Процентная политика коммерческих банков и ее особенности в условиях инфляции

Отметим, что сравнение  коэффициента фактической маржи  по отдельным активным операциям  позволяет оценить реальную доходность / рентабельность направлений деятельности банка.

Таким образом, процентная политика – это политика банка, реализуемая  через установление различных процентных ставок. Она реализуется на двух уровнях: Центральным банком и коммерческими  банками. На нее оказывают влияние  внутренние и внешние факторы. При  формировании процентных ставок по различным  операциям (активным и пассивным), банк должен учитывать внешние и внутренние условия.

1.2 Виды процента

При проведении процентной политики объектом регулирования выступает  процент.

Процент – часть прибыли, которую заемщик выплачивает  кредитору за взятый в ссуду денежный капитал, он определяется как «иррациональная  форма цены» ссудного капитала. Источником процента выступает прибавочная  стоимость, создаваемая в процессе производительного использования  ссудного капитала. Разделение прибыли, получаемой при использовании ссудного капитала, на процент, присваиваемый  ссудным капиталом, и собственно прибыль – предпринимательский  доход, получаемый заемщиком, происходит под влиянием спроса и предложения  на рынке ссудных капиталов. Таким  образом, процент выражает отношения  между кредитором и заемщиком  и выступает в форме определенной процентной ставки.

Процент как экономическая  категория имеет свою сферу функционирования и соответствующие функции. [1, с. 45.] Перераспределительная функция – это перераспределение части доходов между субъектами хозяйствования и населением в пользу тех или других посредством процента, который является основой формирования процентных доходов банковских учреждений. Регулирующая функция процента оказывает регулирующее воздействие на производство путем распределения ссудного фонда между отраслями, субъектами хозяйствования и населением, а также используется в системе инструментов денежно-кредитной политики. Третья функция процента связана с сохранением ссудного фонда, при котором сохраняется не только первоначальный размер кредитных ресурсов, но и происходит его увеличение за счет разности между процентами за размещенные и привлеченные ресурсы.

Различают следующие виды процента:

• депозитный - плата банков за хранение денежных средств на счетах по депозитным операциям клиентам,
• ссудный - плата, получаемая кредитором (банком) от заемщика за пользование последним ссудой,
• учетный - ставка, по которой ЦБ выдает ссуду коммерческим банкам,
• дисконтный - тот риск, что был связан с выдачей ссуды.

Депозитный процент –  плата банков (кредитных учреждений) за хранение денежных средств, ценных бумаг и других материальных ценностей  на счетах, в депозитариях, хранилищах. [3, с.431] Он выражает отношения двух участников кредитной сделки, и его содержание имеет две стороны.

 В качестве кредиторов  при депозитной операции выступают  клиенты банка (кредитного учреждения) – предприятия, организации, учреждения, другие банки, население, а  в качестве кредитополучателя  – банк (кредитное учреждение).

 Депозитная политика  представляет собой комплекс  мер, направленных на мобилизацию  банками денежных средств юридических  и физических лиц, а также  госбюджета в форме вкладов  (депозитов) с целью их последующего  взаимовыгодного использования. [4, с.356]

 Депозитная политика  предполагает разработку научно  обоснованных подходов к организации  отношений коммерческих банков  с юридическими, физическими лицами  и государством по поводу привлечения  их временно свободных денежных  средств, а также определение  целей и задач в этой области  и проведение практических мероприятий  по их реализации.      Успешно реализовать депозитную  политику сможет лишь тот коммерческий  банк, который постоянно расширяет  диапазон оказываемых клиентам  услуг, снижает затраты, улучшает  качество кредитно-расчетного и  кассового обслуживания, предоставляет  различные  льготы при обслуживании  клиентов, предлагает им разного  рода консультации и т.п. Такое  комплексное обслуживание  играет  существенную роль при установлении  соотношений между уровнями процентных  ставок по кредитным и депозитным  операциям банка. Особое значение  имеет уровень депозитного процента, то есть процента, выплачиваемого клиентам коммерческого банка по привлеченным вкладам (депозитам), поскольку основу депозитной деятельности коммерческих банков составляют операции по привлечению ими денежных средств [4, с.355].

 Депозитная процентная  политика призвана, прежде всего, обеспечивать максимальную выгоду кредиторам от размещения временно свободных средств, а также возможность использования кредитополучателями (заемщиками) хранящихся у них ресурсов для проведения разного рода финансовых операций при обеспечении минимальных операционных расходов. Она предполагает объективность при установлении процентов по всем видам депозитов (вкладов) и обоснованность соответствующих процентных ставок, а также обеспечение увязки депозитных процентов с процентными ставками по активным банковским операциям. При этих условиях поддерживается ликвидность клиента (кредитора) и банка (заемщика).

 Размер процента по  депозитным операциям складывается  под воздействием множества факторов: вида депозита; срока привлечения  ресурсов; состояния спроса на  кредит; условий рынка кредитных  ресурсов; степени надежности клиента;  уровня ставок налогов на доходы  банка; характера клиента; уровня  инфляции; размера привлекаемых  ресурсов; затрат банка и других  факторов.

 Депозитный процент  может быть с фиксированной  процентной ставкой, плавающей  ставкой, комбинированной (процент  + премия), по договоренности и  др.

 Процент и плата  за депозитную операцию могут  не совпадать. Существуют договорные  условия, официально фиксируемые  в депозитном соглашении, - это  депозитная процентная ставка  и банковские комиссионные за  ведение операций. Центральный банк  вправе с целью стабилизации  состояния на рынке кредитных  ресурсов, проведения денежно-кредитной  политики определять предельные  размеры процентных ставок по  депозитам и кредитам банков. [4, с.357]

 Права и условия  получения депозитных процентов,  сроки выплат определяются депозитным  договором между кредитором и  заемщиком.  Это могут быть  выплаты ежемесячные (без снятия  депозита), после истечения срока  договора или досрочного истребования  средств кредитором, ежемесячная  капитализация процента и др.

 При досрочном истребовании  денежных средств, размещенных  на срочный вклад, вкладчику  обычно выплачивается доход в  значительно меньшем размере,  например, в размере процентов,  начисляемых по вкладам до  востребования. Процент выплачивается  за время хранения средств  на срочном вкладе, сверх срока  также по заранее оговоренным  ставкам. 

 При выполнении условий  хранения денежных средств на  срочном вкладе владельцу выплачиваются  сумма вклада, сумма дохода по  предъявлении договора, депозитного  сертификата. [4, с.352] При установлении  новых процентных ставок банки  учитывают рост индекса потребительских  цен. Процентные ставки должны превышать рост индекса цен, что обеспечит сохранность сбережений населения.

 Цели депозитных операций  сводятся к соблюдению коммерческих  интересов банка и улучшению  ликвидности его баланса. 

 Для вкладчиков одним  из важнейших стимулов является  уровень процента по депозитам.  Процентные ставки по депозитным  операциям банков должны учитывать  реальные экономические процессы, происходящие  в наличном обращении  и безналичном платежном обороте,  реагировать на тенденции изменения  денежной массы, обладать соответствующей  мобильностью.

 Проведение  научно  обоснованной депозитной политики  предполагает не только совершенствование  действующей системы вкладов  как формы аккумуляции денежных  средств субъектов хозяйствования, но и создание специальной  системы экономических стимулов, которые должны побуждать предприятия,  организации и население хранить  свои текущие денежные доходы  и накопления в тех или иных  депозитных счетах, заинтересовывать  банки в развитии различных  видов вкладов, внедрении новых,  более прогрессивных и экономичных  форм депозитных счетов. [4, с.358]

Таким образом, депозитный процент  – плата банков (кредитных учреждений) за хранение денежных средств, ценных бумаг и других материальных ценностей  на счетах, в депозитариях, хранилищах; выражает отношения двух участников кредитной сделки. В качестве кредиторов при депозитной операции выступают  клиенты банка (кредитного учреждения) – предприятия, организации, учреждения, другие банки, население, а в качестве кредитополучателя – банк (кредитное  учреждение).

