Финансовая политика государства (на примере Российской Федерации)

    Вместе  с тем еще нельзя говорить о  создании прочной основы долгосрочного  устойчивого роста и о ликвидации зависимости от конъюнктуры мирового рынка энергоносителей.

    При этом сам уровень экономического развития России остается низким. Валовый  внутренний продукт на душу населения  составляет около 7800 долларов США по паритету покупательной способности  и менее 2500 долларов по текущему обменному  курсу, что в несколько раз ниже показателей не только ведущих, но и многих развивающихся стран. Это обусловливает низкое качество жизни и высокий уровень бедности.

    Уровень экономического развития определяет место  России в мире и влияет на способность  государства проводить самостоятельную политику. Усилившиеся в конце прошлого века тенденции глобализации привели к уменьшению межгосударственных барьеров для перемещения капитала, рабочей силы, технологий, информации. В этих условиях первостепенное значение для России приобретает задача поддержания конкурентоспособности в целях привлечения мировых экономических ресурсов.

    Основными факторами посткризисного роста  экономической активности являлись прежде всего благоприятная внешнеэкономическая  конъюнктура и девальвация рубля, а также изменение мотивации хозяйствующих субъектов. Все большая часть предприятий приспосабливается к рыночным условиям. При этом развитие рыночных институтов и инфраструктуры создают условия для обеспечения экономического роста.

    На  начальном этапе посткризисного развития (1999-2001 годы) благодаря жесткой бюджетной политике, предсказуемой кредитно-денежной политике и сдерживанию роста цен (тарифов) на продукцию (услуги) субъектов естественных монополий девальвация рубля не привела к раскручиванию инфляционной спирали и временно повысила ценовую конкурентоспособность российской продукции как на внешнем, так и на внутреннем рынке. Это дало импульс к оживлению деловой активности во всех сферах экономики.

    Кроме того, значительный приток доходов  от экспорта оказывал стимулирующее воздействие на внутренний спрос, как инвестиционный, так и потребительский.

    Влияние первого фактора роста – девальвации  рубля – практически исчерпано. Второй фактор – рост внутреннего  спроса за счет высоких экспортных цен на сырьевые товары – хотя и продолжает действовать, но зависит от мировой конъюнктуры, поэтому не может обеспечить устойчивого роста. Уровень развитости рынков и инфраструктуры также не способен обеспечить дальнейшее динамичное развитие экономики. Резервы загрузки производственных мощностей практически использованы. Увеличение реальных доходов населения (за последние три года примерно на треть) привело к качественной трансформации структуры потребления. По мере повышения доходов население отдает предпочтение приобретению более дорогих и качественных товаров.

    В условиях, когда производство таких  товаров в России было гораздо  менее конкурентоспособно (в первую очередь это касается товаров  длительного пользования), насыщение  спроса происходило за счет роста  импорта. В результате в 2002 году импорт увеличился на 13 процентов.

    Таким образом, в последующие годы необходимо обеспечить активизацию внутренних факторов развития экономики, а также  конкурентоспособность за счет инвестиций в модернизацию производства и технологий, инноваций, снижения издержек производства.

    Главным фактором, сдерживающим такие инвестиции, остается недостаточная привлекательность  российских активов для вложения капитала. Неблагоприятная среда  для отечественного и иностранного инвестора выражается в отсутствии стабильных правил игры, эффективной системы правоприменения, в неразвитости рыночной инфраструктуры.

    Эти факторы препятствуют не только эффективной  инвестиционной деятельности, но и  другим, менее капиталоемким направлениям повышения конкурентоспособности (внедрению инноваций, мер по снижению издержек).

    Отсутствие  радикальных сдвигов в улучшении  делового климата не позволяет создать  условия для преодоления сырьевой направленности структуры экономики. На долю отраслей ТЭК приходится около 30 процентов объема промышленного производства России, 32 процента доходов консолидированного и 54 процента федерального бюджета, 54 процента экспорта, около 45 процентов валютных поступлений. Отсутствие межотраслевого перетока капитала сохраняет отсталость перерабатывающих секторов экономики.

    Другая  диспропорция – относительно невысокая  по сравнению с другими странами доля малых и средних предприятий  в объеме валового внутреннего продукта и численность работающих. Это  снижает возможности экономики  к адаптации в условиях меняющихся внешних факторов, колебания потребительского спроса, ускоренного развития технологий.

    Существует  ряд ограничений для осуществления  предпринимательской деятельности в целом.

    Во-первых, нынешнее состояние рыночных институтов и инфраструктуры задает высокий уровень трансакционных и производственных издержек в экономике. Это следствие прежде всего низкой конкуренции на рынках (товарных и ресурсных), а также незавершенности преобразований в секторах, предоставляющих услуги как финансового, так и производственного характера.

    Финансовая  инфраструктура не обеспечивает эффективного выполнения функций финансового  посредничества. Объем имеющегося в  экономике капитала, несмотря на значительный отток его за рубеж в предыдущие годы, достаточно велик для финансирования модернизации производства. Свободные средства есть у крупных сырьевых компаний, почти не задействован потенциал частных сбережений населения, на рынок уже с 2002 года начали выходить долгосрочные пенсионные накопления. В то же время инструменты финансового посредничества, призванные направить свободные финансовые ресурсы в те сферы экономики, где они могут быть использованы с большей экономической эффективностью, в том числе в секторы с высокой добавленной стоимостью, по-прежнему недостаточно развиты.

