Управление ликвидностью коммерческих банков

5. Показатель чистой ликвидной позиции банка сроком до 1 месяца.

К5 = накопленная ликвидность до 1 мес. / покупная ликвидность до 1 мес. + Неисполненная клиентская задолженность

где накопленная ликвидность до 1 мес. – средства на счетах в Банке России, в других банках и в кассе; Покупная ликвидность до 1 мес. – средства привлеченные из других банков, кредиты Банка России

Данный показатель служит для оценки наличия свободных средств в  банке в текущем периоде.

Если данный показатель меньше 1-0,9, то банк для финансирования рисковых операций фактически использует привлеченные средства. В этом случае:

Если значения показателей К8, К9 недостаточны  или ухудшения их динамики, но при удовлетворительных значениях показателей К1, К2, К3, К4, банк хотя и имеет удовлетворительную текущую платежеспособность, но риск неожиданного возникновения серьезных проблем с проведением платежей становится достаточно большим.

Если, кроме низкого значения показателей  К8, К9, у банка недостаточен или  резко снижается показатель К3, то риск непроведения платежей из потенциального состояния в любой момент времени  может превратиться в реальные серьезные задержки платежей, которые могут носить долговременный характер (продолжительность зависит от характера дисбаланса активно-пассивных операций по срокам и состояния текущих платежей).

6. Показатель заимствований  в Банке России

К6 = Остатки по счетам полученных кредитов в Банке России

Данный показатель служит для оценки степени потери устойчивости ресурсной  базы банка.

Если значение данного показателя больше 0 это значит, что банк, имея отток ресурсной базы, с одной  стороны оказался не в состоянии расплатиться за счет собственных ресурсов либо привлечения дополнительных ресурсов с рынка (т.е. потерял доверие у контрагентов как надежный заемщик), с другой стороны данные проблемы носят, скорее всего, временный характер и у банка существует перспектива решить проблемы с ликвидностью в перспективе (зависит от значений показателей К8, К9).

Отметим так же, что если по данной статье баланса возникают внутримесячные обороты, значит, банк испытывает определенные проблемы с текущей ликвидностью.

7. Показатель потенциальной способности  банка привлекать заемные средства.

К7 = Ценные бумаги, приобретённые банком и свободные от залога / портфель ценных бумаг банка

Данный показатель позволяет судить о потенциальной способности  банка привлекать в случае необходимости ресурсы с финансового рынка для замещения оттока ресурсной базы, и при отсутствии на балансе банка необходимых для покрытия всех выплат по обязательствам ликвидных активов.

Оценивать данный показатель имеет  смысл только при наличие сколь-нибудь значимого портфеля ценных бумаг на балансе банка (например, более 5-10% от величины активов банка).

Если при этом портфель ценных бумаг  в основном свободен от  залогов, то это с одной стороны это  говорит, о том, что к настоящему моменту текущие проблемы с управлением ликвидностью банка не являлись слишком серьезными (если банк и привлекал межбанковские кредиты, то его кредитоспособность оценивали как достаточно высокую), с другой стороны, что несмотря на ухудшение финансового положения банк может получить дополнительные межбанковские ресурсы на величину портфеля ценных бумаг, либо продать эти бумаги.

Если портфель ценных бумаг частично находится под залогом более 50%, но при этом оставшейся части достаточно, что бы покрыть дефицит ликвидности в текущем периоде. Следовательно, банк испытывает определенные проблемы с проведением платежей, однако все еще располагает внутренними ресурсами для ее решения в текущей перспективе. Возможность возникновение проблем в среднесрочной перспективе следует оценивать на основе анализа сбалансированности активно-пассивных операций на среднесрочную перспективу и характер движения средств по счетам клиентов (стабильно, приток, отток и его величина).

Если большая часть портфеля ценных бумаг находится под залогом (более 80%), и при этом оставшейся части недостаточно, что бы покрыть дефицит ликвидности в текущем периоде, то у банка практически отсутствуют резервы по привлечению заемных средств с финансового рынка необходимых для поддержания платежеспособности банка.

8. Показатель текущей сбалансированности  активно-пассивных операций банка.

К8 = Активы банка до 1 месяца / пассивы  банка до 1 месяца

Данный показатель позволяет оценить  характер изначальной причины возникновения  потенциальных проблем с проведением  текущих платежей (до 1 месяца).Если данный показатель больше 1-0,9, то изначально, если у банка и будет возникать недостаток средств на счетах для проведения текущих платежей, его величина будет незначительной, и, следовательно, у банка окажется достаточно даже внутренних ресурсов для разрешения данной ситуации.

