Диагностика банкоротства

     - постоянная готовность и нормальное  функционирование служб предприятия,  обеспечивающих производство.

     В принципе в 2006-2008 гг. не произошло кардинальных изменений в финансово-хозяйственных  результатах, предприятие хотя и  получало прибыль, но одновременно увеличивало  сумму кредиторской задолженности  и сумму затрат на производство продукции, оказание услуг.

     Но  вполне можно рассчитывать, что при  своевременном финансовом контроле, а также при наличии высококвалифицированных  специалистов в области управления предприятием, ООО «ФРЕГАТ-центр» вполне может оптимизировать свое финансовое состояния и динамично развиваться, тем более, что у предприятия  есть резервы экономического роста.

     ООО «ФРЕГАТ-центр» не занимается инвестиционной и финансовой деятельностью, несомненно в современных условиях дополнительные доходы могли бы помочь предприятию  упрочить свое финансовое состояние, добиться получения большей прибыли.

 

3.2 Мероприятия по  оптимизации финансового  состояния и оценка  их эффективности 

     Таким образом, в свете полученных результатов  прогнозирования банкротства и  анализа финансового состояния  можно предпринять следующие  меры по улучшению управления потоками денежных средств:

     1. Увеличить коэффициент ликвидности  до нормального значения, что  обеспечит организации ликвидность.

     2. Постараться сократить сроки  погашения дебиторской задолженности,  используя частичную предоплату  или другие методы воздействия  на дебиторов (пени, штрафы, неустойки  и др.).

     3. Попытаться получить больше прибыли  от основной деятельности. Основные  источники расходования денежных  средств - расходы на содержание  помещений, инвентаря и оборудования, заработная плата и амортизация  собственных основных средств.  Заметим, что начисление амортизации  не сопровождается реальным оттоком  денежных средств. Заработная  плата практически не подлежит  уменьшению. Следовательно нужно  попытаться снизить расходы на  содержание помещений и др. активов.

     4. Направлять свободные денежные  средства на финансовую деятельность. Организация практически не занимается  финансовой деятельностью, которая  при определенных обстоятельствах  (наличии квалифицированного персонала,  и др.) могла бы приносить дополнительную  прибыль.

     Также рекомендуется, с целью изыскания  дополнительных денежных средств, разработать  и провести процедуры экономии текущих  затрат и реструктуризацию кредиторской задолженности.

     Оценим  влияние предложенных мероприятий  на финансовое состояние предприятия  и степень их эффективности.

     В случае ООО «ФРЕГАТ-центр» имеет  место сокращение периода оборота  отдельных видов активов, на общем  фоне замедления оборачиваемости всех оборотных средств по сравнению  с 2006 и 2007 гг.

     Расчет  относительного высвобождения оборотных  средств ООО «ФРЕГАТ-центр» проведем в табл. 19.

     Из  таблицы видно, что относительное высвобождение оборотных средств в результате ускорения оборачиваемости хотя бы на 10 дней составит 4979,52 тыс. руб. В результате у предприятия появляются средства, которые можно вложить в финансовую или инвестиционную деятельность и получить дополнительный доход.

     банкротство финансовый риск антикризисный

     Таблица 19 - Относительное высвобождение средств в случае ООО «ФРЕГАТ-центр»

 

     Основные  пути ускорения оборачиваемости:

     - сокращение образования излишних  и ненужных запасов;

     - изучение платежеспособности покупателей  и своевременные меры по взысканию  дебиторской задолженности;

     - сокращение сроков оборачиваемости  по всем фазам кругооборота;

     - правильная организация работы  по материально-техническому обеспечению  производства.

     В контексте ускорения оборачиваемости, сведем мероприятия по улучшению  финансового состояния в таблицу 20.

     Используя полученные прогнозные данные составим прогнозный бухгалтерский баланс предприятия  за 2009 г. (форма №1) и произведем пересчет показателей финансовой устойчивости и ликвидности ООО «ФРЕГАТ-центр» для оценки предложенных мероприятий  в таблице 22.

     На  основании табл. 21 можно сделать  вывод, что предложенные изменения  положительно повлияли на повышение  финансовой устойчивости ООО «ФРЕГАТ-центр». 

     Таблица 20 - План финансового оздоровления предприятия

 

 

      Удельный вес собственного капитала предприятия повысился до 55,94% от величины имущества, а удельный вес  заемного капитала соответственно снизился до 0,4406 п., что привело предприятие  ООО «ФРЕГАТ-центр» к повышению  уровня финансовой независимости от внешних кредиторов и приблизив  соотношение между собственным  и заемным капиталом к оптимальному 50:50. 

     Таблица 21 - Прогнозный баланс на 2009 г. на основе изменений согласно плану финансового оздоровления

 

     Прогнозные  значения относительных показателей  ликвидности представлены в табл. 22. 

 

      Таблица 22 - Прогнозный расчет коэффициентов  ликвидности

 

     Как видно из расчетов, предложенные мероприятия  оказали положительное влияние  на повышение коэффициентов ликвидности, в т.ч. увеличив возможность предприятия  погасить на 6,82% больше кредиторской задолженности  за счет абсолютноликвидных активов. Следует  также учесть, что рост группы А1 произошел за счет строки «Краткосрочные финансовые вложения», т.е. статьи, приносящей дополнительный доход предприятию.

     Для сравнения показателей диагностики  банкротства на основе прогнозных показателей  составим таблицу 23. 

     Таблица 23 – Прогнозная вероятность банкротства  ООО «Фрегат-центр»