Инструменты регулирования ликвидностью банковской системы

yle="text-align:justify">Она обеспечивается, во-первых, достаточным количеством высоколиквидных  средств (объемом денежной массы  в обращении), во-вторых, надежностью (бесперебойностью) функционирования платежных систем, эффективной организацией расчетов, в-третьих, всеобщностью охвата системой надзора коммерческих банков, осуществляемого центральным банком и контрольными органами, и в-четвертых, стабильностью главных макроэкономических показателей национальной экономики, таких, как низкий уровень инфляции, бюджетного дефицита и развитость правовых отношений в стране.

Ликвидность банковской системы  характеризует, на наш взгляд, способность  банковского сектора отвечать потребностям экономических субъектов. Главной  потребностью финансового капитала служит достижение максимальной прибыли, следовательно, конечной целью работы банковской системы является прибыльность экономических субъектов, поскольку  прибыльность банков непосредственно  связана с прибылью обслуживаемых  ими предприятий.

Показателем высокой ликвидности  банковской системы является, на наш  взгляд, положительный финансовый результат  деятельности банковского сектора  в целом при условии прибыльности всей экономики страны. При этом плата за продукт банковской системы  – комплекс банковских услуг служит индикатором состояния экономики, способности предприятий и организаций  платить за предоставляемые услуги. Таким образом, высокий уровень  ликвидности национальной банковской системы является одновременно и  условием, и в какой-то степени  следствием высокого уровня развития экономики страны. Подобно тому, как ни одна страна не может быть строго обособлена от международной интеграции и кооперации, так и ни одна банковская система не изолирована от банковских систем других стран. Международный перелив капитала, ищущего наиболее выгодные сферы применения, приводит к пересечению интересов банков и соответственно банковских систем разных стран. Международные кредиты правительствам и крупным промышленным предприятиям предоставляют наиболее крупные банки (поскольку размер этих кредитов значителен), которые являются основой банковских систем экономически развитых стран. Таким образом, ликвидность отдельных банков и целых банковских систем оказывается зависимой от экономических и внеэкономических процессов в развивающихся странах.

В этой связи, по всей видимости, имеет смысл говорить о понятии  ликвидности международного банковского  сообщества или международной банковской ликвидности.

Международная банковская ликвидность  есть способность участников международного банковского сообщества – коммерческих банков разных стран – отвечать по своим обязательствам (перемещать стоимость в международных масштабах). Это понятие имеет менее четкое определение и менее четкие границы  исследования в силу своих масштабов  и разнокачественности составных  частей. Но отрицать наличие процессов, которые формируют это понятие, неправомерно. Особое значение международная  банковская ликвидность имеет для  транснациональных банков, в балансах которых большой удельный вес  занимают международные операции. Регулировать международную ликвидность силами отдельного государства невозможно, поэтому ликвидность валютных операция является наиболее уязвимым местом в  деятельности коммерческих банков. Но немаловажные шаги в этом направлении  в международном банковском сообществе все же делаются. Определенную координирующую и направляющую роль в этих процессах  имеют финансовые организации мирового уровня – МБРР, МВФ и другие.

Итак, в понимании банковской ликвидности в экономической  литературе и практике можно выделить два аспекта: в узком смысле по ней подразумевают денежные средства и другие высоколиквидные активы, способные в кратчайший срок трансформироваться в наличные или безналичные деньги и предназначенные на микроуровне  для своевременного погашения обязательств и предоставления ссуд, а на макроуровне  – для организации денежного  обращения и оперативного перераспределения  свободных средств между субъектами экономики.

В широком смысле банковская ликвидность понимается как качественная характеристика экономических отношений: на микроуровне ее можно охарактеризовать как единство платежеспособности, надежности и финансовой устойчивости, а на макроуровне ликвидность банковской системы представляет собой такую  ее организацию, при которой обеспечивается достаточность денежных средств  в экономике и бесперебойность функционирования платежных систем, причем как техническая, так и экономическая (благодаря своевременному реагированию на трудности в платежеспособности отдельных коммерческих банков).

Как понятие, имеющее качественную и количественную определенность, банковская ликвидность должна поддаваться  измерению, т.е. должен существовать показатель или система показателей, позволяющих  сравнивать банковскую ликвидность  различных субъектов.

В современной банковской практике вопрос количественного определения  ликвидности является чрезвычайно  актуальным, однако решение проблемы измерения ликвидности банковской системы страны или международного банковского сообщества представляется затруднительным по двум причинам. Во-первых, для этого следует оперировать  показателями макроэкономического  масштаба и, следовательно, иметь возможность  проанализировать данные соответствующего уровня (широкий круг абсолютных и  относительных показателей, характеризующих  различные аспекты деятельности банковской системы Беларуси международного банковского сообщества). Во-вторых, методика измерения ликвидности  этих субъектов не обсуждалась в  отечественной экономической литературе.

Поскольку ликвидность коммерческого  банка является сложным понятием, ее невозможно оценить с помощью  одного показателя, для этого должна использоваться система показателей, каждый из которых отражает отдельный  момент обеспечения ликвидности  банка. Все эти показатели можно  разбить на группы по признаку экономической  однородности, например, следующие:

- показатели достаточности  собственных средств;

- показатели соотношения  активных и пассивных операций  по содержанию и срокам их  осуществления;

- показатели качества  активов, уровня рискованности  отдельных активных операций;

- показатели, характеризующие  привлеченные средства (степень  диверсификации депозитных операций, объем и качество привлеченных  ресурсов);

- показатели финансовой  устойчивости.

 

 

1.2 Нормативы ликвидности, регулирующие деятельность банковской системы РБ

 

Важным гарантом стабильности является повышение ликвидности  банков.

В международной банковской терминологии различают два понятия: ликвидность банка и платежеспособность кредитного учреждения. Ранее, когда  преобладали административные методы управления, ликвидность банка имела  ограниченное значение. Это было обусловлено, с одной стороны, отсутствием самостоятельности банковских учреждений, а с другой – требование клиентов к банкам было ограничено существовавшим порядком совершения операций. Поддержание ликвидности для кредитных учреждений не имело существенного значения. В условиях коммерциализации банков эта проблема выдвинулась на первый план.

Ликвидность означает способность  превращения материальных ценностей  в денежные средства. От степени  ликвидности выделяются быстро и  медленно реализуемые активы. К первоклассным  ликвидным средствам относятся: кассовая наличность, средства на корреспондентском  счете, первоклассные векселя и  государственные ценные бумаги. Сравнительно ликвидными средствами считаются ссуды  до востребования, по которым банк может  истребовать деньги у заемщика в  любое время.

Нормативы ликвидности устанавливаются  Постановлением Правления Национального  Банка и отражаются в инструкции «О нормативах безопасного функционирования для банков и небанковских кредитно-финансовых организаций» №175 от 25.05.2010 г. Согласно этой инструкции, ликвидность  определяется  соответствием  сроков  балансовых требований  банка,  небанковской  кредитно-финансовой  организации   и полученных им (ею) обязательств, учитываемых на внебалансовых счетах (далее  по  тексту  настоящей  главы –  активы),  и  обязательств  банка, небанковской  кредитно-финансовой  организации,  учитываемых  на балансовых и  внебалансовых  счетах (далее по  тексту настоящей  главы – пассивы), и другими факторами.

При  оценке  сроков  погашения  активов  и  возврата  пассивов следует  руководствоваться  экономической  сущностью  операций, условиями  договоров  на  осуществление  этих  операций  и (или) законодательством,  а  также  предполагаемыми  сроками  реализации активов.

При  оценке  сроков  погашения  активов  и  возврата  пассивов  при расчете  ликвидности  в  случае  отсутствия  сроков  должен  использоваться принцип  консервативности  вне  зависимости  от  суммы данных  активов вне  зависимости от  суммы данных  активов и пассивов. Неденежные  статьи прочих  активов,  учитываемые  при  расчете ликвидности, относятся  к бессрочным активам, если не предусмотрена  их реализация в сроки, определенные соответствующими договорами.

Активы  со  сроком  погашения (возврата)  не  позднее  определенной даты  отражаются  в  расчете  ликвидности  в  соответствии  со  сроком, оставшимся до наступления  даты, определенной договором.

Пассивы  со  сроком  погашения (возврата)  не  позднее  определенной даты отражаются в расчете  ликвидности следующим образом:

• при  наличии  в  договорах  и (или)  в  законодательстве  условия возврата  по  первому  требованию (в  день  обращения) –  со  сроком  до востребования;
• если условиями договоров и (или) законодательством предусмотрен

срок  на  исполнение  обязательств  либо  иные  существенные  условия,

определяющие этот срок, – исходя из данного срока.

 

Активы  и  пассивы,  по  которым  срок  исполнения  обязательств определен наступлением (ненаступлением) определенного в  заключенном договоре  обстоятельства (события),  следует  отражать  в  расчете ликвидности со сроком до востребования. В случае если календарная  дата наступления (ненаступления)  определенного  в  заключенном  договоре обстоятельства (события)  может  быть  четко  определена,  указанные активы  и  пассивы  отражаются  в  расчете  ликвидности  в  соответствии  со сроком,  оставшимся  до  наступления  соответствующего  обстоятельства (события).  

Активы  и  пассивы  со  сроком  погашения (возврата)  не  ранее определенной  даты  следует  отражать  в  расчете  ликвидности  в соответствии  со  сроком,  оставшимся  до  наступления  определенной договором  и (или) законодательством даты. После  наступления указанной даты –  со сроком до востребования.

При  оценке  сроков  погашения  ценных  бумаг,  переданных  банком, небанковской кредитно-финансовой организацией в залог или проданных по  сделкам  РЕПО,  при  расчете  ликвидности  следует  исходить  из предполагаемых сроков прекращения залога или обратного выкупа.   

Часть  прочих  активов  и  пассивов,  составляющую  на  дату  расчета показателей ликвидности  на  внутримесячные даты не более 5 процентов  от  итоговых  активов  и  пассивов  соответственно,  банки,   небанковские кредитно-финансовые организации могут  отражать в расчете ежедневных показателей  ликвидности по срокам в пропорции, сложившейся по прочим активам и  пассивам на 1-е число отчетного  месяца. 

Условные  обязательства  банка,  небанковской  кредитно-финансовой организации  включаются  в  расчет  ликвидности  в  размере  кредитного эквивалента,  определяемого  путем  взвешивания  суммы  условного  обязательства (без  учета  созданных  специальных  резервов  на  покрытие возможных  убытков)  на  соответствующий  коэффициент  эквивалента кредитного риска.

В целях надзора за состоянием ликвидности банка, небанковской кредитно-финансовой  организации  этим же документом предусмотрены  следующие нормативы ликвидности:

1. мгновенная ликвидность;
2. текущая ликвидность;
3. краткосрочная ликвидность;
4. минимальное соотношение ликвидных и суммарных активов.

Мгновенная  ликвидность  характеризует  соотношение  суммы  активов  до  востребования  и  пассивов  до  востребования  и  с просроченными сроками. В расчет мгновенной ликвидности активы и пассивы включаются без учета степени ликвидности и риска одновременного снятия. 

К активам для расчета  мгновенной ликвидности относятся:

• наличные денежные средства, драгоценные металлы и драгоценные камни,  средства  в  Национальном  банке,  в  том  числе  средства  на  счете фонда  обязательных  резервов  в  Национальном  банке,  депонированные сверх суммы фиксированной части резервных требований на дату расчета ликвидности;  
• средства  в  центральных (национальных)  банках  стран  группы «A», стран  группы «B»,  стран  группы «C»,  международных  финансовых

организациях и банках развития – в части средств  по срокам погашения до востребования, включая средства со сроком погашения  на следующий  за днем размещения рабочий  день;

• средства  в  банках  группы «A»,  банках  группы «B»,  банках, небанковских кредитно-финансовых организациях Республики Беларусь – в части средств по срокам погашения до востребования, включая средства со сроком погашения на следующий за днем размещения рабочий день;
• межбанковские  кредиты  и  депозиты  в  белорусских  рублях, обеспеченные  гарантиями Правительства, Национального  банка,  залогом ценных  бумаг  Правительства,  Национального  банка,  номинированных  в белорусских  рублях,  другими  способами  обеспечения  с  использованием данных ценных бумаг;
• межбанковские кредиты и депозиты, обеспеченные гарантиями,  поручительствами  правительств,  центральных (национальных)  банков  стран  группы «A»,  международных  финансовых организаций  и  банков  развития,  гарантийными  депозитами  денежных средств в белорусских рублях, в ОКВ (если валюта гарантийного депозита совпадает с валютой долга), в СКВ, залогом ценных бумаг правительств, центральных (национальных)  банков  стран  группы «A», международных финансовых  организаций  и  банков  развития,  другими  способами обеспечения с использованием данных ценных бумаг – в части средств по срокам  погашения  до  востребования,  включая  средства  со  сроком погашения на следующий за днем размещения рабочий день;
• межбанковские  кредиты  и  депозиты  в  иностранной  валюте, обеспеченные  гарантиями  Правительства,  Национального  банка;
• межбанковские кредиты и депозиты в белорусских рублях, в иностранной валюте,  обеспеченные  залогом  ценных  бумаг  Правительства, Национального  банка,  номинированных  в  иностранной  валюте,  другими способами  обеспечения  с  использованием  данных  ценных  бумаг;
• межбанковские кредиты и депозиты в иностранной валюте, обеспеченные залогом  ценных  бумаг  Правительства,  Национального  банка, номинированных в белорусских рублях, другими способами обеспечения с  использованием  данных  ценных  бумаг,  гарантийными  депозитами денежных  средств  в  белорусских  рублях;  межбанковские  кредиты  и депозиты,  обеспеченные  гарантиями,  поручительствами,  залогом  ценных бумаг  правительств,  центральных (национальных)  банков  стран  группы «B»,  стран  группы «C»,  другими  способами  обеспечения  с использованием  данных  ценных  бумаг –  в  части средств по  срокам погашения  до  востребования,  включая  средства  со  сроком  погашения  на следующий за днем размещения рабочий день;
• ценные  бумаги Правительства, Национального  банка,  правительств центральных (национальных)  банков  стран  группы «A»,  стран  группы «B»,  стран  группы «C»,  международных  финансовых  организаций  и банков развития (кроме именных приватизационных чеков «Имущество»,  ценных бумаг, переданных в залог или проданных по сделкам РЕПО) – в части средств по срокам погашения до востребования;
• ценные  бумаги  банков  группы «A»,  банков  группы «B»,  банков, небанковских  кредитно-финансовых  организаций  Республики  Беларусь, местных  органов  управления  и  самоуправления  стран  группы «A», местных  органов  управления  и  самоуправления  стран  группы «B», местных  исполнительных  и  распорядительных  органов  Республики Беларусь, юридических  лиц  группы «A», юридических  лиц  группы «B», юридических лиц Республики Беларусь (кроме ценных бумаг, переданных в  залог  или  проданных  по  сделкам  РЕПО) –  в  части  средств  со  сроком погашения до востребования;
• прочие  активы (активы,  за  исключением  вышеперечисленных) –  в части средств со сроком погашения до востребования;
• полученные обязательства по предоставлению денежных средств со сроком  использования  до  востребования,  являющиеся  источником выданных банком обязательств по предоставлению денежных средств, – в сумме  выданного  обязательства,  включаемой  в  расчет  мгновенной ликвидности;
• полученные обязательства по предоставлению денежных средств со сроком  использования  до  востребования,  не  являющиеся  источником выданных банком обязательств по предоставлению денежных средств, – в сумме  обязательства,  которое  должно  быть  безусловно  исполнено контрагентом в соответствии законодательством и (или) с договором; полученные  гарантийные  обязательства  со  сроком  исполнения  до востребования,  являющиеся  источником (обеспечением)  выданных банком  гарантийных  обязательств, –  в  сумме  выданного  обязательства, включаемой в расчет мгновенной ликвидности;
• полученные  обязательства  по  аккредитивам  со  сроком  исполнения до  востребования,  являющиеся  источником  выданных  банком обязательств  по  аккредитивам, –  в  сумме  выданного  обязательства  по аккредитиву, включаемой в расчет мгновенной