Фінансова криза на підприємстві. Економічний зміст та причини виникнення

 

                                           Фм = Ф /                                               (2.4)        

Якщо  фондовіддача повинна мати тенденцію  до збільшення, то фондомісткість - до зниження.

Фондоозброєність Фо характеризує ступінь технічної оснащеності  праці. Визначається вона розподілом вартості основних фондів Вф на середньоспискову чисельність працівників у найбільшу зміну Чзм:

 

                                            Фо = Вф / Чзм.                                               (2.5)

 

Таблиця 2.1. - Розрахунок основних показників використання основних фондів на ВАТ «Дунайсудоремонт» у період з 2010 по 2011 рр.

Показники	Одиниці виміру	Роки
		2010	2011
Загальний обсяг  промислової продукції у фактично діючих цінах	млн.грн.	8 036	39 897
Промислово-виробничі ОФ на кінець року	млн.грн.	38 460,7	39 765
Середньорічна кількість промислово-виробничого  персоналу	тис.чол.	350	350

 

Ф від. = / Ф

Ф₂₀₁₀= 8 036 / 38 460,7 = 0,21;

Ф₂₀₁₁= 39 897 / 39 765 =1,003;

Фм = Ф/П 

Ф_{м 2010} = 38 460,7 / 8 036 = 4,8;

Ф_{м 2011} = 39 765 / 39 897 =0,99;

Фо = Вф / Чзм 

Ф_{о 2010}= 38 460,7 / 350 = 109,9 тис.грн/чол.;

Ф_{о 2011} = 39 765 / 350 = 113,6 тис.грн/чол.;

 

З отриманих результатів видно, що за термін з 2010 до 2011 року фондовіддача та фондоозброєність постійно зростали, фондомісткість, відповідно, падала. Отримана динаміка обчислених показників свідчить про високу ефективність використання основних фондів, яка, відповідно, впливає на зростання обсягу продукції.

Амортизація в промисловості - це планове  погашення вартості основних фондів (у міру їхнього зносу) шляхом її перенесення на виготовлену продукцію. Вона виконує наступні основні завдання:

1. дозволяє визначити сукупні суспільні витрати виробництва. У цій ролі амортизація необхідна для обчислення обсягу і динаміки національного доходу в країні;

2. характеризує в узагальненій формі ступінь зносу основних фондів, що необхідно для планування процесу їхнього відтворення;

3. створює грошовий фонд для заміни засобів праці, що зносилися, і їхнього капітального ремонту.

Звідси  очевидно, що амортизація спрямована як у минуле (завдяки їй обчислюється собівартість продукції і ступінь  зносу основних фондів), так і  в майбутнє (створює фонд відшкодування). Перша її сторона розрахункова, пасивна, а друга-активна, що впливає на процес відтворення технічної бази.

Основні фонди підлягають розподілу за такими групами:

Група 1 - будівлі, споруди, їх структурні компоненти та передавальні пристрої, у тому числі  житлові будинки та їх частини (квартири і місця загального користування) норма амортизації за квартал 8%;

Група 2 - автомобільний транспорт та вузли (запасні частини) до нього, меблі, побутові електронні, оптичні, електромеханічні прилади та інструменти, інше конторське (офісне) обладнання, устаткування та пристосування  до них норма амортизації за квартал 40%;

Група 3 - будь-які інші основні фонди, не включені до груп 1, 2 і 4 норма амортизації  за квартал 24%;

Група 4 -  електронно-обчислювальні машини, інші машини для автоматичного оброблення інформації, їх програмне забезпечення, пов'язані з ними засоби зчитування або друкування інформації, інші інформаційні системи, телефони, мікрофони і рації, вартість яких перевищує вартість малоцінних товарів (предметів) норма амортизації за квартал 60%.

Ріст  прибутку будує базу для самостійного фінансування, розширення виробництва, рішення проблем соціальних та трудових конфліктів. За рахунок прибутку виконується  також частина обов’язків підприємства перед бюджетом, банками та іншими підприємствами і організаціями.

Загальна величина прибутку підприємства (валовий прибуток) має ті ж джерела, що і доход, тобто вона включає  прибуток від реалізації продукції (робіт, послуг) матеріальних цінностей  і майна, позареалізаційних операцій.

Прибуток  від реалізації є основною складовою  загального прибутку. Він обчислюється як різниця між обсягом реалізованої продукції (без врахування податку) та її повною собівартістю.

Чистий  прибуток від реалізації продукції (послуг), можна побачити з таблиці 2 «Звітність про фінансові результати»  становить 20 703 грн. Він вираховується  як дохід від реалізації продукції (послуг) віднімаємо податок на додану вартість (22 567 – 1 864) за звітний період. Таким чином якщо ми розглянемо основні  фінансові показники діяльності ВАТ «Дунайсудоремонт» у 2008-2009 роках  надані у таблиці 3, ми зможемо охарактеризувати фінансовий стан даного товариства.

 

Таблиця 2.2.- Основні фінансові показники діяльності ВАТ «Дунайсудоремонт».

за період 2010-2011 роки (т.грн.)

Показник	Рік
	2010	2011
1	2	3
1. Виручка від реалізації продукції  (товарів, робіт, послуг) за вирахуванням  державного регулювання цін, ПДВ  та акцизного збору, грн.	20 703	3 958
2. Балансовий прибуток (збиток), грн.	3 373	672
3. Всього по активах балансу,  грн.	48 702	54 289
4. Всього зобов’язань, грн.	3 646	9 274
5. Статутний фонд, грн.	44 482	44482
6. Нерозподілений прибуток, грн.	7	20

 

Отже  за даними наведеними у таблиці маємо, що доход ВАТ «Дунайсудоремонт»  у 2011 році складає 20 703 гривень, що більше ніж у 2010 році на 16 745 гривень. Балансовий прибуток даного товариства складає у 2010 році 672 гривень, а у звітному 2011 році зафіксований прибуток у рорзмірі 3 373 гривень. Отже, товариство у 2011 році в порівнянні з 2010 роком спрацювало краще.

