Учет оборотного капитала предприятия

    Бабаев Ю.А. пишет о том,  что учет денежных средств осуществляют в соответствии с Планом счетов и инструкцией по его применению на счете 50 «Касса», 51 «Расчетные счета», 52  «Валютные счета», 55 «Специальные счета в банках», 57 «Переводы в пути».

    Счет 50 «Касса» предназначен для обобщения информации о наличии и

движении денежных средств в кассах организации. По дебету счета 50 «Кас-

са» отражается поступление денежных средств, а по кредиту их выплата.

    Счет 51 «Расчетные счета» предназначен для обобщения информации о наличии и движении денежных средств в валюте Российской Федерации на расчетных счетах организации, открытых в кредитных организациях. Аналитический учет по счету 51 «Расчетные счета» ведется по каждому расчетному счету. По дебету счета 51 «Расчетные счета» отражается поступление денежных средств на расчетные счета организации, а по кредиту списание денежных средств с расчетных счетов организации. Операции по расчетному счету отражаются в бухгалтерском учете на основании выписок кредитной организации по расчетному счету и приложенных к ним денежно-расчетных документов.

    Счет 52 «Валютные счета» предназначен для обобщения информации о наличии и движении денежных средств в иностранных валютах на валютных счетах организации, открытых в кредитных организациях на территории Российской Федерации и за ее пределами. Аналитический учет  по счету 52 «Валютные счета» ведется по каждому счету, открытому для хранения денежных средств в иностранной валюте. По дебету счета 52 «Валютные счета» отражается поступление денежных средств на валютные счета организации, а по кредиту списание денежных средств с валютных счетов организации.

    Счет 55 «Специальные счета в банках» предназначен для обобщения информации о наличии и движении денежных средств в валюте Российской Федерации и иностранных валютах, находящихся на территории Российской Федерации и за ее пределами в аккредитивах, чековых книжках, иных платежных документах (кроме векселей), на текущих, особых и иных специальных счетах, а также о движении средств целевого финансирования в той их части, которая подлежит обособленному хранению.

    Счет 57 «Переводы в пути» предназначен для обобщения информации о движении денежных средств (переводов) в валюте Российской Федерации и иностранных валютах в пути, то есть денежных сумм (преимущественно выручка от продажи товаров организаций, осуществляющих торговую деятельность), внесенных в кассы кредитных организаций, сберегательные кассы или кассы почтовых отделений для зачисления на расчетный или иной счет организации, но еще не зачисленные по назначению.[12] 

    1.3.Характеристика основных методик анализа состояния и эффективности использования оборотного капитала 

    Финансовое  положение предприятия находится  в непосредственной зависимости от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги.

    Основная  цель анализа состояния и эффективности использования оборотного капитала-своевременное выявление и устранение недостатков управления оборотным капиталом и нахождение резервов повышения интенсивности и эффективности его использования.

    Информационной базой для анализа оборотного капитала, прежде всего, служит бухгалтерская отчетность, представляющая собой систему показателей, отражающих имущественное и финансовое положение организации на отчетную дату, а также финансовые результаты ее деятельности за отчетный период. 

    Анализируя  структуру оборотного капитала, следует иметь в виду, что устойчивость финансового состояния в значительной мере зависит от оптимального размещения средств по стадиям процесса кругооборота: снабжения, производства и сбыта продукции. Размеры вложения капитала в каждую стадию кругооборота зависят от отраслевых и технологических особенностей предприятий. [33]

      Савицкая Г.В. считает,   что  в  процессе  анализа, прежде  всего, не-

обходимо  изучить изменения в наличии  и структуре оборотных активов. При этом следует иметь ввиду, что стабильная структура оборотного капитала свидетельствует о стабильном, хорошо отлаженном процессе производства и сбыта продукции. Существенные ее изменения говорят о нестабильной работе предприятия. После этого более детально изучаются отдельные виды оборотных активов, а так же причины и следствия их изменения.

    Савицкая  Г.В. предлагает анализировать оборотный капитал не только по их группировке в бухгалтерском балансе, но и по характеру участия в операционном процессе, по периоду функционирования и по степени риска вложения капитала.

    По  характеру участия в операционном процессе различают оборотные активы, находящиеся в сфере производства (запасы) и в сфере обращения (дебиторская задолженность, денежная наличность).

    По   периоду  функционирования   оборотные активы состоят из

постоянной  и переменной части, т.е. зависящей  и не зависящей от сезонных колебаний объемов деятельности предприятия.

    В зависимости от степени риска вложения капитала различают оборотные активы:

1)с минимальным риском вложений (денежные средства, краткосрочные 
финансовые вложения);

2)с малым риском вложений (дебиторская задолженность за вычетом 
сомнительных  долгов,  производственные  запасы  за вычетом  залежалых, 
остатки   готовой   продукции   за   вычетом   не   пользующейся   спросом, 
незавершенное производство);

3)с   высоким риском вложений (сомнительная   дебиторская  задолженность, залежалые запасы, не пользующаяся спросом готовая продукция). [32]

    По  Васильевой Л.С. анализ оборотного капитала делится на последовательные этапы:

1)Анализ состояния оборотного капитала:

- анализ  динамики изменения оборотных средств;

- анализ  структуры оборотного капитала;

2)Анализ использования оборотного капитала:

- анализ  оборачиваемости всего оборотного  капитала;

- анализ  расчетов с дебиторами;

- анализ  оборачиваемости денежных средств;

- анализ  оборачиваемости материальных оборотных активов;

3)Комплексная оценка эффективности использования оборотного капитала.    Данная методика включает определение коэффициента оборачиваемости,

коэффициента  загрузки, продолжительности одного оборота, отдачу оборотных активов и факторный анализ использования оборотного капитала.

