Оценка платежеспособности и ликвидности баланса предприятия

 

2.7 Анализ относительных  показателей финансовой  устойчивости

     Анализ  относительных показателей финансовой устойчивости производится по форме №1 – Бухгалтерский баланс. Для расчета используем таблицу 2.2.

Таблица 2.2 – Анализ относительных показателей финансовой устойчивости

2.8 Расчет чистых активов

      Расчет  чистых активов производится по форме №1 – Бухгалтерский баланс. Для расчета используем таблицу 2.3.

Таблица 2.3 – Расчет чистых активов (в балансовой оценке)

 

2.9 Анализ ликвидности  баланса

      Анализ  ликвидности баланса производится по форме №1 – Бухгалтерский баланс. Для расчета используем таблицу 2.4.

      Условием  ликвидности баланса является выполнение следующих неравенств:

     А1>П1

     А2>П2

     А3>П3

     А4<П4

      Из  таблицы 2.4 видно, что баланс не является абсолютно ликвидным, т. к. не выполняется неравенство А1>П1. Это означает, что собственного капитала не хватает для покрытия обязательств.

     Характеризуя  ликвидность баланса по данным таблицы  можно отметить, что в отчетном периоде наблюдается очень высокий платежный недостаток наиболее ликвидных активов. Как на начало, так и на конец периода краткосрочных кредитов из раздела «Краткосрочные пассивы», не наблюдается, их просто нет. Платежный излишек не может быть направлен на покрытие краткосрочных обязательств, таким образом, недостаточная ликвидность баланса подтверждает ранее сделанное заключение о кризисном финансовом положении предприятия.

Таблица 2.4 – Анализ ликвидности баланса

 

2.10 Анализ показателей  ликвидности

     Анализ  показателей ликвидности производится по форме №1 – Бухгалтерский баланс. Для расчета используем таблицу 2.5.

     По  данным таблицы 2.5 можно сделать  вывод, что в структуре оборотных  средств предприятия значительную долю занимают запасы. На конец периода  запасы уменьшились на 152501 тыс. руб. Коэффициент абсолютной ликвидности увеличился на 0,02%. Коэффициент кризисной ликвидности увеличился на 0,4%. Коэффициент текущей ликвидности увеличился на 4,2%. Коэффициент ликвидности мобилизации средств увеличился на 3,7%. 
 

Таблица 2.5 – Анализ показателей ликвидности

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

      Заключение 

      В данной работе был проведен анализ платежеспособности и ликвидности предприятия ОАО «Исток».

      Анализ  полученных данных показал, что хотя у организации имеется нарушение  ликвидности баланса, и анализ коэффициента критической ликвидности свидетельствует  о неустойчивом финансовом положении  данного предприятия.

      Анализ  платежеспособности  организации говорит о том, что она способна покрыть все свои обязательства (краткосрочные и долгосрочные) всеми имеющимися активами, а так же утрата платежеспособности предприятия в течение трех месяцев не предвидится. Данной организации следует обратить внимание на рост обеспеченности запасов собственными оборотными средствами и долгосрочными кредитами и займами.

      Анализ  обеспеченности запасов источниками  средств показал, что у предприятия в базисном и отчетном периоде недостаток долгосрочных источников формирования запасов, общей величины источников формирования запасов и собственных оборотных средств, таким образом, финансовая ситуация является кризисной. Однако в 2009 году наблюдается уменьшение недостатка собственных оборотных средств (вследствие увеличения реального оборотного капитала и внеоборотных активов), а так же недостатка общей величины основных источников формирования запасов (вследствие увеличения собственных оборотных средств), что является положительной тенденцией.

      Для того чтобы предприятие вышло  из кризиса, ему следует увеличить  собственные оборотные средства, привлекать долгосрочные кредиты и займы и обоснованно снижать уровень запасов. А так же необходимо пополнять реальный собственный капитал предприятия и обоснованно сдерживать рост внеоборотных активов и долгосрочной дебиторской задолженности .

      Так же было оценено финансовое состояние  предприятия с помощью проведения анализа структуры активов и  пассивов, с помощью расчета показателей  финансовой устойчивости, коэффициентов деловой активности и показателей рентабельности предприятия. Анализа структуры активов и пассивов показал, что наибольший удельный вес в структуру активов в базисном и отчетном периоде составили оборотные активы. В структуре внеоборотных активов  в 2008 и 2009 годах наибольший удельный вес составили основные средства, что говорит о том, что предприятие собирается расширять свою деятельность. В структуре оборотных активов – запасы; в структуре пассивов – капитала – нераспределенная прибыль; а в структуре скорректированных заемных средств – кредиторская задолженность. Изменение структуры пассивов в сторону увеличения собственных источников, особенно за счет нераспределенной прибыли, оценивается положительно.