Анализ имущественного положения коммерческой организации на основе сравнительного аналитического баланса

Кроме того, уставный капитал организации в абсолютном выражении увеличился в 2 раза и составил 400 тыс. руб. Его доля возросла на 2,4% до 5,8%.

      Долгосрочные  обязательства за отчетный период не претерпели изменений, составив на конец  периода 2904 тыс. руб. Их доля в структуре  обязательств значительно не изменилась. Наличие долгосрочных кредитов и  заемных средств подтверждает инвестиционную направленность в деятельности организации.

      Краткосрочные обязательства организации за отчетный период снижаются как в динамике, так и в структуре. Заемные  средства увеличились на 5491 тыс. руб. (24,81%), кредиторская задолженность уменьшилась  на 5157 тыс. руб. (84,22%). Доля кредиторской задолженности снизилась на 17,6%, составив на конец отчетного периода 22%. Удельный вес заемных средств сократился на 5,8% до 13,6%. Данные изменения еще раз подтверждают снижение зависимости организации от внешних кредиторов и инвесторов.  

3.2. Анализ ликвидности  и платежеспособности ОАО « АРТИ-Завод»

      Табл.№1

 

     А 1 :На н.г.: 32+33=66

     На  к.г.: 0+1=1

     А 2 :На н.г.: 40968

     На  к.г.: 45805

     А 3 На н.г.: 21514+3310+0+0=24824

     На  к.г.: 32759+1836+0+0=34595

     А 4 На н.г.: 191107

     На  к.г.: 251529

     П 1 на н.г.: 32683+75=32758

     на  к.г.: 27526+74=27600

     П 2 На н.г.: 22136

     На  к.г.: 27627

     П 3 На н.г.: 1046

     На  к.г.: 2904

     П 4 на н.г.: 201024

     на  к.г.: 273799

     Вывод:   Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняются следующие условия: А 1 ≥ П 1, А 2 ≥ П 2, А 3 ≥ П 3, А 4 ≤ П 4

    Невыполнение  какого либо из первых трех неравенств свидетельствует о том, что ликвидность баланса отличается от абсолютной. На основании этого

    Утверждения, мы можем сказать что баланс ОАО  «АРТИ-Завода» не является абсолютно  ликвидным, а если он таковым не является рассчитывают три относительных показателя ликвидности:

    1)Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия) =

    На  н.г.: 65857/54894=1,2

    На  к.г.: 80401/55227=2

    Вывод: Коэффициент текущей ликвидности (Общий коэффициент покрытия) на конец отчетного периода составлят 2. А дня нормальной работы предприятия,

    Коэффициент не должен быть меньше двух.

    2)Коэффициент быстрой ликвидности (критической ликвидности, промежуточного покрытия) =

    на  н.г.: (65857-21514-3310)/54894=0,747

    на  к.г.: (80401-32759-1836)/55227=0,829

    вывод: Коэффициент быстрой ликвидности(критической ликвидности промежуточного покрытия) в течении года увеличился и составил 0,829

    3)Коэффициент абсолютной ликвидности   =

    на  н.г.: 32+33/54894=0,001

    на  к.г.: 1/55227=0

    вывод: Коэффициент абсолютной ликвидности сотавлял ноль как на начало так и на конец отчетного периода 

    К_осс = На н.г.: 201024-191107/65857=0,151

    На  к.г.: 273799-251529/80401=0,277

    Табл.№2

 

    После того как мы посчитали коэффициент текущей ликвидности делаем вывод:   Норматив данного коэффициента должен составлять 2. А в нашем случае коэффициент на начало года меньше двух, а на конец- равен 2

    После того как мы рассчитали коэффициент  текущей ликвидности и коэффициент  обеспеченности собственными средствами делаем

    Вывод:    Структура баланса ОАО «АРТИ-Завода» признается удовлетворительной, а организация платежеспособной, т.к. для этого выполняются все необходимые условия, а т.е. оба коэффициента соответствуют нормам.

    При удовлетворительной структуре баланса  для проверки устойчивости финансового  положения рассчитывается коэффициент  утраты сроком на три месяца.

    К_в = {К_тл^к + 6/Т*( К_тл^к - К_тл^н)}/ К_тл^норм(2),

    где

    К_тл^н , К_тл^к – коэффициент текущей ликвидности на начало и конец периода соответственно;

    6 –  период восстановления платежеспособности, мес.;

    Т = 12 – отчетный период, мес.  

    К_в =(2+3/12*(2-1,2))/2=1

    Вывод:   К_в =1, а значит соответствует нормам, а значит ОАО «АРТИ –Завод» имеет нормальную платежеспособность 
 
 
 
 
 
 
 
 

3.3 Анализ финансовой устойчивости ОАО « АРТИ-Завод» 

      Расчет  типа финансовой устойчивости

 
 

      Относительные показатели финансовой устойчивости

      коммерческой  организации

      Показатели  определяющие состояние  оборотных средств 

      Коэффициент обеспеченности собственными средствами =

      На  н.г.: (201024-191107)/65857=0,152

      На  к.г.: (273799-251529)/80401=0,277

      Вывод: Коэффициент обеспеченности собственными средствами на начало периода составляет 0,152, а на конец0,277. На конец коэффициент больше, а значит предприятие стало обеспечивать себя больше.

      Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными средствами = На н.г.: 9917/21514=0,461

      На  к.г.: 22270/32759=0,692

      Вывод: Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными средствами на начало периода составляет 0,461, а на конец периода 0,692. Это означает что в течении года этот коэффициент увеличился, заначит предприятие стало дольше обеспечивать материальные запасы собственными средствами. 

      Маневренность собственного капитала

      На  н.г.: 9917/201024=0,049

      На  к.г.: 22270/273799=0,081

      Вывод: После того как мы рассчитали маневренность собственного капитала на начало и на конец года. Мы можем сделать вывод что предприятие увеличило свою маневренность при обеспечении собственного капитала. 

      Показатели  характеризующие соотношение собственных  и заемных средств 

      Коэффициент автономии (финансовой независимости, концентрации собственного капитала) = На н.г.: 201024/256964=0,782

      На  к.г.: 273799/331930=0,825

      Вывод:  Коэффициент автономии больше 0,5, а значит собственные средства завода привышают 50 процентов в общем объеме финансирования предприятия.

      Коэффициент концентрации заемного капитала = На н.г.: (1,046+54894)/256964=0,218

      На  к.г.: (2904+55227)/331930=0,175

      Вывод: Коэффициент концентрации заемного капитала снизился в течение года .Что влияет положительно на предприятие, т.к. предприятие меньше использует заемные средства.