Оптимизация дебиторской и кредиторской задолженности

     Краткосрочные обязательства – 552,4%. При рассмотрении структуры активов предприятия наблюдается ее изменение в сторону увеличения оборотных активов на 5567тыс. руб. и сокращение, доли внеоборотных активов к валюте баланса на 9,7% в 2008 году. Изменилась и структура источников пополнения активов исследуемого предприятия. Увеличилась доля дебиторской задолженности  на 3114 тыс. руб.

     Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и качество оказывают сильное влияние на финансовое состояние организации. В целях управления дебиторской и кредиторской задолженностью необходимо проводить их анализ. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности включает комплекс взаимосвязанных вопросов, относящихся к оценке финансового положения предприятия.

     Чтобы определить коэффициент оборачиваемости кредиторской и дебиторской задолженности мы использовали такие показатели как выручка/ дебиторскую задолженность. Состояние расчетов с дебиторами в 2008 году по сравнению с 2007 годом улучшилось. Уменьшилась длительность одного оборот дебит. задолженности в 2008 году на 192,6 дней по сравнению с предыдущим. Если принять во внимание, что доля дебиторской задолженности увеличилась и составила 389,4%, а доля задолженности покупателей и заказчиков — 388,7% общего объема текущих активов организации, то можно сделать вывод о небольшом снижении ликвидности текущих активов в целом из-за состояния дебиторской задолженности.

     Состояние расчетов с кредиторами улучшилось в 2008 году по сравнению с 2007 годом. Уменьшилась длительность оборота с 156,5 дней в 2007 году до 31,3 дня в 2008 году. Кроме того, из анализа кредиторской задолженности, можно сказать, что она в 2008 году по сравнению с 2007 годом так же выросла (на 552,4%). Кредиторская задолженность растет в основном за счет долгов предприятия перед плательщиками на 1772 тыс. руб., прочие кредиторы - 1437 тыс. руб.

     Заключительным  моментом анализа дебит./кредит. задолженностей является их сравнение. Сравнение позволяет сделать вывод, что в организации в 2008 году преобладала сумма дебиторской задолженности, но темп ее прироста меньше, чем темп прироста кредиторской задолженности. Причина этого — в более низкой скорости обращения дебиторской задолженности по сравнению с кредиторской. Такая ситуация ведет к дефициту платежных средств, что может привести к неплатежеспособности предприятия.

     Таким образом, на предприятии наблюдается превышение дебиторской задолженности над кредиторской в 2008 году на 131 тыс. руб. Превышение дебиторской задолженности над кредиторской не дает предприятию возможность использовать средства как привлеченные источники (например, полученные авансы израсходованы; полученное сырье пущено в переработку и т.д.).

     Одним из основных условий финансового благополучия предприятия является приток денежных средств, обеспечивающий покрытие его текущих обязательств. Следовательно, отсутствие такого минимально необходимого запаса денежных средств, свидетельствует о наличии финансовых затруднений у предприятия. В то же время, чрезмерная величина денежных средств говорит о том, что реально предприятие терпит убытки, связанные с инфляцией и обесценением денег. В этой связи возникает необходимость оценить рациональность управления денежными средствами на предприятии.

     Как показал анализ движения денежных средств на ОАО «Динкомводхоз», отток денежных средств в отчетном периоде не превысил приток денежных средств, вследствие чего остаток денежных средств на конец отчетного периода составил 137 тыс. руб. Наибольший отток денежных средств связан с оплатой приобретенных товаров, работ, услуг (26210 тыс. руб.). Значительными статьями расходования денежных средств являются также расходы на оплату труда (14776 тыс. руб.).

     Анализируя  формирование денежных средств на предприятии, можно сказать, что произошло повышение остатка денежных средств на 28 тыс. руб. Это говорит о том, что у предприятия нет грядущих серьезных проблем с платежеспособностью.

          В заключение можно сказать,  что для эффективного управления долгами предприятия необходимо, в первую очередь, определить их оптимальную структуру для конкретного предприятия и в конкретной ситуации: составить бюджет кредиторской задолженности, разработать систему показателей (коэффициентов), характеризующих, как количественную, так и качественную оценку состояния и развития отношений с кредиторами предприятия и принять определенные значения таких показателей за плановые. Далее в процессе оптимизации кредиторской задолженности должен быть анализ соответствия фактических показателей их рамочному уровню, а также анализ причин возникших отклонений. В зависимости от выявленных несоответствий и причин их возникновения, должен быть разработан и осуществлен комплекс практических мероприятий по приведению структуры долгов в соответствие с плановыми (оптимальными) параметрами.