    Васильева Л.С. считает,  что обязательно необходимо проанализировать кругооборот движения оборотных средств, который в свою очередь помогает определить, в каких определенных размерах пребывает авансируемая стоимость в каждой форме и выявить границы изменения авансируемых средств в одном кругообороте движения оборотного капитала. Объясняет это тем, что  одним из условий непрерывности производства является постоянное возобновление его материальной основы-средств производства. [16]

    Макарьян Э.А. в своей статье предлагает изучить структуру и динамику дебиторской и кредиторской задолженности на конец года по сравнению с началом года. Такое сопоставление позволяет выявить причины образования дебиторской задолженности. Так же он предлагает провести анализ соотношения дебиторской и кредиторской задолженности входе которого необходимо установить фактическое и оптимальное соотношение дебиторской и кредиторской задолженности, так как, например, значительное превышение дебиторской задолженности над кредиторской создает угрозу финансовому состоянию предприятия, приводит к необходимости привлечения дополнительных источников финансирования, а значительное превышение кредиторской задолженности над дебиторской приводит к снижению финансовой независимости и устойчивости предприятия. [26]

    Шеремет А.Д. предлагает анализировать оборотный капитал не только по изучению состава и структуры оборотных средств и их группировке,

но и  по определению источников формирования оборотных средств и анали-

за обеспеченности оборотными средствами.

    Шеремет А.Д. утверждает,   что   система  формирования  оборотного капитала,  влияет на скорость их оборота и эффективность его использования. Объясняет это тем что, коньюктура рынка постоянно меняется, поэтому потребности организации в оборотных средствах нестабильны. Покрыть эти потребности только за счет собственных источников становиться практически невозможно. Размер оборотных средств, необходимых организации для нормальной производственной деятельности, определяется и устанавливается организацией путем разработки норм и нормативов оборотных средств. Данная методика включает определение текущего, страхового, технологического, сезонного, транспортного запасов, а так же  нормы запасов и норматива оборотных средств.[37]

    Зотов В.П. вместо изучения динамики оборотных активов предлагает оценить основные показатели их использования:

1)анализ   потребности   в   оборотном   капитале   (запасы + НДС + 
дебиторская задолженность-кредиторская задолженность);

2)анализ    обеспеченности   собственными   оборотными   средствами 
(фактическое их наличие сравнивается с нормативом, установленным 
на начало и конец года);

3)анализ ненормируемых оборотных средств в расчетах (он основан на 
выявлении сумм дебиторской и кредиторской задолженности, причин 
их образования, их влияние на финансовое состояние предприятия).

4) анализ движения денежных средств;

5) анализ оборачиваемости оборотных средств.[20]

    Донцова Л.В. предлагает в процессе анализа состояния и использования оборотного капитала следует:

1)установить потребность предприятия в оборотных средствах;

2)определить состав, структуру и динамику оборотных активов;

3)обосновать оптимальный  выбор источников финансирования оборотных активов;

 4)рассчитать  влияние состояния  и скорости оборота оборотных активов на

уровень ликвидности и рентабельности;

5)оценить эффективность использования оборотных средств.

    Для определения состояния и эффективности использования оборотного капитала Донцова Л.В. также как и многие другие авторы предлагает рассчитать следующие показатели: общая и частная оборачиваемость оборотных средств, длительность одного оборота, количество оборотов, коэффициент закрепления. Объясняя это тем, что эффективность использования оборотных средств заключается не только в ускорении их оборачиваемости, но и в снижении себестоимости продукции за счет экономии натурально-вещественных элементов оборотных средств (запасов) и издержек обращения.[18]

    Гиляровская Л.Т. предлагает анализировать оборотные активы по степени ликвидности и  по источникам их формирования.

    По  степени ликвидности (скорости превращения  в денежные средства) в оборотном  капитале выделяют:

1)абсолютно ликвидные средства-денежные средства и краткосрочные финансовые вложения без краткосрочных займов;

2)быстро реализуемые оборотные средства-краткосрочные займы другим организациям, краткосрочная дебиторская задолженность, товары отгруженные;

3)медленно реализуемые оборотные средства-запасы без товаров отгруженных и долгосрочная дебиторская задолженность.

    По  источникам формирования оборотные  средства подразделяются на собственные, заемные и привлеченные и др. Собственные оборотные средства образуются за счет средств уставного фонда и прибыли организации, а также  за счет средств, приравненных  к собственным средствам (устойчивая кредиторская задолженность организации). Заемные средства-это чаще всего банковские ссуды. Кроме того, предприятие в ряде случаев может привлекать средства других организаций и предприятий на определенный промежуток времени. [20]

    На  наш взгляд методика анализа оборотного капитала, предложенная Савицкой Л.Т., является наиболее полной и рациональной, так как в ней учитываются риск вложений капитала, участие в операционном процессе и период функционирования оборотных активов, помимо обычного анализа структуры и динамики оборотного капитала.

    Проведенные исследования теоретических основ  бухгалтерского учета и  анализа состояния и эффективности использования оборотного капитала позволили сделать следующие выводы: