Научные позиции по вопросу о роли золота в современной экономике

ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ

Государственное образовательное учреждение

Высшего профессионального образования

Тверской  государственный  университет

( ГОУВПО  ТвГУ) 
 

Кафедра экономической теории 
 
 
 

КУРСОВАЯ  РАБОТА

по экономической теории 

Тема: Научные позиции по вопросу о роли золота в современной экономике 
 
 
 

Автор: Лобанова Олеся Андреевна

                                                  БУАиА, 2 курс, 21 группа

                                                 Дневная форма обучения 
 

                                               Научный руководитель:

                             Доцент, к.э.н.

                                                                 Костюкович Николай Витальевич. 
 
 
 
 
 

                                                Тверь 2011 
 
 
 
 

     Содержание 
 

     Введение…………………………………………………………………….2

     1. Современный взгляд на монетарную роль золота в экономике……...4

     1.1 Эволюционный путь золота…………………………………………...4

     1.2 Взгляды авторов на монетарную политику государства………….....7

     2. Роль золота в международных валютных отношениях……………...13

     2.1 Роль золота в валютных и денежно-кредитных отношениях……...13

     2.2 Формирование валютной системы…………………………………..14

     3. Мировой рынок золота………………………………………………...21

     3.1 Особенности мирового рынка золота………………………………..21

     3.2 Прогнозы динамики торговли и цен на золото……………………..25

     Заключение……………………………………………………………......27

     Список использованной литературы………………………………….…28 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Введение 

     История развития валютных и денежно-кредитных отношений убедительно свидетельствует о том, что золото с самого начала своего появления и до настоящего момента играет в них важную роль, выступая в трех формах: как товар, как финансовый актив, как деньги.

     Золото как товар обладает исключительной инвестиционной ценностью, будучи всеобщим эквивалентом стоимости товаров и услуг. Однако до сих пор золото фактически активно используется в валютной системе и является ее важнейшим элементом. Длительность и противоречивость процесса демонетизации порождает разногласия в его оценке среди экономистов. Процессы, происходящие в современных валютных отношениях, например, кризис мировой валютной системы, еще больше обостряют эту проблему.

     С учетом этих изменений возникает объективная необходимость пересмотра роли золота в современных валютных отношениях. Однако модификации роли золота в валютно-финансовой сфере, и в целом в международных экономических отношениях в связи с официальной демонетизацией золота и, тем не менее, активным его использованием на практике, уделялось недостаточно внимания в экономической литературе.

     Экономическая ситуация в мире, складывающаяся в валютно-финансовой сфере, требует обязательного рассмотрения современных концепций и тенденций по данному вопросу, что позволило бы по-новому взглянуть на роль золота в экономических отношениях.

     Таким образом, логично констатировать недостаточную разработанность проблемы и практическую значимость роли золота в современной мировой и национальной экономиках.

     Целью курсовой работы является исследование эволюции золота и определение степени его применения в развитии валютных отношений с учётом различных позиций современных учёных по поводу экономической роли золота.

     Достижение указанной цели потребовало решения следующих задач:

     - проанализировать развитие научной мысли в свете эволюции мировой валютной системы;

     - выявить объективную обусловленность модификации роли золота на современном этапе развития валютных отношений;

     - рассмотреть состояние современного рынка золота и перспектив его развития. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     1. Современный взгляд на монетарную роль золота в экономике 

     1.1 Эволюционный путь золота 

     Исторически сложилось так, что роль денег выполняли драгоценные металлы, в том числе золото.

     Большую часть своей истории человечество жило при биметаллическом стандарте. Но в последние два столетия денежные стандарты стали сменять друг друга с неимоверной скоростью. Моно- или мультиметаллические денежные стандарты представляли собой одну из разновидностей товарных денежных стандартов, которые основывались на серебре, золоте или параллельном обращении обоих металлов. Встречались и другие разновидности товарных денег — бронза, медь и даже морские раковины.¹

     На определенном этапе развития общества золото приобрело статус денежного металла. В дальнейшем на его базе сложилась система золотого стандарта, без которой невозможно себе представить развитие экономик многих стран в XIX-XX вв. Позже, преодолев национальные границы, золото стало основой мировой валютной системы, выполняя эту функцию, по сути, до 70-х гг. XX в. Этот период характеризовался двойной системой жесткого регулирования операций с драгоценными металлами на национальном и межгосударственном уровне. Основной объем движения золота был сосредоточен между монетарными властями стран и международными финансовыми организациями. Частный сектор был серьезно ограничен в операциях с физическим металлом.²

     Даже в Соединенных Штатах Америки свободное владение слитковым золотом частным лицам было разрешено только в 1975 г. Кроме этого все расчеты между странами значительную часть XX в. осуществлялись путем физического перемещения банковских слитков из хранилища в хранилище. Ценность золота то абсолютизировалась, то принижалась, в зависимости от политической и экономической ситуации.

     В наше время неоднократно высказывались предложения о реформе денежной системы. Так, вступив в должность в 1981 г., президент США Р. Рейган создал специальное учреждение при Национальном бюро экономических исследований, чтобы выяснить, должны ли Соединенные Штаты вернуться к классическому стандарту. Это учреждение получило название «золотая комиссия» (Gold Commission). Комиссии предлагались проекты и альтернативные денежные единицы. К примеру, резервная единица, имевшая аббревиатуру ANCAP, представляла собой товарную корзину с фиксированными весами, куда кроме драгметаллов, меди и алюминия, входили также фанера и аммиачная селитра.³

     Накопление противоречий внутри мировой валютной системы привело к ее качественному изменению — переходу от фиксированных валютных курсов к плавающим, и, следовательно, к изменению роли золота. Оно было выведено из мировой валютной системы. Это дало мощный толчок к либерализации операций с золотом, что означало большую доступность золота для частного сектора. Коренным образом изменился состав участников и структура рынка золота, расширился спектр операций, проводимых с драгоценными металлами.

     Золото в экономическом смысле прошло ряд преобразований и изменило свои функции в условиях развития экономики государства и мира в целом.

     В настоящее время наблюдается процесс демонетизации золота. Демонетизация – процесс постепенной утраты золотом денежных функций⁴ . Составляющими этого процесса является то, что золото лишилось роли всеобщего эквивалента и полностью выведено из обращения, а также, официальная отмена монетного паритета золота и запрет выражения режима валютного курса через золото. Фактически демонетизация золота представляет собой превращение золота из финансового актива в товар, который больше не используется как средство платежа между центральными банками стран, а переходит в сферу товарного обращения, например экспортируется. Войтов А.Г. дает более глубокое и объемное, по нашему мнению, понятие этого процесса, считая, что «демонетизация – вытеснение золота из функции денег. Эта функция в определенной мере сохраняется и сегодня. В то же время в мире уже нет денег, а имеются их заменители. Поэтому надо осознать не только процесс становления, но и вырождения денег (демонетизацию золота), появление их заменителей».

     Длительность и противоречивость этого процесса порождает разнобой в степени его оценки среди экономистов. Чтобы решить проблему золота, необходимо определить, в чем состоит противоречие, как измеряется и какова степень демонетизации или монетарного применения золота на современном этапе с точки зрения теории денег.

     Юридическая демонетизация золота была осуществлена на основе субъективно – психологического подхода рационалистической концепции денег, с помощью нормативного документа. В рационалистической концепции деньги предстают как орудие технического обмена, результат соглашения между людьми. Но это не исключило фактического применения металла в валютной сфере.⁵ Объясняя противоречивость процесса демонетизации, экономисты рассматривают два аспекта.

     Юридически узаконено исключение золота из Устава МВФ (Ямайское соглашение) при определении паритетов и курсов валют, официальной цены золота, но при этом нет прямого отрицания золота как международного резервного актива.

     Вопрос о роли золота решается не законодательными актами, а реальными условиями товарного производства, развитием мирового хозяйства и валютных отношений. Следовательно, объяснение и осуществление процесса демонетизации золота на основе рационалистского подхода является неэффективным. 
 
 

     1.2 Взгляды авторов на монетарную политику государства 

     Имеется достаточно много пособий по истории денег, в которых подробно описывается сущность денег на основе их возникновения, также объясняется и монетарная роль золота. Такой эволюционный подход, развитый в трудах А.Смита, Д.Рикардо, К.Маркса, выражен формулой: «товар – ходовой товар – всеобщий эквивалент – золото». Специфические свойства золота сделали его деньгами. Именно с точки зрения эволюционной концепции необходимо решать проблему золота.⁶

     Традиционно деньги рассматриваются как всеобщий эквивалент, выполняющий функцию меры стоимости, средства обращения, средства накопления, сбережения и средства платежа. Эти функции признают и зарубежные авторы. Функции денег как меры стоимости и масштаба цен, как средства платежа и как средства обращения предопределяют свойства денежного обращения и его характер.

     На стадии «денежные отношения» золото являлось всеобщим эквивалентом и выполняло все функции денег, являлось настоящими, действительными, полноценными деньгами. Затем большую часть времени существования человечества применялась первая форма денег: полноценные или действительные деньги. Виды этих денег: слитки серебряные, золотые, а затем аналогичные монеты.

     Войтов А.Г. отмечает, что главной формой современной экономики является рыночная мена. Но и она уже успела породить своего более развитого антипода – пострынок. Новой ступени развития экономики (пострынку) должны соответствовать и формы мены («или квазирынок»). Это подтверждают и другие экономисты. В ходе эволюции человечества возникают предпосылки для перехода к новой – второй форме денег –неполноценным деньгам, другими словами, заменителям денег, знакам денег .⁷

     Среди экономистов произошло разделение на тех, кто считает, что золото выполняет основные денежные функции, и тех, кто это отрицает.

     К первой группе можно отнести экономистов Красавину Л.Н., Алибегова Т.И., Былиняк С.А. и других, выделяющих следующие изменения в монетарных функциях металла⁸:

     - золото перестало выполнять функции меры стоимости и средства обращения, но выполняет функции чрезвычайных мировых денег, обеспечения международных кредитов, воплощения богатства, которые опосредствуются кредитными деньгами через рынки золота.

     - золото как сокровище перестало служить стихийным регулятором денежного обращения (из-за неразменности кредитных денег), но стало выступать как своеобразный страховой фонд государства и частных лиц, особенно в условиях инфляции и валютного кризиса. Объем золотовалютных запасов стран служит одним из показателей их платежеспособности, а значит, отражает их валютно-финансовые позиции. Кроме того, накопленный мировой объем золота трудно реализовать бесконфликтно. До сих пор не выработано альтернативы золоту как сокровищу.