    Необходимо решать задачу не только снижения дебиторской задолженности, но и сбалансированности ее с кредиторской. При анализе соотношения между дебиторской и кредиторской задолженностями необходим анализ условий коммерческого кредита, предоставляемого фирме поставщиками сырья и материалов.

    Для обеспечения максимизации притока денежных средств, предприятию следует использовать широкое разнообразие моделей договоров с гибкими условиями формы оплаты. При этом возможны различные варианты: от предоплаты или частичной предоплаты до передачи на реализацию и банковской гарантии.

    Целесообразно проведение предварительного изучения

платежеспособности  и надежности партнера, его кедитной истории, особенно при заключении крупных контрактов. Однако для этого необходимо располагать банками данных, знанием методики и возможных способов оценки обязательности контрагентов. Подобную работу способны выполнять специальные агентства, кредитные бюро, банки или аналитические службы самих предприятий. Кредитное бюро способно предоставить реальную оценку надежности заемщиков. Для кредитора это ведет к значительному снижению кредитных рисков, уменьшению резервов на возможные потери по ссудам, повышению ликвидности, снижению остроты проблемы дебиторской задолженности. Окончательное решение предприятие должно принимать самостоятельно. Если покупатель неизвестен и нет информации о его платежеспособности, целесообразно использовать аккредитивную форму расчетов, которая обеспечивает практически стопроцентную гарантию платежей. Если имеется информация о необязательности покупателя, то в качестве условия продажи товара могут быть выдвинуты предварительная оплата и авансовые платежи. Если информации о платежеспособности покупателя недостаточно и если покупатель не имеет возможности осуществить предоплату, авансовые платежи, выставить аккредитив, то можно использовать другие формы гарантированных платежей. В противном случае будут потеряны покупатели и рынки сбыта.

   Подводя итог, можно отметить, что вопрос оптимизации дебиторской и кредиторской задолженностью актуален для любого предприятия. При правильном управлении задолженностью и воспользовавшись выше изложенными рекомендациями, предприятие может значительно поправить свое финансовое состояние. Главное правильно оценить и проанализировать состояние предприятия и подобрать наиболее подходящие для себя методы.

   Таким образом, в данной работе задачи раскрыты, цели выполнены и предложены методы для оптимизации дебиторской и кредиторской задолженности.

 
 
 

Список  использованной литературы

 

1. Гражданский  кодекс Российской Федерации  (часть первая) от 30.11.1994г. №51- ФЗ

2. Гражданский  кодекс Российской Федерации  (часть вторая) от 26.01.1996г. №14- ФЗ

3. Брагин А. Ю. К вопросу создания бюро кредитных историй в России. // Деньги и кредит. 2004. № 3.

4. Гаврилов Р. Б. О своевременности появления кредитных бюро на рынке. // Бизнес и банки. № 34 (720) сентябрь 2004.

5.  Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет: Учебник.- М.: ИНФРА-М, 2005.- 592 с.- (Высшее образование).

6. Бабаева Ю.А., Петров А.М. Бухгалтерский учет и контроль дебиторской и кредиторской задолженности: Учебное пособие. – М.: Издательство «Проспект», 2004.

7. Богатая И.Н., Хахонова Н.Н. Бухгалтерский учет. Серия «Высшее образование». 3-е изд., перераб. И доп. – Ростов н/Д: «Феникс», 2004. – 800 с.

8. Борисов Л. Анализ финансового состояния предприятия. // Экономика и жизнь. – 2001. - № 5 (185). - С. 17-23

9. Болдырев В.О. О современных методах финансового анализа. // Бизнес и банки. – 2003 г. - № 6.

