Дивідендна політика підприємства

Управління  Товариством здійснюють:

• загальні збори Товариства;
• Спостережна Рада;
• правління Товариства;
• ревізійна комісія.

Вищим органом  Товариства є загальні збори акціонерів Товариства. Правомочність загальних зборів та прийнятих ними рішень, порядок та строки скликання визначаються відповідно до чинного законодавства України та цього Статуту.

До компетенції  загальних зборів Товариства належить:

• визначення основних напрямків діяльності Товариства;
• ствердження його планів та звітів про їх виконання;
• затвердження Статуту та внесення до нього змін і доповнень;
• вибори та відкликання членів Спостережної Ради Товариства;
• вибори та відкликання членів Правління;
• вибори та відкликання членів ревізійної комісії Товариства;
• затвердження річних результатів діяльності Товариства, в тому числі його дочірніх підприємств;
• затвердження звітів і висновків ревізійної комісії;
• затвердження порядку розподілу прибутків;
• визначення умов оплати праці членів Спостережної Ради і ревізійної комісії;
• прийняття рішення про припинення діяльності Товариства;
• призначення ліквідаційної комісії;
• затвердження ліквідаційного балансу;
• прийняття рішень про придбання Товариством власних акцій;

Загальні  збори Товариства можуть розглядати й інші питання діяльності Товариства.

Скликання і ведення зборів здійснюється згідно діючого законодавства України.

Всі пропозиції по веденню загальних   зборів   подаються акціонерами Голові правління  тільки в письмовій формі.

Голосування на загальних зборах проводиться  за принципом -1 акція - 1 голос.

Представник Регіонального відділення Фонду  держмайна України по Рівненській  області протягом двох років з  моменту завершення приватизації при  прийнятті рішень загальними зборами  має право дорадчого голосу. Голова правління зобов’язаний на протязі  даного строку повідомляти Регіональне  відділення про проведення загальних  зборів. Цей пункт Статуту не може бути змінений протягом двох років  після приватизації.

Спостережна Рада Товариства складається з п'яти  членів. Спостережна Рада:

• затверджує проведення операцій,  розпорядження майном  Товариства, балансова вартість якого перевищує 10% від Статутного фонду;
• розглядає  та  погоджує  звіти,  які  подають  правління та 
  ревізійна комісія;
• аналізує  дії  правління  щодо  управління Товариством:  реалізації інвестиційної, технічної та цінової політики, забезпечення  номенклатури товарів, послуг;
• виступає в разі необхідності ініціатором проведення позачергових ревізій та аудиторським перевірок фінансово-господарської діяльності Товариства;
• скликає позачергові загальні збори Товариства в випадках, коли цього вимагають інтереси Товариства,  або коли  Спостережна Рада прийшла до висновку, що правління діє не в інтересах Товариства;
• затверджує положення та статути дочірніх підприємств,  філій 
  та представництв, розроблених правлінням;
• визначає умови оплати праці голови і членів Правління;
• затверджує всі зміни до Статутного Фонду,  злиття і  роз'єднання Товариства;
• здійснює інші дії щодо контролю за діяльністю Правління  Товариства.

Всі операції відносно вкладу майна в любій  формі, в т.ч. 
купівлі акцій і  інших цінних паперів повинні затверджуватись 
Спостережною  Радою, а також всі операції з нерухомістю.

Спостережну Раду скликає його Голова, в тому числі по телефону або факсу. Голова Спостережної Ради обирається а числа  членів  Ради простою більшістю  голосів Спостережної Ради.

Збори Спостережної Ради правомочні приймати  рішення  при 
наявності не менше 3-х її членів.

Спостережна Рада приймає рішення  простою  більшістю  голосів присутніх  членів.

В разі рівності голосів, голос головуючого е  вирішальним.

Спостережна Рада може приймати рішення шляхом голосування 
по пошті, якщо цього забажає хоча б один член Ради.

Про прийняття  рішення Спостережною Радою складається  протокол.