Следует иметь ввиду, что данный показатель может иметь высокую погрешность расчета, так как точность его расчета связана с наличием достаточно большого объема детализированной информации (прежде всего в части прогнозируемости движения средств по счетам клиентов и возвратности в указанные в отчетности сроки выданных ссуд и приравненных к ссудам активов).

Необходимо также иметь в  виду два обстоятельства, ярко проявляющиеся  в последнее время и связанных, с одной стороны, с реальным падением ликвидности банков, с другой стороны, необходимостью выполнения норматива текущей ликвидности Н3. Это переоформление (или изначальное формирование) кредитов выдаваемых банками на срок свыше месяца в кредиты, выданные банком до востребования (с учетом характера оборотов по этим счетам) и проведение встречных сделок с одними и теми же корреспондентами (чаще всего при размещении на срок до месяца, привлечение отражается на сроки свыше месяца).

В общем случае данные показатель К8 следует корректировать на суммы указанных выше операций. Также возможно введение дополнительных индикаторов, которые свидетельствовали бы о наличие определенных проблем с ликвидностью банка. Например,

К корр. Н3 = Лат – Кредиты до востребования  – сумма межбанковских активов по встречным сделкам / Овт

Данный показатель рассчитывается в случае, если кредитовые обороты  по счетам кредитов до востребования  меньше или равны остаткам на конец  месяца.

9. Показатель сбалансированности  активно-пассивных операций банка на среднесрочную перспективу.

К9 = Активы банка до 6 месяца / пассивы  банка до 6 месяца

Данный показатель аналогичен предыдущему, но в отличие от него позволяет  оценить характер изначальной причины  возникновения потенциальных проблем  с проведением платежей на среднесрочную перспективу (до 6 месяцев).

Если данный показатель больше 1-0,9, то изначально, если у банка и  будет возникать недостаток средств  на счетах для проведения платежей на срок до 6 месяцев, его величина будет  незначительной, и, следовательно, у банка окажется достаточно даже внутренних ресурсов для разрешения данной ситуации.

Разная комбинация значений показателей  К8 и К9 позволяет судить о периодах времени в течение которых  у банка вероятно возникнет дефицит  ликвидности, а их значения позволяют судить о серьезности данной проблемы. Так, если К8 и К9 одновременно имеют недостаточные значения, то у банка наблюдается дефицит ликвидности на все периоды времени до 6 месяцев. Если К8 имеет достаточное значение, а К9 недостаточное, то банк имеет сбалансированные текущие операции и несбалансированные в среднесрочной перспективе. Если К8 имеет недостаточное значение, а К9 достаточное, то банк имеет несбалансированные текущие операции и сбалансированные в среднесрочной перспектив.

10. Показатель масштаба деятельности банка.

К10 = Валюта баланса банка – нетто.

Данный показатель позволяет косвенно оценить возможную скорость негативного  развития событий в банке. Так, при  прочих равных условиях в более крупных  банках количество и объем совершаемых  операций достаточно высок и разнообразен, поэтому при возникновении проблем по проведению части операций у банка остается некоторый запас прочности за счет других операций. Кроме того, более крупные банки имеют больше реальных преимуществ по привлечению заемных средств, чем небольшие банки.

Следует так же учесть, что одновременное  снижение данного показателя с течением времени свидетельствует об оттоке клиентских средств из банка. Если данный отток сопровождается снижением  текущей платежеспособности, то этот факт свидетельствует о росте риска неликвидности банка.

Практика показывает, что крупнейшие российские банки даже после возникновение  серьезных проблем с проведением  платежей оказывались способны проводить  достаточно большие объемы операций и через 6-12 месяцев после возникновения проблем. В то же время, после появления проблем с платежами у небольших банков, обслуживающих зачастую всего несколько клиентов полная остановка операций может наступить всего через несколько дней.

11. Показатель достаточности капитала.

                                     Капитал банка

К11 (Н1) =

                     Активы, взвешенные с учетом риска.

Данный показатель, является нормативом достаточности капитала Н1, рассчитываемого  в соответствии с требованиями Банка  России к кредитным организациям.

