Инструменты регулирования ликвидностью банковской системы

Предоставление недостающей  ликвидности обусловлено выполнением  центральным банком функции “кредитора последней надежды”. Основная цель осуществления данной функции —  поддержание стабильности всей банковской системы, а поддержание ликвидности  отдельно взятого банка на определенном уровне — лишь средство для достижения главной цели. 
 
 В настоящее время Национальный банк располагает обширным инструментарием по изъятию избыточной ликвидности. Применение таких инструментов обусловлено необходимостью достижения целей более долгосрочного характера (поддержание стабильности обменного курса, процентных ставок на определенном уровне, обеспечение стабильности и предсказуемости финансового рынка и т. д.), оказывающих влияние на банковскую систему и экономику в целом.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

 

Подводя итог выполненной  работе, сформулируем основные результаты исследования и выводы, сделанные  на их основе.

Ликвидность означает способность  превращения материальных ценностей  в денежные средства. Ликвидность банковской системы характеризует, на наш взгляд, способность банковского сектора отвечать потребностям экономических субъектов. Главной потребностью финансового капитала служит достижение максимальной прибыли, следовательно, конечной целью работы банковской системы является прибыльность экономических субъектов, поскольку прибыльность банков непосредственно связана с прибылью обслуживаемых ими предприятий.

Ликвидность зависит от структуры  пассивов, если по вкладам до востребования  вкладчики вправе потребовать деньги в любой момент, то срочные вклады находятся в распоряжении банка  более или менее длительный срок. Поэтому повышение удельного  веса вкладов до востребования и  снижение доли срочных вкладов снижает  банковскую ликвидность. Надежность депозитов  и займов, полученных банком от других кредитных учреждений, также оказывает  существенное влияние на ликвидность  баланса банка.

Ликвидность банка зависит  от степени риска отдельных кредитных  операций: чем больше доля высокорисковых активов в балансе, тем ниже ликвидность  банка. На практике к надежным активам  принято относить наличные денежные средства, а к высокорисковым —  долгосрочные вложения банков. Степень  кредитоспособности заемщиков банка  оказывает существенное влияние  на своевременный возврат ссуд и  тем самым на ликвидность баланса  банка: чем больше удельный вес высокорисковых кредитов в общей сумме выданных кредитов, тем ниже ликвидность банка. Поэтому банк считается ликвидным, если суммы денежных средств, которые  банк имеет возможность быстро мобилизовать из иных источников, позволяют своевременно выполнять обязательства по пассиву.

В целях надзора за состоянием ликвидности банка, небанковской кредитно-финансовой  организации  этим же документом предусмотрены  следующие нормативы ликвидности:

1. мгновенная ликвидность;
2. текущая ликвидность;
3. краткосрочная ликвидность;
4. минимальное соотношение ликвидных и суммарных активов.

Мгновенная  ликвидность  характеризует  соотношение  суммы  активов  до  востребования  и  пассивов  до  востребования  и  с просроченными сроками. В расчет мгновенной ликвидности активы и пассивы включаются без учета степени ликвидности и риска одновременного снятия. 

Минимально  допустимое  значение  норматива  мгновенной ликвидности устанавливается в  размере 20 процентов.

Текущая  ликвидность  характеризует  соотношение  суммы  активов  с  оставшимся  сроком  погашения  до 30  дней,  в  том  числе  до востребования (текущие  активы),  и  пассивов  с  оставшимся  сроком возврата  до 30  дней,  в  том  числе  до  востребования  и  с  просроченными сроками (текущие  пассивы).

В  расчет  текущей  ликвидности  активы  и  пассивы  включаются  без учета степени  ликвидности и риска одновременного снятия. 

Краткосрочная ликвидность  характеризует соотношение активов со  сроками  погашения  до 1  года (фактическая  ликвидность)  и обязательств  со  сроками  исполнения  до 1  года (требуемая  ликвидность).

Минимально  допустимое  значение  норматива  краткосрочной  ликвидности устанавливается в  размере 1.

Минимально  допустимое  значение  норматива  минимального соотношения  ликвидных  и  суммарных  активов  банка,  небанковской кредитно-финансовой  организации  устанавливается  в  размере 20 процентов.

