Методи та моделі оцінки фінансового стану підприємства

       Как видим из таблицы коэффициент  соотношения доходов и расходов в 2010 году снизился по сравнению с 2009 годом, на 0,098п.п. Это произошло за счет роста расходов.

       7. Рассчитать величину чистых оборотных  активов (работающего капитала) по уточненному варианту.

       Чистые  оборотные активы - характеризуют  ту часть их объема, которая сформирована за счет собственного и долгосрочного  заемного капитала. Формула чистого  оборотного капитала представлена виде:

       ЧОА = ОА – КФО                                            3.6

         где

       ЧОА - сумма чистых оборотных активов  организации;

       ОА - сумма валовых оборотных активов  организации;

       КФО - краткосрочные текущие финансовые обязательства организации.

       Представим  данные в вид таблицы.

       Величина  чистых оборотных активов в 2010 году оказалась отрицательной. Это вызвано  ростом краткосрочных обязательств организации.

       8. Рассчитать величину собственного  оборотного капитала по уточненному  варианту

       Собственный оборотный капитал определяется как разница между суммой собственного капитала и внеобротных активов  предприятия данные представим в  таблице.

       Итак, из данной таблицы видно, что сумма  собственного оборотного капитала отрицательная в обоих анализируемых периодах. Но в 2010 году она увеличилась на 11440 руб. Эта разница возникла из-за значительного роста необоротных активов.

       9. Рассчитать и оценить коэффициент  текущей ликвидности.

       Коэффициент текущей ликвидности можно рассчитать по следующей формуле:

 

        Ктл = (строка 290 баланса - строка 220 баланса - строка 230 баланса) / (сумма строк 610,620,630,650,660 баланса).

       Ктл в 1999 году = (6350-3000) / 2900 = 1,15

       Ктл в 2000 году = (5630-2100)/6500 = 0,54

       В западной практике данный коэффициент должен быть выше 2. Снижение данного коэффициента в 2000 году говорит о том, что предприятие не сможет погасить свои текущие обязательства за счет ликвидных средств организации.

       10. Рассчитать и оценить коэффициент  текущей ликвидности по уточненному варианту.

       Коэффициент текущей ликвидности можно рассчитать по следующей формуле:

       Ктл = (строка 290 баланса - строка 220 баланса - строка 230 баланса) / (сумма строк 610,620,630,650,660 баланса).

       Ктл в 1999 году = (6350-3000) / 2900 = 1,15

       Ктл в 2000 году = (5630-2100)/6500 = 0,54

       В западной практике данный коэффициент  должен быть выше 2. Снижение данного  коэффициента в 2000 году говорит о  том, что предприятие не сможет погасить свои текущие обязательства за счет ликвидных средств организации.

       11. Рассчитать и оценить коэффициент критической ликвидности.

       Коэффициент критической ликвидности определяется по следующей формуле:

       ККЛ = (строка 290 баланса - сумма строк 210,220,230 баланса) / сумма строк 610,620,630,650,660 баланса.

 

        ККЛ в 2009 году = (6350-3000-1950) / 2900 = 0,48

       ККЛ в 2010 году = (5630- 2100-1230)/6500 = 0,35

       Норматив  данного коэффициента 1. Как видим  на данном предприятии этот коэффициент  ниже нормативного. Он показывает какую  часть задолженности предпрятие сможет покрыть в близжайшей перспективе при условии полного погашения дебиторской задолженности.

       В 2010 году он снизился на 0,13 п.п (0,35 -0,48)

       12. Рассчитать и оценить коэффициент  критической ликвидности по уточненному  варианту.

       Коэффициент критической ликвидности определяется по следующей формуле:

       ККЛ = (строка 290 баланса - сумма строк 210,220,230 баланса) / сумма строк 610,620,630,650,660 баланса.

       ККЛ в 2009 году = (6350-3000-1950) / 2900 = 0,48

       ККЛ в 2010 году = (5630- 2100-1230)/6500 = 0,35

       Норамтив  данного коэффициента 1. Как видим на данном предприятии этот коэффициент ниже нормативного. Он показывает какую часть задолженности предпрятие сможет покрыть в близжайшей перспективе при условии полного погашения дебиторской задолженности.

