Банковсий процент

     Процентная  ставка по казначейским векселям —  ставка, по которой центральные банки западных стран продают казначейские векселя на открытом рынке. Поскольку казначейские векселя представляют собой дисконтированные ценные бумаги, т. е. они продаются по ценам ниже номинала, ставка рассчитывается как дисконтная доходность.

     Ставка  процента по казначейским векселям не совсем точно отражает доходность векселя для кредитора и тем самым затрудняет сопоставление альтернативных вариантов вложения средств. Поэтому наряду со ставками по векселям в финансовых публикациях обычно приводится доходность к погашению. В России Казначейство не выпускает долговых краткосрочных бумаг. Аналогом казначейских векселей являются ГКО Минфина.

     К процентным ставкам рынка капиталов  относятся ставки по среднесрочным и долгосрочным государственным обязательствам, таким, как казначейские ноты и казначейские бонды в США, облигации с золотым обрезом в Великобритании, займы федерального правительства в ФРГ и их аналоги в других странах. При этом необходимо различать купонные ставки и доходность к погашению. Купонные ставки показывают процентный доход к номинальной стоимости облигаций. Доходность к погашению показывает процентный доход с учетом рыночной стоимости облигаций и реинвестирования получаемого купонного дохода (сложный процент).

     По  степени реагирования на изменение  рыночного уровня процента различают следующие процентные ставки:

     - фиксированные;

      - плавающие.

     Фиксированные ставки устанавливаются на весь период пользования заемными ресурсами без одностороннего права пересмотра их уровня. И для заемщика, и для кредитора это означает возможность прогнозирования расходов (доходов) по процентам, которые не будут зависеть от колебаний рыночных процентных ставок.

     Плавающие процентные ставки — это ставки по средне- и долгосрочным займам, которые складываются из двух составных частей: подвижной основы, меняющейся в соответствии с рыночной конъюнктурой (как правило, используются межбанковские ставки предложения кредитных ресурсов), и фиксированной величины, обычно неизменной в течение всего периода кредитования или обращения долговых ценных бумаг. Размер фиксированной надбавки зависит от условий сделки и степени ее риска.

     В соответствии с нормативными документами Банка России в практике российских коммерческих банков проценты могут начисляться с использованием как фиксированной, так и плавающей процентной ставки. Различают номинальную и реальную ставки процента. Взаимосвязь между ставками может быть представлена в виде следующего выражения:

     i = r + e,                                                                                               (1)

     где i — номинальная или рыночная ставка процента; r — реальная ставка процента; е — темп инфляции.

     Только  в особых случаях, когда на рынке цены не повышаются (е =0), реальная и номинальная процентные ставки совпадают. Формула (1) служит для приближенного определения номинальной процентной ставки и дает приемлемые результаты только при небольших значениях г и е. В противном случае применяется другой подход с учетом необходимости компенсации и по начисляемой сумме платы за кредит. Номинальная процентная ставка в этом случае рассчитывается по формуле

     i = r + e + re.                                                                                     (2)

     Различные формы ссудного процента на практике определяют многообразие процентных ставок. Система банковских процентных ставок включает учетную ставку центрального банка, ставки межбанковского денежного рынка, депозитные ставки по привлекаемым ресурсам, процентные ставки по кредитам и многие другие.

     Учетная ставка (ставка рефинансирования коммерческих банков) — официально объявляемая ставка кредитования коммерческих банков со стороны центральных банков. Рефинансирование коммерческих банков может проводиться либо путем прямого краткосрочного кредитования, либо путем переучета коммерческих векселей. Динамика официальной процентной ставки оказывает непосредственное влияние на денежно-кредитный рынок. Во-первых, возможность коммерческих банков получить кредит в центральном банке влияет на ликвидность кредитных учреждений. Во-вторых, изменение официальной ставки означает удорожание или удешевление кредита коммерческих банков для клиентуры, так как происходит изменение процентных ставок по активным операциям последних.

     Кроме того, изменение официальной ставки центрального банка означает переход к новой денежно-кредитной политике, что заставляет коммерческие банки вносить необходимые коррективы в свою деятельность.

     Помимо  официальных ставок рефинансирования центральные банки устанавливают процентную ставку по ломбардным кредитам, т.е. по кредитам, выдаваемым под обеспечение, в качестве которого обычно выступает залог ценных бумаг.

       При определении уровня процента по активным операциям в каждой конкретной сделке коммерческий банк учитывает:

     - уровень базовой процентной ставки;

     - премию за риск.

     Базовую процентную ставку (Пбаз) формируют  исходя из планируемой «себестоимости» ссудного капитала и заложенного уровня прибыльности ссудных операций банка на предстоящий период:

     Пбаз = С₁ + С₂ + М_п,                                                                           (3)

     где С_|1— средняя реальная стоимость всех кредитных ресурсов на планируемый период;

     С₂ — отношение планируемых расходов но обеспечению работы банка к ожидаемому объему продуктивно размещенных средств;

     М_n — планируемый уровень прибыльности ссудных операций банка с минимальным риском.