Основні показники рентабельності:

• рентабельність продукції;
• рентабельність активів;
• рентабельність текучих активів;

- рентабельність власного акціонерного капіталу.

1. Рентабельність продукції (витрати) (Рпр) визначається відношенням прибутку від реалізації продукту від реалізації продукції (Пр) до повної собівартості реалізації продукції (С):

                                                                                         (2.6)

 

 

                      

 

З форми  №1 і №2 беремо дані. Цей показник нам вказує на те, що вихід прибутку в процесі реалізації продукції  на одиницю витрат в основній діяльності підприємства становить 119,46 т. грн. (Додаток А, Б)

2. Рентабельність продаж (Рп-ж) визначається як відношення прибутку від реалізації (Пр) до виручки від реалізації без податків, включаємих в ціну продукції (В):

 

                                                                (2.7)        

 

                     

 

Рентабельність  продаж показує на те, що доходність основної діяльності підприємства становить 91,74 т.грн. Цей показник використовується для контролю над взаємозв'язком  між цінами, кількості реалізує мого товару, витрат виробництва і реалізації продукції.

2. Рентабельність активів (Ра) визначається як відношення прибутку (балансової чи чистої) (Пб або Пч) до середньої величини активів за якийсь період (Аср):

 

                                                               (2.8)

 

                                

 

Цей показник становить 42,51 т. грн. і служить для  визначення ефективності використання капіталу, оскільки дає загальну оцінку доходності вкладеного в виробництво  капіталу, як власного так і заємного.

Чим менше  доля прибутку в ціні, тим більше повинна бути швидкість обороту, щоб рентабельність вкладень в підприємство була достатньою. І навпаки, чим нижче  швидкість обороту, тим більше повинна  бути доля прибутку в ціні товару.

4. Рентабельність поточних активів (Рпа) уявляє собою відношення чистого прибутку підприємства (Пч) до середньої величини поточних активів (оборотних коштів) підприємства (Ат.ср):

 

                                                    (2.9)

 

                               

 

Величина  прибутку, отриману з кожної гривні що вкладена у поточні активи становить 370,49 т. грн.

5. Рентабельність власного акціонерного капіталу (Рак) визначається як відношення чистого прибутку (Пч) до середньої величини власного капіталу підприємства (Кс) за якийсь період:

                                                                       (2.10)

 

                       

 

Ступінь привабливості об'єкта для вкладень коштів акціонерів становить 45,95 т. грн., це ефективність використання власних коштів акціонерів, величину прибутку, отриману на кожну гривню вкладень акціонерів в підприємство і залишаючи в розпорядку підприємства. Значення цього показника відбиває ступінь привабливості об'єкта для вкладень коштів акціонерів. Чим вище цей показник, тим більше прибутку приходиться на одну акцію, тим вище потенційні дивіденди.

 

Таблиця 2.3. - Аналіз ліквідності підприємства

Показники	На початок періоду	На кінець періоду	Абсолютне відхилення
1.Коефіцієнт абсолютної ліквідності	0,004	0,0003	-0,0037
2.Проміжний коефіцієнт ліквідності	2,5	1,4	-1,1
3.Загальний коефіцієнт ліквідності	1,5	1,3	-0,2

 

На початок року коефіцієнт абсолютної ліквідності дорівнював 0,004, а на кінець року 0,0003. Отриманий результат свідчить про фінансовий стан підприємства, тому що його результат менше оптимальної межі.

Проміжний коефіцієнт ліквідності на початок  року дорівнював 2,5, а на кінець періоду 1,4, загальний коефіцієнт ліквідності  на початок року становив 1,5, а на кінець року 1,3. Як видно з таблиці  усі ці показники на кінець року зменшились, що свідчить про погіршення фінансового стану підприємства.

 

2.  Аналіз причин кризи та сильних і слабких сторін підприємства ВАТ «Дунайсудоремонт»

 

На цьому етапі аудиту визначається повнота врахування в санаційній концепції всіх причин та факторів, які призвели до кризової ситуації. Перевіряться, чи правильно були використані  методи ідентифікації причин кризи. Встановлюється, чи діють причини  кризи й досі чи вони вже  подолані (або зникли самі по собі). Визначаються вид та фаза фінансової кризи; систематизуються причини кризи; виявляються фактори, які позитивно чи негативно вплинули.

На основі результатів аналізу  ендогенного середовища розробляються  рекомендації, що мають на меті

1. усунення наявних слабких місць,
2. ефективного використання існуючого потенціалу (сильних сторін).

Проаналізувавши показники діяльності підприємства ВАТ «Дунайсудоремонт» ми можемо виділити наступні сильні сторони:

- кваліфікований інженерно-технічний  персонал;

- наявність власних виробничих  споруд;

- прихід молодих та енергійних  співробітників фінансових служб;

- наявність реальної програми  санації;

- законодавча підтримка збоку  держави;

- фінансова допомога збоку кредиторів;

- наявність виробничого потенціалу.

на кінцеві  показники діяльності підприємства.

Але нажаль поряд з сильними аспектами  своєї кількості це підприємство має і слабкі ознаки, які дуже сильно позначилися, а деякі і далі позначуються на  його результатах діяльності. До основних слабких напрямків ми можемо віднести:

- інертність та зловживання керівництва підприємства;

- крадіжки на виробництві;

- висока енергомісткість продукції;

До додаткових шансів, які підприємство може використати на свою користь з метою покращення свого становища, можна віднести наступні: