитных организаций совместно, то есть в рамках одного и того же кредитного соглашения кредитуют одного заемщика. Распределению рисков в экономике способствует широкое распространение секъюритизации банковских активов, производных финансовых инструментов, или деривативов.

   В современной практике риск-менеджмента  получили широкое распространение следующие основные направления распределения рисков (их трансферта партнерам):

   распределение риска между участниками инвестиционного  проекта. В процессе такого распределения  предприятие может осуществить  трансферт подрядчикам финансовых рисков, связанных с невыполнением календарного плана строительно-монтажных работ, низким качеством этих работ, хищением переданных им строительных материалов и некоторых других. Для предприятия, осуществляющего трансферт таких рисков, их нейтрализация заключается в переделке работ за счет подрядчика, выплаты им сумм неустоек и штрафов и в других формах возмещения понесенных потерь;