Особенности формирования и использования финансовых ресурсов на примере страховой компании «Казкоммерцполис»

Инвестиционную деятельность можно понимать и как инвестиционный процесс, связанный с регулированием и осуществлением отношений по поводу развития и укрепления материально-технической базы производства, и как некое действие, целенаправленное осуществление которого, связанное с единовременным вложением материально-денежных и интеллектуальных ценностей в развитие производства. Это определяет финансовую устойчивость и жизнеспособность любого предприятия или хозяйствующего субъекта в будущем предпринимательской деятельности.

Инвестирование, основанное на коллективной собственности может осуществляться за счет средств бюджетов, собственных и заемных средств; иностранного инвестирования, осуществляемого иностранными гражданами и другими юридическими лицами; совместного инвестирования, осуществляемого отечественными и иностранными гражданами, юридическими лицами.

Решения о вложении собственных, заемных и других средств в  инвестиционную деятельность, их объемы, направление и эффективность  принимают самостоятельно сами инвесторы, то есть субъекты инвестиционной деятельности.

Источниками финансирования инвестиционной деятельности являются:

- собственные финансовые  ресурсы инвестора (прибыль, амортизационные  отчисления, денежные накопления, сбережения  граждан, юридических лиц и  др.);

- заемные средства (облигационные займы, банковские и бюджетные кредиты);

- привлеченные финансовые  средства инвесторов (средства полученные  от продажи акций, паевые и  иные взносы граждан и юридических  лиц);

- бюджетные инвестиционные  ассигнования.

Инвестирование или  капитальные вложения как по величине, так и по структуре являются материальной базой накопления и возмещения основных фондов. Эта форма воспроизводства сохраняется и при рыночных отношениях. При таком положении определяющая роль принадлежит основным фондам, изменения которых фиксируется потребностями развития производства. Эффективность капитальных вложений зависит от их структуры, а также от состава и структуры источников финансирования воспроизводства технической базы строительного комплекса [1, с.8].

В сущности по экономическому содержанию и назначению все источники финансирования капитальных вложений могут быть разделены на две группы: чистый доход в части прибавочного продукта, идущего на цели накопления; фонд возмещения в части амортизационных отчислений на реновацию (воспроизводство) основных фондов [2, с.18].

Та часть чистого  дохода, которая используется на цели накопления, обеспечивает посредством  капитальных вложений расширенное  воспроизводство основных фондов, а  реновационные ресурсы фонда  возмещения служат целям простого воспроизводства средств труда.

Финансы любого хозяйствующего субъекта реализуются в рамках определенных организационных принципов, свойственных именно этой правовой форме и именно этой отрасли предпринимательской  деятельности. Учитывая специфические стороны страхового бизнеса и опираясь на основы современной финансовой теории можно выделить следующие принципы организации финансов страховой организации:

Принципы организации  финансов страховой компании:

-плановость;

-диверсификация;

-финансовая устойчивость и безопасность;

-рациональность и  оптимизация;

-взаимосвязь и взаимообусловленность;

-оперативность;

-гибкость

Специфика финансовых отношений  страховой организации обусловлена  особенностями организации денежного  оборота. Так предприятия, занимающиеся производством продукции, реализацией товаров, вначале осуществляют затраты, а затем их возмещают, страховщик вначале привлекает денежные ресурсы, а затем выполняет обязательства перед страхователем, вследствие чего денежный страховой оборот организации сложнее, чем у предприятий других отраслей народного хозяйства [3, с.34].страховая оргсЦелесообразно рассмотреть наиболее принципиальные особенности функционирования страховых организаций как объективных предпосылок этих проблем:

- страховые организации относятся к предприятиям отраслей сферы нематериального производства, следовательно, в процессе кругооборота капитала отсутствует стадия производства и капитал на протяжении всего кругооборота имеет только денежную форму;

- страховая деятельность направлена на предоставление финансовой защиты от последствий наступления тех или иных конкретных событий индивидуальным институциональным единицам, подверженные определенным факторам риска;

