Финансовая устойчивость коммерческих банков

Стартовавший в странах  Юго-Восточной Азии финансовый  кризис  в  самое

непродолжительное время  стал всемирным и болезненно отразился  на  экономике России. Зарубежные инвесторы поспешили избавиться от  высокодоходных  прежде российских ценных бумаг - обменять рублевую выручку на  валюту  и  перевести ее в  собственные  страны.  Обрушился  столь  привлекательный  до недавнего времени рынок государственных краткосрочных обязательств – ГКО,  приносивших накануне кризиса  своим  держателям  баснословные  дивиденды.  В  результате произошла беспрецедентная для мирного  времени  девальвация  рубля,  намного превышающая  ту,  что  наблюдалась  в  других,  даже   наиболее   пораженных финансовым кризисом, странах. Курс рубля по  отношению  к  доллару  снизился почти в четыре раза (по сравнению с двукратным падением  курса  национальных валют Южной Кореи, Малайзии и Бразилии).

Мировой финансовый  кризис  привел  к  острейшему  кризису  российской

банковской  системы  и  дестабилизации  всех  сегментов  финансового  рынка, потери ликвидности крупнейшими банками страны.  Отлив  рублевых  вкладов  из Сбербанка в августе 1998 г. составил 7,7% от общей их  суммы,  по  состоянию на 01 августа 1998 г. остаток валютных вкладов снизился за тот же период  на 10,2%. Правительством РФ была приостановлена  преобладающая  часть платежей по внешнему и внутреннему долгам. В этих условиях Сбербанк  оставался одним из немногих российских банков,  продолжавших  исправно  выполнять  все  свои обязательства  перед  вкладчиками   и   клиентами,   а   также   зарубежными контрагентами. Помимо огромной работы по удовлетворению потребностей своих клиентов и вкладчиков, в целях реализации экстренных мер по защите вкладов населения  в неплатежеспособных коммерческих банках Сбербанк, по  поручению  Центрального банка РФ, принял на себя обслуживание обязательств  по  вкладам  в  наиболее крупных банках. Объем выплат Сбербанка их вкладчикам составил около 9  млрд. руб.  Помощью  Сбербанка   воспользовались   более   440   тыс.   вкладчиков неплатежеспособных банков. Стабильная деятельность в период кризиса значительно повысила  доверие к Сбербанку вкладчиков и корпоративной клиентуры, укрепила  его  позиции  на всех сегментах финансового рынка. Наряду  с  увеличением  численности  частных  вкладчиков  в  1998   г. существенно расширилась корпоративная  клиентура  Сбербанка.  Возросла  роль Сбербанка  в  обслуживании  финансовых  потоков   бюджетов   всех   уровней. Количество  обслуживаемых  филиалами  Сбербанка   управлений   и   отделений Федерального Казначейства увеличилось в 1,6 раза и составило  к  концу  года около  40%  их  общей   численности.   Расширилось   участие   Сбербанка   в обслуживании экспортно-импортных операций. При  общем  снижении  в  1998  г. внешнеторгового оборота России, объем  оборота,  обслуживаемого  Сбербанком, сохранил устойчивую тенденцию к росту.

Существенные  позитивные  изменения  претерпела  структура  размещения

средств Сбербанка. Сбербанк решительно переориентировал свою деятельность  с рынка ГКО на реальный сектор экономики. Уже к началу  1999  г.  50%  средств его кредитного  портфеля  приходилось  на  промышленность  и  строительство. Финансовые  ресурсы  направлялись  главным  образом  на   развитие   базовых отраслей  промышленности,  а  также   в   производство   высокотехнологичной продукции.  Активизировались  операции  Сбербанка   на   рынке   драгоценных металлов.  В  1,5  раза   возросла   покупка   золота   у   золотодобывающих предприятий, расширилось предсезонное кредитование этих предприятий.

Резюмируя сказанное о  деятельности Сбербанка России в 1998  г.,  можно

констатировать, что он внес существенный  вклад  в  преодоление  финансового кризиса и последующую социально-экономическую стабилизацию, и тем самым –  в подготовку условий экономического роста 1999-2000 гг. События 1998-2000 гг.  дают  возможность  объективно  оценить  степень реформированности российской экономики и ее интеграции в мировое хозяйство, потенциал уже созданных в ней рыночных механизмов.  При  достигнутом  уровне рыночной трансформации кризис 1998 г. явился для нашей экономики  не  только бедствием, но и мощным импульсом к  оздоровлению.  Падение  валютного  курса рубля намного сократило спрос  на  подорожавшие  импортные  товары,  подняло

конкурентоспособность  продукции  российских  товаропроизводителей,  как  на внутреннем,  так  и  на  внешнем  рынке,  повысило  привлекательность  нашей экономики  для  отечественных  и   зарубежных   инвесторов,   кредиторов   и предпринимателей,  что  способствовало  послекризисному  подъему российской экономики. Наряду с благоприятной ситуацией  на  мировом  рынке  –  высокими ценами на нефть – это обусловило впервые за последние 15 лет рост  ВВП  -  в 1999 г. – на 3,2% и в 2000 г. - на 7,7%.

Положительная динамика производства в 1999 и 2000 гг. наблюдалась  почти  во всех отраслях  промышленности  и  в  строительстве,  существенно  увеличился внешнеторговый   оборот,   особенно    экспорт. Активизировалась    также инвестиционная деятельность.

В  послекризисный  период   Сбербанк   России   существенно   расширил

кредитование реального  сектора экономики. Доля отраслей  реальной  экономики в кредитном портфеле Сбербанка повысилась в 1,7 раза: с  55  до  90%.  Сумма кредитов, выданных предприятиям этого сектора, увеличилась в  1999-2000  гг. в 6,7 раза: с 38 до 255 млрд. руб. Объем инвестиционных  кредитов,  выданных Сбербанком, достиг к началу 2001 г. 35 млрд. руб.

Наиболее   крупные   инвестиционные   кредиты    были    предоставлены

предприятиям    газовой,     нефтедобывающей     и   нефтеперерабатывающей

промышленности,  химии  и  нефтехимии,   черной   и   цветной   металлургии, судостроительной, авиационной, телекоммуникаций и пищевой промышленности,  а также экспортным проектам оборонной промышленности. Состоявшимся в июне 2000 г. общим собранием акционеров были  подведены итоги выполнения принятой в 1996 г. концепции развития Сбербанка  России  до 2000 г. Завершив ее реализацию,  Сбербанк  достиг  главной,  поставленной  в концепции, стратегической цели –  стал  крупнейшим  в  стране  универсальным кредитным институтом.  Сохранив  и упрочив лидерство на  розничном рынке банковских услуг, Сбербанк расширил  свое  присутствие  также  и  на  других сегментах российского финансового рынка. При  этом  по  итогам  2000  г.  Он занял передовые позиции во всех основных областях банковской сферы и  прежде всего в кредитовании корпоративных заемщиков, финансировании инвестиционных проектов, применении новейших банковских технологий. Указанным собранием акционеров была  принята  концепция  развития  Сбербанка России на следующий период – с 2001г. до 2005 г. Стратегическая цель  банка, поставленная концепцией: “Выйти на качественно  новый  уровень  обслуживания клиентов,   сохранив   при   этом   позиции   современного    первоклассного конкурентоспособного  крупнейшего  банка  Восточной  Европы”.  В   концепции определены  пути  достижения   этой   цели.   Возросший   капитал,   доверие вкладчиков,  клиентов  и  зарубежных  контрагентов,  высококвалифицированный персонал  и  солидная  материально-техническая  база  –  все   это   создает необходимые предпосылки реализации новой Концепции развития Сбербанка.

На начальном этапе  воплощения концепции в жизнь  Сбербанк  уже  провел

весьма значительное и  достаточно  сложное  преобразование  своей  филиальной сети – объединение региональных банков. 71 территориальный  банк  Сбербанка, функционировавших в прежних административных границах  субъектов  Российской Федерации –  областей,  краев  и  автономных  республик,  объединены  в  17, обслуживающих крупные экономико-географические регионы. Это позволит  полнее

удовлетворять потребности  частных клиентов и предприятий  указанных  регионов в банковских услугах – расширит возможности их кредитования, будут  ускорены расчеты  и   платежи,   осуществляемые   с   помощью   филиалов   Сбербанка. Объединенные  территориальные  банки  смогут  в  большей  мере,  чем   ныне, способствовать социально-экономическому развитию регионов России.

Успешная деятельность Сбербанка  в 2000 г. получила  адекватную  оценку

ведущих специалистов банковского  дела, как отечественных, так и  зарубежных. Международное рейтинговое  агентство  Fitch  IBCA  повысило  долгосрочный  и краткосрочный  рейтинги  кредитоспособности  Сбербанка  России   до   уровня странового. Повышен и его статус  во  Всемирном институте сберегательных касс. Президент Сбербанка России избран  вице-президентом  этого  Института. На Всероссийском конкурсе промышленных и финансовых компаний  по  итогам  их деятельности в 2000 г. Сбербанку было присуждено первое место. За  “наиболее выдающиеся успехи и как крупнейший инвестор российской  экономики”  Сбербанк России удостоен почетного звания “Банк года”.

Глава 2. Анализ тенденций изменения базовых показателей финансовой устойчивости коммерческих банков в кризисный период

2.1.    Динамика собственного капитала банков

Важнейшим фактором финансовой устойчивости коммерческих банков являются адекватные размеры собственного капитала, поскольку его основная роль –  обеспечивать устойчивость кредитных  организаций. Величина и качество капитала являются важнейшими индикаторами жизнедеятельности  банков.

Проблема низкой капитализации  была и остается одной из основных для российской банковской системы, которая значительно отстает  от зарубежных, как по общей абсолютной величине капитала, так и по важнейшим  относительным макроэкономическим показателям (отношение собственного капитала к ВВП и др.).

Мировой финансовый кризис, безусловно, оказал влияние на собственный  капитал банковского сектора. Рассмотрим это влияние подробнее.