Спостережна Рада і кожний її член має право:

• отримувати інформацію про діяльність Товариства;
• вимагати звіти правління,  посадових осіб Товариства з окремих питань його діяльності.

Спостережна Рада має право:

• призупиняти повноваження на термін до 70 днів окремих членів 
  правління у випадках, коли їх дії становлять загрозу інтересам 
  Товариства. В цьому випадку Спостережною Радою скликаються позачергові загальні збори, які вирішують питання про довіру правління;
• залучати експертів до аналізу окремих питань діяльності Товариства.

Спостережна Рада звітує про свою роботу перед  загальними зборами акціонерів. У  разі визнання роботи Спостережної Ради незадовільною   - загальні збори  приймають рішення про відкликання  та вибори членів Спостережної Ради.

Члени Спостережної Ради несуть відповідальність у межах 
своїх повноважень. Умови оплати праці членів Спостережної Ради 
затверджуються Зборами.

Виконавчим  органом Товариства, який здійснює керівництво його поточною діяльністю, є правління.

До компетенції правління належать всі питання виробничої, фінансової, комерційної, соціальної діяльності Товариства, крім тих, що згідно з чинним законодавством, цим Статутом, або рішенням загальних зборів Товариства, віднесені виключно до компетенції іншого органу Товариства.

Правління має право на вирішення питань про надання 
короткострокових та довгострокових позик членам трудового колективу.

Загальні  збори Товариства можуть прийняти рішення  про передачу частини належних йому прав до компетенції Правління.

Правління обирається загальними зборами акціонерів на 
чотири роки і підзвітне в своїй діяльності загальним зборам та 
Спостережній Раді.

Правління   товариства складається з 5 (п’яти) чоловік, включаючи голову правління. Голова правління обирається вищим  органом товариства таємним голосуванням більшістю голосів присутніх  на зборах. Члени правління 
обираються відкритим голосуванням більшістю голосів, присутніх на зборах.

Пропозиції  по персональному складу Правління  вносяться 
акціонерами в письмовій або усній формі в тому числіі безпосередньо 
на загальник зборах акціонерів.

Членами Правління стають перші за кількістю  голосів 5 кандидатів, за яких проголосувало  більшість присутніх на зборах акціонерів.

У випадку, коли зборами не обраний повний склад  Правління вважається обраним, якщо потрібну кількість голосів отримали не менше трьох кандидатів. Для  довиборів Правління призначаються  позачергові збори. До проведення позачергових зборів вже вибрані члени Правління  користуються повними повноваженнями, що надаються Правлінню дійсним  Статутом. Кандидати, що не набрали  з першого разу потрібної кількості  голосів, можуть висуватись повторно, не більше одного разу.

Головний  бухгалтер Товариства може бути обраний  в склад 
Правління Товариства. Обрання головного бухгалтера в склад 
Правління не є підставою для розірвання з ним трудових відносин. В цьому випадку він виконує свої службові обов’язки на підставі укладеного між головним бухгалтером і Правлінням контракту, який визначає права і обов’язки головного бухгалтера, а також умови оплати праці.

Всі посадові особи виконують свої службові  обов'язки  на підставі укладеного між посадовою особою і Правлінням контракту, який визначає права і обов’язки посадової особи,  а  також умови  оплати праці.

Контракт  також може бути укладено з любим  працюючим  при 
умові взаємної згоди працюючого і Правління.

Збори Правління  скликає Голова Правління,  в тому числі по телефону і факсу.  Засідання Правління вважається правомочним,  якщо на ньому присутні не менше трьох членів правління.

У  випадку,   коли   голоси   розділились  порівну, вирішальним є голос  Голови правління.

За погодженням  із Спостережною Радою частина повноважень  Правління може бути делегована Голові Правління. Рішення з цих  питань він має право приймати одноосібно.

Голова  Правління керує роботою Правління.  Він  вправі без доручення здійснювати  дії від імені Товариства. Голова Товариства уповноважений керувати поточними справами Товариства, виконувати рішення загальних зборів Товариства та Спостережної Ради, організовувати ведення протоколів, представляти Товариство в його  стосунках  з  іншими  фізичними та юридичними особами, вести переговори та вкладати угоди від  імені  Товариства. (При укладанні угоди по розпорядженню майном Товариства,  балансова вартість якого перевищує 10 відсотків  від  Статутного  Фонду, необхідна згода Спостережної Ради).

Всі   рішення   Правління приймаються простою більшістю голосів.

На підставі рішень, прийнятим Правлінням, Голова Правління видає наказ та інші розпорядчі документи щодо діяльності Товариства.

Перевірка господарсько-фінансової діяльності Товариства, дочірніх підприємств, філій та представництв  проводиться ревізійною комісією, результати  перевірок затверджуються загальними  зборами Товариства.

Перевірка здійснюється  за  дорученням  загальних зборів Товариства, Спостережної Ради, з власної ініціативи ревізійної комісії, або  на вимогу акціонерів,  що володіють у сукупності не  менш як 10 відсотками акцій.

Ревізійна  комісія складається з 3-х членів і підзвітна тільки загальним зборам Товариства. Матеріали перевірок комісія подає загальним зборам та Спостережній Раді. Ревізійна комісія має право залучати до своєї  роботи  експертів,  аудиторські  організації.

Діяльність  ревізійної комісії очолює Голова, який скликає її збори, в т.ч. по телефону, факсу. Засідання ревізійної комісії вважається правомочним при наявності не менше  2-х  її членів. Голова  комісії складає звіти і протоколи.  Ревізійна комісія приймає  рішення  простою  більшістю  голосів.  Голова ревізійної комісії   обирається   з   членів  комісії  простою більшістю голосів ревізійної комісії.

Члени ревізійної комісії мають право брати  участь у засіданнях Правління з  правом дорадчого голосу.

Ревізійна  комісія  складає висновки на підставі річних звітів та балансів. Без звіту  ревізійної комісії загальні збори  Товариства  не вправі затверджувати  баланс.

Ревізійна комісія зобов’язана вимагати позачергового  скликання загальних зборів або  проведення засідання Спостережної Ради, якщо виникла загроза інтересам  Товариства чи виявлення  зловживання, вчинені посадовими особами.

 

2.2. Положення про дивідендну політику ВАТ «Маяк»

Мета  товариства полягає у максимізації добробуту акціонерів за рахунок зростання ринкової вартості акцій товариства, а також отримання акціонерами дивідендів.

Товариство  повинно забезпечувати інвестиційну привабливість емітованих ним акцій протягом усього періоду своєї діяльності. Для цього товариство повинно збільшувати власний капітал, налагоджувати ефективні відносини із заінтересованими особами та забезпечувати виконання умов для включення акцій товариства до лістингу фондових бірж і торговельно-інформаційних систем та їх обігу на організованому фондовому ринку[8].

Мета  товариства повинна визначатись  у статуті товариства. Товариство зобов'язане інформувати акціонерів та заінтересованих осіб про мету товариства шляхом включення такої інформації до річного звіту.

Для досягнення мети товариства органи товариства повинні здійснювати управління таким чином, щоб забезпечити як розвиток товариства в цілому, так і реалізацію права кожного акціонера на отримання доходу. Поряд з цим товариство повинно здійснювати свою діяльність відповідно до правил ділової етики та враховувати інтереси суспільства в цілому.

Положення про дивідендну політику ВАТ «Маяк» (далі «Положення») розроблено відповідно до чинного законодавства України, Статуту ВАТ «Маяк» (далі «Товариство») і його внутрішніх документів. Метою ухвалення Положення є визначення стратегії Правління Товариства при виробленні пропозицій за розміром дивідендів по акціях і порядку їх виплати.

Дивідендна  політика Товариства ґрунтується на балансі інтересів Товариства і  її акціонерів при визначенні розмірів дивідендних виплат, на підвищенні інвестиційної привабливості Товариства і його капіталізації, на пошані і  суворому дотриманні прав акціонерів, передбачених чинним законодавством України, Статутом Товариства і його внутрішніми  документами.