Федеральное агентство по образованию 

Государственное образовательное учреждение  
высшего профессионального образования

УФИМСКИЙ  ГОСУДАРСТВЕННЫЙ АВИАЦИОННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ

Кафедра экономики предпринимательства

 
КУРСОВАЯ  РАБОТА

по дисциплине «Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности»

на тему «Комплексный анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия» 
 

 

 
 
Уфа 2010

 

      Содержание

     Приложение 1

     Приложение 2

     Приложение 3

 

      Введение

     Обеспечение эффективного функционирования предприятий  требует экономически грамотного управления их деятельностью, которое во многом определяется умением ее анализировать. С помощью комплексного анализа изучаются тенденции развития, глубоко и системно исследуются факторы изменения результатов деятельности, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, вырабатывается экономическая стратегия его развития.

     В данной курсовой работе проведем комплексный  анализ финансовой отчетности предприятия, используя формы №1 и №2 бухгалтерской отчетности ЗАО «Завод электрооборудования» за 2008 год.

     Целью анализа является получение ключевых параметров, дающих объективную и  наиболее точную картину финансового  состояния и финансовых результатов  деятельности предприятия.

 

      1. Краткая  экономическая характеристика  предприятия

     ЗАО «Завод электрооборудования», основанное в 1990 году, занимается производством и поставкой крановых электродвигателей повышенной надежности (ПНД) от 3,5кВт до 400кВт, по своим характеристикам превышающие на сегодняшний день производимые аналоги. Двигатели изготавливаются с фазным и короткозамкнутым ротором и под частотное регулирование серии МТF, МТН, 4МТМ, АМТF, МТKF, МТКН. Электродвигатели изготавливаются в стальном корпусе. 
Предлагаем аналоги крановых электродвигателей к портальным кранам типа "Альбатрос", "Сокол", "Альбрехт", "Ганц", «Кондор», «Кировец» до 50% дешевле оригинальных.

     2. Анализ результатов  хозяйственной деятельности

     Сумма прибыли и уровень рентабельности являются основными показателями, характеризующими результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие и устойчивее его финансовое состояние.

     В первую очередь для анализа результатов хозяйственной деятельности анализируют динамику и структуру финансовых результатов по данным формы № 2 (табл. 1).

     Таблица 1 - Анализ динамики и структуры финансовых результатов

     Анализ  таблицы 1 говорит о следующем:

     Анализ  таблицы 1 показал ухудшение финансового  положения  предприятия, поскольку  в отчетном году чистая прибыль предприятия сократилась на 11% или на 1259 тыс. руб.

     Основной  причиной ухудшения стало снижение прибыли от продаж на 1875 т.р.

     Прочие  доходы увеличились на 2021 тыс. руб. или  на  87%, а прочие расходы выросли на 85% или на 3068 тыс. руб.

     Факторный анализ чистой прибыли (ЧП) (табл. 2) проводится по модели:

     

где В  – выручка от реализации продукции, тыс. руб.;

     С – полная себестоимость производства продукции, тыс. руб.;

     ВП  – валовая прибыль, тыс. руб.;

     НП  – налог на прибыль, тыс. руб.;

     ДиР – расходы и доходы от прочих видов деятельности, тыс. руб.;

     d_с – доля себестоимости в выручке от реализации продукции, в долях ед.;

     Р_Пд – рентабельность производства, в долях ед..

     ЧП₀ = В₀ •d_с0•Р_пд0+ДиР₀-НП₀                

     ЧП_ВР = В₁ •d_с0•Р_пд0+ДиР₀ –НП₀                           

     ЧП_С = В₁ •d_с1•Р_пд0+ДиР₀-НП₀            

     ЧП_Р = В₁ •d_с1•Р_пд1+ДиР₀-НП₀        

     ЧП_Дир = В₁ •d_с1•Р_пд1+ДиР₁-НП₀      

      = (206545*0,902*0,108 - 1278-3617) – 11456 = 3853 т.р.

       = (206545*0,93*0,108 - 1278-3617) - (206545*0,902*0,108 - 1278-3617) = 621 т.р.

      = (206545*0,93*0,075 - 1278-3617) -  (206545*0,93*0,108 - 1278-3617) = -6349 т.р.

      = (206545*0,93*0,075 - 2325-3617) - (206545*0,93*0,075 - 1278-3617) = -1047 т.р.

      = (206545*0,93*0,075 - 2325-1954) – (206545*0,93*0,075 - 2325-3617) = 1663

     3853+621-6349-1047+1663 = 1259 т.р.

     Таблица 2 - Анализ влияния факторов на изменение чистой прибыли

     

     При росте выручки реализации в отчетном периоде по сравнению с базисным периодом на 39388 тыс.руб. чистая прибыль увеличилась на 3853 тыс. руб.

