Реорганизация банка

При слиянии и поглощении выделяют несколько основных типов интеграции банков в зависимости от соотношения между необходимостью организацион­ной автономии и стратегической взаимозависимостью бизнеса. Данными типами являются:

                                           полное поглощение, или абсорбция, - из двух вступивших в сделку структур на рынке остается только одна, например, слияние Bank of America и Nations Bank;

                                           симбиоз, то есть взаимопроникновение двух или бо­лее банковских структур. Обычно это происходит на основе обмена крупными пакетами акций, который ведет к объединению ряда операций на финансовых рынках, взаимодополнению продуктового ряда и ус­луг и так далее;

                                           сохранение статуса.

Примерами являются находящиеся в собст­венности National Australia Bank такие банки Велико­британии, как Clydesdale Bank, Yorkshire Bank и Northern Bank;

                                             конгломерат - предполагает объединение раз­личных видов бизнеса при сохранении определенной самостоятельности, например создание в США в 1998 г. Citi­group на базе слияния страховом фирмы Travelers и коммерческого банка Citicorp. Другой пример - объе­динение в Бельгии банка General de Banque и финан­совой группы Fortis. После слияния в конце 90-х го­дов 6-го и 21-го банковских институтов мира Mitsubi­shi Bank и Bank of Tokyo на мировую арену вышел огромный финансовый конгломерат Bank of Tokyo-Mitsubishi[12,с.26].

Возможна также горизонтальная интеграция ме­жду корпорациями, работающими на одном сегменте рынка, которая предполагает объединение банковских структур, и вертикальная - слияние компаний в рам­ках единой технологической цепочки, слияние раз­личных видов бизнеса.

На российском рынке пока процессы слияния и поглощения банков идут не очень активно. Примера­ми крупных слияний и присоединении можно назвать: присоединение ОНЭКСИМ БАНКА к РОСБАНКУ в 2000 г, изображенное на рисунке 2.1.3., - это фактическая ликвидация проблемного банка, когда бридж-банк выступает в качестве погло­щающего, а на рисунке 2.1.4.- в 2003 г. слияние банковской группы «О.В.К.» и РОСБАНКА и объединение в единый фи­нансовый институт с единым брендом РОСБАНКА к   июлю 2005 года.

Рис. 2.1.3. Присоединение банков (фактически поглощение проблемного банка в 2000г.)[18,c.7]

Рис. 2.1.4. Слияние банковской группы О.В.К. и РОБАНКА (образование финансового института под единым брендом, 2003-2005гг.)[18,c.6]

Конечным результатом изменения банка, про­шедшего процедуру реорганизации, должно стать воз­росшее доверие к новой кредитной организации. Для этого необходимо обратить внимание на следующее:

                                             реакцию рейтинговых служб как на объявление о предстоящей сделке, в случае предполагаемого ис­пользования долгового финансирования, так и на пер­спективы объединенного финансового института;

                                             эффект слияния или поглощения на базу финан­сирования, источники заемных средств, банка. На­пример, по причине ослабления доверия различные клиенты могут изымать свои депозиты, а кредитные линии других банков могут быть закрыты или их ус­ловия изменены. В результате стоимость финансирования может увеличиться настолько, что польза от дополнительных средств, полученных в результате слияния, будет практически нивелирована. Существу­ет также вероятность, что банк лишится определен­ных клиентов;

                                             отклик общественности на слияние. Банку при­дется приложить достаточно усилий для того, чтобы данная сделка была положительно воспринята дело­выми кругами и правильно освещена в СМИ;

                                             кандидатов на руководящие посты в новом банке и способность новой команды сработаться и внедрить единую стратегию для нового банка;

                                             взаимоотношения с клиентами банка и соблюде­ние ими своих обязательств. Таким образом, возможно возникновение риско­вых ситуаций, когда кредиты, которые до слияния считались надежными, неожиданно перейдут в кате­горию проблемных, так как заемщики могут почувст­вовать моральное право уклониться от своих обяза­тельств;

                                             финансовое состояние филиальной сети присоеди­няемого банка и масштабы затрат на ее оптимизацию.

