Платежный и торговый балансы. Обменный курс: основные модели

Кафедра экономики 
 
 
 
 
 
 
 
 

Курсовая  работа 

Платежный и торговый балансы. Обменный курс: основные модели 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Хабаровск 2005 

 

      Содержание 

I. Введение

II. Платежный баланс

2.1 Методика  составления и теории платежного  баланса. Система двойной записи

2.2 Принципы  построения платежного баланса

2.3 Ошибки  и пропуски

2.4 Классификация  статей платежного баланса

2.5 Теоретические  подходы к сбалансированности  платежного баланса

2.6 Теории  платежного баланса

2.7 Анализ  платежного баланса: пример России

2.8 Регулирование  платежного баланса. Воздействие  платежного баланса на внутри- и внешнеэкономическое положение  страны

2.9 Метод  государственного регулирования  платежного баланса

III. Торговый баланс

IV. Валютный (обменный) курс

4.1 Динамика  валютных курсов

4.2 Факторы,  определяющие валютные курсы

4.3 Национальная  валютная политика: пример России

V. Заключение

VI. Приложение

VII. Список литературы 
 

 

      І. Введение 

     Сегодня ни одно предприятие, ни малое, ни очень крупное, ни тем более государство не может обойтись без бухгалтерского учета всех операций и сделок. Для этого хозяйствующий субъект составляет баланс. Это мировая практика, выработана единая схема регистрации операций, что позволяет унифицировать учет.

     В данной работе я пыталась раскрыть и проанализировать методику составления  платежного и торгового балансов, суть двойной записи, принципы построения и значение баланса, рассмотреть  методы государственного регулирования  платежного баланса страны. Очень  важно уметь не только учитывать  свои доходы и расходы, но и уметь  проанализировать баланс с целью  найти дополнительные источники  дохода, сократить по возможности  расходы. Направить средства в более  прибыльные сферы деятельности, за счет этого субсидировать некоторые  убыточные, но очень необходимые  производства, или финансировать  производство, где увеличение цены не желательно (товары первой необходимости: хлеб, молоко, детские товары и т.д.). Это внутри страны. А на международном  уровне: это привлечение инвестиций, их удачное размещение.

     Валютный  курс-это отдельная емкая тема. Знание этого вопроса помогло  предприятиям и частным лицам  не только уберечь свои средства от дефолта, но и регулярно преумножать  свои валютные доходы.

     Я попыталась рассмотреть такие вопросы, как торговый и платежный баланс и валютный (обменный) курс. Раскрыла следующие темы: методика составления  и теории платежного баланса, принципы построения платежного баланса, торговый баланс, динамику валютных курсов и  факторы, их определяющие, национальная валютная политика на примере России. Также в своей работе я использовала статистические данные.

     Знание  рассмотренных вопросов найдут практическое применение у каждого грамотного человека.

 

      II. Платежный баланс 

     Взаимосвязь международного движения товаров, услуг, знаний, капиталов и рабочей силы с макроэкономическими параметрами  развития отдельных стран находит  свое отражение в их платежных  балансах.

     Платежный баланс представляет собой статистический отчет обо всех международных  сделках резидентов той или иной страны с нерезидентами за определенный период времени. Он отражает соотношение между объемом товаров и услуг, полученных данной страной из – за границы и предоставленных ею загранице, а также изменения в ее финансовой позиции по отношению к загранице.

     Отметим, что платежный баланс имеет дело с потоками, а не с запасами, с  изменениями в реальных и финансовых активах и пассивах, происходящими  за базовый период, а не с общими суммами экономических активов  и пассивов страны, которые существуют в некий конкретный момент времени.

     Платежный баланс составляется с целью выполнения как учетных, так и аналитических  задач, которые тесно связаны  между собой. Анализ платежного баланса  позволяет сделать выводы о том, насколько динамика внешнеэкономических  потоков факторов производства соответствует  целям макроэкономической, кредитно – денежной, валютной и налоговой  политики. 

     2.1 Методика составления и теории платежного баланса. Система двойной записи 

     Основополагающим  для составления платежного баланса  является метод двойной записи международных  сделок. Этот метод базируется на том, что каждой регистрируемой операции соответствует платеж в той или  иной форме, а баланс платежей и поступлений  должен сходиться. Система двойной  бухгалтерской записи, используемая при составлении платежного баланса, означает, что каждая операция представлена двумя записями, имеющими одинаковое значение. Одна из них регистрируется как «Кредит» и имеет положительный знак, другая – как «Дебет» с отрицательным знаком, а сумма их величин должна равняться нулю.

     Большинство записей в платежном балансе  касаются операций, в которых одни экономические ценности предоставляются  или приобретаются в обмен  на другие. Другая часть записей  – это погашающие кредитовые и  дебетовые записи, которых требует  система регистрации (представляют собой две записи равных величин  по обоим предметам обмена). Например, экспорт некоего товара регистрируется в статистике по товарам, а оплата этого экспорта – в статистике банковских операций по изменениям в  активе и пассиве.