     При росте доли себестоимости в выручке в отчетном периоде по сравнению с базисным периодом на +0,028 чистая прибыль увеличилась на 621 тыс. руб.

     При снижении рентабельности производства в отчетном периоде по сравнению с базисным периодом на -0,033 чистая прибыль сократилась на 6349 тыс. руб.

     При сокращении доходов и расходов от прочих видов деятельности в отчетном периоде по сравнению с базисным периодом на 1047 тыс. руб. чистая прибыль уменьшилась на 1047 тыс. руб.

     Сокращение  налога на прибыль привело к росту  чистой прибыли на 1663 т.р.

     В результате чистая прибыль в отчетном периоде сократилась на 1259 тыс. руб.

     Проведем  анализ прибыли от продаж балансовым методом. 
 

 

     

     Таблица 3 - Расчет влияния факторов на изменение прибыли от продаж

       

 

     

     Прибыль предприятия сократилась на 1875 тыс. руб.

     В том числе за счет количества проданной  продукции выросла на 16351*0,167 = 2738 тыс. руб.

     За  счет себестоимости проданной продукции сократилась на 170152 – 190743 = -20591 тыс. руб.

     За  счет коммерческих расходов сократилась на 607 – 1326 = - 719 тыс. руб.

     За  счет цены единицы проданной продукции  выросла на 206545 – 195152 = 11393тыс. руб.

     За  счет ассортимента проданной продукции увеличилась на 24393 – (16351*1,167) = 5304 тыс. руб.

     Основными факторами, негативно сказавшимся  на прибыли от продаж стали себестоимость реализованной продукции, коммерческие расходы.

     Эффективность деятельности предприятия наиболее полно характеризуют показатели рентабельности, поскольку являются относительными показателями, сопоставляющими результаты с затратами.

     Динамика показателей рентабельности анализируется в табличной форме (табл. 4).

     Таблица 4 - Показатели рентабельности предприятия (%)

     

     В отчетном году рентабельность продаж сократилась на 28%. На начало года рентабельность составляла 6,85%, а к концу года 4,94%.

     Рентабельность  производства в отчетном году сократилась с 10,84% на начало года до -7,54% к концу года. Это говорит о том, что в прошлом году 10,84%  затрат покрылось за счет валовой прибыли, тогда как в отчетном -7,54%. По среднеотраслевым показателям предприятие является низкорентабельным.

     Рентабельность  совокупного капитала сократилась на 27% и составила 13,27%.

     Рентабельность  оборотных активов сократилась  с 32,31% до 20,32%.

     Рентабельность  производственных фондов сократилась  на 17% и составила 45,55%.

     Динамику наиболее важных показателей рентабельности представим графически (рис. 1)

     Рисунок 1 - Динамика показателей рентабельности

     Далее необходимо проанализировать изменение  рентабельности совокупного капитала (Рк). Данные анализа представим в таблице 5.

     Рентабельность  совокупного капитала (Рк) анализируется по модели:

     

где Р_пр – рентабельность продаж;

     К_об – коэффициент оборачиваемости;

     ФО  – фондоотдача основных фондов;

     ФО_н – фондоотдача нематериальных активов.

     Расчет  влияния факторов на изменение рентабельности совокупного капитала:

     

      
влияние рентабельности продаж:

       = -5,1%

влияние коэффициента оборачиваемости оборотных  средств:

= 1%

влияние фондоотдачи основных фондов:

= 1,2%

     Таблица 5 - Анализ влияния факторов на изменение рентабельности капитала

     Анализ  таблицы 5 показывает, что наибольшее влияние на снижение рентабельности  капитала оказала рентабельность продаж на -5,1%. Сокращение коэффициента оборачиваемости оборотных средств оказало отрицательное влияние на -1%. Рост фондоотдачи увеличил рентабельность капитала на 1,2%.

     Таблица 6 - Показатели оборачиваемости оборотных средств предприятия

     За 2008 года выручка предприятия выросла на 39388 т.р. Средний остаток оборотных средств вырос на 14730 т.р., при этом стоимость запасов сократилась на 371 т.р., готовая продукция увеличилась на 7622 т.р., дебиторская задолженность увеличилась на 6678 т.р., остаток денежных средств вырос на 136 т.р.

     Сократилась количество оборотов дебиторской задолженности и готовой продукции – на 1,472 и 13,212 об. соответственно. При этом продолжительность оборота запасов увеличилась на 5,2 и 10,9 дн.

     Количество  оборотов запасов выросло на 4,712 об., сократив продолжительность на 4,7 дн.

     Вырос оборот денежных средств – на 15,326 об., при этом продолжительность оборотов сократилась.