Его нарушение (менее 11%) с одной  стороны может свидетельствовать, о том, что у банка недостаточно активов, что бы расплатиться по всем обязательствам, с другой стороны, в  этом случае возникают условия, при  которых у банка может быть отозвана лицензия на проведение банковских операций. Как показывает практика, если даже у банка способного проводить текущие платежи отзывается лицензия, то его способность отвечать по своим обязательствам резко падает.

12. Показатель соблюдения норматива  текущей ликвидности банка

К12 (Н3) = Лат / Овт

Данный показатель является нормативом текущей ликвидности банка. По экономическому смыслу близок показателю К8 (который  по нашему мнению может быть рассчитан  более корректно, чем Н3). Использование  данного показателя в системе оценки связано с тем, что нарушение данного показателя является одним из основных условий, по которым может быть отозвана лицензия на совершение банковских операций.

 

 

2.4 Анализ ликвидности  банка методом коэффициентов  разработанных фирмой «ИНЭК»

 

 

Для того, чтобы банк функционировал стабильно он должен постоянно контролировать свою ликвидность. В зависимости  от цели анализа коэффициенты ликвидности  можно детализировать применительно  к модели размещения активов.

Ликвидность зависит  от многих факторов и характеризуется несколькими коэффициентами. Рассмотрим ряд коэффициентов, которые можно получить из формы 101. Если же использовать ряд дополнительной информации (например, форма 125 Инструкции №17 «Сведения об активах и пассивах по срокам востребования и погашения»), то представленные коэффициенты можно детализировать по срокам.

  Мгновенная оперативная ликвидность L1 – представляет собой соотношение «золотого фонда ликвидности» (резервов первой очереди – РПО) к привлечённым ресурсам в виде кредитов и депозитов до востребования и на один день, а также балласту банка – неисполненной задолженности. Показатель характеризует оперативную мгновенную ликвидность банка по однодневному привлечению ресурсов. Выход показателя за граничные значения следует считать предупредительным сигналом о грядущих осложнениях ликвидности.

L1 = РПО / ОВм1, где

РПО – самые ликвидные  средства, к которым относятся  касса и приравненные к ней  средства, корсчета и депозиты в  ЦБ РФ. В силу осторожности из РПО  вычитаются средства, списанные со счетов клиентов, но не проведённые по корсчёту из – за недостаточности средств.

ОВм1 – овердрафт, однодневные  кредиты, депозиты до востребования, неисполненная  задолженность.

Мгновенная  ликвидность L2 - представляет собой соотношение РПО к мгновенным обязательствам банка. Характеризует общую мгновенную ликвидность банка с точки зрения баланса. Показатель предназначен для количественной оценки «резервов первой очереди».

L2 = РПО / ОВм2, где

ОВм2 –мгновенные обязательства, которые помимо ОВм1 включает корсчета «Лоро», счета банков в драгоценных металлах, а также обязательства до востребования и на один день по счетам корпоративных клиентов и частных лиц, счета клиентов (не банков) в драгоценных металлах, средства Федерального бюджета, а также средства бюджетов субъектов РФ и местных бюджетов, прочие средства бюджетов, средства внебюджетных фондов.

Текущая ликвидность «пессимистическая» L3 – представляет собой соотношение резервов первой и второй очереди (РПО и РВО) к обязательствам банка, возникающим в течение ближайших 30дней и 50% выданным гарантиям. Действует принцип максимальной осторожности Показатель характеризует текущую ликвидность банка при условиях возврата однодневных ликвидных активов только от нерезидентов.

L3 = РПО + РВО / ОВт, где

РВО – в резервы второй очереди включены ликвидные активы, размещенные среди нерезидентов до востребования или на один день.

ОВт – в текущие  обязательства (до 30 дней) помимо однодневных  обязательств банка входят срочные  средства полученные от ЦБ, банков резидентов и нерезидентов, корпоративных клиентов резидентов и нерезидентов, частных лиц резидентов и нерезидентов, 50% выданных гарантий (91403 – «Неиспользованные кредитные линии по получению кредитов»), а также выпущенные банком долговые ценные бумаги.

Текущая ликвидность «оптимистическая» L4 – представляет собой соотношение РПО, РВО и расширенных резервов второй очереди (РРВО) к обязательствам банка, возникающим в течение ближайших 30 дней и 50% выданным гарантиям. Характеризует текущую ликвидность банка при «благоприятных» условиях возврата востребованных ликвидных активов (в том числе и от резидентов).

L4 = РПО + РВО + РРВО, где

РРВО – в  расширенные  резервы второй очереди включены ликвидные активы, размещенные среди  резидентов, до востребования или  на один день.