     Премия  за риск дифференцируется в зависимости от следующих основных критериев:

     - кредитоспособности заемщика;

     - кредитной истории и качества обслуживания ссуды;

     - наличия и качества обеспечения по кредиту;

     - срока ссуды;

     - прочности взаимоотношений клиента с банком;

     - соответствия операции кредитной политике банка.

     Таким образом, верхняя граница банковского  процента по ссудным операциям определяется рыночными условиями. Нижний предел складывается с учетом затрат банка по привлечению средств и обеспечению функционирования кредитного учреждения.

     В банковской практике применяются различные  методы начисления процентов. В зависимости  от метода определения размера основного долга (базы начисления процентов) различают простые и сложные проценты.

     Простые проценты используются, прежде всего, при краткосрочном кредитовании, когда один раз в месяц или в иной срок, определенный договором, производятся начисление процентов и их выплата кредитору. Как правило, в настоящее время применяется именно этот метод. Общий объем платежей заемщика с учетом основной суммы долга составит:

     S = P(1+ni),                                                                                     (4)

     где S — сумма выплат по кредиту с учетом первоначального долга;

     Р — первоначальный долг;

     i — ставка процентов;

     п — продолжительность ссуды в годах либо отношение периода пользования ссудой в днях к временной базе (360 или 365 дням).

     Очень часто в банковской практике приходится совершать операцию, обратную начислению процентов (дисконтирование). Такая задача стоит, например, при проведении сделок с дисконтными векселями. В этом случае при расчете учетной цены будет применяться следующая формула:

     P = S(l-ni),                                                                                               (5)

     где —i - дисконтная ставка;

     Р — цена сделки;

     S — номинал векселя;

     n - отношение количества дней, оставшихся до даты погашения

     векселя, к временной базе.

     В банковской практике так же используется сложный процент, как правило, он используется при среднесрочных  и долгосрочных операциях, когда  начисленные суммы не выплачиваются  кредитору до окончания сделки, а  увеличивают основную сумму долга. В отечественной практике метод начисления сложных процентов получил наибольшее распространение по вкладам физических лиц.

     Банк  должен детально анализировать все моменты, которые могут в конечном счете повлиять на прибыльность банковских операций. Например, необходимо учитывать характер инфляции и в связи с этим определять, что целесообразней для банка; либо наращивать сумму долга посредством начисленных, но невостребованных процентов, либо получать ежегодную (ежемесячную) плату за кредит.

     Возможны  различные способы начисления процентов: они определяются характером измерения количества дней пользования ссудой и продолжительностью года в днях (временной базы для расчета процентов). Так, длительность ссуды может определяться точно или приближенно, когда продолжительность любого полного месяца признается равной 30 дням. Временная база приравнивается либо к фактической продолжительности года (365 или 366 дней), или приближенно к 360 дням. Соответственно применяют следующие способы начисления процентов.

     Точные  проценты с фактическим числом дней ссуды: этот способ дает самые точные результаты. Ом характеризуется тем, что для расчета используется точная длительность ссуды, временная база равняется фактической продолжительности года.

     Обыкновенные  проценты с точным числом дней ссуды.

     В этом случае, как и в предыдущем, для расчета применяется точное число дней ссуды, но временная база приравнивается к 360 дням. Если срок кредита  превышает 360 дней, то сумма начисленных  процентов будет, больше, чем предусмотрено годовой ставкой (допустим, если период ссуды равен 364 дням, то 364 : 360 - 1,011).

     Обыкновенные  проценты с приближенным числом дней ссуды. Продолжительность ссуды в днях определяется приближенно, временная база равна 360 дням. Считается, что точное число дней ссуды в основном больше приближенного, поэтому и размер начисленных процентов с точным числом дней обычно больше, чем с приближенным.

     Нормативными  документами Банка России предусмотрено, что проценты на привлеченные и размещенные средства начисляются банком на остаток задолженности по основному долгу на начало операционного дня.

     Начисленные проценты подлежат отражению в бухгалтерском учете банка не реже одного раза в месяц и не позднее последнего рабочего дня отчетного месяца. Отнесение сумм начисленных процентов на доходы и расходы кредитного учреждения осуществляется «кассовым» методом, а именно на дату фактического получения или уплаты начисленных процентов. С 2008 г. банковская система перешла на балансовый учет доходов и расходов но «методу начисления».

     Проценты могут начисляться по формулам простых или сложных процентов с использованием фиксированной или плавающей процентной ставки в соответствии с условиями договора. Если в договоре прямо не определен способ начисления процентов, то их начисление осуществляется по формуле простых процентов с использованием фиксированной процентной ставки. Нормативными документами также предусмотрено начисление точных процентов с фактическим числом дней 

      1.3. Депозитный процент 

     Депозитный  процент – плата банков (кредитных  учреждений) за хранение денежных средств, ценных бумаг и других материальных ценностей на счетах, в депозитариях, хранилищах. Он выражает отношения двух участников кредитной сделки, и его содержание имеет две стороны⁴.