В деятельности банка многое зависит от позиции его ведущих менеджеров. Примерами удачной инте­грации инвестиционных подразделений в банковскую структуру может служить приобретение Deutsche Bank английского инвестиционного банка Morgan Grenfell. В процессе интеграции данному подразделе­нию была предоставлена значительная самостоятель­ность без жесткого постоянного контроля со стороны немецкого руководства, что дало возможность удер­жать ведущих специалистов в области инвестиций.

Напротив, при приобретении Dresdner Bank анало­гичного английского брокерского дома Klein wort Benson неумелый менеджмент немецкого банка спровоцировал уход ряда ведущих специалистов, что привело к общей потере рынка объединенной группой в первые годы по­сле поглощения. Более того, в результате несостоявше­гося слияния Deutsche Bank и Dresdner Bank, с момента объявления о возможности слияния до момента отказа от него, инвестиционные подразделения покинули ве­дущие сотрудники.

Внимание, уделяемое проблеме обеспечения ло­яльности ведущих специалистов, подтверждается следующим фактом. При объявлении о поглощении банка Robert Fleming американским банком Chase Manhattan особым пунктом значилось, что 200 ключе­вых специалистов поглощаемого банка получат бонусные выплаты в общей сумме порядка 320 миллионов  долларов США во избежание перехода их в другие банки. В сочетании с повышенными выплатами в результате выкупа принадлежащих им акций Robert Fleming по­глощающий банк выразил надежду, что данные спе­циалисты окажутся лояльны и к новому руководству.

Можно кратко сформулировать основные правила успешной интеграции банков после реорганизации.

Основное, что вредит банковскому бизнесу при продаже, слиянии или поглощении, - это утечка ин­формации о готовящейся сделке. Реакция клиентов и персонала банка на какую-либо негативную информа­цию о возможном состоянии банковского учреждения будет мгновенной, причем никакими мерами негатив не остановить. Поэтому при работе через консультан­та по продаже бизнеса, распространение негативной информации можно заблокировать и саму информа­цию о продаже обезличить, демонстрируя только па­раметры продаваемого бизнеса. Кстати, именно из-за публичности в принципе невозможна такая схема продажи, как банкротство. Кроме того, возможен банковский шпионаж. Под видом покупателя могут обратиться и конкуренты, которые интересуются наработками банка: клиентами, ключевыми сотруд­никами, новыми нишами для работы, перспективны­ми проектами.

Необходимо наличие четкой модели бизнеса, оп­ределяющей основные бизнес-процессы и операции, как сливающихся институтов, так и объединенного банка. Наилучший метод управления слиянием требу­ет структуризации бизнеса на такого рода состав­ляющие, при которых все стороны, участвующие в процессе интеграции, могли четко видеть необходи­мые действия, а крупные преобразования могли бы осуществляться относительно быстро.

Планы относительно изменения статуса, пер­спектив работников и продолжения обучения на ра­бочем месте также должны быть четко донесены до сотрудников банка. Часто необходимы дополнитель­ные инвестиции в переподготовку персонала, особен­но если сливающиеся банки обладают разными тех­нологиями, особенно системами управления бизне­сом.

Операционный уровень реализации процесса слияния или поглощения - это интеграция многих видов бизнеса. Следует отметить, что различные об­ласти деятельности объединяемых структур нужда­ются в различной степени интеграции. Очень сложен процесс интеграции стратегии, начиная с миссии и целей организации и заканчивая организацией про­цесса стратегического планирования. Важен вопрос интеграции управления рисками таких, как кредитные, потери ликвидности, рыночные, операционные.