Динамика собственных  средств банковского сектора (Приложение 12) в абсолютных величинах за период 2008-2010 гг. оказалась достаточно ощутимой, однако снижающиеся темпы прироста говорят о том, что скорость роста  собственных средств кредитных организаций во время кризиса все-таки замедлилась. Аналогична ситуация и с отношением собственных средств банков к ВВП: рост данного показателя, особенно в 2010 году, обусловлен не только положительной динамикой собственных средств на 21,2%, но и снижением величины ВВП страны под воздействием глобального кризиса. Что касается соотношения собственных средств и пассивов, согласно данным Центробанка, данная величина за 2008-2010 гг. выросла на 2,4 п.п., но нельзя забывать о том, что, в первую очередь, это произошло благодаря поддержке коммерческих банков Центральным банком.

Величина достаточности  капитала банковского сектора (Приложение 13) за период 2008-2010 гг. имеет положительную  динамику. Так показатель Н1 в общей сумме увеличился на 5,4 п.п., однако, под воздействием кризиса, начиная с 2010 года, норматив достаточности капитала стабильно не выполняют не менее 6 кредитных организаций. Отношение основного капитала к активам, взвешенным по уровню риска, на начало 2009 года составляло 11,6%, что являлось достаточно хорошим признаком, на 1 января 2010 г. данный показатель снизился на 1 п.п., далее наблюдается рост до 13,2%, что, по-видимому, является следствием активной денежно-кредитной политики Банка России.

2.2.    Динамика прибыльности коммерческих банков

Динамика прибыльности коммерческих банков отражает основные тенденции  развития кредитных организаций: при  получении прибыли банки работают эффективно, у них появляется потенциал  для развития и расширения своей  деятельности; убыточные банковские учреждения не только испытывают финансовые трудности, но и они могут быть исключены из системы страхования вкладов, поскольку не удовлетворяют ее требованиям, а в худшем случае при наличии систематических убытков и неспособности выполнять свои обязательства перед вкладчиками и кредиторами их могут в судебном порядке признать банкротами и ликвидировать в соответствии с законодательством. Для оценки прибыльности банков, с одной стороны, необходимо рассмотреть структуру их доходов и расходов, а с другой – динамику конечных финансовых результатов деятельности банковского сектора в абсолютных и относительных показателях.

В кризисный период произошло  значительное изменение структуры  доходов и расходов коммерческих банков (Приложение 8). В 2008 году основными  источниками получения средств  были доходы, полученные от операций с  иностранной валютой (36,9%), доходы от уменьшения сумм резервов на возможные  потери (25,8%) и процентные доходы по средствам, предоставленным физическим и юридическим лицам (15,4%). Доходы по вложениям в ценные бумаги составляли менее 10% от общего объема доходов, остальное  приходилось на прочие доходы (13,8%). На 1 января 2011 года удельный вес доходов  от операций с иностранной валютой  увеличился фактически в 2 раза (до 72,0%). Соответственно доля остальных статей доходов за время кризиса значительно  снизилась.

Аналогичная ситуация наблюдается  относительно структуры расходов коммерческих банков: удельный вес расходов по операциям  с иностранной валютой на 1 января 2011 г. увеличился на 33,3 п.п., доля процентных расходов по привлеченным средствам физических и юридических лиц снизилась на 3,1 п.п., по операциям с ценными бумагами – на 4,0 п.п., на организационные и управленческие расходы – на 4,1 п.п. и т.д.

Исходя из этого, приоритетным направлением деятельности для коммерческих банков в условиях финансового кризиса  являлись операции с иностранной  валютой, которые объясняются наличием значительных девальвационных ожиданий банковского сектора в отношении  рубля, что послужило поводом  для увеличения доли валютной составляющей в принадлежащих им активах.

За время кризиса многократно  упала величина прибыли прибыльных коммерческих организаций (Приложение 14), которая на за 2010 год составила  всего 56,0% от аналогичного показателя за 2008 год. В противовес прибыли был  зафиксирован рост убытков банковского  сектора. Так, если на 1 января 2009 года суммарный убыток убыточных организаций составлял менее 1 млрд. руб., то по итогам 2009 года его величина возросла почти до 38 млрд. руб., а за 2010 год фактически до 80 млрд. руб. Итоговый положительный финансовый результат деятельности банковского сектора за 2008-2010 гг. снизился на 59,6% и составил 205,1 млрд. руб. Также наблюдается снижение количества прибыльных и рост убыточных кредитных организаций. Средний размер прибыли на одну прибыльную кредитную организацию по итогам 2010 года составил 67% от аналогичного показателя за 2008 год, средний убыток на одну убыточную кредитную организацию вырос на 706,3%, а средний положительный финансовый результат на одну кредитную организацию опустился до отметки в 43,3% по отношению к результатам на конец 2008 года.

Таким образом, финансовый кризис оказал существенное отрицательное  влияние на конечные финансовые результаты деятельности банковского сектора  РФ, что является негативным фактором, достаточно существенно подрывающим  стабильность банковской системы страны.