    Недостаточное развитие финансовой системы наряду с высокими рисками инвестирования в несырьевой сектор не позволяет  использовать преимущества благоприятной  конъюнктуры на мировых рынках для  прогрессивных структурных сдвигов. Регулирование цен на энергетические ресурсы не стимулирует их экономию и инвестиции в современные энергосберегающие технологии, что сдерживает рост конкурентоспособности экономики.

    Во-вторых, остается недопустимо высоким и  обременительным вмешательство  государства в экономическую деятельность. Это касается широких полномочий государственных органов в перераспределении экономических ресурсов, неэффективности судебной и правоохранительной системы, большого количества административных барьеров и высокой налоговой нагрузки на предпринимательскую деятельность. При этом государство не обеспечивает в достаточной степени эффективное предоставление услуг в тех областях, где оно обязано это делать, что по-прежнему стимулирует отток капитала и уклонение от уплаты налогов.

    В-третьих, экономика России остается относительно закрытой и изолированной в силу неэффективного таможенного и избыточного  валютного регулирования, а также  несоответствия российских стандартов международным.

    Не  в полной мере задействованы такие  инструменты торговой политики, как тарифные и нетарифные меры, специальные защитные меры.

    В-четвертых, неэффективность системы предоставления социальных услуг при низком уровне оплаты труда препятствует нормальному  воспроизводству «человеческого капитала».

Задачи финансовой политики

    Россия  после четырехлетнего периода экономического роста в состоянии ставить  перед собой масштабные задачи и  рассчитывать на их решение. Ускорение  темпов роста может стать задачей, способной сплотить государство, бизнес и общество.

    Активизация источников роста и повышения конкурентоспособности страны предполагает реализацию «сценария ускоренной диверсификации» российской экономики. Основным направлением, обеспечивающим ускоренный рост экономики и диверсификацию, является опережающее развитие перерабатывающих секторов (в первую очередь высокотехнологичных), сферы услуг, а также повышение степени переработки сырья.

    Главным условием диверсификации экономики, повышения  темпов экономического роста является устранение препятствий, сдерживающих предпринимательскую активность, для чего необходимо:

    максимально упростить регистрацию предпринимательской  деятельности, лицензирование отдельных  видов деятельности, согласование инвестиционных проектов;

    разработать прозрачные правила взаимоотношений государства и предпринимателя (предсказуемая макроэкономическая политика, стабильный налоговый и таможенный режим, либеральное валютное регулирование, необременительный контроль и надзор со стороны органов государственной власти);

    обеспечить  недискриминационность доступа хозяйствующих субъектов к земельным участкам, производственной инфраструктуре, сырью и материалам, квалифицированной рабочей силе, капиталу и другим ресурсам;

    развивать систему страхования, в том числе  коммерческих рисков;

    совершенствовать систему защиты прав экономических субъектов, в первую очередь судебной системы и правоохранительных органов;

    гарантировать не ухудшение со стороны государства  условий предпринимательской деятельности.

    Обозначенные  меры можно назвать «горизонтальными», то есть создающими экономические стимулы для развития всех секторов экономики. Их реализация может дать значительный импульс развитию новых секторов. При этом в целях ускорения процессов диверсификации одновременно с общим улучшением делового климата необходимо осуществить комплекс «вертикальных» мер, включая:

    создание  условий для повышения предпринимательской  активности, в первую очередь в  отраслях перерабатывающей промышленности, а также в сфере услуг;

    стимулирование  углубления переработки сырья не только в секторах ТЭК, но и в лесопромышленном комплексе, химической и металлургической промышленности, сельском хозяйстве;

    повышение технологического уровня и наукоемкости продукции.

    При этом «вертикальные» меры не предполагают прямой государственной поддержки конкретных секторов и отраслей. Целью таких мер является стимулирование тех видов деятельности, которые объективно способствуют диверсификации экономики.

    Для этого будут применяться различные  инструменты, включая налоговые  и таможенно-тарифные меры, а также механизмы поддержки экспорта.

    Правительство Российской Федерации предполагает концентрировать усилия на следующих  шести приоритетных направлениях:

    1. Приведение институциональных условий  и инфраструктуры в соответствие  с потребностями бизнеса. 

    Для комфортного ведения бизнеса, доступности  трудовых, финансовых, энергетических, коммуникационных ресурсов необходимо наличие институциональных условий (стандартного набора рыночных институтов, конкурентных товарных и финансовых рынков, гарантий права собственности), а также эффективной производственной и финансовой инфраструктуры.

    Для формирования ликвидных товарных и  финансовых рынков необходимо развитие конкуренции, что будет способствовать рациональному распределению ресурсов по секторам экономики.

    Развитие  конкурентной среды на рынках позволит повысить их доступность для малого бизнеса. Малый бизнес играет ключевую роль не только в решении проблем  занятости, формирования «среднего класса», но и в осуществлении диверсификации экономики. Крупный бизнес изначально имеет ряд преимуществ по сравнению с малым, наиболее важными из которых являются доступность финансовых и производственных ресурсов и государственных заказов. Поэтому для развития малого бизнеса необходимы дополнительные меры, которые могли бы нивелировать это неравенство, – особые режимы налогообложения, упрощенный учет, доступ к финансовым и иным ресурсам, инфраструктуре.

    Рост  внешнего долга частного сектора свидетельствует о том, что российская финансовая система нуждается в дальнейшем развитии для обеспечения интересов растущей экономики. Необходима интеграция разрозненных финансовых рынков, расширение спектра финансовых инструментов, развитие системы институциональных инвесторов, способных осуществлять долгосрочные вложения.

    Принятие  предпринимателями решений, нацеленных на развитие бизнеса, в значительной мере зависит от условий их доступа  к продукции и услугам естественных монополий. Для этого государство должно определить: