Аналіз короткострокової дебіторської заборгованості на прикладі ТзОВ “Козачок”

В Франції фінансові показники поділяють на дві групи:структурні та показники, які характеризують стан фінансів.

До структурних відноситься  показник платоспроможності ( відношення загальної суми активу нетто до суми загальної заборгованості).

Цей показник дає уявлення про те, в якій мірі гарантоване своєчасне повернення засобів, представлених підприємству у вигляді кредитів.

Далі йде показник „фінансової незалежності”, котрий показує фінансову політику підприємства; він показує, в якій мірі підприємства використовують власні засоби і в якій звертаються до банківського комерційного кредиту. Цей показник розраховують як відношення величини власного капіталу до загальної суми заборгованості підприємства.

В Франції вважається нормальним, якщо іммобілізовані засоби фінансуються повністю за рахунок власних ресурсів чи з залученням запозичених засобів, які погашаються амортизаційними відрахуваннями.

До цієї ж категорії  засобів слід віднести і показник використання амортизаційних відрахувань, характеризуючих їх питому вагу в загальній сумі капітальних вкладень звітного періоду.

І, накінець, ще два показника  фінансової структури підприємства: коефіцієнт покриття заборгованості – відношення оборотного активу до суми короткострокової заборгованості, який рекомендується розраховувати взалежності від строків погашення заборгованості в ступені ліквідності оборотних засобів, і коефіцієнт ліквідності – частка оборотних активів в загальній сумі активів. Ці показники охарактеризовують фінансову стійкість підприємства, в тому числі його здатність погасити його короткострокові боргові зобов’язання, не реалізовуючи частку іммобілізованих засобів.

Показник фінансового  стану розраховується за формулою:

Грошові кошти + короткострокові дебіторські суми

Короткострокова заборгованість

Французькі бухгалтери-аналітики  радять обережно підходити до цього  показника, навіть якщо він більше одиниці, так як строки погашення дебіторської заборгованості і строки оплати можуть не співпадати. Тому рекомендується його розраховувати за датами погашення.

Другим показником стану  фінансів є актуарність платежів. Він являє собою відношення суми простроченої заборгованості до загальної  суми короткострокової заборгованості підприємства.

В матеріалах конгресу зустрічається  і показник стану фінансів банківського підприємства: це відношення суми високоліквідних і швидко мобілізуючих активів до суми короткострокових зобов’язань.

При цьому вказується, що нормою цього показника є 60%. Конгрес  рекомендує використовувати також  показник оборотності оборотних засобів. Який розраховується за формулою:

Чиста виручка  від реалізації (без ПДВ)

Середня величина оборотних активів

Комерційну діяльність характеризує показник – платоспроможність клієнтури. Він являє собою відношення втрат по сумнівним боргам до об’єму товарообороту. Зростання таких втрат можна пояснити тим, що погіршилось економічне становище в будь-якій галузі чи робота підприємства (наприклад, втрати по сумнівним боргам можуть бути результатом спорів про поставку недоброякісної продукції).

Показник – кредити комерційні, надані клієнтам, характеризують кредитну політику підприємства, яка розраховується:

Клієнти-дебітори + векселя, строк по яким ще не наступив

Об’єм реалізації за три останні місяці

Цей показник, на думку  французьких бухгалтерів-аналітиків практично повинен бути постійним для підприємтсва. Якщо строк кредитів скоротився, а об’єм товарообороту і показник стабільності клієнтури не зменшились, то це свідчить, по-перше, про хорошу платоспроможність клієнтів, по-друге, про те, що продукція підприємства цілком задовольняє потреби клієнтури. Збільшення строків кредитів є вже поганим знаком, так як можливо, що цим компесується більш низька якість продукції, нерегулярність поставок чи неконкурентоспроможність цін. [2, с.173-176]