       В 2010 году он снизился на 0,13 п.п (0,35 -0,48)

       13. Рассчитать и оценить коэффициент  абсолютной ликвидности.

       Коэффициент абсолютной ликвидности определяют по следующей формуле:

       Кал = сумма строк 250,260 баланса / сумма  строк 610,620,630,650,660 баланса.

       Определим данные коэффициенты для анализируемого нами периода:

       Кал в 2009году = (800+150)/2900 = 0,79

       Кал в 2010 году = (1500+200)/6500 = 0,26

       Данный  коэффициент показывает какую часть  краткосрочных обязательств предприятие  может покрыть предприятие за счет денежных средств и краткосрочных  финансовых вложений.

       В нашем случае данный коэффициент  снизился. Следовательно, предприятие  стало менее ликвидным.

       14. Определить коэффициент обеспеченности  оборотных активов собственными  средствами.

       Данный  коэффициент можно определить по следующей формуле:

       Ко = (сумма строк 490,590,640 баланса - строка 190 баланса) / строка 290 баланса.

       Найдем  данный коэффициент в нашем случае.

       Ко  в 2009 году = (6370 +4380 - 7300)/6350 = 0,54

       Ко  в 2010 году = (8430+11500-20800)/5630 = -0,15

       Данный  коэффициент показывает какая часть  оборотных активов обеспечена собственными средствами и долгосрочными активами. Можно отметить снижение данного коэффициента а 2000 году как отрицательной чертой.

       15. Определить коэффициент обеспеченности  оборотных активов собственными  средствами по уточненному варианту.

       Данный  коэффициент можно определить по следующей формуле:

       Ко = (сумма строк 490,590,640 баланса - строка 190 баланса) / строка 290 баланса.

       Найдем  данный коэффициент в нашем случае.

       Ко  в 2009 году = (6370 +4380 - 7300)/6350 = 0,54

       Ко  в 2010 году = (8430+11500-20800)/5630 = -0,15

       Данный  коэффициент показывает какая часть  оборотных активов обеспечена собственными средствами и долгосрочными активами. Можно отметить снижение данного  коэффициента а 2000 году как отрицательной  чертой.

       16. Рассчитать коэффициент автономии.

       Коэффициент автономии можно определить по следующей  формуле:

       Кав = (сумма строк 490,640 баланса) / строка 700 баланса.

       Определим для нашей организации:

       Кав 2009 г = 6370/13650 = 0,47

       Кав 2010 г = 8430 / 26430 = 0,31

       Данные  показывают что в 2010 году сумма собственного капитала в общей величине активов предприятия снизилась. То есть оно стало более подвержено внешнему воздействию.

       17. Рассчитать коэффициент автономии  по уточненному варианту.

       Коэффициент автономии можно определить по следующей формуле:

       Кав = (сумма строк 490,640 баланса) / строка 700 баланса.

       Определим для нашей организации:

       Кав 2009 г = 6370/13650 = 0,47

       Кав 2010 г = 8430 / 26430 = 0,31

       Данные  показывают, что в 2000 году сумма собственного капитала в общей величине активов предприятия снизилась. То есть оно стало более подвержено внешнему воздействию.

       18. Рассчитать коэффициент финансовой  устойчивости.

       Коэффициент финансовой устойчивости определяют по следующей формуле:

       КФУ = (сумма строк 490,590,640 баланса) / строка 700 баланса

       Рассчитаем  данный коэффициент для нашего случая:

       КФУ в 2009 году = (6370+4380)/13650 = 0,79

       КФУ в 2010 году = (8430+11500) / 26430 = 0,75

       Он  показывают доля капитала финансируемого за счет собственного. Как уже было определено ранее, доля собственного капитала в общем объеме активов снизилась.

       19. Рассчитать коэффициент финансовой  устойчивости по уточненному  варианту.

       Коэффициент финансовой устойчивости определяют по следующей формуле:

       КФУ = (сумма строк 490,590,640 баланса) / строка 700 баланса

       Рассчитаем данный коэффициент для нашего случая: