Источники капитала для организации (предприятия) и способы его формирования

 

       2.5. Расчеты плановой прибыли и ее распределение

       Балансовая  прибыль предприятия формируется  за счет:

• прибыли от реализации продукции;
• прибыли от реализации имущества предприятия;
• доходов (за минусом расходов) от внереализационной деятельности.

       Основную  долю балансовой прибыли составляет прибыль от реализации продукции, которая  определяется:

       П_р = О_р – С, где

       О_р – объем реализации продукции, руб.;

       С – полная себестоимость всего  объема реализации продукции, руб.

• П_р = 38 182 295,16– 137,1* 232 083 = 6363715,86 (руб.)

       В курсовой работе прибыль от реализации составляет всю сумму балансовой прибыли. Льготы по налогу на прибыль определяются в соответствии с действующими законодательными Положениями (Н_льг).

       Налогооблагаемая  прибыль рассчитывается:

       П_н.о. = П_р – Н_льг

       Поскольку льготы по налогу на прибыль отменены (Н_льг), то налогооблагаемая прибыль рассчитывается:

• П_н.о. = П_р – Н_льг = П_р = 6363715,86 (руб.)

       Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия (чистая прибыль) определяется:

       П_чист = П_н.о. – Н_п, где

       Н_п – налог на прибыль (20%).

• П_чист = 6363715,86 – 6363715,86 * 0,20 = 5 090 972,69 (руб.)

       Распределение чистой прибыли производится по следующим нормативам:

       – резервный фонд – 10%:

• 5 090 972,69 * 0,1 = 509 097,27 (руб.)

       – фонд накопления – 30%

• 5 090 972,69 * 0,3 = 1 527 291,81 (руб.)

       – фонд потребления – 40%

• 5 090 972,69 * 0,4 = 2 036 389,1 (руб.)

       – фонд социальной сферы – 20%.

• 5 090 972,69 * 0,2 = 1 018 194,54 (руб.)

       Наряду  с прибылью доходность предприятия  характеризует рентабельность, являющаяся относительным показателем. В курсовой работе рассчитываются следующие показатели рентабельности:

       – рентабельность продукции:

       Рентабельность продукции = Прибыль от реализации / Полная себестоимость всего объема реализации продукции * 100%

• Рентабельность продукции = (6363715,86 / (137,1 * 232 083 ))* 100% = = 20%

       – рентабельность предприятия:

       Рентабельность  предприятия = Балансовая прибыль / (Капитал основных средств + Капитал оборотных средств) * 100%

• Капитал оборотных средств = (см. п.2.6)
• Рентабельность предприятия = 6363715,86 / (28 080 000 +

+ 461 808,07) * 100% = 22,3%

       – рентабельность продаж:

       Рентабельность  продаж = Балансовая прибыль / Объем реализации продукции * 100%

     Рентабельность  продаж = 6363715,86 / 38 182 295,16*100% =  16,67%

       2.6. Расчет норматива  оборотных средств  предприятия

       От  нормирования оборотных средств  во многом зависит платежеспособность и финансовое состояние предприятия.

       Общий норматив оборотных средств складывается из суммы частных нормативов, рассчитываемых по элементам оборотных средств (производственные запасы материалов, незавершенное производство, готовая  продукция):

       Н_общ = Н_пз + Н_нзп + Н_гп, где

       Н_пз – норматив производственных запасов, руб.

       Н_нзп – норматив незавершенного производства, руб.

       Н_гп – норматив готовой продукции, руб.

       Норматив  производственных запасов материалов (Н_пз) складывается из норматива текущего запаса (Н_тек), подготовительного запаса (П_подг) и страхового (Н_стр):

       Н_пз = Р_сут * (Н_тек + Н_подг + Н_стр), где

       Р_сут – среднесуточное потребление материалов, руб.: Р_сут = Р_м/360

       Р_м – расходы материалов (основные материалы + вспомогательные материалы).

       Н_тек = 12 дн.,

       Н_подг = 3 дн.,

       Н_стр = 6 дн

• Р_м = 487 374,3 + 29 242,46= 516 616,76 (руб.)
• Р_сут = 516616,76/ 360 = 1 435,05 (руб.)
• Н_пз = 1 435,05 * (12+3+6) = 30 136,05 (руб.)

       Норматив  оборотных средств  в запасах готовой  продукции (Нгп) равен:

       Н_гп = В_сут * Т_скл, где

       В_сут – суточные объем выпуска продукции по производственной стоимости, руб.

       Т_скл – время нахождения продукции на складе (условно 4 дн.)

• В_сут = 137,1 * 232 083 / 360 = 88 384,9(руб.)
• Н_гп = 88 384,9* 4 = 353 539,77 (руб.)