10. Бородина В.В Малые предприятия. Бухгалтерский учет, отчетность, анализ финансового состояния. – М.: Книжный мир, 2001.
11. Быкадоров В.Л., Алексеев П.Д. Финансово-экономическое состояние предприятия. – М.: «ПРИОР» 2001 г.
12. Волков Н.Г. Чистая прибыль, резервы и фонды: формирование и использование, бухгалтерский учет, проводки и примеры. Издание второе. – «Филин», 2001.
13. Гетман В.Г. Финансовый учет. – М.: «Финансовый учет и статистика», 2003.
14. Грачёв А.В. Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия: Учебно-практическое пособие. – М.: Финпресс,2002.
15. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ бухгалтерской отчетности. – М.: Издательство «ДИС», 2004 г.
16. Ефимова О.В. Как анализировать финансовое положение предприятия: Практическое пособие. М.: Экономика 2002 г.
17. Ефимова О.В. Финансовый анализ. – М.: Финансы и статистика, 2001 г.
18. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. - 4-е издание, переработанное - М: Центр экономики и маркетинга Е&М 2000.-204с
19. Ковалева А. М., Лапуста М. Г.,Скамай Л. Г. Финансы фирмы. – М.: ИНФРА-М, 2001.
20. Ковалев В.В. Финансовый анализ. – М.: Финансы и статистика, 2006 г.
21. Кожинов В. Я. Бухгалтерский учет. Оценка прибыльности хозяйственных операций. – Москва. «Экзамен», 2001. – 270 с.
22. Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятий. Методы оценки. – М.: Издательство «ДИС»,2005 г.
23. Любушин Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия/ Любушин Н.П Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия – М: ЮНИТИ 2000. - 471с.
24. Палий В. Ф., Палий В. В. Финансовый учет: Учебное пособие.-2-е изд., перераб. и доп.- М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2001.
25. Пучкова С.И. Бухгалтерская (финансовая) отчетность. М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2003.

25.Савицкая  Г. В. Анализ хозяйственной  деятельности предприятия: Учебник.  – 3-е изд., перераб. и доп.  – М.: ИНФРА-М, 2005. – 425 с.

26.Севрух  М.А. Экономический анализ в  условиях самостоятельности предприятия. М.: Финансы и статистика, 2003.

27.Сугаипова  И.В. Бухгалтерская (финансовая) отчетность. Учебное пособие. Серия «Высшее  образование». – Ростов н/Д: Феникс, 2004.

28.Фельдман  А. Б. Оценка дебиторской и  кредиторской задолженности. Учебное пособие. Серия «В помощь специалисту практику». – Международная академия, 2004.

29.Хахонова  Н.Н. Учет, аудит и анализ денежных  потоков предприятий и организаций.  М.: ИКЦ «МарТ»; Ростов н/Д, 2003.

30.Шеремет  А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. М., Инфра-М, 2002.

31.Шишкин  А.П. и др. Учет, анализ, аудит. –  М.: Финстатинформ, 2005.

32.Шишкин  А., Микрюков В., Дышкант И. Учет, анализ, аудит на предприятии \\ М., Аудит, ЮНИТИ, 2005

33.Бухгалтерский  (финансовый) учет. Учет активов и расчетных операций / Под ред. А. В. Богатко. – М.: Финансы и статистика, 2004.

34.Учет  и анализ дебиторской и кредиторской  задолженности. Семенова И. М., Ивашкевич В. Б. Учебное пособие.  – М.: Издательство «Бухгалтерский  учет». Серия «Библиотека-журнала  и Бухгалтерского учета», 2003. – 192 с.

35.Учетная  политика на 2004 год: Бухгалтерский  учет. Налоговый учет / Под ред.  И.Д.Юцковской. – М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2004.

36.Учет  расчетов. Учебное пособие. М.: Издательство  «Бератор-Пресс». Серия «Бухгалтерские  консультации», 2003.

37.Финансово-экономическое  состояние предприятия. /Бакадоров  В.Л., Алексеев П.Д. Практическое пособие. Москва. Изд-во «Приор», 2000

38.Финансы. /Под редакцией Дробозиной Л.А.  Москва, издательство «Финансы»  ЮНИТИ, 2000 год.

39.Финансы  предприятий. / Павлова Л.Н., Москва, “ЮНИТИ”, 2001 г.

40.Финансы  предприятий./ Под редакцией Романовского  М.В., Москва, «Бизнес-пресса», 2000год.

41.Финансы  предприятий./ Попова Р.Г., Самонова  И.Н., Добросердова И.И., ПИТЕР, 2002 год.

42.Финансы  предприятий./ Шеремет А.Д., Сайфуллин Р.С., Москва, ИНФРА-М, 2000 год.