Совершенствование механизма использования лизинга на предприятии

1. увеличение прибыли;
2. обеспечение воспроизводственного процесса;
3. повышение эффективности использования капитала;
4. снижение степени риска путем усиления контроля за использованием вложенного капитала;
5. ускорение научно-технического процесса;
6. повышение устойчивости предприятия и его конкурентоспособности.

     Расчет  отдельного элемента имеет свои особенности  для каждого из участников лизинговых операций в зависимости от вида объекта, условий договора и других факторов. Оценка эффективности лизинга должна осуществляться путем сравнения результатов лизинговой операции с альтернативными вариантами решения проблем. Особого внимания требует формирование одного из важнейших параметров сравнительных расчетов - планового горизонта.

     При сравнении независимо от метода оценки для всех альтернатив следует устанавливать одинаковые временные рамки планирования, даже если разные варианты финансирования имеют неодинаковые по длительности сроки договоров. В рамках установленного периода необходимо сформировать все платежные потоки, характеризующие затраты и доходы, связанные с осуществлением лизинга. Их формирование происходит с учетом метода амортизации основных фондов, налоговых льгот, действующего законодательства, источников финансирования.

     Оценку  эффективности надо осуществлять с учетом фактора времени. Поэтому обоснованность расчета в значительной степени зависит от использования процентной ставки на капитал. Выбор уровня процентной ставки должен определяться источником погашения обязательств (за счет собственных средств либо с привлечением заемного капитала). Значение процентной ставки зависит также от продолжительности расчетного периода. Так, если при коротком плановом горизонте ставку процента можно не изменять, то при более длительном периоде необходима ее корректировка с учетом прогнозных оценок развития рынка капитала.

     Выполненная на основе изложенного оценка экономической  эффективности лизинга создаст  определенные предпосылки для более  активного его использования  в процессе воспроизводства основных фондов на промышленных предприятиях.

     По  мнению экспертов, лизинговые компании должны активизировать свою деятельность в регионах страны, поскольку большая  часть лизингодателей локализована в крупных городах РФ, то есть там, где хорошо развит финансовый рынок, а не там, где сосредоточены крупные основные фонды.

     При ввозе отечественными предприятиями  высокотехнологического оборудования полученного в лизинг, которое  не производится на территории РФ и  предназначено для обновления собственного производства с целью освоения инновационной продукции, лизингополучателя следует освободить от уплаты НДС на импорт. Другим методом снижения затрат на ввоз высокотехнологичного оборудования может быть предлагаемая новая схема лизинга, которая включает:

     Приобретение  в лизинг высокотехнологичного оборудования на вторичном рынке у его пользователя, но в стране, где это оборудование производится;

     Проведение  ремонта и восстановление указанного оборудования на фирме производителя  по отдельному договору (контракту), до технического уровня, соответствующего паспортным данным нового оборудования. В случае использования этой схемы лизинга таможенная стоимость оборудования не будет содержать затраты, понесенные лизингополучателем на восстановление оборудования, а также расходы для оплаты услуг посреднической лизинговой компании.

     Рисунок  9. Пути развития лизинга 

     Для увеличения эффективности лизинговых операций в ООО «Спецэнергомонтаж» рекомендуется следующее:

     - поскольку передаваемое в лизинг имущество остается в собственности лизингодателя – ООО «Спецэнергомонтаж», компания может использовать это имущество в качестве дополнительного обеспечения возвратности кредитных средств, что позволит увеличить размер и сроки привлечения кредитов, и, тем самым, приведет к увеличению оборота лизинга;

     - использовать в своей деятельности  возвратный лизинг, так как ликвидационная  стоимость после ускоренной амортизации  предмета лизинга достаточно  высока, чтобы после реализации  предмета лизинга принести достаточно большую прибыль;

     - заключение с лизингополучателем  так называемых «генеральных  соглашений», согласно которые  позволяют лизингополучателю дополнить  список лизингового имущества  без заключения новых контрактов;

     - использование специальных условий страхования платежей по лизинговым операциям, разработанных такими российскими страховыми компаниями, как «Альфастрахование», «ВСК», «Ингосстрах», «МСК», «РЕСО Гарантия». Это позволит компенсировать до 90% непогашенных лизинговых платежей.Размер страхового возмещения определяется как разница между страховой суммой и всеми выплатами (исключая проценты по просроченной задолженности), произведенными лизингополучателем страхователю (лизингодателю) в период действия договора лизинга (с учетом имеющихся залоговых обязательств между лизингополучателем и страхователем). Предусматривается, что страховая сумма устанавливается пропорционально определенному в договоре страхования проценту ответственности страховщика, исходя из общей суммы, подлежащей возврату по условиям договора лизинга (исключая проценты по просроченной задолженности). 
 
