Аналіз фінансового стану підприємства

МІНІСТЕРСТВО ОСВІТИ І НАУКИ УКРАЇНИ

Національний університет «Львівська політехніка»

Інститут економіки і менеджменту

Кафедра фінансів

КОНТРОЛЬНА РОБОТА

з дисципліни «Фінансовий контролінг»

Варіант №12

                                                                    Виконала:

                                                                                ст. групи ЕФІм-13

                                                                Гут Н.Р.

                                                                                                    Перевірила:

                                                                                                    к.е.н., проф. Партин Г. О.

Львів – 2012

ЗМІСТ

Вступ……………………………………………………………………………………..3

РОЗДІЛ 1. Загальна характеристика ТзОВ «Магік»………….…………………….4

РОЗДІЛ 2. Аналіз фінансової діяльності ТзОВ «Магік»…………………………..….6

2.1 Аналіз «Звіту про фінансові результати» підприємства…………………....6

2.2 Розрахунок показників фінансового стану підприємства…………………...8

2.3 Факторний аналіз коефіцієнта рентабельності власного капіталу підприємства методом ланцюгових підстановок за 2008-2010 ……………………................14

2.4 Прогнозування обсягу чистого доходу (виручки) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) ТзОВ "Магік"……………………………………………….16

РОЗДІЛ 3. Побудова моделі Du Pont………..…………..………….………………..…19

Список використаних джерел ………………………………………………….……....21

ВСТУП

Забезпечення ефективного функціонування підприємств в умовах трансформації економіки України потребує нових підходів до формування системи управління. Важливого значення для реалізації цих процесів набуває фінансовий контролінг, який дає змогу об’єктивно оцінювати діяльність підприємства, обґрунтовувати управлінські рішення та контролювати їх виконання.

Контролінг – концепція економічного управління підприємством, спрямована на виявлення всіх шансів і ризиків, пов'язаних з отриманням прибутку в умовах ринку.

Метою фінансового контролінгу в системі управління є діагностування фактичного техніко-економічного і фінансового стану, порівняння його з прогнозованим, виявлення тенденцій і закономірностей розвитку підприємства у відповідності до головної мети та попередження негативного впливу внутрішніх і зовнішніх факторів на фінансовий результат та становища на ринку.

В даній контрольній роботі об’єктом дослідження є ТзОВ "Магік" - підприємство, яке займається виготовленням будівельної продукції і надає послуги, пов`язані з виробництвом, реконструкцією та новим будівництвом.

Відокремленої служби контролінгу на підприємстві немає, однак підприємство постійно використовує окремі його інструменти контролінгу з метою:

- планування і прогнозування показників діяльності підприємства;

- організації обліку і методів оцінки результатів господарської діяльності.

У даній контрольній роботі здійснено аналіз фінансового стану підприємства, факторний аналіз показника фінансової стійкості підприємства методом ланцюгових підстановок, спрогнозовано значення показника чистого доходу (виручки) від реалізації продукції за допомогою лінії тренду на наступний рік. Також на основі даних, отриманих в процесі аналізу фінансового стану підприємства побудовано модель Du Pont показника рентабельності власного капіталу підприємства.

РОЗДІЛ 1. Загальна характеристика ТзОВ «Магік»

Товариство з обмеженою відповідальністю "Магік" засноване у 1995 році відповідно до Законів України «Про підприємництво», «Про підприємства в Україні», «Про господарські товариства» та іншого законодавства України було створене та офіційно зареєстроване як юридична особа Товариство з обмеженою відповідальністю «Магік» (Свідоцтво АОО №376667 «Про державну реєстрацію юридичної особи» від 21.07.1993р.) з метою задоволення потреб населення у високоякісній будівельній продукції, роботах і послугах, пов`язаних з виробництвом, реконструкцією та новим будівництвом. За відносно невеликий період ТзОВ "Магік" спромоглось впевнено зайняти провідне місце на будівельному ринку товарів і послуг по всій Україні.

У своїй діяльності керується чинним законодавством України, угодою, статутом та іншими документами, які затверджені відповідно до статуту. Має самостійний баланс, розрахунковий та інші рахунки у банківських установах, круглу печатку із своїм найменуванням українською мовою, штампи, фірмові бланки,  які  затверджені у порядку передбаченому чинним законодавством, а також інші реквізити.

Основними напрямами діяльності товариства є:

          виробництво будівельних матеріалів, зокрема: фігурних бетонних елементів мощення тротуарів, площ, доріг (тротуарна і дорожна бруківка, поребрик, бордюри, бетонні елементи для оформлення парків, клумб тощо);

          торгівельно-посередницька діяльність, в т.ч. оптова, оптово-роздрібна, комісійна торгівля будівельною технікою, матеріалами та компонентами для виготовлення будівельних виробів;

          проектування в галузі будівництва, інжинірингові роботи у будівництві, виконання функцій генпроектувальника у розробці проектної документації та функцій генпідрядника з виконання будівельно-монтажних робіт;

          будівництво та ремонт будівель і споруд, тротуарів, доріг, площ, аеродромів;

          виконання робіт з улаштування основ та фундаментів, спеціальні роботи у грунтах, зведення несучих та огороджувальних конструкцій, роботи з опорядження конструкцій та устаткування;

          здійснення монтажних, пуско-налагоджувальних та експлуатаційних робіт у галузі будівництва.

Трудовий колектив ТзОВ «Магік» складається з учасників, які беруть участь у справах товариства особистою працею, та найманих працівників, які перебувають з товариством в трудових відносинах. Трудовий колектив товариства користується всіма правами, наданими йому чинним на території України законодавством. Оплата праці членів трудового колективу проводиться шляхом сплати їм заробітної платні у відповідності до діючого законодавства України.