- финансовая защита имущественных интересов осуществляется путем выплаты страхового возмещения, соответствующего реальной стоимости ущерба, произошедшего в результате страхового случая и подлежащего компенсации;

- формирование интереса у участников страховых отношений, обусловленных наличием рисков;

- страховым отношениям присуща замкнутая раскладка и выравнивание ущерба во времени и пространстве;

- для страхования характерна возвратность аккумулированных в страховой фонд страховых премий через систему выплат за тарифный период;

- страхование предусматривает эквивалентность отношений страхователя и страховщика и в то же время прибыльность страховой деятельности;

- страховая услуга, предоставляемая страхователю, платная, страховая премия играют роль цены страхового продукта;

- из совокупности взносов организация формирует страховой фонд, из которого происходит возмещение ущерба страхователям;

- страховые взносы подлежат уплате авансом в начале каждого периода, охваченного полисом, а выплата происходит в течение какого-то времени после наступления страхового случая, в связи с чем страховые предприятия имеют временно свободные денежные средства;

- наличие обязательного государственного надзора за страховой деятельностью в целях соблюдения требований законодательства Республики Казахстан о страховании, эффективного развития страховых услуг, защиты прав и интересов страхователей, страховщиков;

- в соответствии с требованиями государственного надзора инвестиционная деятельность страховых организаций основана на принципах диверсификации, возвратности, прибыльности и ликвидности и др. [4, с.19].

Финансовые ресурсы  страховой организации представляют собой регулируемые государством денежные отношения, возникающие в процессе формирования и использования собственных, привлеченных и заемных финансовых ресурсов.

Финансовые ресурсы  страховой организации — это денежные средства в форме доходов и внешних поступлений, необходимые для обеспечения жизнедеятельности страховой организации.

В экономической литературе в основном сложился единый подход к вопросу о классификации  финансового капитала страховых организаций: принято считать, что он состоит из собственного, привлеченного и заемного капитала.

От того, как страховые  организации распоряжаются данными  средствами (правильно ли осуществляют страховые и перестраховочные операции, формируют страховые резервы и размещают их и т.д.), зависит их способность своевременно выполнять свои обязательства перед страхователями.

Специфика деятельности страховщиков состоит в том, что  она направлена на предварительный  сбор средств (страховых премий), чтобы  в дальнейшем при наступлении определенных событий (страховых случаев) произвести гарантированные выплаты страховых возмещений и обеспечений.

Финансовые ресурсы  страховой организации постоянно  находятся в движении и во временном  аспекте представляют собой финансовые потоки. Рассмотрим механизм формирования денежных потоков.

 

 

 

 

 

 

Рис.1. Механизм формирования финансовых потоков страховой организации [5, с.25].

Финансовые ресурсы  страховщика обеспечивают его деятельность по оказанию страховой защиты. Страховщик формирует и использует средства страхового фонда, покрывая ущерб страхователя и финансируя собственные затраты по организации страхового дела. Кроме того, в условиях рынка страховщик, как правило, занимается инвестиционной деятельностью, используя часть средств страхового фонда и собственные средства.

 

 

1.2 Источники формирования и направления использования финансовых ресурсов страховой компании

 

Финансовые ресурсы - материально-вещественный носитель финансовых отношений. Финансовое распределение охватывает общественный продукт, поэтому к финансовым ресурсам относим ту часть стоимости общественного продукта, которая распределяется и перераспределяется с помощью финансов. Финансовые ресурсы - денежные доходы и накопления, формируемые в руках субъектов хозяйствования и государства и предназначенные для целей расширенного воспроизводства, материального стимулирования, удовлетворения социальных потребностей, нужд обороны и государственного управления.

Финансовые ресурсы  являются одной из составных частей всех денежных ресурсов, обращающихся в стране, которые кроме них включают также кредитные ресурсы, денежные доходы населения, оборотные средства предприятий. Провести грань между финансовыми ресурсами и денежными доходами  нетрудно. т.к. финансовые ресурсы находятся в распоряжении государства и субъектов хозяйствования, а вторые - в руках граждан и используются для обеспечения жизненных потребностей [6,c.5].

Оборотные средства также  не включаются в состав финансовых ресурсов, т.к. особенности использования оборотных средств на предприятии предполагают постоянное, неразрывное их обращение в форме натурально-вещественного слагаемого. Предприятие не может оборотные средства даже временно направить на другие цели, т.к. оборотные средства всегда должны строго использоваться на обслуживание кругооборота предметов труда на предприятии. Финансовые ресурсы не обладают большей независимостью от натурально-вещественной формы стоимости создаваемого продукта. Они могут распределяться и перераспределяться по различным каналам и денежным фондам, поэтому специалисты не включают оборотные средства в состав финансовых ресурсов.

Состав финансовых ресурсов: основу составляет совокупный общественный продукт (на микроуровне - выручка). Он подразделяется на ВНП и возмещение фонда оборотных средств.

Возмещение  фонда оборотных средств - закупка товарно-материальных ценностей, предметов труда для возобновления производственного процесса, здесь финансовые ресурсы формируются за счет излишка основных средств.

В состав ВНП на стадии первичного распределения включаются: возмещение основных средств, фонд оплаты труда и чистый доход общества.

Возмещение  основных средств происходит за счет амортизационного фонда (только реновация), ремонтного фонда и нематериальных активов; - все эти 3 элемента являются отдельными видами финансовых ресурсов.

Фонд оплаты труда (далее ФОТ) не относится к финансовым ресурсам, но из заработной платы удерживаются налоги(т.е. часть ФОТ через вторичное распределение превращается в финансовые ресурсы) и добровольные платежи (страховые взносы, покупка ценных бумаг).

Чистый доход  общества включает 3 категории :

1. Косвенные налоги (НДС, акцизы, таможенные пошлины).
2. Отчисления во внебюджетные фонды и другие платежи, включаемые в себестоимость продукции.
3. Прибыль. И все эти 3 элемента входят в состав финансовых ресурсов.

Т.е. к финансовым ресурсам относится большая часть созданного обществом продукта. По данным Основных показателей финансово-хозяйственной деятельности предприятий, в 2011 году объем финансовых ресурсов составил 19070 млн. тенге[7], а ВВП – 18209 млн. тенге [8].

Структура финансовых ресурсов:

27 % - амортизационные  отчисления (из-за переоценки);

24% - прибыль;

18% - косвенные налоги;

15% - во внебюджетные фонды.

Пути увеличения финансовых ресурсов:

1. Внешние займы - привлечение финансовых ресурсов других государств.
2. Своеобразный источник финансовых ресурсов - денежная эмиссия. Обращаясь к печатному станку, государство облагает нас незримым косвенным налогом.

Еще один путь - национальное имущество, которое лишь частично входит в состав финансовых ресурсов через выручку от реализации государственного имущества и приватизации, от продажи ненужного имущества юридических лиц, остатков неиспользованных финансовых фондов, созданных в прошлые годы (бюджетные, внебюджетные, резервные, экономического стимулирования), выручка от реализации бесхозного, конфискованного имущества, возврат кредитов некоторыми странами- должниками.

Источники финансовых ресурсов стоимость общественного продукта:

Виды - конкретные формы, в которых осуществляется финансовое распределение этих источников (конкретные платежи, отчисления, доходы, накопления, которые мы относим к финансовым ресурсам.

Объем финансовых ресурсов в первую очередь зависит от объема ВВП, создаваемого в стране, их номинальная величина также зависит и от масштаба цен, а также от соотношения отдельных частей общественного продукта, и прежде всего необходимого и прибавочного продукта (чем больше прибавочный, тем больше величина финансовых ресурсов). Увеличение финансовых ресурсов также может происходить за счёт увеличения стоимости основных фондов, в результате изменения нормы амортизации или переоценки основных фондов.