Оценка качества информационной базы анализа

 

    Определим среднюю стоимость активов:

    - за прошлый год: (2619314+2844729):2=2732021,5 тыс. рублей.

    - за отчетный год: (2844729+3146340):2=2995534,5 тыс. рублей.

    Среднегодовая стоимость собственного капитала составила:

    - для прошлого года: (1161538+1666175):2=1413856,5 тыс. рублей.

    - для отчетного года: (1666175+1941951):2=1804063 тыс. рублей.

    Для предыдущего года рентабельность активов  составила 7,989%, а для отчетного 7,909%. По сравнению с предыдущим годом, рентабельность активов снизилась на 0,08%.

    Оценим, какие факторы повлияли на этот показатель.

    Для оценки влияния факторов нВ рентабельность в таблицу добавили необходимые показатели: Выручка, СК, Кавт, КобСК, Rпр.

    На  рентабельность активов влияют: коэффициент  оборачиваемости собственного капитала, коэффициент независимости и  чистая прибыль на 1 рубль выручки.

    Оценим  влияние этих факторов на рентабельность активов методом абсолютных разниц:

    Определим влияние изменения коэффициента оборачиваемости:

    

    Определим влияние коэффициента независимости (Кавт):

    

    Определим влияние изменения чистой прибыли  на 1 рубль выручки от продаж (Rпр):

    

    Баланс  отклонений:

    

    Таким образом, у предприятия наблюдается  уменьшение рентабельности активов. Положительное  влияние на рост рентабельности оказало  увеличение коэффициента оборачиваемости  собственного капитала (0.56%), а отрицательное  влияние оказали факторы коэффициент  зависимости (-0.10%) и изменение рентабельности продаж (-0.54%), рассчитанной на основании  чистой прибыли. Наибольшее влияние  оказал коэффициент оборачиваемости  собственного капитала.

    4. Определите динамику рентабельности собственного капитала и факторов, повлиявших на нее. Оцените характер этого влияния. Сделайте выводы по результатам проделанной работы.

    Докажите, что рассмотренные факторы действительно  влияют на рентабельность (доходность) собственного капитала. Сделайте выводы.

    Таблица 12 

    Анализ  рентабельности собственного капитала

 

    Рентабельность  собственного капитала позволяет определить эффективность использования капитала, инвестированного собственниками предприятия. Рентабельность собственного капитала показывает сколько денежных единиц чистой прибыли заработала каждая единица, вложенная собственниками компании. Чем выше прибыль на рубль вложенного собственного капитала – тем более устойчиво финансовое положение организации.

    Среднегодовая стоимость собственного капитала составила:

    - для прошлого года: (1161538+1666175):2=1663856,5 тыс. рублей.

    - для отчетного года: (1666175+1941951):2=1804063 тыс. рублей.

    Среднегодовая стоимость заемного капитала:

    - для прошлого года: (208036+749740+351791+826763):2 = 1068165 тыс. рублей.

    - для отчетного года: (351791+826763+370980+833409):2= 1191471,5 тыс. рублей.

    В отчетном году рентабельность собственного капитала незначительно увеличилась по сравнению с отчетным на 0,014%.

    На  изменение рентабельности собственного капитала влияют следующие факторы: финансовый рычаг, оборачиваемость  заемного капитала и рентабельность продаж.

    Определим влияние факторов на рентабельность собственного капитала методом абсолютных разниц:

    Влияние изменения финансового рычага:

    

    Влияние изменения коэффициента оборачиваемости заемного капитала:

    

    Влияние изменения рентабельности продаж:

    

    Баланс  отклонений:

    

    Рентабельность  собственного капитала увеличилась на 0,014%, что оценивается, не очень положительно, т.к. говорит о менее эффективном использовании собственного капитала в отчетном году по сравнению с прошлым годом. Положительное влияние на увеличение рентабельности собственного капитала оказали изменение финансового рычага (0,377%) и изменение коэффициента оборачиваемости заемного капитала (0,539%). Отрицательное влияние оказали изменение рентабельности продаж (-0.902%).

    2.5 Комплексная оценка хозяйственной  деятельности

    Сравнительная рейтинговая оценка результативности деятельности конкурирующих обществ с ограниченной ответственностью «Алмаз», «Рубин» и «Агат».

    Информация  для оценки результативности деятельности конкурирующих обществ с ограниченной ответственностью возьмем из справки №3 и №4.

   Рентабельность  доходов рассчитаем по формуле:

   

   Рентабельность  расходов рассчитаем по формуле:

   

        Остальные показатели берем из  предыдущих расчетов курсовой  работы и составляем таблицу  12.

   Таблица 13

   Подготовка  стандартизированных показателей  для комплексной оценки результатов  хозяйственной деятельности ООО

 

    Наша  организация имеет одно наибольшее значение: рентабельность расходов, но оно не может расцениваться положительно, т. к. рентабельность показывает наибольшее значение расходов по сравнению с конкурирующими организациями. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    3. Анализ финансового положения организации.

    3.1. Анализ финансовой устойчивости

    Определим величину  собственных оборотных  средств  на начало и конец отчетного  года, и факторы, повлиявших на ее изменения. Оцените обеспеченность организации собственными оборотными средствами.

    Величина  собственных оборотных средств  определяется формулой:

    

    Таблица 14

    Определение собственных оборотных средств  и влияния отдельных факторов, вызвавших их изменение