Управление ликвидностью коммерческого банка

          4. Операции с клиентами;

          5. Операции с ценными бумагами;

          6. Средства и имущество;

          7. Результаты деятельности.

          Каждый раздел в свою очередь делится по группам счетов в зависимости от экономического содержания. В целях адекватного отражения ликвидности баланса кредитных организаций введена единая временная структура активных и пассивных операций (рис.1).

           Бухгалтерский учет операций по доверительному управлению ведется в кредитных организациях, выполняющих по договорам доверительного управления функции доверительных управляющих, обособленно на специально выделенных счетах (в качестве примера можно привести ОФБУ¹) Все операции по доверительному управлению совершаются только между этими счетами и внутри этих счетов. По операциям доверительного управления составляется отдельный баланс.  
 

 

 

 
 

 

 
 

Рисунок 1 – Единая временная структура  активных и пассивных

операций  коммерческого банка 

           В разделе счетов срочных операций ведется учет сделок купли-продажи различных финансовых активов (драгоценных металлов, ценных бумаг, иностранной валюты и денежных средств), по которым дата расчетов не совпадает с датой заключения сделки.

          В день наступления срока расчетов учет сделки на внебалансовых счетах прекращается с одновременным отражением на балансовых счетах.

          На счетах депо отражаются депозитарные операции с эмиссионными ценными бумагами (акциями), облигациями, государственными облигациями, а также с иными видами ценных бумаг, являющимися эмиссионными в соответствии с действующим законодательством, переданными кредитной организации ее клиентами для хранения и (или) учета, для осуществления доверительного управления, для осуществления брокерских и иных операций, а также с ценными бумагами, принадлежащими кредитной организации на праве собственности или ином вещном праве.

          Однако бухгалтерский баланс в первоначальной форме не является источником достоверной информации о состоянии финансовых ресурсов банка, поскольку является балансом – брутто. Баланс-брутто это баланс, содержащий ряд регулирующих статей (позиций), т.е. статей, суммы по которым при определении фактической (или остаточной) стоимости средств вычитаются из суммы другой статьи. Для оценки основных нормативных показателей (в том числе и ликвидности) применяют так называемый баланс - нетто. Для получения такого баланса необходимо исключить из баланса - брутто ряд статей: износ основных средств; износ нематериальных активов; убытки; средства федерального, регионального, местного бюджетов.        

          Далее активы полученного баланса - нетто ранжируются по степени убывания ликвидности, пассивы - по степени востребования средств.

         Важнейшей характеристикой, влияющей на состояние ликвидности банка, является качество активов. Качество активов определяется степенью ликвидности, степенью рискованности и уровнем доходности. Ликвидность активов - способность активов трансформироваться в денежную наличность посредством их реализации или погашения обязательств должником. По степени ликвидности активы банка распределяются на несколько групп (рис. 2).

          К первоклассным ликвидным активам  относятся: денежные средства банка в кассе или на корреспондентских счетах, а также государственные ценные бумаги в инвестиционном портфеле банка. Поддержание объёма первой группы активов на необходимом уровне - неотъемлемое условие обеспечения ликвидности банка.

          К вторичным активам относятся:  краткосрочные ссуды юридическим и физическим лицам, межбанковские кредиты, факторинговые операции, ценные бумаги акционерных обществ. Их трансформация в наличную форму требует более продолжительного времени.

         К третьей группе активов относят:  долгосрочные ссуды, инвестиционные  ценные бумаги банка.

          Активы из четвертой группы  фактически не оказывают влияния  на уровень ликвидности банка,  поскольку их преобразование в денежную форму затруднено и занимает значительное время. К этой группе относятся просроченные ссуды, основные средства банка. 

 
 
 

Рисунок 2 – Распределение активов банка  по степени ликвидности 

          Степень ликвидности актива должна соотноситься с рискованностью актива. Под рискованностью понимается потенциальная возможность потерь при превращении актива в денежную форму. Например, риск вложения в ценные бумаги определяется финансовой устойчивостью эмитента, механизмом выпуска ценной бумаги, возможностью котировки на бирже. Рискованность активов определяется соответствующими коэффициентами риска. В вопросах оценки рискованности активов единого мнения нет - многие зарубежные страны руководствуются нормативами Базельского соглашения, Россия ориентируется на нормативные документы Центрального Банка.

          В соответствии с международными стандартами активы обычно классифицируются по следующим категориям:

          1) Стандартные. Активы называются стандартными, когда способность заемщика обслуживать свои долги, вне всякого сомнения, находится на должном уровне. Обычно, когда кредиты или другие активы полностью обеспечены (включая основную сумму и проценты) денежными средствами или близкими субститутами денег (например, банковскими депозитными сертификатами и казначейскими векселями или облигациями), они классифицируются как стандартные, независимо от задолженностей и прочих неблагоприятных факторов.