Проще всего достичь интеграции в области мар­кетинга и разработки новых продуктов. При этом влияние данного сектора интеграции на стратегию невелико. Достаточно просто интегрировать систему контроля за финансами и кредитную политику, одна­ко данная область оказывает сильное влияние на стра­тегию вновь созданного банка. Наиболее проблемны­ми областями в процессе интеграции являются: теку­щее планирование; управление казначейством; разра­ботка систем; управление персоналом и операциями. В дочерних банках ТрансКредитБанка была введена единая система планирования и отчетности перед го­ловным банком, система управления персоналом, принятая в головном банке, были разработаны и ут­верждены единые положения и регламенты по всем направлениям деятельности. Поэтому последующая работа по созданию на их базе филиалов ТрансКредитБанка будет значительно облегчена.

Таким образом, можно сделать вывод, что про­цесс интеграции после заключения сделки по слия­нию или поглощению требует использования всех видов современных банковских и управленческих технологий, гибких подходов и тщательной подготовки.

Чтобы застраховаться от возможных неприятно­стей, имеет смысл воспользоваться услугами внешне­го консультанта и внешнего аудитора.

Внешний консультант обладает методологической базой, которая обеспечивает системный по проведению аналитических работ и обеспечивает  беспристрастность анализа, владеет большим объемом предварительной информации и наработок в этой области.

Помимо этого, консультант по продаже банковского бизнеса обеспечит юридическую безопасность сделки: нередки случаи признания сделок недействительными. Ведь на каждом этапе продажи банка  возникает масса юридических аспектов, законодательных ограничений, связанных с регистрацией и перерегистрацией.

К основным факторам успешного слияния или присоединения можно отнести:

                  знание законодательства и нормативных актов в данной и смежных областях;

                  ясную и четкую стратегию по проведению реорганизации в форме слияния или присоединения:

                  оперативную разработку детального плана реализации стратегических целей;

                  гибкую  стратегию   переговоров  с  владельцами банка-объекта для присоединения, основными креди­торами, работниками, общественностью;

                  проведение детального  финансового анализа объекта поглощения или присоединения;

                  четкую и профессиональную деятельность чле­нов рабочей группы по реализации стратегических целей и внешних консультантов;

                  кооперацию и согласованность действии сотрудников, акционеров и менеджеров.

Процесс слияния или присоединения   должен проходить быстро в обстановке конфиденциальности и правильного выбора объекта и консультантов. Ос­новными преимуществами, достигаемыми при слия­нии и присоединении, как правило, являются:

                              быстрое достижение желаемых темпов роста и увеличение уровня рентабельности за счет объема операций:

                              достижение высокого уровня квалификации, ко­торый дополняет или превосходит уровень знаний и квалификации персонала;

                              возможность для банка попасть в число лучших среди банков страны, региона или города.

В целом происходящий в России процесс реорга­низации является, скорее всего, позитивным для повышения эффективности и конкурентоспособности компаний. Формирование крупных холдингов, управ­ляемых платежеспособным собственником, предос­тавляет возможность слабым банкам развивать и рас­ширять свою деятельность, привлекать дополнитель­ные средства для кредитования реального сектора экономики страны.

Эксперты практически единодушны в том, что будущее российской банковской системы - в концен­трации банков путем их реорганизации.

2.2. Реорганизация банков как способ укрепления банковской системы

В настоящее время консолидация в банковском секторе рассматривается через призму банковских слияний и поглощений, количество которых в условиях современного российского финансового рынка увеличивается с каждым годом.

Рынок слияний и поглощений (М&А) [11, с. 245] в целом становится все более цивилизованным, о чем свидетельствует сокращение числа недружественных поглощений. Консолидация в банковском секторе обусловлена общим ростом экономики страны, продолжающейся глобализацией финансовых рынков и дальнейшей интернационализацией бизнеса. В ближайшем будущем процесс упорядочивания структур банковских групп станет основной тенденцией рынка, поэтому уже сейчас заметно возрастает интерес к организации М&А-сделок в банковском секторе, о чем свидетельствует таблица 2.2.1.

Таблица 2.2.1

Динамика записей в Книгу государственной регистрации кредитных организаций в связи с реорганизацией[22,c.11]