 

Инструменты регулирования ликвидности  банковской системы включают инструменты  поддержания и инструменты изъятия  ликвидности. В числе операций центрального банка по поддержанию ликвидности  выделяют инструменты:

-постоянно доступные: усреднение фонда обязательных резервов: однодневный расчетный кредит: гарантированный выкуп центральным банком государственных ценных бумаг у банков -первичных инвесторов на условиях РЕПО;

-доступные с согласия или по инициативе центрального банка: операции по встречному размещению депозитов; ломбардный аукцион; ломбардный кредит по фиксированной ставке; переучет векселей; покупка у банков ценных бумаг на условиях РЕПО и до погашения, иностранной валюты на условиях СВОП;

-дополнительной поддержки с согласия либо по инициативе центрального банка. В этих целях используются отдельные из вышеперечисленных операций, но по более высокой процентной ставке.

В случае потребности в ограничении  кредитной экспансии банков центральным  банком применяются инструменты  изъятия ликвидности. К примеру, для формирования желаемого уровня нижней границы процентных ставок на денежном рынке -  принимаются в  депозиты средства банков. Чаще всего  изъятие избыточной ликвидности , как  уже отмечалось, осуществляется эмиссионным  банком посредством продажи ценных бумаг и иностранной валюты. Методы ограничения предоставляемых банкам объемов ликвидности также включают: штрафные процентные ставки; квотирование (прямые количественные ограничения  на объемы путем установления индивидуальных лимитов); отказ в доступе. Эти методы обычно комбинируются в целях сдерживания спроса коммерческих банков на денежные ресурсы, лимиты устанавливаются в большинстве стран мира индивидуально для каждого банка.

Из числа инструментов денежно-кредитной  политики центрального банка следует  выделить группу операций, которые  широко применяются при неожиданных  негативных колебаниях ликвидности, процентных ставок и других значимых переменных финансового рынка. Инструменты антикризисного регулирования включают: валютные СВОПЫ, скоростные депозитные и кредитные тендеры с ограниченным кругом контрагентов; двухсторонние кредитные и депозитные операции и операции РЕПО с избранными кредитными организациями; двухсторонние сделки покупки-продажи отдельных активов; выпуск центральным банком дисконтных долговых обязательств в целях изъятия избыточных банковских ресурсов.

 

В Республике Беларусь текущая  банковская ликвидность регулируется Постановлением Совета директоров Национального  Банка Республики Беларусь № 64 от 05.03.2008. А нормативы ликвидности банковской системы прописаны Постановлением Правления Национального Банка и отражаются в инструкции «О нормативах безопасного функционирования для банков и небанковских кредитно-финансовых организаций» №175 от 25.05.2010 г.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

 

 

1. Алымов, Ю.М. Республика Беларусь: эволюция денежно-кредитной политики и перспективы развития банковского сектора / Ю.М. Алымов // Деньги и кредит. 2007г. 
2. Банковский кодекс Республики Беларусь: в редакции Закона Республики Беларусь от 17 июля 2006 г. № 145-3: текст Кодекса по состоянию на 21 января 2008 г.  Минск: Амалфея, 2008г.
3. Инструкция НБ РБ «О нормативах безопасного функционирования для банков и небанковских кредитно-финансовых организаций» №175 от 25.05.2010 г.
4. Неволина Е.В. Понятие банковской ликвидности // Деньги и кредит. – 1999г.
5. Лаврушин, О.И. О денежно-кредитной политике / О.И. Лаврушин // Банковское дело.  2008г. 
6. О ликвидности банковской системы. Письмо Ассоц.бел.банков, 27 июня 2000 г. № 2/151 в адрес Национального банка РБ // Вестн. Ассоц.бел.банков. – 2000г.
7. Положение о принципах регулирования текущей ликвидности банков Республики Беларусь Национальным банком Республики Беларусь (C учетом дополнений и изменения внесенных постановлением Правления Национального банка от 05.03.2010 № 43)
8. Румас С. Ликвидность коммерческого банка. // Деньги и кредит, 1998г.
9. Черкасов В.Е. Финансовый анализ в коммерческом банке. – М.: Инфра-М., 1995г.
10. http://www.nbrb.by.-Дата доступа: 05.10.2010.
11. http://www.infobank.by Дата доступа: 03.10.2010.