          2) Наблюдаемые. Это активы с потенциальными слабостями, которые могут, в том случае, если они не проконтролированы и не исправлены, ухудшить качество актива в целом или подвергнуть в будущем риску платежеспособность заемщика. Сюда входят, например, кредиты, предоставленные на основе несостоятельного соглашения, при условии недостаточного контроля над залогом или отсутствия необходимой документации. Данный класс должны получать заемщики, работающие в рыночных или экономических условиях, которые в будущем могут негативно повлиять на их платежеспособность. Сказанное относится и к заемщикам, которые подвергаются влиянию текущих негативных тенденций или имеют несбалансированную структуру баланса, но еще не достигли критической точки, когда их платежеспособность подвергается опасности.

          3) Нестандартные. Данная категория свидетельствует о явно выраженных недостатках, которые подвергают опасности обслуживание долга, в частности, когда первичных источников средств, направленных на погашение кредита, недостаточно и, банку необходимо оценить возможность использования вторичных источников погашения, таких как залог, продажа основных средств, рефинансирование или изыскание дополнительных ресурсов. Активы ниже стандарта обычно представляют собой авансы заемщикам, которые имеют недостаточную капитализацию, и срочные кредиты заемщикам, текущие денежные потоки которых недостаточны для выполнения текущих платежей по долгам. К этой категории могут относиться также краткосрочные ссуды и авансы заемщикам, производственный цикл которых не позволяет им погасить свои долги в срок. Неработающие активы, которые просрочены, по крайней мере, на 90 дней, также входят в данную категорию, наряду с пересмотренными ссудами и авансами, просроченные проценты по которым были уплачены заемщиком из своих собственных средств до того, как произошел пересмотр, и которые после пересмотра непрерывно погашаются в соответствии с установленным графиком.

          4) Сомнительные. Данные активы имеют такие же недостатки, что и нестандартные активы, но исходя из существующих данных полное их погашение находится под вопросом. Существует вероятность убытков, но наличие определенных факторов, которые могут улучшить положение, откладывает их перевод в класс убыточных, пока картина не станет окончательно ясной. Неработающие активы, которые просрочены по крайней мере на 180 дней, также классифицируются как сомнительные, за исключением тех случаев, когда они достаточно обеспечены.

          5) Убыточные. Это активы, которые считаются безнадежными и имеют настолько низкую стоимость, что дальнейшее их содержание на балансе неоправданно. Это не значит, что актив не имеет никакой ликвидационной стоимости, но с практической точки зрения желательно не откладывать его списание, даже если в будущем имеется вероятность частичного его погашения. Неработающие активы, которые просрочены более чем на год, также классифицируются как убыточные, за исключением тех случаев, когда они очень хорошо обеспечены.

          Сочетание степени ликвидности и рискованности актива позволяет прогнозировать возможные потери по данным активам (риск убытков) и формировать необходимые резервы. Резервы в данном случае служат гарантом для поддержания необходимого уровня ликвидности. Если говорить о российской практике, то объёмы резервирования регламентируются Положениями ЦБ. Международные стандарты бухгалтерского учёта с целью поддержания ликвидности кредитных организаций разработали общую методику создания резервов:

          - по стандартным активам - резерв не более 1-2%;

          - по наблюдаемым активам - резерв 5-10%;

          - по нестандартным активам - до 30%;

          - по сомнительным активам - 50 - 75%;

          - по убыточным активам - 100%.

          Конечно, эта модель максимально упрощённая, однако распределение активов по степени риска и последующее резервирование возможных потерь является общепринятой практикой в управлении ликвидностью. И можно выделить общий тезис - чем выше совокупный риск активов банка, тем ниже ликвидность банка.

          На уровень ликвидности оказывает влияние и качество пассивов (источников средств). Здесь основополагающим фактором является качество депозитной базы, поскольку в современных условиях около 70 % средств коммерческого банка составляют именно депозиты физических и юридических лиц. Общей оценкой депозитной базы служат показатели стабильности (1), постоянства депозитов (2), а также уровень оседания средств, поступивших во вклады (3).

  ,                                         (1)

где - коэффициент стабильности депозитов;

  - стабильные депозиты;

- совокупная величина привлеченных депозитов.

          Показатель характеризует степень постоянства и стабильности ресурсной базы. Рекомендуемое значение - не менее 75%.

 ,                                                   (2)

где – степень постоянства депозитов;

- срочные депозиты;

- депозиты до востребования.

          Данный показатель должен быть скорректирован и на темпы инфляции (особенно это важно для величины  ). Нормативное значение - не менее 0,75 (75%).

,                                       (3)

где  - уровень оседания средств, поступивших во вклады;

- поступления во вклады за период (кредитовый оборот по депозитным счетам);

- остатки на депозитных счетах на конец периода;

- остатки на депозитных  счетах на конец  периода.

          Данный показатель позволяет оценить результаты депозитной политики и возможности проведения кредитной политики. Ведь возможность банка предоставлять кредиты напрямую зависит от объёма поступающих на депозиты средств.

          Подобный анализ проводится для различных групп депозитов. Обычно, в качестве классифицирующего признака выбирают объём месячного оборота по депозиту клиента.

          Помимо вышеназванных коэффициентов, на практике применяется также показатель изменчивости остатка, который вычисляется по формуле (4).

  ,                                               (4)

где - показатель изменчивости остатка;

- минимальное значение суммарного остатка для группы i за исследуемый период;

- средний суммарный остаток в группе i (в виде депозитов).