Маржинальный анализ и его применение в финансовой деятельности предприятия

Автор: Пользователь скрыл имя, 14 Января 2012 в 18:46, курсовая работа

Описание работы

Целью практической части курсовой работы является анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «Мосводоканал» и разработка мероприятий по улучшению положения данной организации.
Для достижения поставленных целей необходимо решить следующие задачи:
- изучить теоретические аспекты маржинального анализа и его значение в современных рыночных условиях;
- рассмотреть методики маржинального анализа прибыли и показателей рентабельности на примере ООО «Мосводоканал»;

Содержание

Введение
Глава 1. Маржинальный анализ
1.1 Понятие и значение маржинального анализа
1.2 Методики маржинального анализа прибыли и показателей рентабельности
1.3 Определение безубыточного объема продаж и зоны безопасности
Глава 2. Оценка финансово-хозяйственной деятельности ООО «Мосводоканал» в 2009
Заключение
Список используемой литературы

Скачать полностью (243.83 Кб) Сколько стоит заказать работу?
Работа содержит 1 файл

Курсовая КЭХД.docx

— 270.65 Кб (Скачать)
 
 
 

     Приложение 14

     Факторный анализ рентабельности активов ООО «Мосводоканал» в 2010г.

Показатель Прошлый год Отчетный год Изменение (+,-)
1. Чистая  прибыль, тыс. руб., (Р) (96) (3280) -3184
2. Средние  остатки всех активов, тыс.руб.( ) 26525,5 26599,5 74
3. Средние  остатки собственного капитала, тыс.руб. , ( ) 24825 23136 -1689
4. Выручка  от реализации товаров, продукции,  работ и услуг, тыс.руб., (N) 21228 23402 2174
5. Рентабельность  активов, % ,  (RA ) -0,36 -12,33 -11,97
6. Рентабельность  продаж, %, (RП) -0,45 -14,02 -13,57
7. Коэффициент  оборачиваемости собственного капитала, (КобСК) 0,8551 1,0115 0,1564
8. Доля  собственного капитала в формировании  активов, коэф., (dck) 0,9186 0,8196 -0,099
9. Влияние  на изменение рентабельности  активов факторов:      
- рентабельность  продаж, %, (RП) х х -10,66
- коэффициента  оборачиваемости собственного капитала, (КобСК) х х -2,01
- доли  собственного капитала в формировании  активов, коэффициент автономии, (dck) х х 1,40
баланс  отклонений (суммарное влияние факторов), % х х -11,27
 
 

     Приложение 15

     Показатели  эффективного использования оборотных  активов ООО «Мосводоканал» в 2010г.

Показатель Прошлый год Отчетный год Изменение (+,-)
1. Остатки оборотных активов, тыс.руб.,(ОА) 3318 3064 -254
а) остатки запасов, включая НДС 1290 1104 -186
б) остатки краткосрочной дебиторской  задолженности  1443 1798 355
в) остатки краткосрочных финансовых вложений - - -
г) остатки денежных средств 585 162 -423
2. Выручка от продаж, тыс.руб.(N) 21228 23402 2174
3. Продолжительность 1 оборота всех  оборотных активов, в днях (с точностью до 0,01) ,где , где 56,27 47,13 -9,14
а) запасов включая НДС 21,88 16,98 -4,90
б) краткосрочной дебиторской задолженности 24,47 27,66 3,19
в) краткосрочных финансовых вложений - - -
г) денежных средств  9,92 2,49 -7,43
 
 
 

     Приложение 16

Расчет  влияния отдельных факторов на экономический  результат от ускорения (замедления) оборачиваемости оборотных активов  ООО «Мосводоканал» в 2010г.

Показатель Прошлый год Отчетный год Изменение (+,-)
1. Выручка от продаж, (N), тыс.руб. 21228 23402 2174
2. Средние  за период остатки оборотных  активов,.( ) тыс. руб 3072 3191 119
3.Продолжительность  одного оборота, (с точностью до 0,01 дня), дней 52,10 49,09 -3,01
4. Сумма  однодневного оборота, тыс.руб. (п. 1:360) Х 65,01 Х
5. Экономический  результат: а) ускорение (-), замедление (+) оборачиваемости, дней Х Х -3,01
б) сумма  высвобожденных из оборота средств  за счет ускорения оборачиваемости (-), тыс.руб. Х Х 195,67
в) сумма  вовлеченных в оборот средств  связи с замедлением оборачиваемости (+), тыс.руб. Х Х -
6. Расчет  влияния отдельных факторов на  экономический результат, за счет:      
а) изменения  средних за период остатков оборотных  активов Х Х 2,02
б) изменения  выручки от продаж Х Х -5,03
баланс  отклонений (суммарное влияние факторов), дней Х Х -3,01
 
 
 

     Приложение 17

     Оценка  влияния качества использования  оборотных активов на изменение  прибыли ООО «Мосводоканал» в 2010г.

