Бизнес план

План (отчет) о  доходах и расходах по производству товаров показывает, получит ли фирма  прибыль от продажи каждого из товаров. Этот документ разрабатывается  экономической службой фирмы  по каждому из товаров.

План (отчет) о  движении денежных средств показывает процесс поступлений и расходования денег в процессе деятельности фирмы. Он разрабатывается финансовой службой  фирмы.

Балансовый отчет  подводит итоги экономической и  финансовой деятельности фирмы за отчетный период. Он обычно разрабатывается  бухгалтерией.

В указанных  планово-отчетных документах отражаются планируемые и фактические величины показателей за отчетный период. Продолжительность  планово-отчетных периодов в зависимости  от конкретных условий может изменяться в пределах: месяц, квартал, полгода, год.

Рассмотрим примерный  состав показателей и форму их представления в оперативном  плане (отчете). Эти показатели определяются по каждому товару или услуге, что  позволяет сравнивать их между собой  по экономической эффективности (см. табл.).

Эта совокупность показателей призвана дать пред-ставление руководству фирмы о той доле рынка, которая завоевана фирмой по каждому товару и которую предполагается завоевать в будущем периоде.

Вторым документом был назван план (отчет) о доходах  и расходах. Структура этого отчета довольно проста. В него обычно включают следующие показатели (см. табл.):

По данным этого  плана (отчета) можно установить, приносит ли фирме прибыль данный товар, можно  сравнить различные товары по прибыльности с тем, чтобы принять решение  о целесообразности их дальнейшего  производства.

Заключительным  документом является балансовый отчет. В нем содержится полный перечень активов фирмы и пассивов. Этот документ показывает чистую стоимость  и ликвидность фирмы. Кредиторы, как правило, запрашивают балансовый отчет. Последний также необходим при подаче налоговой декларации.

С помощью приведенных план-отчетов рекомендуется произвести анализ безубыточности производства и самоокупаемости фирмы:

Объем товара, обеспечивающий безубыточность= (Постоянные издержки) / (Продажная цена - (Переменные издержки / Объем реализованных товаров))

Если спрос  на данный товар меньше, чем объем  товара, обеспечивающий безубыточность, то его производство не будет самоокупаемым.

Рассмотрим методику анализа финансовой деятельности фирмы  за отчетный период с помощью относительных  финансовых коэффициентов. Эти коэффициенты можно разбить на 3 группы.

В первую группу входят коэффициенты ликвидности оборотных  средств К1 и К2, где

К1=(Оборотные активы) / (Оборотные пассивы)

К2=(Оборотные активы - Товарные запасы) / (Оборотные пассивы)

Коэффициент К1 характеризует ликвидность оборотных средств, К2 - быстроту ликвидности оборотных средств.

Для успешно  работающих предприятий:

К11,8 и К21,0.

Во вторую группу входят коэффициент К3, характе-ризующий оборот товарных запасов, и К4, характеризующий эффективность использования абсолютных активов. Они оцениваются по следующим формулам:

К3=(Суммарные  затраты на производство реализацию товаров) / (Стоимость запасов товаров)

К4=(Доход от продажи товаров) / (Абсолютные активы)

Для успешно  работающих промышленных предприятий:

K32,8 и K41,6

К третьей группе показателей относятся коэффициенты прибыльности К5 и К6, где:

К5=[(Прибыль до вычета налогов) / (Доход от продажи  товаров)] х 100%

К6=[(Прибыль до вычета налогов) / (Абсолютные активы)] x 100%

Для успешно  работающих промышленных предприятий:

К58,2% и К614,7%

Для малых фирм (активы от $500000 до $10 000000) рекомендуются  следующие значения этих коэффициентов:

К11,8; К20,9; К33,2; К41,7; К56,7%; К615%

При анализе  финансовой деятельности фирмы с  по-мощью этих коэффициентов можно использовать следующие рекомендации:

" Если значения  всех коэффициентов выше приведенных  значений, то фирма работает эффективно;

" Если значение  какого-либо показателя ниже при-веденных значений, то он должен быть под по-стоянным контролем руководства фирмы;

" Если значения  коэффициентов К3 и К4 ниже реко-мендованных уровней, то следует проанализировать продуктивность всех статей актива, эффективность маркетинговых мероприятий;

" В случае  если большинство коэффициентов  находятся ниже приведенных уровней необходимо серьезно проанализировать всю финансовую деятельность фирмы.

При анализе  финансового состояния фирмы  интерес также представляет показатель вероятности банкротства Z, который  отражает финансовую устойчивость фирмы. Он оценивается по следующей формуле:

Z=(Оборотные  активы / Абсолютные активы) +

+ 1,4 x (Нераспределенная прибыль / Абсолютные активы) + 0,6 x (Рыночная стоимость обычных и привилегированных акций / Абсолютные активы) + + 3,3 x (Доход от основной деятельности / Абсолютные активы) + 1,0 x (Доход от продаж / Абсолютные ак-тивы).

В зависимости  от величины показателя Z определяется вероятность банкротства фирмы:

до 1,8 - очень  высокая;

1,81 - 2,7 - высокая;

2,71 - 3,0 - возможная;

более 3,0 - очень  низкая.