Использование коммерческого кредита в деятельности предприятия

МИНИСТЕРСТВО  ОБРАЗОВАНИЯ И  НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ

ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ  УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО  ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

НОВОСИБИРСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ  ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ 
 

 

^{Факультет:      бизнеса}    

^{Кафедра:         ФИНАНСЫ И НАЛОГОВАЯ ПОЛИТИКА}

^{Дисциплина:  ФИНАНСЫ ОРГАНИЗАЦИЙ (ПРЕДПРИЯТИЙ)}

 

КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА

На  тему: Использование коммерческого кредита в деятельности предприятия 
 

Выполнил - Студент 

Проверила:     

к.э.н., доц. кафедры «ФиНП»,      Е.В Костяева

^{Сдана на проверку}   «11» 12 2010 г.

ОЦЕНКА  «____________»баллов

 
 
 
 
 
 
 

Новосибирск 2010

 

      Содержание

      Введение………………………………………………………………………3

     1. Коммерческий кредит в деятельности предприятия…………………..4

          1.1. Понятие коммерческого кредита и его виды………………...……4

          1.2. Определение, виды, функции и обращение векселей...…………...6

                1.2.1. Основные понятия вексельного обращения ………,.….6

                1.2.2.Вексельные функции  и индоссамент…………………........9

                1.2.3.Платеж по векселю………………………………………10

                1.2.4. Инкассирование векселей………………………….….11

                1.2.5. Протест векселя……………………………………….12

              1.3. Достоинства и недостатки коммерческого кредита

     2. Анализ финансовой деятельности  ЗАО «ЭЛСИБ»………………….14

          2.1.Расчет динамики  и структуры финансовых ресурсов………..14

          2.2.Расчет показателей структурной динамики……………………14

          2.3.Расчет динамики  финансовых показателей…………………....17

          2.4. Расчет эффекта  финансового левериджа и определение  оптимальной структуры капитала  предприятия……………………………….18

          2.5. Расчет динамики  стоимости чистых активов……………...….20

          2.6. Расчет динамики  показателей формирования и использования  оборотного  и основного капитала……………………………………………21

          2.7. Расчет плановой  потребности предприятия в оборотном  капитале………………………………………………….…………………….…24

     Заключение………………………………………………………………..25

     Список  использованной литературы…………………………………….27

     Приложения……………………………………………………………….28

 
 
 
 

     Введение

     В процессе предпринимательской деятельности хозяйствующие субъекты придают  большое значение возможности максимально увеличить свой оборотный капитал. Одним из таких способов является коммерческий кредит, определяемый экономистами как форма краткосрочного кредитования. С другой стороны (то есть со стороны продавца), такое кредитование служит одним из важнейших инструментов конкурентной борьбы, позволяющих привлечь значительное число клиентов.

     Целью данной работы является изучение механизмов коммерческого кредита, рассмотрение его видов и аспектов применения.

     В соответствии с целью поставлены следующие задачи:

     1. Изучить понятие коммерческого кредита, его виды.

     2. Выявить особенности применения коммерческого кредита.

     3. Проанализировать особенности векселя – как основной формы коммерческого кредита.

     Объект  исследования: коммерческий кредит.

     Предмет исследования: механизм коммерческого кредита, как форма краткосрочного кредитования.

     При написании работы были использованы следующие методы исследования: классификация (виды коммерческого кредита), сравнение, анализ (анализ форм бухгалтерской  отчетности).

 
 
 
 
 
 
 
 

     1. Коммерческий кредит в деятельности предприятия

     1.1. Понятие коммерческого кредита и его виды

     Коммерческий  кредит можно охарактеризовать как  особую форму взаимоотношений поставщика и потребителя. Особенность ее заключается в том, что сам продавец предоставляет покупателю кредит. Точнее он предоставляет отсрочку платежа по отпущенным товарам или оказанным услугам. Но это и есть кредит, а, поскольку переданная заемщику стоимость выражена в товарной форме, то и сам кредит является товарным. Происходящая при этом и упомянутая выше передача стоимости представляет не что иное, как куплю и продажу товара, т.е. коммерческую сделку, а потому и сам кредит получил название коммерческого кредита. Он предоставляется под обязательства должника (покупателя) погасить в определенный срок как сумму основного долга, так и начисляемые проценты.

     Основное  условие коммерческого кредитования – это то, что в качестве коммерческого  кредита рассматривается только кредит, предоставляемый не по самостоятельному заемному обязательству (договору займа, кредитному договору, договору о товарном кредите), а во исполнение договоров на реализацию товаров (выполнение работ, оказание услуг).

     Применение  коммерческого кредита требует  наличия у продавца достаточного резервного капитала на случай замедления поступлений от должников.

     Выделяют несколько основных способов предоставления коммерческого кредита:

• вексельный способ;
• открытый счет;
• скидка при условии оплаты в определенный срок (сконто);
• сезонный кредит («фрэнчайз»);
• консигнация.

     При вексельном способе покупателю передают коммерческие товаро-распорядительные документы после акцепта. Такой способ коммерческого кредитования стал  наиболее распространенным. Далее рассмотрим его более подробно.

     Согласно  договору об открытом счете, однажды  принятому обеими сторонами, покупатель может делать периодические закупки без обращения за кредитом в каждом отдельном случае. Обычный порядок осуществления сделки таков: когда покупатель заказывает товар, он немедленно отгружается, а платеж за него производится в установленные сроки после получения счета. В обусловленные контрактом сроки (раз в полугодие, квартал, месяц) покупатель погашает свою задолженность по открытому счету. Проценты за пользование кредитом по открытому счету, как правило, не взимаются, а если и взимаются, то невысокие. Открытый счет существует обычно во взаимоотношениях постоянных контрагентов. При этом фирмы выступают попеременно в качестве продавцов и покупателей, что является одним из способов обеспечения сторонами платежных обязательств. Открытый счет широко используется между фирмами и филиалами, с брокерами, при многократных поставках однородного товара, особенно мелкими партиями.

     Скидка  при условии оплаты в определенный срок (сконто) предусматривает условие, что если платеж будет произведен покупателем в течение оговоренного в контракте периода после выписки счета, то из цены будет вычтена скидка. В противном случае, вся сумма должна быть выплачена в установленный срок. Величина сконто, исчисляемая в процентах, дифференцируется в зависимости от указанного срока и ориентируется на существующий уровень процентных ставок.

     Сезонный  кредит («фрэнчайз») обычно применяется  в производстве игрушек, сувениров  и других изделий массового потребления. Этот способ разрешает розничным  торговцам покупать товары в течение всего года с целью организации необходимых запасов перед пиком сезонных продаж и позволяет отсрочить платеж производителю до конца распродажи. Например, производители игрушек разрешают торговцам закупать игрушки за несколько месяцев до Рождества, а платить за товар - в январе-феврале. Существенное преимущество при этом способе - возможность выпуска продукции без дополнительных расходов на складирование, хранение и т.д.

     Консигнация - способ, при котором розничный  торговец может просто получить товарно-материальные ценности без обязательства. Если товары будут проданы, то будет осуществлен и платеж производителю, а если нет, то розничный торговец может вернуть товар производителю без выплаты неустойки. Консигнация обычно применяется при реализации новых, нетипичных товаров, спрос на которые трудно предположить. Примером может служить практика производства и продажи новых учебников для институтов. Книгоиздатели посылают свои книги в институтские магазины с условием их возврата, если они не будут куплены.

     Естественно, что любой из этих способов может быть наиболее эффективным в конкретных рыночных условиях. Выбор наиболее адекватного сложившимся условиям способа - главная задача кредитной политики каждого предприятия.

     1.2. Определение, виды, функции и обращение векселей.

     1.2.1. Основные понятия вексельного обращения и виды векселей.

     Вексель - это разновидность долгового  обязательства, составленного в строго определенной форме, дающего бесспорное право требовать уплаты обозначенной в векселе суммы по истечении срока, на который он выписан.

     Вексель: - это строго формальный документ, и отсутствие любого из обязательных реквизитов делает его недействительным;

     -это безусловное денежное обязательство, т.к. приказ его оплатить и принятие обязательств об оплате не могут быть ограничены никакими условиями;

     -это абстрактное обязательство, т.к. в его тексте не допускаются никакие ссылки на основание его выдачи.

     Предметом вексельного обязательства могут  быть только деньги.

     Векселя бывают простые и переводные.

     Простой вексель (соло-вексель) выписывается и подписывается должником и содержит его безусловное обязательство уплатить кредитору определенную сумму в обусловленный срок и в определенном месте.

     Переводной  вексель (тратта) выписывает и подписывает  кредитор (трассант). Он содержит приказ должнику (трассату) оплатить в указанный срок обозначенную в векселе сумму третьему лицу (ремитенту).

     Переводной  вексель как таковой не имеет  силы законного платежного средства, а является лишь представителем действительных денег, поэтому в практике принято, что должник-трассат обязан письменно подтвердить свое согласие произвести платеж по векселю в обозначенный срок, т.е. совершить акцепт тратты. Акцепт совершается в виде надписи на лицевой стороне векселя.

     Акцепт  тратты может быть общим или ограниченным. Никакие другие ограничительные записи в тексте тратты не разрешены, потому что акцепт должен быть простым и ничем не обусловленным. Частичный (ограниченный) акцепт - это письменное согласие должника оплатить только часть суммы, указанной на тратте.

      Рисунок 1. Обращение переводного  векселя

 

     Гарантией платежей по траттам и простым  векселям является их авалирование (подтверждение) банками. Аваль означает гарантию платежа по векселю со стороны банка, если должник не выполнил в срок обязательств по векселю. Аваль дается на лицевой стороне векселя.

     Вексель выступает также в качестве оборотного документа. Это означает, что передача векселя другому лицу осуществляется для именных векселей путем передаточной надписи (индоссамента). Такая надпись ставится на оборотной стороне векселя и подписывается индоссантом, т.е. лицом, сделавшим передаточную надпись. Индоссамент должен быть безусловным, поэтому все ограничительные условия, внесенные в него, считаются недействительными. Посредством передаточной надписи индоссант передает другому лицу, в пользу которого сделана надпись, все права, требования и риски по векселю.

     Векселя могут учитываться банками. Суть этой операции состоит в том, что  векселедержатель передает (продает) векселя  банку по индоссаменту до наступления срока платежа и получает за это вексельную сумму за вычетом процента, причитающегося банку. Этот процент называется учетным процентом, или дисконтом. В свою очередь коммерческие банки могут переучесть векселя предприятий в других кредитных учреждениях или в Банке России.