Вищим органом ТзОВ «Магік» є Збори учасників товариства, які вирішують найважливіші питання його діяльності. Збори учасників скликаються головою товариства при потребі не рідше двох разів на рік. Виконавчим органом товариства, який здійснює керівництво його поточною діяльністю, є генеральний директор товариства, який обирається Зборами учасників. З ним укладається контракт. Він самостійно вирішує питання діяльності ТЗОВ «Магік», за винятком віднесених статутом до компетенції інших органів управління.

Товариство є власником майна: переданого йому учасниками у власність; продукції, виробленої товариством в результаті господарської діяльності; одержаних доходів, а також іншого майна, набутого на підставах, не заборонених чинним законодавством.

У ТзОВ «Магік» не виокремлено окремого відділу чи підрозділу, який би здійснював фінансові функції.  На сьогоднішній день, функції фінансового менеджера на підприємстві покладені на головного бухгалтера. Він управляє формуванням, розподілом і використанням усіх видів фінансових ресурсів для забезпечення фінансування господарської діяльності підприємства та  виконання фінансових зобов’язань підприємства (здійснення розрахунків з працівниками, постачальниками, підрядниками, банками, бюджетом). Планування, прогнозування та фінансового управління на підприємстві теж належить до функцій головного бухгалтера.

Оскільки на підприємстві немає власного відділу фінансового контролінгу доцільно залучати ззовні фінансового контролера для виконання завдань, які на даний час частково виконуються бухгалтерським відділом:

- бюджетування, стратегічне та оперативне планування;

- координація і контроль бюджетних розрахунків доходів і витрат в процесі прогнозування та планування бюджету компанії;

- забезпечення повноти обліку результатів фінансово-господарської діяльності, в тому числі аудит звітності у відповідності до українського законодавства;

- контроль  витрат;

- моніторинг логістичних показників діяльності;

- економічний аналіз витрат та пропозиції з оптимізації;

- здійснення щомісячного аналізу виконання бюджетів доходів та витрат, з відповідними роз'ясненнями;

- визначення характеру взаємодії підрозділів з метою синхронізації бізнес-плані, бізнес-процесів і фінансової звітності;

- надання пропозицій щодо оптимізації процесу обліку, аналіз даних з метою уникнення негативних відхилень в майбутньому;

- сприяння підготовці і обґрунтування бізнес планів по інвестиціям і капітальним витратам з метою виконання довгострокових і стратегічних цілей.

Отже, залучення контролера на підприємство ТзОВ „Магік"  має забезпечити синхронізацію роботи підрозділів і мінімізувати затрати часу керівництва на прийняття управлінських рішень.

РОЗДІЛ 2. Аналіз фінансової діяльності ТзОВ «Магік»

2.1 Аналіз «Звіту про фінансові результати» ТзОВ «Магік»    

Для проведення аналізу фінансової діяльності підприємства, проведемо відповідно аналіз  динаміки статей звіту про фінансові результати. Виявимо та проаналізуємо позитивні і негативні зміни.

Таблиця 2.1

Горизонтальний аналіз звіту про фінансові результати представлений у таблиці 2.1. можна охарактеризувати наступним чином. Чистий прибуток ТзОВ «Магік» різко знизився у 2009 році з 206,1 тис.грн до 3,2 тис.грн. Це пояснюється, зокрема, нездатністю підприємства пристосуватися до нових умов господарювання, негативні зміни, які мають місце в зовнішньому оточенні функціонування товариства, а саме фінансова криза 2008 року, яка завдала шкоди майже усім галузям економіки, з одного боку, і зниження попиту на вироблену продукцію – з іншого, спричинили зниження обсягів виручки від реалізації, а отже і прибутку. У 2010 році ситуація змінилась в кращу сторону і сума збільшення чистого прибутку склала 24,1 тис.грн. Основним чинником, що впливає на даний показник, є дохід (виручка) від реалізації продукції. Розмір виручки від реалізації залежить від обсягів і структури виробництва за видами продукції та ринкових цін на продукцію; від величини сукупних витрати на виробництво і збут продукції. У 2009 році дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) зменшилася порівняно з 2008 роком на 614,7 тис.грн, або на 19,88%. А в 2010 році цей показник  зріс на 1940,30 тис.грн (78,32%), порівняно з 2009 роком.

Проаналізувавши динаміку статей «Звіту про фінансові результати», ми бачимо, що за аналізований період з 2008-2010 рр. відбулося значне зменшення показників діяльності підприємства у 2009 році і їх незначний приріст у 2010 році.

Цю тенденцію, на прикладі показника чистого прибутку  відображає рис. 2.1 Так ми бачимо, що сума зменшення складала  202,9 тис. грн., а сума зростання всього лише 24,1 тис.грн..

Рис. 2.1 Динаміка величини чистого прибутку підприємства

Щоб в повній мірі  відтворити стан фірми в аналізованому періоді доцільно розглянути  співвідношення доходів і витрат на основі звіту про фінансові результати у вигляді діаграми.

Рис. 2.2 Динаміка доходів і витрат ТзОВ "Магік" 2008-2010 рр.

Рис. 2.2 відображає зменшення доходів фірми у 2009 році на 699,6 тис грн., це в основному пов’язано з зменшенням  доходів від реалізації продукції, при цьому витрати хоч не на багато, але зросли у порівнянні з 2008 роком,  що свідчить про те неефективність діяльності підприємства. Однак вже у 2010 році спостерігалось різке зростання  доходів та витрат, що,на мою думку,  свідчить про перегляд  збутової політики фірми (укладення вигідних договорів, про що свідчить зростання показника виручки від реалізації).

2.2 Розрахунок показників фінансового стану підприємства

Основними показниками, на основі яких можна визначити платоспроможність підприємства, є: