Оптимизация управления дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии ОАО «Красноярскэнерго»

Приказом об учетной политике ОАО «Красноярскэнерго» установлен порядок определения выручки от реализации продукции по мере отпуска продукции, выполнения работ и оказания услуг. Для целей налогообложения применяется метод определения  выручки от реализации продукции, выполнения работ и оказание услуг по  мере ее оплаты.

Бухгалтерская отчетность ОАО «Красноярскэнерго» составлена в объеме и в соответствии с требованиями приказов Минфина РФ от  28.06.00 № 60Н «О методических рекомендациях, о порядке формирования показателей бухгалтерской отчетности организации».

 

§ 2.3.     Анализ дебиторской и кредиторской задолженности ОАО «Красноярскэнерго».

п. 2.3.1.  Анализ состава и структуры дебиторской  задолженности.

   Установив  достоверность дебиторской задолженности,  проанализировав данные, отраженные в третьем разделе баланса предприятия, нужно проанализировать состав и структуру дебиторской задолженности, дать оценку с точки зрения её реальной стоимости, распределить дебиторскую задолженность по срокам образования, определить качество и ликвидность этой задолженности.

Таблица 2.3.1

Структура оборотных  активов ОАО «Красноярскэнерго».

 

Как видно из таблицы  наибольший удельный вес в структуре  оборотных активов имеет дебиторская  задолженность (84%), состав которой приведен ниже.

Таблица 2.3.2

Состав дебиторской задолженности ОАО «Красноярскэнерго».

Отмечается  снижение дебиторской задолженности  за отпущенную тепло-, электроэнергию на 1 054 276 тыс. руб., а также увеличение прочей задолженности на 155 819 тыс. руб. в основном за счет сложившейся на конец года переплаты по налогам. Задолженность по отдельным дебиторам на 01.10.2003 г. составила:

ОАО «КрАЗ»                                             200 244 тыс. руб.

ОАО «Сивинит»                                        275 699 тыс. руб.      

ОАО «Красноярский  ЦБК»                      140 632 тыс. руб.

МУП «КПЭиТС»                                      125 276 тыс. руб.

ГП  «Красмашзавод»                           107 149 тыс. руб.

В составе краткосрочных  финансовых вложений Общества на 31.12.2003 г. учтены:

• векселя Сбербанка РФ в сумме 10 578 тыс. руб.,
• векселя ЗАО «Виша» в сумме 15 571 тыс. руб.,
• векселя ООО ФЦ «Красноярскэнергосервис» 6 317 тыс. руб.,
• векселя ОАО АКБ «Автобанк» 5 094 тыс. руб.,
• векселя ОЭС «Сибирьэнерго» в сумме 7 409 тыс. руб.

 

Проанализировав данные таблицы 2.3.2. можно сделать выводы, что дебиторская задолженность увеличилась на 1 239 709 руб. или на 28,7 %. (по сравнению с 2002 г.) и снизилась на 1 000 176 руб. или на 18,0 % (на конец 2003 г). Существенные изменения произошли в структуре дебиторской задолженности.

Влияния на состав и структуру дебиторской задолженности векселя, и авансовые платежи не оказали.

 

 

 

 На финансовое положение  предприятия влияет не само наличие дебиторской задолженности, а её размер, движение и форма, т.е. то, чем вызвана эта задолженность.

 

п. 2.3.2.  Анализ показателей качества и ликвидности

дебиторской задолженности.

     Показатель качества определяет вероятность получения задолженности в полной сумме, которая зависит от срока образования задолженности. Практика показывает, что чем больше срок дебиторской задолженности, тем ниже вероятность её получения.

     Для характеристики возврата дебиторской задолженности целесообразно сгруппировать её по срокам возникновения:

• Долгосрочная дебиторская задолженность от 1года до 2,5 лет;
• Краткосрочная дебиторская задолженность от 1 до 12 месяцев.

Дебиторская задолженность по срокам возникновения  ОАО «Красноярскэнерго» представлена на рис. 3.

 

 

 

 

 

Таблица 2.3.3

Дебиторская задолженность по срокам её возникновения

 по предприятиям  ОАО «Красноярскэнерго».

№	Наименование контрагента	до 3-х мес.	от 3-х мес. до 6 мес.	от 6 мес. до 1 года	от 1 года до 3-х лет	свыше 3-х лет	Всего
1	ВЭС	-1 593,00	-16 265,00	-15 935 142,00	-405 893,00	-16 928,00	-16 375 821,00
2	ЗЭС	0	0	-338 853,00	-313 016,00	-8 826,00	-660 695,00
3	ЮВЭС	-122 973,74	0	-392 730,56	-180 028,95	-88 938,22	-784 671,47
4	СЭС	-172 002,00	-15 000,00	-620 302,00	-473 502,00	-1 059,00	-1 281 865,00
5	ЦЭС	-91 010,89	-483 621,62	-36 539,94	-27 295 620,48	0	-27 906 792,93
6	МЭС	-1 875 924,49	-1 976 576,43	-950 265,85	-1 315 678,60	-449 908,72	-6 568 354,09
7	СВЭС	-2 829,20	-446 191,41	-28 781,10	-15 494,54	0	-493 296,25
8	Теплосеть	-98 884,31	-687 864,07	-1 522 162,83	-31 623 251,48	-4 829 671,48	-38 761 834,17
9	КАТЭК ЭС	0	-2 252,08	-152 384,30	-367 166,00	-10 446,81	-532 249,19
10	ГорЭС	-218 331,00	-18 414,00	-712 555,38	-647 832,96	-9 080,00	-1 606 213,34
11	НГРЭС	-4 423 144,00	0	-535 176,00	-8 967,00	0	-4 967 287,00
12	ТЭЦ-1	-1 546 546,60	-265 754,16	-839 378,21	-6 043 760,68	-25 491 992,59	-34 187 432,24
13	ТЭЦ-2	-333 381,15	-975 951,42	-961 787,42	-16 398 561,67	-370 437,28	-19 040 118,94
14	ТЭЦ-3	-1 271 321,00	-461 474,85	-52 669,97	-2 664 501,43	-12 216,30	-4 462 183,55
15	МнТЭЦ	-673 448,58	-32 061,56	-99 080,69	-3 553 510,71	-289 513,19	-4 647 614,73
16	СбТЭЦ	-5 455 525,00	-15 752,00	-3 029 143,00	-482 980,00	-33 234 549,00	-42 217 949,00
17	КнТЭЦ	-69 641,06	-6 269,75	-135 932,88	-13 285 128,57	0	-13 496 972,26
18	ПРП КЭР	-637 989,39	-5 609 586,82	-366 153,36	-2 607 473,05	-51 070,58	-9 272 273,20
19	КЭСР	-519 556,34	-111 771,61	-55 677,26	-512 283,39	-69 569,37	-1 268 857,97
20	КЭС	-331 693,02	-58 656,27	-916 852,23	-1 446 226,68	-4 568,81	-2 757 997,01
21	Энергосбыт	0	0	-59 948,64	-300	0	-60 248,64
	ИТОГО:	-17 845 794,77	-11 183 463,05	-27 741 516,62	-109 641 177,19	-64 938 775,35

 

Из данных таблицы видно, что основную часть дебиторской  задолженности составляет задолженность  от 1 до 3-х лет (47,39%).

до 3-х месяцев              17 845 794,77 / 231 350 726,98*100%=7,71%,

от 3-х до 6 месяцев              11 183 463,05 / 231 350 726,98*100%=4,83%,

от 6 месяцев  до 1 года            27 741 516,62 / 231 350 726,98*100%=11,99%,

от 1 до 3-х лет              109 641 177,19 / 231 350 726,98*100%=47,39%,

свыше 3-х лет               64 938 775,35/ 231 350 726,98*100%=28,07%.

     Из таблицы видно, что в общей сумме задолженности, задолженность свыше 3-х лет составляет 28,07 %. Таким образом, имеется большой процент задолженности с длительным сроком. Так свыше трех лет её сумма составила 64 938 775,35 руб. ОАО «Красноярскэнерго» необходимо приложить большие усилия, чтобы взыскать эту задолженность в ближайшее время, так как это может привести к её списанию на уменьшение доходов предприятия в связи с истечением срока исковой давности.

         Обобщающим показателем возврата задолженности является оборачиваемость. Показатель ликвидности характеризует скорость, с которой она будет превращена в денежные средства (наличность), т. е. это тоже оборачиваемость. Таким образом, показателем качества и ликвидности дебиторской задолженности может быть её оборачиваемость.

     Коэффициент оборачиваемости рассчитывается как отношение объема дохода (выручки) от реализации продукции (работ, услуг) к средней дебиторской задолженности по формуле:

      К_ОД   =  __ДР__    ,                           (1)

        ДЗ

 

К_од– коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности;

ДР – доход  от реализации продукции ( работ, услуг);

ДЗ – средняя  дебиторская задолженность.

     Этот коэффициент показывает, сколько раз задолженность образуется и поступает предприятию за исследуемый период.

     Оборачиваемость дебиторской задолженности (О_Д), может быть рассчитана и в днях. Этот показатель отражает среднее число дней, необходимое для её возврата. Рассчитывается как отношение количества дней в периоде и коэффициента оборачиваемости:

     Од =  П *  __ДР__           (2)         или                Од = __П*ЗДк_  ,      (3)    

                           ЗД                                                                     ДР

                                 

 где П – длительность периода;

ЗДк – сумма  дебиторской задолженности на конец  периода.

В данной работе проведено сравнение показателей оборачиваемости за 2002 и 2003 г.

