Учет и анализ финансово-хозяйственной деятельности МУП «плодосовхоз РБ

Горизонтальный и вертикальный анализ статей актива и пассива агрегатного баланса МУП «Бирский плодосовхоз РБ»  за 2010 год приведен в таблице 2.3.

Общий обзор изменения финансового состояния МУП «Бирский плодосовхоз РБ» за 2010 год можно осуществить, проанализировав данные, представленные в таблице 2.3:

– необоротные активы полностью сформированы за счет основных средств; оборотные активы на 89,9% сформированы за счет запасов, готовой продукции и других товарно-материальных ценностей и на 25% за счет текущей дебиторской задолженности. В целом имущество МУП «Бирский плодосовхоз РБ» сформировано на 0,3% ,

– пассив баланса увеличился на 296 тыс.руб. за счет увеличения собственных средств на 7,9 тыс.грн., темп прироста которых составил 278%, а также за счет увеличения текущей кредиторской задолженности на 296,0 тыс.руб.

– проанализировав данные, можно сделать следующие выводы:

– балансы МУП «Бирский плодосовхоз РБ» за 2009 и 2010 годы не являются абсолютно ликвидными;

– предприятие не имеет достаточного количества средств на ближайшую перспективу;

– МУП «Бирский плодосовхоз РБ» испытывает дефицит долгосрочных средств для обеспечения текущих потребностей, т.к. выполнение четвертого неравенства обусловлено значительной величиной медленно реализуемых активов, а также отсутствием долгосрочных пассивов.

2.3 Анализ финансового состояния предприятия с помощью финансовых коэффициентов

Оценка финансового состояния предприятия предусматривает анализ его финансово-хозяйственной деятельности по таким данным, как объем реализации, прибыль и убытки, рентабельность, коэффициенты ликвидности, денежные потоки, состав и динамика дебиторской кредиторской задолженности, себестоимость продукции (товаров, работ, услуг).

Оценка финансового состояния предприятия выполняется поэтапно:

I-й этап – вычисление значений основных (объективных) показателей, которые характеризуют финансовое состояние предприятия;

II-й этап – оценка и обобщение основных показателей;

III-й этап – корректировка значений основных показателей на дополнительные (субъективные) показатели.

Основные показатели, объективно характеризующие финансовое состояние предприятия, разделяют на следующие аналитические группы:

   показатели ликвидности и мобильности;

   показатели финансовой устойчивости предприятия;

   коэффициент обеспечения кредита;

   показатели деловой активности и прибыльности.

С помощью показателей ликвидности можно дать оценку ликвидности баланса предприятия, т.е. насколько быстро отдельные виды активов могут быть переведены в денежные средства. Предприятие неликвидно, если есть опасность, что оно не сможет выполнить свои текущие финансовые обязательства [21, с. 68].

Коэффициент мгновенной (абсолютной) ликвидности (Кмл) равняется отношению наиболее ликвидных активов к наиболее срочным обязательствам.

Кмл = Ав / Зт,                                                                                                  (3)

где Ав – высоколиквидные активы;

      Зт – текущие (краткосрочные) обязательства, которые состоят из краткосрочных кредитов и расчетов с кредиторами.

      Кмл = (строка 220 + строка 230 + строка 240) / строка 620

Оптимальное теоретическое значение показателя Кмл – не менее 0,2.

Для вычисления коэффициента текущей ликвидности (Ктл) к составу ликвидных активов в числитель относительного показателя добавляется дебиторская задолженность, векселя полученные.

Ктл = Ал / Зт,                                                                                                   (4)

где Ал – ликвидные активы;

      Ктл = (строка 220 + строка 230 + строка 240 + строка 160 +

              + строка 170 + строка 180 + строка 190 + строка 200 +

              + строка 210 + строка 150) / строка 620

Оптимальное теоретическое значение показателя Ктл – не менее 1,0.

Коэффициент общей ликвидности (Кол), характеризует насколько объем текущих обязательств по кредитам и расчетам может быть погашен за счет всех мобилизованных оборотных активов.

Кол = Ао / Зт ,                                                                                                 (5)

где Ао – оборотные активы.

      Кол = строка 260 / строка 620

Оптимальное теоретическое значение показателя Кол – не менее 2,0.

Коэффициент мобильности активов (Кма) характеризует потенциальную возможность превращения активов в ликвидные средства.

Кма = Ал / Ан,                                                                                                   (6)

где Ан – необоротные активы.

      Кма = (строка 220 + строка 230 + строка 240 + строка 160 +

               + строка 170 + строка 180 + строка 190 + строка 200 +

              + строка 210 + строка 150) / строка 080

Оптимальное теоретическое значение показателя Кма – не менее 0,5.

Показатели ликвидности МУП «Бирский плодосовхоз РБ» представлены в таблице 2.4.

Таблица 2.4 – Показатели ликвидности МУП «Бирский плодосовхоз РБ»

Анализируя данные, приведенные в таблице 3.4, можно сделать следующие выводы:

– коэффициент абсолютной ликвидности на конец 2009 года равен нулю, на конец 2010 года равен 0,10. Это свидетельствует о том, что МУП «Бирский плодосовхоз РБ» не в состоянии быстро погасить объемы текущих обязательств по кредитам и счетам;

– коэффициент текущей ликвидности в 2009 году равен 0,62, в 2010 году – 0,60. Это свидетельствует о том, что МУП «Бирский плодосовхоз РБ»не в состоянии быстро погасить объемы будущих обязательств по кредитам и счетам;

– коэффициент общей ликвидности в 2009 году равен 1,33, в 2010 году –  1,22. Эти показатели также значительно ниже нормы (не менее 2,0), это свидетельствует о том, что МУП «Бирский плодосовхоз РБ» не в состоянии быстро погасить объемы текущих обязательств по кредитам и счетам за счет всех мобилизованных оборотных активов;

– коэффициент мобильности активов в 2010 году и 2009 году   равен нулю, а теоретическое значение его должно быть не менее 0,5. Это свидетельствует о том, что МУП «Бирский плодосовхоз РБ»не в состоянии превращение активов в ликвидные средства.

Низкие показатели коэффициентов ликвидности свидетельствуют о том, что МУП «Бирский плодосовхоз РБ» находится пока на стадии развития и текущие финансовые обязательства растут быстрее, чем возможность получать денежные средства.

Коэффициент финансовой устойчивости (Кфс) показывает удельный вес собственных источников и средств, привлеченных на долгий срок, в общих затратах предприятия, которые можно использовать в своей текущей деятельности без потерь для кредиторов.

Кфс = (Сс + Дкз) / П,                                                                                            (7)

где Сс – собственные средства предприятия;

      Дкз – долгосрочная кредиторская задолженность;

      П – пассивы (валюта баланса)

      Кфс = (строка 380 + строка 430 + строка 630 + строка 480) / строка 640

Оптимальное теоретическое значение показателя Кфс – не менее 0,6.

Коэффициент независимости (Кн) характеризует размер привлеченных средств на одну гривну собственных средств предприятия.

Кн = Пс / Сс,                                                                                                   (8)

где Пс – привлеченные средства (долгосрочные и текущие обязательства)

Оптимальное теоретическое значение показателя Кн – не более 1,0.

Коэффициент автономности (Ка) показывает долю собственных средств в общем капитале предприятия и характеризует независимость предприятия от заемных средств.

Ка = Сс / П                                                                                                   (9)

Оптимальное теоретическое значение показателя Ка – не менее 0,5.

Коэффициент маневренности собственных средств (Км) характеризует степень мобильности использования собственных средств.

Км = (Сс - Ан) / Сс                                                                                                                                                 (10)

Оптимальное теоретическое значение Км – не менее 0,5.

Коэффициент обеспечения собственными оборотными средствами (Кос) характеризует долю собственных оборотных средств в общей суме оборотных средств.

Кос = (Сс - Ан) / Пс                                                                                                                                                 (11)

Кос =(строка 380+строка 430+строка 630-строка 080)/(строка 480+строка

        620)

Оптимальное теоретическое значение Кос – не менее 0,2.

Таблица 2.5 – Показатели финансовой устойчивости МУП «Бирский

                        плодосовхоз РБ»