Ліквівдність комерційних банків

      Зазначені коефіцієнти повинні бути, як правило, нижче 100%.

      Додатковими чинниками підтримки ліквідності  є обмеження розміру кредиту, наданого одному позичальнику частиною власних коштів установи банку, і  видача кредиту можливо більшому числу клієнтів при зберіганні загального обсягу кредитування, що мінімізує  втрати банку від порушення умов повернення позичок [24].

      Банки звичайно за участю держави практикують  «трансформацію» ліквідних грошових нагромаджень, насамперед депозитів, у середньо- і довгострокові кредити .  Деякі банки скорочують короткострокові позички при одночасному розширенні середньострокового і довгострокового кредитування, зокрема, житлового будівництва, домагаючись високого коефіцієнта «трансформації» ресурсів короткострокових у довгострокові.  Коефіцієнт розраховується по формулі:

,     (5).

де: R - короткострокові ресурси;

S - короткострокові позички;

К - трансформація ресурсів по терміну може бути однією з причин загострення банківської ліквідності.  Тому необхідно регулювати трансформацію ресурсів шляхом страхування і резервування частини короткострокових ресурсів на рівні 10-20%.

      Досвід  закордонних і вітчизняних комерційних  банків свідчить про те, що головними чинниками, що визначають ліквідність, є тип притягнутих депозитів (терміновий або до запитання), джерело їх походження і стабільність.  Як відомо, Національний банк для підтримки комерційними банками своєї ліквідності, тобто спроможності своєчасно, цілком і безперебійно робити платежі за своїми обов'язками, установлює визначені обов'язкові співвідношення між власними коштами банку і залученими ресурсів.  У процесі аналізу балансу на ліквідність можуть бути виявлені відхилення убік як зниження мінімально припустимих значень, так і їхнього істотного перевищення.  У першому випадку комерційним банкам наказується в місячний термін призвести показники ліквідності у відповідність із нормативними значеннями.  Це можливо за рахунок скорочення насамперед міжбанківських кредитів, кредиторської заборгованості й інших видів притягнутих ресурсів, а також за рахунок збільшення власних коштів банку.  Проте варто мати на увазі, що притягнення додаткового капіталу у формі випуску нових акцій викликає скорочення дивідендів і несхвалення пайовиків.

      Стан  ліквідності активів аналізується через відхилення фактичних значень  від нормативно встановлених співвідношень  різноманітних груп активних статей балансу і капіталу банку, депозитних рахунків, виділення і порівняння ліквідних активів із загальною  сумою активу балансу.  Якщо співвідношення виданих кредитів і суми розрахункових поточних рахунків, внесків і депозитів систематично перевищує нормативно встановлене, то банку варто змінити свою стратегію і тактику убік активізації депозитної політики, розвитку супутніх залучень внесків банківських послуг із метою розширення ресурсного потенціалу [11]. 

1.3.Механізм  управління ліквідністю 

      Повсякденна робота комерційного банку з управління ліквідністю спрямована на самозбереження банку, умовою якого виступає безперебійне виконання зобов'язань перед клієнтами.  З організаційної точки зору вона припускає дотримання співвідношень окремих груп і статей пасивів і активів балансу, зафіксованих у визначених показниках.  Такі показники підрозділяються на зовнішні і внутрішні [12].

      До  зовнішіх відносяться показники, що встановлюються, відповідно до чинного  законодавства, Національним банком.  Вони являють собою форму державного управління діяльністю комерційного банку.  Що стосується внутрішніх показників, то, відповідно до державної функції, вони визначають найбільше загальні пропорції, необхідні для забезпечення фінансової стійкості банку.  Так, показник поточної ліквідності розкриває  співвідношення загальної суми ліквідних  коштів до зобов'язань банку по рахунках до запитання.  Його значення для  банків, що здійснюють розрахунково-касове обслуговування клієнтів, - 0,2 означає, що 20% активів, що відповідають сумі залишків рахунків до запитання, необхідно тримати  в найбільше ліквідній формі [21]:

• залишків грошей у касах банку,
• залишків на його кореспондентських рахунках,
• облігацій державних позик, виданих кредитів терміном погашення до 1 місяця й ін.

      Конкретна частка кожного з  цих активів у їхньому загальному  обсязі визначається самим комерційним  банком.  Причому вона не може  укладатися довільно.  Пропорції  окремих видів ліквідних активів  установлюються комерційним банком  самостійно з урахуванням сформованих  традицій і специфіки його  роботи, а також особливостей  діяльності клієнтури.  Вони фіксуються  у формі внутрішніх показників  ліквідності і служать орієнтиром  в оперативній роботі відповідних  служб і спеціалістів банку. 

      При розробці зазначених показників, а  також роботі з управління ліквідністю  враховується комплекс чинників, що можна  згрупувати в чотири основні групи [13]:

1. випадкові і надзвичайні, що виникають у зв'язку з особливостями діяльності клієнтів банку
2. сезонні, що мають відношення до виробництва і переробки сільськогосподарської продукції;
3. циклічні, що відтворюють коливання ділової активності
4. довгострокові, що викликаються зрушеннями в споживанні, інвестиційному процесі, розвитком науково-технічного прогресу.

      Дані  показники виконують роль своєрідних «обмежувачів», що забезпечують відповідну спрямованість діяльності комерційного банку; їхнє дотримання не є безпосередньою роботою комерційного банку.  Цільова  ж функція управління визначається змістом процесу.  Оскільки банк є комерційним підприємством, то кінцевою ціллю його діяльності виступає одержання прибутку.  Цим забезпечується «самозбереження» банку як установи, що функціонує в ринковому середовищі.

      Отже, суть банківського управління ліквідністю  складається в гнучкому сполученні протилежних вимог загальної  і специфічної ліквідності.   Цільова функція управління ліквідністю  комерційним банком полягає в  максимізації прибутку при обов'язковому дотриманні встановлюваних і обумовлених  самим банком економічних нормативів.

      Проведення  такої роботи потребує відповідного оперативно-інформаційного забезпечення.  Банк повинний володіти оперативною  інформацією про наявні у нього  ліквідні кошти, очікувані надходження  і майбутні платежі.  Таку інформацію доцільно подавати у виді графіків надходжень і платежів, що випливають із прийнятих зобов'язань, на відповідний  період (декаду, місяць і т.д.).  Вона є основою для розгляду пакету кредитних пропозицій на даний період.

      Обсяг валового прибутку банку залежить від  розміру позичених коштів і їх “ціни”, тобто процентних ставок.  Дія кожного з цих чинників, крім природного впливу ринкової кон'юнктури, залежить від специфічних вимог  забезпечення ліквідності.

      Розмір  кредитних вкладень комерційного банку  визначається обсягом власних і  залучених коштів.  Проте відповідно до принципів регулювання діяльності банку вся сума цих коштів (навіть якщо виключити з їхнього складу будівлі, устаткування й інші матеріальні  ресурси) не може бути використана для  кредитування.  Тому завданням банку  є визначення обсягу ефективних ресурсів, що можуть бути спрямовані на здійснення кредитних вкладень.  Для розрахунку їхнього обсягу пропонується така формула [10]:

КРэ= Уф + Осс + Д + Ор + Опр - НА - 0,15(Д + Ор) - 0,2Ор.                   (6).

де: КРэ - ефективні кредитні ресурси;

Уф - статутний фонд;

Осс - залишки власних коштів банку;

Д - депозити;

Ор - залишки на розрахункових та інших рахунках клієнтів у банку;

Опр - інші залучені кошти;

НА - ресурси, вкладені в будівлі банку, устаткування й інші низьколіквідні активи.

      Відповідно  до приведеної формули, обсяг ефективних ресурсів визначається як різниця між  загальною сумою пасивів балансу  банку (за відрахуванням вкладень в активи - будівлі й ін., що в умовах нерозвиненості ринків цінних паперів і нерухомості не можуть бути вивільнені і спрямовані на кредитні вкладення) і залишків залучених коштів, що спрямовуються в обов'язкові резерви (15 %, від залишків депозитів - 0,15(Д + Ор)), а також розміщених у , що виключають їхнє використання для видачі позичок (0,2Ор).

      Реалізація  цільової функції управління ліквідністю  починаючим свою діяльність комерційним  банком складається в адекватному  розміщенні ресурсів, а реально функціонуючим - у встановленні обсягу і розподілі  вільних ресурсів або розміру  і джерела покриття дефіциту ресурсів.  Обсяг вільних ресурсів - (КРс), також дефіцит ресурсів (КРд) визначаються як різниця суми ефективних ресурсів і фактичних кредитних вкладень банку (КВф):

КРс(КРд) = КРэ - КВф.                         (7).

      Розміщення  вільних ресурсів провадиться з  урахуванням чинника часу - можливого  періоду їх застосування.  Для  цього необхідно розподілити  ресурси і кредитні вкладення  по термінах використання.

      Розподіл  кредитних ресурсів по термінах використання відбиває структуру пасивів балансу  банку.  Ресурси, що повертаються по пред'явленні, включають залишки  на розрахункових і інших рахунках клієнтів із нерегламентованим терміном їх застосування.  Депозити, терміни  збереження яких визначені договором, дозволяють установити конкретний період використання ресурсів.  Групу безстрокових ресурсів складають власні кошти банку - його статутний капітал [16].

        Для обчислення ефективності  використання кредитних ресурсів  (Экр) пропонується така формула:

,         (8).

      де: Т - період, на який видані позички.

        Рівень процентних ставок по  банківських позичках визначається  відповідно до коливань грошового  ринку: змінами співвідношення  пропозиції грошей і попиту  на гроші.  Проте особливість  тут у визначенні рівня процентної  ставки в умовах, коли попит  і пропозиція на грошовому  ринку взаємно покривають один  одного.  Ціна видаємого комерційним  банком кредиту при цьому відбиває  рівень базової процентної ставки  і розмір процентної маржі. 

      Базова  процентна ставка складається відповідно до рівня відсотків, що сплачуються  комерційним банком по пасивних операціях.  Загальна базова процентна ставка (БПСо) визначається по всьому колу операцій відповідно до формули:

,         (9).

      де: ПСпо, - процентні ставки по відповідних видах пасивів.

      Загальна  базова процентна ставка має аналітичне призначення і використовується для оцінки пакету кредитних пропозицій.  При вирішенні питання про  видачу конкретних позичок варто  застосовувати показник «базова  ціна кредиту» (БЦк).  Він встановлюється з урахуванням тимчасового чинника - періоду користування позичкою (Т):

 

,       (10).

      В основі методики обчислення суми прибутку лежить розмір прибутку, що припадає на власний капітал банку; при організації банку в акціонерній формі - дивіденду.  Його рівень не може бути нижче базової процентної ставки по пасивних операціях, оскільки в даному випадку ринкова вартість випущених банком цінних паперів буде нижче номінальної.  Таке знецінення основного капіталу підриває ділову репутацію банку і сприймається як погіршення по загальній ліквідності.  При встановленні норми прибутку на власний капітал необхідно враховувати рівень прибутку, виплачуваного по привілейованих акціях.  Добуток середньої норми прибутковості на розмір власного капіталу дозволяє визначити масу прибутку, що спрямовується на виплату дивідендів (МПд).  Вона є основою для обрахунку загальної суми необхідного прибутку.  Для цього до маси прибутку, використовуваної на виплату дивідендів, варто додати:

• відрахування в резервний фонд банку (РФ);
• платежі в бюджет (Пл);
• мінімально доцільний розмір фондів економічного стимулювання банку (ФЭС).

      У цьому зв'язку мінімально необхідний обсяг прибутку банку обчислюється по формулі:

НОД = ИБ + МПд + РФ + Пл + ФЭС.       (11).

      Для визначення розміру процентної маржї  обчислений розмір прибутку варто віднести до обсягу кредитних вкладень:

      (12).

      Видача  позичок клієнтам здійснюється з  врахуванням базової ціни необхідного  кредиту і процентної маржі  (ПМ).  Відповідно до ринкової кон'юнктури фактична ціна кредиту може бути вище або нижче обчисленої банком реальної ціни.  У останньому випадку комерційний банк змушений почати додаткові заходи по управлінню ліквідністю: вишукати резерви зниження витрат, перебудувати структуру пасивних операцій, збільшити объем кредитних вкладень, що дозволяє забезпечити достатній рівень загальної ліквідності в умовах стягування знижених процентних ставок по активних операціях.