Ссудный процент - плата за временное пользование ссужаемой  стоимости. Его виды:

• По формам кредита:
• банковский процент,
• процент по государственному кредиту,
• коммерческий процент,
• процент по лизингу,
• потребительский процент и т.д.
• По видам кредитора:
• процент коммерческих банков,
• процент центрального банка,
• процент специализированных финансово-кредитных учреждений,
• процент организаций ломбардов и др.
• По срокам кредитования:
• процент по краткосрочным ссудам,
• процент по среднесрочным ссудам,
• процент по долгосрочным ссудам

Для ссудных процентов  во всех его видах характерно следующее:

• Платеж выступает главным образом в виде денежного платежа.
• Уровень ссудного процента определяется как макроэкономическими факторами (соотношением спроса и предложения средств, степенью доходности на других сегментах финансового рынка, инфляцией, процентной политикой центрального банка, налогообложения и др.), так и микроэкономическими факторами и зависит от конкретных условий сделок как по привлечению, так и размещению средств.
• Порядок начисления и взимания процентов определяется договором сторон.
• Источник уплаты процента различается в зависимости от характера операции. [5]

В любых условиях национальная процентная политика должна благоприятствовать росту экономики; сдерживать инфляцию; обеспечивать стабильность национальной валюты; обеспечить выборочную политику процентных ставок в пользу приоритетных производств и секторов народного  хозяйства.

Процентная ставка определяется в соответствии с конкретными  условиями использования ссудного капитала и является объектом денежного  и кредитного регулирования со стороны  центрального банка. Величина процентных ставок способствует либо притоку денежного  капитала на внутренний рынок с денежных рынков других стран, либо его оттоку. Поэтому мобильность денежного  капитала на этих рынках очень высокая, а его движение между различными национальными денежными рынками  отражается в процентных ставках. Техническим  средством для выравнивания различных  национальных процентных ставок служит так называемый процентный арбитраж. Однако перемещение денежных средств  определяется не столько процентным арбитражем, сколько колебаниями  валютных курсов.

В соответствии с классическими  представлениями изменение процентных ставок происходит под воздействием нормы прибыли. Фактически же уровень  ставок стихийно устанавливается в  зависимости от спроса и предложения  ссудного капитала. В свою очередь, спрос и предложение определяются многими факторами: фазой развития экономики, степенью воздействия государства  на экономику, политикой центральных  банков, внешними факторами и т.д.

Существует также ряд  факторов, влияющих не столько на спрос  и предложение, сколько на величину ставок процента. К ним можно отнести  ожидаемые темпы инфляции, кредитные  риски, налоги, движение валютного курса  и др.

Процентные (учетные) ставки, устанавливаемые центральными банками, – один из важнейших инструментов, с помощью которого осуществляется внутренняя и внешняя экономическая  политика. Поэтому основой ставок денежного рынка является официальная  учетная ставка (фиксируемая) или  текущие ставки по операциям центрального банка. Эти ставки почти всегда ниже других ставок денежного рынка, поскольку  операции по учету центральным банком коммерческих векселей практически не сопряжены с риском.

Коммерческие банки устанавливают  ставки процентов, ориентируясь на учетные  ставки, принятые в центральных банках своих стран. Крупные банки определяют минимальные или лучшие ставки по ссудам, предоставляемым первоклассным  заемщикам. Важное значение в структуре  процентных ставок имеют проценты по вкладам банковских клиентов. Проценты, выплачиваемые банками их клиентам, всегда существенно ниже процентов  по кредитам (за счет этой разницы формируется  один из главных источников банковской прибыли – процентная маржа). [6, с. 84]