       Норматив  незавершенного производства определяется:

       Н_нзп = В_сут * Т_ц * К_нз, где

       В_сут – суточный объем выпуска продукции по производственной стоимости, руб.

       Т_ц – длительность производственного цикла (условно 1,36 дн.)

       К_нз – коэффициент нарастания затрат (условно 0,65).

• Н_нзп = 88 384,9* 1,36 * 0,65 = 78 132,25 (руб.)

       Общий норматив оборотных средств:

• Н_общ = 30 136,05 + 353 539,77 + 78 132,25 = 461 808,07 (руб.)

       После определения общего норматива оборотных  средств, рассчитываются плановые показатели использования оборотных средств:

       – коэффициент оборачиваемости:

       Коэффициент оборачиваемости = Объем реализации продукции / Общий норматив оборотных средств

• Коэффициент оборачиваемости = 38 182 295,16/ 461 808,07 =

= 82,68

       – коэффициент загрузки:

       Коэффициент загрузки = 1 / Коэффициент оборачиваемости

• Коэффициент загрузки = 1 / 82,68 = 0,01

       – длительность одного оборота:

       Длительность  одного оборота = 360 / Коэффициент оборачиваемости

• Длительность одного оборота = 360 / 82,68 = 4,35 (дня)

 

       2.7. Потребность в  инвестициях на  приобретение дополнительного  оборудования (капитальных  вложений) на 2011 год

       Определяется, исходя из цены на оборудование и затрат на строительно-монтажные работы и  транспортных расходов:

       К_{доп.обор} = ∆N_об * Ц_об * К_{стр-монт}, где

       ∆N_об – количество дополнительно закупаемого оборудования, ед.

       Ц_об – цена единицы оборудования (условно принять 500 тыс. руб.)

       К_{стр-монт} – коэффициент, учитывающий увеличение стоимости оборудования за счет осуществления строительно-монтажных работ и транспортных расходов по доставке оборудования (принять равным 1,2).

       Оценка  экономической эффективности капитальных вложений на приобретение нового оборудования производится на основании расчета показателей: срока окупаемости и коэффициента эффективности дополнительных капвложений.

       Рассчитаем  количество дополнительно закупаемого  оборудования:

       ∆N_об = М / р / Т_пл , где

       М – ввод производственных мощностей, шт.;

       р – производительность единицы оборудования в час, шт. р = 1/t , где t – трудоемкость единицы продукции; p= 1/0,47 , р=2,13 (см п. 2.3)

       Т_пл – плановый фонд работы оборудования в год, час. Т_пл = 3491,84  (см п. 2.3)

• ∆N_об = 100 000 / 2,13 / 3491,84 = 13,44 = 13 (ед.)
• К_{доп.обор} = 13 * 500 000 * 1,2 = 7 800 000 (руб.)

       Произведем  расчет срока окупаемости  капитальных вложений:

       Срок  окупаемости капитальных вложений = 1 / К_{эф.кап.влож}

       К_{эф.кап.влож} = П_бал / К_{доп.обор}

• К_{эф.кап.влож} = 6 363 715,86 / 7 800 000 = 0,8
• Срок окупаемости капитальных вложений = 1 / 0,8 = 1,25 (лет)

              Расчет  основных финансово-экономических  показателей.

       Расчет  среднегодовой выработки:

       1) На 1 работающего (берется общая  численность рабочего персонала):

       Выработка на 1 работающего = О_р / N_всех , где

           О_р – объем реализации продукции, руб.

           N_всех – вся численность рабочего персонала, чел. 

• Выработка на 1 работающего = 38 182 295,16/ 92 = 415 024,95 руб./чел

       2) На 1 рабочего (основные + вспомогательные  рабочие):

       Выработка на 1 рабочего = О_р / N_{осн.вспм}

• Выработка на 1 рабочего = 38 182 295,16/ (62 + 11) = 523 045,14 руб./чел.

       Расчет  фондоотдачи, фондоемкости, фондовооруженности:

       1) Фондоотдача = О_р / Стоимость основных средств

• Фондоотдача = 38 182 295,16/ 28 080 000 = 1,36 (руб.)

       2) Фондоемкость = 1 / Фондоотдача 

• Фондоемкость =1 / 1,36 = 0,74 руб.

       3) Фондовооруженность = Стоимость основных  средств / N_всех

• Фондовооруженность =  28 080 000 / 92 = 305 217,39 руб.

       Расчет  затрат на 1руб. реализованной  продукции и прибыли на единицу продукции:

       Затраты на 1 руб. реализованной продукции = Себестоимость всего объема  продукции / О_р

• Затраты на 1 руб. реал. прод. = 137,1* 232 083 / 38 182 295,16= 0,83 руб.

       Прибыль на единицу продукции = П_бал /О_р

• Прибыль на ед. продукции = 6363715,86 / 38 182 295,16= 0,17 руб.