Оборотные средства предприятия

     Рпр₂₀₀₂ = (0 / 6) * 100% = 0%

     Рпр₂₀₀₃ = (1725 / 6442) * 100% = 26,77%

     Рпр₂₀₀₄ = (2361 / 9950) * 100% = 23,72%

     3. Рентабельность продаж (оборота)  – Рп – рассчитывается по  формуле 3: 

     Рп = Пп / В * 100%, (3) 

     где: Пп – прибыль от продаж продукции, работ, услуг;

     В – выручка от продажи продукции, работ, услуг.

     Рп₂₀₀₂ = (0 / 6) *100% = 0%

     Рп₂₀₀₃ = (1725 / 8167) * 100% = 21,12%

     Рп₂₀₀₄ = (2361 / 12311) * 100% = 19,17%

     4. Рентабельность оборотных активов  (Роб). Формула 4: 

     Роб = (Пп / АОср) * 100%, (4) 

     где: Пп – прибыль от продаж продукции, работ, услуг;

     АОср  – средняя величина оборотных  активов.

     Роб₂₀₀₁ = (0 / 14387,5) *100% = 0%

     Роб₂₀₀₂ = (1725 / 26319) * 100% = 6,55%

     Роб₂₀₀₃ = (2361 / 36550,5) * 100% = 6,46%

     Рассчитав рентабельность предприятия по различным  показателям, занесем их в табл. 19.  

 

      Таблица 19. Показатели рентабельности НК ТЭЦ

 

     Исходя  из данных табл. 19 можно сделать вывод, что общая рентабельность предприятия  находится на критическом уровне. Все показатели отрицательны.

     Остальные показатели рентабельности (продукции, продаж, оборотных активов) имели  достаточно хорошие значения в 2003 г. В 2004 г. рентабельность продукции снизилась  на 3,05%, рентабельность продаж на 1,95%, рентабельность оборотных активов на 0,09%. Однако, все три показателя остаются на высоком уровне.

     Таким образом, можно сделать выводы:

     1. Ново-Кемеровская ТЭЦ довльно  давно существует на рынке  топливно-энергетических компаний  г.Кемерова. Тепловая мощность предприятия  составляет 1399 Гкал/ч., электрическая – 515 МВт.

     2. В период с 2002 по 2004 г. произошло  увеличение себестоимости продукции,  что было вызвано регулярным  ростом тарифов на уголь.

     3. Оценка основных фондов предприятия  показала увеличение активной  части основных средств на 12080,4 тыс. руб. в 2003 г. и незначительное снижение показатели в 2004 г.

     4. В настоящее время НК ТЭЦ  имеет неустойчивое финансовое  состояние. В струткуре активов  предприятия наибольший удельный  вес занимают труднореализуемые  активы, их доля растет.

     5. Чистая прибыль предприятия с 2002 г. по 2004 г. была отрицательной. Общая рентабельность предпряития также со знаком минус. Другие показатели рентабельности в норме.

 

      Глава 3 Анализ оборотных  средств Ново-Кемеровской  ТЭЦ 

     3.1 Анализ состава  и структуры оборотных средств 

     Оборотные фонды – это предметы труда, которые  обладают стоимостью и переносят  ее сразу в течение одного операционного  цикла на готовую продукцию, одновременно меняя свою натуральную форму.

     Состав  и структура оборотных средств  Ново-Кемеровской ТЭЦ представлена в табл. 20. 

     Таблица 20. Состав и структура  оборотных средств

 

     Как показывают данные табл. 20, структура  оборотных средств в 2002 г. наибольший удельный вес занимает НДС по приобретенным  ценностям (53,9% в 2002 г.). В 2003 и в 2004 гг. на первый план выходят производственные запасы (49,8% и 40,6% соответственно). За ними следуют НДС по приобретенным ценностям и дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев.

     Для наглядности изобразим структуру  оборотных фондов Ново-Кемеровской  ТЭЦ на рис. 6 и 7. 

