Анализ финансово хозяйственой деятельности на предприятии

Пассивы баланса группируются по степени  срочности их оплаты.

П1. Наиболее срочные обязательства – к ним относятся кредиторская задолженность:

П1нг = стр. 620нг =18002

Пкг1 = стр. 620кг =18069 

П2. Краткосрочные пассивы – это краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы:

П2нг = стр. 610нг + стр. 630нг + стр. 660нг =7600+5582+9545=22727

П2кг = стр. 610кг + стр. 630кг + стр. 660кг=14421+2979+10457=27857 

П3. Долгосрочные пассивы – это статьи баланса, относящиеся к разделам 4 и 5, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей.  

П3нг = стр. 590нг + стр. 640нг + стр. 650нг=1896+0+0=1896

П3кг = стр. 590кг + стр. 640кг + стр. 650кг=3351+0+0=3351

П4. Постоянные, или устойчивые, пассивы – это статьи раздела 3 баланса «Капиталы и резервы». Если у организации есть убытки, то они вычитаются:  

П4нг = стр. 490нг=164289

П4кг = стр. 490кг=165942  

     Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву.  

 
 
 

Баланс  считается абсолютно ликвидным, если имеет место следующие соотношения:  

А1 >= П1              

А2 >= П2

А3 >= П3

А4 <= П4  

На начало года:     На конец года:

7403   ≤ 18002     18389  ≥ 18069

34467 ≥ 22727                    36178   ≥ 27857    

61187  ≥ 1896                          57142   ≥ 3351 

103859 ≤ 164289                103510 ≤ 165942 

Вывод: Исходя из неравенства, можно охарактеризовать баланс на начало года как недостаточно ликвидным, потому что не выполняется неравенство А1≥П1. Это означает, что предприятие не может немедленно погасить кредиторскою задолженность имеющиеся у нее в наличии денежными средствами. Ликвидность же баланса на конец года является абсолютной, так как выполняются все неравенства.

     Если  выполняются первые 3 неравенства, то это влечет и выполнение Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о наличие собственных оборотных средств.  
 

      Для углубления анализа проводится экспресс-анализ по коэффициентам ликвидности. Цель его заключается в том, чтобы проверить соответствие показателей ликвидности баланса предприятия рекомендуемым  эталонным значениям, соответствующим по экспертным оценкам нормальному режиму функционирования на рынке.

1.   Коэффициент общей ликвидности позволяет установить в какой степени текущие активы покрывают краткосрочные обязательства. Определяется как отношение текущих активов (стр.290) к краткосрочным обязательствам (690).

 

     

     

     Вывод: Снижение коэффициента ликвидности говорит о том что возможности предприятия по погашению обязательств начинаю снижаться.

2.   Коэффициент текущей ликвидности характеризует ту часть срочных обязательств, которая может быть погашена за счет текущих активов без долгосрочной дебиторской задолженности. Определяется как отношение разности между оборотным капиталом и дебиторской задолженностью сроком погашения более одного года (290-230) к краткосрочным обязательствам(690).

 

 

 

3. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена немедленно, т.е. частное от деления денежных средств (260) и краткосрочных обязательств. Чем выше его величина, тем больше гарантия погашения долгов. Однако и при небольшом его значении предприятие может быть всегда платежеспособным, если сумеет сбалансировать и синхронизировать приток и отток денежных средств по объему и срокам.

 

 

Вывод: В течении периода произошло увеличение коэффициента с 0,18 до 0,4. Это говорит о том, что предприяти5е в начале периода не смогло срочно погасить свои обязательства.

4.  Коэффициент срочной ликвидности показывает, какая часть текущей задолженности может быть погашена в ближайший период времени. Коэффициент равен отношению суммы краткосрочных финансовых вложений и денежных средств (250+260) к краткосрочным обязательствам. 

Вывод: Полученные коэффициенты показывают, что предприятие на начало года было не в состоянии своевременно оплатить свои счета, но к концу года ситуация нормализовалась. 

5. Коэффициент промежуточной ликвидности (ликвидность средств обращения) показывает долю наиболее ликвидной части в составе оборотного капитала. Коэффициент рассчитывается путем деления суммы дебиторской задолженности (до 1 года), краткосрочных финансовых вложений и денежных средств на краткосрочные обязательства.

 

6. Коэффициент материального покрытия показывает степень зависимости ликвидности от наличия материально-производственных запасов и затрат (210). Рассчитывается как отношение материальных оборотных средств (запасов) к краткосрочным обязательствам.

 

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Итоговая таблица по ликвидности баланса

 

Вывод: Коэффициент абсолютной ликвидности на начало года был в пределах эталонного интервала и лишь к концу года стал немного ниже нормы на 0,3. Коэффициент срочной ликвидности на конец и на начало года находится в пределах нормы. Коэффициент текущей ликвидности-здесь наметилась тенденция к снижению (1,53 и 1,43 соответственно на начало и на конец года), на данном предприятии величина резервного запаса для компенсации убытков недостаточно для покрытия тех убытков, которые может понести предприятие при размещении и ликвидации  всех оборотных активов. Кроме наличности