     В качестве примера возьмем экспортера, получившего за свой товар иностранную  валюту. В этом случае одна запись (в  данном случае «Кредит») будет означать регистрацию экспорта товара, а другая запись (в данном случае «Дебет») зафиксирует  увеличение валютного счета экспортера на ту же сумму:

     Кредит  Дебет

     Экспорт………………………………... 100 -

     Валютные  активы банков…………….. - 100

     В то же время вывоз оборудования в  счет оплаты уставного капитала предприятия, созданного за рубежом, будет зарегистрирован  по кредиту как экспорт и по дебету как прямые инвестиции за рубежом:

     Кредит  Дебет

     Экспорт……………………………….. 100 -

     Прямые  инвестиции за рубежом……. - 100

     Большинство проводок в платежном балансе  относится к сделкам, которые  подразумевают встречный поток: это обмен товарами, услугами, финансовыми  активами, доходы от инвестиций. В то же время в платежный баланс включаются операции, которые не влекут за собой  адекватной компенсации в той или иной форме (т.е. товары, услуги или активы). Такие операции относятся к разряду трансфертов, т.е. односторонних переводов и поступлений.

     В этом случае автоматически будет  записана только одна сторона операции, а для наличия необходимой  компенсации в платежном балансе  приходится делать записи по статье трансфертов. Трансферты показываются в кредите, когда записи, которые они погашают, являются дебетовыми, и в дебете, когда эти записи являются кредитовыми. Фактически это безвозмездные переводы, и поэтому в балансе их именуют  переводами (текущими или капитальными).

     Например, гуманитарная помощь, полученная страной, найдет свое отражение в платежном  балансе следующим образом:

     Кредит  Дебет

     Импорт (гуманитарная помощь)…………. - 100

     Трансферты (текущие переводы)………… 100 -

     Таким образом, при составлении платежного баланса в графу «Кредит» заносится  экспорт товаров и услуг, получаемый доход, увеличение пассивов или уменьшение активов, а в графу «Дебет» - импорт товаров и услуг, уплачиваемый доход, уменьшение пассивов или увеличение активов. Другими словами, для активов (материальных или финансовых) кредитовая проводка означает операцию, приводящую к их вывозу (и тем самым к  уменьшению), в то время как контрпроводка по дебету показывает операцию, приводящую к их ввозу (и тем самым к росту). Что касается пассивов (обязательств), то закономерность получается прямо противоположной. Например, если страна Х займет 100 ед. у страны У в ее валюте, где они записываются на счет страны Х в коммерческом банке, то последняя приобрела не только актив (сальдо банковского счета), но и пассив (обязательства перед правительством страны У). Счет актива будет дебетован, а счет пассива кредитован. Запись в платежном балансе страны Х, регистрирующая эту операцию, будет иметь следующий вид:

     Кредит  Дебет

     Актив (сальдо банковских счетов в стране У)…………….. – 100

     Пассив (долговые обязательства перед страной  У)………. 100 - 

     2.2 Принципы построения  платежного баланса 

     Важнейшим принципом построения платежного баланса  является проведение различия между  резидентами и нерезидентами  при учете всех сделок. В соответствии с общепринятыми критериями к  резидентам относят физических лиц, имеющих постоянное местожительство  в данной стране, предприятия и  организации, созданные в соответствии с законодательством данной страны и находящиеся в этой стране. Кроме  того, резидентами являются дипломатические  и иные официальные представительства  страны за рубежом, а также зарубежные филиалы и представительства  предприятий и организаций –  резидентов.

     Существует  два различных подхода к регистрации  операций для статистики платежного баланса: регистрация сделок на момент операции и на момент расчета.

     Составление платежного баланса на момент расчета  охватывает только сделки, связанные  с наличными платежами. Таким  образом, в нем учитываются только фактически осуществленные платежи  и поступления. В силу этого указанный  подход имеет определенные ограничения: не принимаются во внимание операции, осуществляемые без наличных расчетов, а также полученные и предоставленные  кредиты.

     Базирующийся  на операциях подход обеспечивает учет различных стадий заграничных операций, отражая все требования и обязательства  страны к загранице, в том числе  и непогашенные. Критерием в данном случае является переход собственности  от резидентов к нерезидентам и наоборот. Указанный метод дает более полное понимание экономических операций между резидентами и нерезидентами, включая в платежный баланс безналичные сделки.

     Проиллюстрируем сказанное условным примером. Итак, импортер приобретает за границей товары, привлекая на эти цели иностранный  кредит. В данном случае импортер не получает валюту от нерезидента –  экспортера. В результате при составлении  платежного баланса по методу операций указанная сделка найдет свое отражение  в следующей записи:

     Кредит  Дебет

     Товар……………………………………….. - 100

     Иностранные пассивы, займы……………. 100 -

     В то же время при составлении платежного баланса по методу расчетов запись была бы произведена только в момент погашения кредита, который может быть существенно сдвинут относительно момента совершения сделки.

     В современных условиях в большинстве  стран платежный баланс составляется по методу операций. Указанный подход возобладал в результате дискуссий  и в настоящее время соответствует  рекомендациям МВФ. 

     2.3 Ошибки и пропуски 

     Система двойной записи предполагает формальное отсутствие расхождений между размерами  сальдо по кредитовым и дебетовым  статьям. На практике такое состояние  недостижимо. Из – за сложности полного охвата всех сделок, неоднородности цен, разницы во времени регистрации сделок и др. неизбежны различные искажения. Этим обусловлено введение в платежный баланс специальной статьи «Ошибки и пропуски» (или «Чистые ошибки и пропуски»). Как правило, величина, показанная в этой статье, относительно невелика и стабильна, однако она резко возрастает и может достигать больших значений в странах со слабым контролем за предоставлением отчетов участниками внешнеэкономических связей для статистики платежного баланса. В этом случае величина пропусков и ошибок дает представление о незарегистрированном оттоке (или притоке) капитала.  

     2.4 Классификация статей  платежного баланса