Показатель  Прошлый год Отчетный год Изменение (+,-)
1. Выручка от продаж ( N), тыс. руб. 21228 23402 2174
2. Прибыль от продаж  (P), тыс. руб (1452) (3670) -2218
3. Средние остатки оборотных активов  ( ), тыс. руб 3072 3191 119
4. Коэффициент  оборачиваемости оборотных активов  (до 0,001) 6,910 7,334 0,424
5. Рентабельность продаж, коэффициент. (п.2 / п.1) -0,0684 -0,1568 -0,0884
6. Прирост  (уменьшение) прибыли от реализации , тыс. руб за счет изменения: Х Х -2218
а) средних остатков оборотных активов Х Х -56,25
б) коэффициента оборачиваемости оборотных средств Х Х -92,54
в) рентабельности продаж Х Х -2068,81
  баланс отклонений (суммарное влияние  факторов), тыс.руб. Х Х -2218
 
 

     Приложение 18

     Оценка  «критического объема продаж», «запаса  финансовой прочности» и операционного  рычага ООО «Мосводоканал» в 2010г. (по данным формы №2), тыс. руб.

Показатель Условное обозначение Отчетный год Предыдущий  год Изменение(+,-)
1. Выручка от продаж N 23402 21228 2174
2. Себестоимость  проданных товаров, продукции  работ и услуг Sпер 13002 10033 2969
3. Коммерческие расходы КР 8080 7250 830
4. Управленческие расходы УР 5990 5397 593
5. Итого условно-постоянных расходов (п.3+п.4) Sпост 14070 12647 1423
6. Маржинальный доход (п.1 - п.2) МД 10400 11195 -795
7. Доля маржинального дохода в  выручке от продаж  (п.6 : п.1) D 0,44 0,53 -0,09
8. "Критическая" точка безубыточности (п.5 : п.7) KT 31977,27 23862,26 8115,01
9. Запас финансовой прочности       (п.1 - п.8) ЗФП -8575,27 -2634,26 -5941,01
10. Запас финансовой прочности, % (норматив: (60 - 70%) (п.9 : п.1)   -36,64 -12,41 -24,23
11. Прибыль от продаж (п.1 -п.2 -п.5) Р -3670 -1452 -2218
12. Операционный рычаг, коэф.       (п.6 : п.11) -2,8338 -7,7101 4,8763
13. Сила воздействия операционного  рычага, коэф. (п.6, гр.3 :п.11, гр3) х х 0,3584
 
 

     Приложение 19

     Оценка  движения денежных средств по видам  деятельности ООО «Мосводоканал» в 2010г. (по данным формы №4), тыс. руб.

Показатель Всего Текущая деятельность Инвестиционная  деятельность Финансовая  деятельность
1. Остаток денежных средств на  начало года, всего 585 Х х х
2. Поступило денежных средств 27528 27528 - -
2.1.В%  к итогу (гр.1) 100 4705,64 - -
3. Направленно денежных средств 27951 27919 32 -
3.1.В%  к итогу (гр.1) 100 4772,48 5,47 -
4. Остаток денежных средств на  конец года, всего 162 х х х
5.Результат-  чистые денежные средства - (п.2 –п.3 ):

- приток

 - - - -
- отток (-) -423 -391 -32 -
 
 
 

     Приложение 20

     Итоговые  показатели деятельности ООО «Мосводоканал» в 2010г.

Показатель Абсолютное  значение
2008г За предыдущий год, либо нормативное значение
1. Коэффициент абсолютной ликвидности  (на конец года) 0,0344 0,25-0,3
2. Коэффициент текущей ликвидности  (на конец года) 0,6498 1,5-2
3. Коэффициент реальной текущей  ликвидности 0,4157 ≥0,5
4. Коэффициент восстановления платежеспособности - -
5. Коэффициент утраты платежеспособности - -
6. Коэффициент обеспеченности собственными  оборотными средствами (на конец  года), -0,5441 ≥0,1
7. Коэффициент финансовой устойчивости (на конец года) 0,8202 ≥0,8
8. Коэффициент финансирования (на  конец года) 4,5437 ≥1
9. Коэффициент инвестирования (на  конец года) 0,9280 ≥1
10. Коэффициент независимости (автономности) (на конец года) 0,8196 ≥0,5
11. Коэффициент маневренности (на  конец года) -0,0776 ≥0,1
12. Коэффициент оборачиваемости всех  активов 0,8798 0,8003
13. Коэффициент оборачиваемости оборотных  активов 7,334 6,910
14. Рентабельность всего капитала (активов) -12,33 -0,36
15. Рентабельность собственного капитала, % -14,18 -0,39
16. Рентабельность продаж, % -15,68 -6,84
17. Прирост прибыли от всей деятельности  за отчетный период, тыс.руб. -3280 -98
18. Прирост прибыли от реализации  товаров,  услуг и продукции  тыс.руб. -2218 -2112
19. Превышение (снижение) между притоком  и оттоком денежных средств  в отчетном периоде, тыс.руб. (+,-) -423 -320
20. Прирост чистых активов, тыс.руб. (+,-) -3280 -54
21. Уровень запаса финансовой прочности, % -36,64 60-70

Информация о работе Маржинальный анализ и его применение в финансовой деятельности предприятия