 

     Рис. 6 Структура оборотных  средств НК ТЭЦ в 2002 г. 

     

     Рис. 7 Структура оборотных  средств НК ТЭЦ  в 2003 г. 

       

     Рис. 8 Структура оборотных  средств НК ТЭЦ  в 2004 г.

 

      Данные, представленные на рис. 6-8, свидетельствуют  о некоторых изменениях в структуре  оборотных средств НК ТЭЦ, произошедших за 2002-2004 гг. А именно: 1) наблюдался рост удельной доли производственных запасов (в целом на 29,5%); 2) доля НДС по приобретенным ценностям в 2002 г. была слишком велика и составляла 53,9% в структуре оборонных средств предприятия. В 2003 г. показатель снизился до 28,5%. В 2004 г. вновь немного возрос и к концу 2004 г. составил 37,3%.

     Среди других составляющих оборотных средств (долгосрочная и краткосрочная дебиторская  задолженность, денежные средства) особых изменений не произошло.

     Темпы изменений таковы:

     1. 2003 г. в сравнении с 2002 г. (запасы (+38,7%); НДС (-25,4%); долгосрочная дебиторская  задолженность (-1,0%); краткосрочная  дебиторская задолженность (-13,3%); денежные средства (+0,9%)).

     2. 2004 г. в сравнении с 2003 г. (запасы (-9,8%); НДС (+8,8%); долгосрочная дебиторская задолженность (-0,1%); краткосрочная дебиторская задолженность (+0,9%); денежные средства (-0,4%)). 

     3.2 Анализ элементов  оборотных средств 

     Рассмотрим  оборотные средства Ново-Кемеровской  ТЭЦ по элементам:

     1. Производственные запасы (табл. 21). 

     Таблица 21. Производственные запасы Ново-Кемеровской  ТЭЦ

 

     Таким образом, данные табл. 21 свидетельствуют  о том, что основную долю в структуре производственных запасов рассматриваемого предприятия имеют сырье и материалы (в среднем 99,97%). Расходы будущих периодов составляют незначительную часть (около 0,03-0,04%).

     2. Долгосрочная дебиторская задолженность,  которая представлена в табл. 22.

     Данные  табл. 22 говорят о том, что 100% долгосрочной дебиторской задолженности составляют прочие дебиторы. Таковы данные в течение  всего периода (2002-2004 гг.). 

     Таблица 22. Долгосрочная дебиторская  задолженность Ново-Кемеровской  ТЭЦ

 

     3. Краткосрочная дебиторская задолженность  (табл. 23). 

     Таблица 23 Краткосрочная  дебиторская задолженность  предприятия

 

     Анализ  данных, представленных в табл. 23, показывает неравнозначное распределение элементов  в структуре оборотных средств. Так в 2002 г. и 2003 г. значительную долю оборотных средств составляли прочие дебиторы (2002 г. – 73,67%, 2003 г. – 57,56%). В 2004 г. положение несколько изменилось и на первый план вышли расчеты с покупателями и заказчиками (51,9%).

     Выданные  авансы в структуре оборотных  средств занимают в среднем 24,16%. Авансы в абсолютном большинстве выдаются строительным организациям. Среди прочих дебиторов фигурируют различного рода переплаты по налоговым платежам: переплата по налогам в бюджеты субъектов РФ (665 тыс. руб. в 2004 г.); переплата по налогам в местные бюджеты (71 тыс. руб. в 2002 г.; 33 тыс. руб. в 2003 г. и 333 тыс. руб. в 2004 г.) и переплата по платежам в государственные внебюджетные фонды (3 тыс. руб. в 2003 г. и 14 тыс. руб. в 2004 г.). 

 

      3.3 Анализ показателей  эффективности использования  оборотных средств 

     Анализ  эффективности использования оборотных  средств представлен в табл. 24. 

     Таблица 24. Коэффициенты использования  оборотных средств