Анализ финансового состояния предприятия в рыночных условиях хозяйствования

      Увеличение  данного показателя является положительным  моментом, поскольку приводит к повышению  оборачиваемости имущества в  целом.

      6. Коэффициент имущества производственного  назначения показывает, какая часть имущества используется непосредственно при изготовлении продукции

      >0,5,                                      (12)

    где З и З – запасы и затраты

       Одним из показателей  характеризующий финансовое положение  предприятия  является  его платежеспособность, т.е. возможность своевременно погашать свои платежные обязательства наличными денежными ресурсами. Оценка платежеспособности по балансу осуществляется  на основе характеристики ликвидности оборотных активов, которая определяется временем необходимым  для превращения их в денежные  средства.

       Чем меньше требуется времени  для инкассации  данного актива, тем выше его ликвидность.

       Ликвидность баланса - возможность субъекта хозяйствования обратить  активы в наличность и погасить  свои платежные обязательства.   Анализ  ликвидности заключается в сравнении средств по активу  сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются  по степени срочности их погашения.³

      Активы  предприятия  объединяются в группы:

1. Наиболее ликвидные активы - денежные средства и краткосрочные финансовые  вложения (А1) (250,260)
2. Быстрореализуемые  активы -  краткосрочная дебиторская  задолженность и прочие оборотные активы (А2)  (240,270)
3. Медленно реализуемые активы – запасы, долгосрочная дебиторская задолженность, НДС по приобретенным ценностям (А3)  (210,220,230,240)
4. Труднореализуемые активы – внеоборотные активы  (А4) (190,140)

     Активы, включенные  в первые три группы являются текущими активами, они более ликвидны по сравнению с активами, составляющими четвертую группу.

     Пассивы предприятия также определяется в четыре группы:

1. Наиболее срочные обязательства – кредиторская задолженность (П1) (620,660)
2. Краткосрочные пассивы -  краткосрочные кредиты и займы (П2) (610,630)
3. Долгосрочные пассивы -  долгосрочные кредиты и займы

     (П3) (590)

4. Постоянные пассивы - капитал  и резервы, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей и прочее. (П4) (490,640,650)⁴

     Для определения  степени ликвидности  баланса необходимо сопоставить   итоги  приведенных  групп по активу и пассиву.  Баланс предприятия считается абсолютно ликвидным,  если выполняются  неравенства:

     А1     ≥      П1                                           А3        ≥       П3

     А2     ≥      П2                                           А4        ≤       П4

     Если  не выполняется хотя бы одно из перечисленных неравенств, то баланс предприятия не является абсолютно  ликвидным. 

    Для характеристики степени ликвидности рассматривается ряд показателей:

1. Коэффициент абсолютной ликвидности,  показывает, какая часть краткосрочных  обязательств может быть погашена  за счет имеющейся денежной наличности.

     >0,2,                                   (13)

    где Д.сред – денежные средства

         КФВ – краткосрочные финансовые вложения

       КО – краткосрочные кредиты и займы + кредиторская   задолженность = краткосрочные обязательства.

2. Коэффициент ликвидности уточненный, показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена в ближайшей перспективе за счет имеющейся денежной наличности и предстоящих денежных поступлений.

           ≥ 1,0,                             (14)

    где ДЗ – дебиторская задолженность

3. Коэффициент ликвидности общий показывает, во сколько раз оборотные активы превышают краткосрочные обязательства.⁵

               >1,5-2,0                                              (15) 
 
 
 
 
 
 

2. Анализ  финансовой устойчивости, платежеспособности ООО «РСМУ-1» ОАО «Башхимремонт»

Характеристика  предприятия

    Полное фирменное наименование Общество с ограниченной ответственностью «Ремонтно-строительно-монтажное управление №1»ОАО «Башхимремонт» Сокращенное фирменное наименование: ООО «РСМУ-1» ОАО «Башхимремонт»

    Место нахождение: 453110, Республика  Башкортостан, г. Стерлитамак, ул. Уфимский тракт, д.1

    Предприятие частной формы собственности.

    Учредителем общества является физическое лицо, доля которого в уставном капитале составляет 100%.

    Предприятие является юридическим лицом, имеет  самостоятельный баланс, расчетные  и иные счета  и имущество, взятое в аренду.

    Основной  целью  предприятия является получение  прибыли. Деятельность Общества направлена на создание  дополнительных рабочих  мест, сокращение безработицы.

    Основными видами деятельности являются:

    -Монтаж металлических конструкций.

    -Предоставление услуг по монтажу, ремонту и техническому обслуживанию паровых котлов, кроме котлов центрального отопления.

    - Деятельность по обеспечению работоспособности тепловых сетей.

    - Монтаж зданий и сооружений из сборных конструкций.

    - Производство бетонных и железобетонных конструкций.

    - Производство изоляционных работ. 

    ООО «РСМУ-1» ОАО «Башхимремонт» от своего имени заключает договора, приобретает права и несет обязанности, выступает истцом и ответчиком в суде, арбитраже и третейском суде.

    ООО «РСМУ-1» «Башхимремонт»   имеет  право:

     - приобретать и арендовать основные  и оборотные средства;

     - осуществлять материально-техническое  обеспечение;

    - осуществлять все виды коммерческих  сделок;

    - планировать свою деятельность;

    - использовать чистую прибыль;

    - определять и использовать фонд  оплаты труда;

    - определять штатное расписание;

    -устанавливать  для своих работников дополнительные  отпуска, и сокращенный рабочий  день и иные социальные льготы

    ООО «РСМУ-1» ОАО «Башхимремонт» обязан:

    -нести ответственность в соответствии с законодательством РФ за нарушение законодательства и иных правил хозяйствования;

    - обеспечить своим работникам безопасные  условия труда;

    -осуществлять оперативный и бухгалтерский учет, вести статистическую отчетность.

    Бухгалтерский учет на предприятии ведется по журнально-ордерной форме учета. В учетной политике отражены следующие основные методы и способы бухгалтерского учета.

    Списание  МБП -50% при передаче в эксплуатацию,50%- при выбытии вследствие износа.

    Начисление  амортизации осуществляется по Единым  нормам, линейным способом. 
 
 
 
 
 
 
 
 

Анализ показателей финансовой устойчивости и платежеспособности

Для удобства анализа финансового состояния предприятия используется уплотненный аналитический баланс – нетто.

    Таблица 1

    Баланс - нетто

Показатели статьи	Состав  в (тыс.руб.)				Структура  %
	Н Г 2008	КГ 2008	Отклон.	Н Г 2008		КГ 2008	Отклон.
Актив
Внеоборотные  активы   (190)	128	130	+2	11,56		12,08	+0,52
Оборотные  активы	979	946	-33	88,43		87,91	-0,52
Запасы  и затраты ( 210,220,270)	363	407	+44	32,79		37,82	+5,03
Дебиторская задолженность (230,240)	340	264	-76	30,71		24,53	-6,18
Деньги, краткосрочные  финансовые вложения (250,260)	276	275	-1	24,93		25,55	0,62
Валюта  баланса	1107	1076	-31	100		100	-
Пассив
Капиталы  и резервы (490)	184	209	+22	16,62		19,42	+2,8
Привлеченный  капитал	923	867	-56	83,37		80,57	-2,8
Долгосрочные  обязательства (590)	-	-	-	-		-	-
Краткосрочные кредиты и займы (610)	-	-	-	-		-	-
Кредиторская  задолженность (620)	923	867	-56	83,37		80,57	-2,8
Валюта  баланса	1107	1076	-31	100		100	0

      За отчетный год объемы продукции (услуг) сократились, поэтому уменьшение валюты баланса на 31 тыс.руб. можно оценить как отрицательную динамику.

      В активе  заметно:

1. Уменьшение дебиторской задолженности  на             6,18% 
2. Увеличился удельный вес  денежных средств  на       0,62%
3. Снизился удельный вес  оборотных активов на         0,52%
4. Увеличился удельный вес   запасов и затрат  на          5,03%

    В пассиве  баланса:

1. Увеличение доли собственных средств  на   2,8%
2. Уменьшение доли привлеченных средств  на  2,8%

    Оптимальные  значения  показателей 

    Таким образом, изменения структуры баланса – нетто приведут к ухудшению финансового состояния.

    Показатели  финансовой  устойчивости ООО «РСМУ-1» ОАО «Башхимремонт».

    Таблица 2

    Анализ  динамики относительных показателей

Показатели	Норматив	Н Г	К Г	Отклонения
Коэффициент финансовой независимости          (7)	>50	16,62	19,42	+2,8
Коэффициент финансовой устойчивости            (8)	>50	16,62	19,42	+2,8
Коэффициент финансового риска   (9)	<1	5,01	4,1	-0,9
Коэффициент финансовой напряженности       (10)	<0,5	0,83	0,80	-0,03
Коэффициент соотношения имущества               (11)	-	7,6	7,2	-0,4
Коэффициент ипн   (12)	>0,5	0,44	0,49	+0,05