Лекции по "Экономике"

    В казахстанских банках по каждой иностранной  валюте открытая валютная позиция определяется отдельно. В этих целях валютные позиции уполномоченного банка переводятся в тенговый эквивалент по действующим на отчетную дату официальным обменным курсам тенге, которые устанавливает НацБанк РК. Пассивное сальдо указывается со знаком минус, обозначая короткую открытую валютную позицию; активное сальдо указывается со знаком плюс, обозначая длинную открытую валютную позицию. При этом, в случае формирования уставного фонда уполномоченного банка в иностранной валюте, при расчете открытой валютной позиции по  данной иностранной валюте величина пассивного сальдо увеличивается на соответствующую сумму.

    С целью ограничения валютного риска НацБанк РК установил  следующий порядок определения лимитов открытой валютной позиции:

• По состоянию на конец каждого операционного дня суммарная величина всех длинных (коротких) открытых валютных позиций не должна превышать 20% от собственных средств (капитала) уполномоченного банка.
• По состоянию на конец каждого операционного дня длинная (короткая) открытая валютная позиция по группе иностранных валют стран Европейского союза, а также любая из длинных (коротких) открытых позиций по иным валютам (в том числе по тенге) не должны превышать 10% от собственных средств (капитала) уполномоченного банка.
• Для подсчета открытой валютной позиции в тенге определяется разность между абсолютной величиной суммы всех длинных открытых валютных позиций в тенге и абсолютной величиной суммы всех коротких открытых позиций в тенге.
• Суммарная величина всех длинных и суммарная величина всех коротких открытых валютных позиций  в иностранных валютах и тенге должны быть равны.

    Из  ограничения открытых валютных позиций банков следует соответствующее ограничение опасности убытков, но вместе с этим и возможности прибыли. В связи с этим следует указать на то, что прибыль одного банка не должна быть обязательно противопоставлением убытков другого. Поскольку прибыль происходит из банковских операций по поручению и за счет клиента, т.е. из разницы между удержанием валюты и заключением счетов на рынке, она совершенно не касается других банков. Но даже если она и происходит от заключения спекулятивных сделок, она не должна быть получена за счет других банков. Убытки могут осаждаться в виде упущенной оптимизации курса. Если, например, банк получил 10 млн. долларов США от клиента и продал его по более высокому курсу, то прибыли не противопоставляются соответствующие убытки у клиента. Для клиента операция представляется скорее только как продажа долларов, произведенная не по максимальному курсу. И покупатель, который в итоге получает деньги из банка, в итоге не терпит видимых убытков, т.к. он заключает сделку на основании рыночного курса.

      Риск неисполнения сделки. При  каждой валютно-торговой сделке, заключаемой банком, банк подвергается риску, что вторая сторона не выполнит своих обязательств и, вследствие этого, операция закончится убытками. Риск исполнения при срочных сделках больше, чем при кассовых, вследствие длительного срока действия, но существует, конечно, и у последних. Т.к. в валютно-торговых сделках между банками стороны могут не знать при выдаче своих платежных поручений, выполнила ли противоположная сторона свое обязательство. Этот риск особенно велик, если по причине разницы во времени, одна сторона сделки должна проводить расчеты во времени другой.

6. Измерение и ограничение  валютного риска

Общий подход к проблеме измерения и  ограничения валютного риска  заключается в том, чтобы ограничить размер открытой позиции по каждой валюте ежедневно на конец рабочего дня. Границы, применяемые к позициям в конце каждого рабочего дня, обычно называются «границами одной ночи». Они функционируют для управления банковским риском в результате изменений курса обмена в течение периода, когда банк закрыт, и, таким образом, не находится в позиции реагирования на события рынка. В банках с более активными операциями в иностранной валюте могут также использоваться границы на основании принципа « в течение дня». Одна из целей этого заключается в том, чтобы помешать записи риска или накоплению риска, который не может быть хеджирован к концу рабочего дня, таким образом, оставляя банк в позиции превышения своих лимитов « ночных границ». Другая цель заключается в том, чтобы ограничить движения процентной ставки в течение одного дня.

      Тогда нетто-открытые позиции  могут быть выражены как процент  банковского капитала, активов или  как другие значимые отношения.  Пределы ограничиваются для каждой  позиции по номиналу валюты или по процентному отношению. При использовании этого подхода банки пытаются контролировать риск курса обмена через размер нетто-открытой позиции как приближение к оценке возможных потерь, которые может принести такая позиция.

    Такой подход может быть расширен непосредственно  оценкой потенциальной потери, которую может дать открытая позиция. Действительно, такой подход проясняет то, что управление ставит своей целью ограничить потенциальную возможность потерь. Для прямой оценки возможности потерь руководство определяет размер убытка, который может быть нанесен в случае изменения курса обмена при его движении против открытой позиции банка. Для того чтобы произвести такую оценку руководство делает одно из нескольких допущений в отношении потенциального возможного неблагоприятного движения обменного курса и вычисляет потери, которые понес бы банк, проведя переоценку открытой позиции банка по этому гипотетическому курсу обмена. Размер потенциальных потерь, которые могли бы иметь место в этом случае, лимитируется. Этот лимит может быть выражен как абсолютная величина потери или как некий процент какой-то величины отсчета, например, предполагаемые доходы или общий капитал. Обычно основной целью руководства в данном случае является обеспечение серьезных гарантий, что потери из-за изменения курса валют не повлекут значительного сокращения общего дохода банка.

Лекция  №5. Внутренние риски  банков и методы управления ими

План:

1. Место внутренних  рисков в общей  системе классификации  банков-ских рисков

2. Характеристика внутренних  рисков банка

3. Риски, связанные  с характером банковских  операций

4. Риски, связанные  со спецификой  клиента банка

5. Риски, связанные  с видом банка

6. Риски пассивных  операций

7. Общие  критерии  оценки  степени  внутренних рисков, методы расчета и управления ими

1. Место внутренних рисков в  общей системе  классификации 

банковских рисков

    Эффективность организации управления рисками  во многом зависит от классификации.

    Под классификацией риска следует понимать распределение риска на конкретные группы по определенным признакам для достижения поставленных целей.

    Научно-обоснованная классификация риска позволяет  четко определить место каждого  риска в их общей системе. Она  создает возможности для эффективного применения соответствующих методов, приемов управления риском. Рисков в зависимости от состояния каждого из перечисленных элементов.

    Имеется множество различных классификаций  банковских рисков. Наиболее интересные из них представлены ниже. Различаясь положенными в их основу критериями эти классификации роднит то, что все они однозначно полагают кредитный и процентный риски основными для банков. 

• кредитный (невыполнение заемщиком обязательств)
• процентный (колебания рыночных ставок)
• рыночный (падение курса ценных бумаг)
• валютный (колебания курсов валют).

       К достоинствам данной классификации  следует отнести выделение наиболее  проблемных зон банковских рисков  в области активных операций, учет колебаний рыночных ставок процента. В то же время она игнорирует пассивные и часть активных операций банка, организационные и внешние риски. 

• кредитный;
• риск ликвидности;
• валютный;
• процентный;
• риск неплатежеспособности.

        Эта классификация расширяет  круг учитываемых рисков (риски,  характеризующие качество управления активами и пассивами банка, организационные риски). Она связана с выделением:

• зон рисков по видам банковских операций;
• рисков, связанных с качеством управления активами и пассивами банка;
• рисков финансовых услуг (организационных).

Но и она имеет недостатки: отсутствие внутренней группировки перечисленных видов рисков по критериям, положенным в их основу, их недостаточная полнота. 

• кредитный;
• процентный;
• проектный;
• валютный;
• отраслевой;
• риски невыполнения противной стороной своих обязательств;
• страховой;
• риск ликвидности.

 

БАЛАНСОВЫЕ РИСКИ      

• кредитный;
• риск ликвидности;
• процентный;
• риск структуры капитала;

 

ЗАБАЛАНСОВЫЕ  РИСКИ

• по финансовым гарантиям;
• по финансовым услугам или по торговле финансовыми инструментами (аккредитивам, опционам);
• по инвестиционной деятельности (сделкам с ценными бумагами);

РИСКИ ФИНАНСОВЫХ УСЛУГ

• операционные;
• технологические;
• риски инноваций;
• стратегические;

ВНЕШНИЕ РИСКИ

• макроэкономические;
• конкурентные;
• законодательные;

      Эта классификация, автором которой является Б. Путнам, отличается стройным подходом. В ее основу легли четыре источника возникновения рисков, которые представлены различными конкретными видами рисков. К достоинствам классификации относятся:

• выделение новых источников рисков (финансовых услуг, забалансовых) и установление видов рисков, характерных для этих зон;
• расширение перечня видов внешних рисков (конкурентные и законодательные).

    Недостатками  ее являются: во-первых, отсутствие дополнительного  выделения балансовых рисков на: 1) риски по активным операциям (кредитные, валютные, расчетные, лизинговые, факторинговые, операций с ценными бумагами, кассовые и т.д.); 2) по депозитным операциям (срочные и до востребования); 3) качества управления активами и пассивами (риски ликвидности, неплатежеспособности, процентный риск); 4) адекватности капитала банка и его структуры (риск структуры капитала, его достаточности, левереджа); во-вторых, отсутствие группировки внешних рисков по дополнительным критериям на политические, экономические, социальные, региональные риски стихийных бедствий, отраслевые (систематические, связанные с промышленным циклом, конкурентные) риски отдельного клиента банка (производственные, коммерческие, реализованные, финансовые и др.).

    Учитывая сказанное, предлагается следующая, более полная классификация банковских рисков

     ТАБЛИЦА 5.1.