Показатели	Предыдущий  год	Отчетный год	Изменения
1. Оборачиваемость дебиторской  задолженности, кол-во раз. 2. Период погашения  дебиторской задолженности, дни 3. Доля дебиторской  задолженности в общем объеме  текущих активов	1,30   280,45   84%	1,48   246,79   83%	0,18   -33,66   1%

Таблица 2.3.4

Анализ оборачиваемости  ДЗ за  2003 год

 

 

 

 

 

 

 

 

 

      За 2002 год:                                                                 

      Код   = 6 446 993   =  1,30;                    ДЗ =    4 318 983+5 587 972   =   4 953 477,5,

                   4953477,5                                                               2

 

 За 2003 год:

 

      Код   = 7 483 939   =  1,48;                    ДЗ =    4 558 516+558 692   =   5 058 604,

                   5 058 604                                                              2

 

где К_ОД - коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности;

За 2002 год:                                                  За 2003 год:

 

Од =    365    =  280,45                                 Од =    365    =  246,79,                                     

            1,30                                                               1,48  

где  Од - оборачиваемость дебиторской задолженности.

Из анализа  видно, что в 2003 году 1,48  раза задолженность образуется и поступает в ОАО за период 365 дней. Продолжительность одного оборота за этот период составила 247 дней, т.е. за 247 дней погашается задолженность.

Данные таблицы 2.3.4. свидетельствуют, что состояние ДЗ по сравнению с прошлым годом значительно улучшилось. Уменьшился срок погашения задолженности. В 2002 году он был равен ~280 дням по сравнению с ~247 днями в 2003 году.

Таблица 2.3.5

Основные показатели, используемые при анализе дебиторской  задолженности 

Показатель	Расчетные формулы
Оборачиваемость ДЗ, количество раз	Выручка от реализации - НДС - АС   Средняя дебиторская  задолженность
Период погашения дебиторской  задолженности	365 / оборачиваемость ДЗ
Доля ДЗ в общем  объеме текущих активов, %	Дебиторская задолженность * 100 Текущие активы
Доля просроченной дебиторской  задолженности в общем объеме задолженности, %	Просроченная ДЗ              * 100       Дебиторская задолженность

 

Увеличение периода оборачиваемости  дебиторской задолженности может  свидетельствовать об ухудшении  условий оплаты продукции (услуг) по договорам, финансовых затруднениях у  потребителей, снижении эффективности деятельности маркетинговых и сбытовых подразделений

Финансовое же состояние предприятия  напрямую зависит от скорости оборота  его средств. Таким образом, снижение скорости оборачиваемости оборотных  средств, в сочетании с ухудшением платежеспособности фирмы и опасной структурой собственных источников, еще больше ухудшает финансовое состояние фирмы и заставляет задуматься о средствах его улучшения.

 

 

 

 

 

п. 2.3.3. Анализ других показателей, характеризующих

качество дебиторской  задолженности.

     Как было отмечено выше, дебиторская задолженность является частью активов предприятия, а именно входит в состав текущих активов, которые представляют собой оборотные средства предприятия.

     Сначала можно проанализировать, какова ее доля в составе оборотных активов, для этого проанализируем структуру оборотных активов предприятия.

Таблица 2.3.6

Структура оборотных  активов ОАО «Красноярскэнерго»

 

Как видно из таблицы  наибольший удельный вес в структуре  оборотных активов имеет дебиторская задолженность (84%). К концу года ее абсолютная сумма уменьшилась, однако ее доля осталась на прежнем уровне. Сумма денежных средств увеличилась на 1 786 тыс. руб. или 12 %.

     Увеличение денег на счетах в банке свидетельствует, как правило, об укреплении финансового состояния предприятия. Сумма денег должна быть такой, чтобы её хватало для погашения всех первоочередных платежей. Наличие больших остатков денег на протяжении длительного времени может быть результатом неправильного исследования оборотного капитала. Их нужно быстро пускать в оборот с целью получения прибыли, расширять производство или вкладывать в акции других предприятий. На исследуемом нами предприятии не наблюдается  снижения роста дебиторской задолженности.

Рост дебиторской задолженности не всегда оценивается отрицательно. Поэтому необходимо отличать нормальную и просроченную задолженность. Наличие просроченной задолженности создает финансовые затруднения, так как предприятие будет чувствовать недостаток финансовых ресурсов для приобретения производственных запасов, выплаты заработной платы и т.д. Кроме того, замораживание средств, приведет к замедлению оборачиваемости капитала. Поэтому ОАО должно быть заинтересовано в  сокращении сроков погашения платежей. Ускорить платежи можно путем совершенствования расчетов, своевременного оформления расчетных документов, предварительной оплаты, применения вексельной формы расчетов и т.д.

     При анализе рассматривают долю дебиторской задолженности в текущих активах. Доля дебиторской задолженности определяется отношением дебиторской задолженности к текущим активам.