 

     Заключение

     В данной курсовой работе последовательно  рассматриваются: теоретические основы лизинга, объекты и субъекты лизинга, виды лизинга, преимущества и недостатки лизинга.

     Лизинг  в России - сравнительно новый вид  деятельности, который демонстрирует уверенный рост. Объем нового бизнеса  за 2011г. составил 420 млрд. рублей, темпы прироста  достигли 127%.

     Рост  спроса на лизинговые услуги наблюдается  практически во всех сегментах рынка, активно растут сегменты автотехники и строительного оборудования, но не смотря на уверенный рост лизинг еще не занял в нашей стране того значительного места, которое характеризует его развитие в ведущих капиталистических странах. Лизинг дает возможность предприятию арендатору расширить производство и наладить обслуживание оборудования без крупных единовременных затрат и необходимости привлечения заемных средств. Смягчается проблема ограниченности ликвидных средств, затраты на приобретение оборудования равномерно распределяются на весь срок действия договора. Высвобождаются средства для вложения в другие виды активов.  Не привлекается заемный капитал, и в балансе предприятия поддерживается оптимальное соотношение собственного и заемного капиталов. Арендные платежи производятся после установки, наладки и пуска оборудования в эксплуатацию, и тем самым арендующее предприятие имеет возможность осуществлять платежи из средств, поступающих от реализации продукции, выработанной на арендуемом оборудовании.  

       Сдерживают применение лизинга  как мощного фактора развития  предпринимательства и обновления основных фондов предприятий, следующие факторы:

     -финансовая  слабость вновь создаваемых лизинговых  компаний, отсутствие или недостаточность  у них стартового капитала  и обусловленный этим недостаток  доверия к ним со стороны  коммерческих банков и других инвестиционно-кредитных учреждений;

     -несовершенство  налогового законодательства, что  делает лизинговые операции менее  выгодными, чем обычное кредитование  или использование рынка ценных  бумаг;

     - отсутствие опытных кадров для  лизинговых  компаний;

     -недостаточные  знания о сущности лизинга,  его преимуществах как у потенциальных  лизингодателей, так и предпринимателей  – потенциальных лизингополучателей;

     -отсутствие  инфраструктуры лизингового рынка,  развитой сети лизинговых компаний, брокерских и консалтинговых фирм и контор по обслуживанию всех участников лизингового рынка;

     -слабое  информационное обеспечение лизинга,  ограниченность постоянно пополняемой  и доступной информации о предложениях  лизинговых услуг.

     Как показал опыт ООО «Спецэнергомонтаж», предприятие-лизингополучатель получает возможность пользоваться  необходимым для него имуществом без единовременной мобилизации на эти цели собственных или привлеченных заемных средств. Лизингополучатель освобождается от единовременной полной оплаты стоимости имущества, что выгодно отличает лизинг от обычной купли-продажи.

     Лизинг  может открывать доступ к нужному  имуществу, как в случае каких-либо кредитных ограничений, так и  при невозможности привлечения  для этих целей заемных средств.

     Также выявлена простота получения имущества по лизингу, так как лизинговое имущество выступает в качестве залога.

     Проведенные расчеты показывают, что лизинг - более выгодный способ приобретения оборудования по сравнению с его  покупкой за счет полученного кредита  или собственных средств. Так, экономия денежных средств предприятия ООО «Спецэнергомонтаж» (лизингополучателя) за счет использования лизингового механизма в сравнении с прямым кредитованием составит 713,6 тыс. руб.

     Применение  ускоренной амортизации в ООО «Спецэнергомонтаж», позволит «идти в ногу» с передовыми высокими технологиями производства.

     Возможности лизинга помогут руководителю ООО «Спецэнергомонтаж» эффективно размещать денежные средства (нарастить количество основных фондов, обновить их), а также создать благоприятную почву для увеличения скорости оборачиваемости капитала.

     Зеленый свет для лизинга - это сигнал к  быстрому техническому перевооружению многих товаропроизводителей, созданию новых рабочих мест, а, значит, к  ускоренному расширению базы налогообложения, пополнению доходной части бюджета, увеличению прибыли предприятий. Можно с полной уверенностью сказать, что лизинг в РФ постепенно будет наращивать свои обороты и будет играть все более весомую роль в экономике России.